universidad de chile facultad de ciencias fisicas y...
TRANSCRIPT
1
UNIVERSIDAD DE CHILE FACULTAD DE CIENCIAS FISICAS Y MATEMATICAS DEPARTAMENTO DE INGENIERIA INDUSTRIAL
PLAN DE NEGOCIO DE HOTEL BOUTIQUE EN LEÓN, NICARAGUA
TESIS PARA OPTAR AL GRADO DE MAGISTER EN GESTION Y DIRECCION DE EMPRESAS
GASTÓN PADILLA ICAZA
PROFESOR GUIA:
CHRISTIAN WILLATT HERRERA
MIEMBROS DE LA COMISION: DANIEL ESPARZA CARRASCO
XIMENA ROMERO VIVERO
SANTIAGO DE CHILE Mayo, 2011
2
RESUMEN
Este documento pretende demostrar una idea de negocio con su viabilidad económica y comercial. El
término Hotel Boutique es originario de Europa, utilizado para describir hoteles de entornos íntimos,
generalmente lujosos, convencionales y emplazados en antiguas casas. Nuestro Hotel Boutique se
diferenciará por el trato uno a uno con su huésped, además de todas las comodidades de un hotel cuatro
estrellas. Hotel Boutique ofrecerá servicios de alojamiento (21 habitaciones), restaurante (50 personas) y
alquiler de salón de eventos (capacidad de 150 personas).
El mercado del turismo 2009, según la Organización Mundial del Turismo (OMT), crece a un ritmo
constante de 2% anualmente. El mercado de Nicaragua está creciendo en 8% (2009), está compuesto
por 3 segmentos Centroamérica, Estados Unidos y Europa (en orden de importancia). Son 460.000
personas las que se hospedaron ese año en hoteles, las cuales dejan un ingreso de 60 millones de
dólares (22% de las divisas generadas por la actividad turística). De este subtotal el 68% son
extranjeros, a su vez el 27% de estos son estadounidenses y 7% son europeos. Por lo tanto, el mercado
objetivo es, Estados Unidos que representa 46.000 personas creciendo a un 15% y Europa que
representa 12.000 personas creciendo a 10%.
En León Nicaragua únicamente existen dos hoteles categorizados cuatro estrellas con 47 habitaciones en
total. El ingreso de una nueva oferta de 21 habitaciones abarcará 31% del mercado en habitaciones
cuatro estrellas en la ciudad colonial. El primer año se estima conquistar el 7% de los clientes objetivo y la
proyección es cubrir en el quinto año el 14% del mercado objetivo, tomando en cuenta la tasa de
crecimiento del mercado. El porcentaje de ocupación promedio de los hoteles de tres y cuatro estrellas en
la ciudad de León (sede del Hotel Boutique y segunda parte del sector colonial), es de 52% de ocupación
promedio de los hoteles.
El riesgo en este negocio se corre por su estructura de costos fijos alta (recursos humanos, operación y
marketing). Las formas de mitigar este riesgo van desde crear promociones (paquetes vacacionales, luna
de miel, familiares, fines de semana), contar con una estructura organizacional flexible (subcontratación),
considerar nuevos segmentos de mercado, ofrecer servicio “catering” (atender eventos fuera del
restaurante), es decir diversificar nuestra oferta. El poseer contratos con tour operadoras, que nos
aseguren un mínimo de facturación al largo plazo, debe ser indispensable.
El análisis económico de este proyecto se realizó aplicando un costo de capital de 26%, una proyección
de cinco años y una inversión total de $ 452.000 dólares americanos; el valor actual neto resultó ser $
234.000 dólares americanos, con una tasa interna de retorno de 42%. Se alcanza el punto de equilibrio a
inicios del mes 11 del primer año y se recupera la inversión a finales del tercer año.
3
Agradecimiento
Deseo en primer lugar darle gracias a Dios y a la Virgen.
A mi familia por todo lo que me han brindaron, son mis pilares y la cuna de mis
principios y valores.
A la Universidad de Chile, por su gran apoyo desde el inicio.
Índice
1. Descripción de la empresa ........................................................................................................ 4
4
2. Visión ............................................................................................................................................. 6
3. Análisis de Mercado e Industria ............................................................................................... 7
4. Producto y servicios. ................................................................................................................ 16
5. Marketing y Estrategia Competitiva ....................................................................................... 19
6. Operaciones y plan de implementación ............................................................................... 24
6.1. Operaciones ........................................................................................................................ 24
6.2. Plan de implementación ................................................................................................... 28
7. Organización y equipo emprendedor .................................................................................... 30
8. Proyecciones financieras y análisis de riesgos .................................................................. 33
8.1. Proyecciones de venta. Escenario probable. ............................................................... 33
8.2. Flujo de caja libre. ............................................................................................................. 35
8.3. Flujo de efectivo y Hoja de Balance. .............................................................................. 37
8.4. Hoja de Balance ................................................................................................................. 38
9. Análisis de Riesgos. ................................................................................................................. 39
10. Conclusiones ............................................................................................................................. 42
11. Bibliografía .................................................................................................................................. 43
12. Anexos. ........................................................................................................................................ 44
A. Llegadas de Turistas ......................................................................................................... 45
B. Ingreso por Turismo .......................................................................................................... 45
C. Salario Competitivos de la Región ................................................................................. 46
D. FODA .................................................................................................................................... 46
E. Requisitos para gozar de beneficios tributarios Hot el .............................................. 47
F. Requisitos para hotelería. ................................................................................................ 48
G. Requisitos para Restaurante ........................................................................................... 49
H. Requisitos para Restaurante ........................................................................................... 50
I. Requisitos legales generales .......................................................................................... 51
J. Juego de planos ................................................................................................................ 52
K. Ley de Promoción de Inversiones Extranjeras (Ley No . 344) ................................... 53
1. Descripción de la empresa
5
Esta empresa proyecta servir al turista extranjero ofreciéndole un servicio completo de
alojamiento en el occidente de Nicaragua. “Hotel Boutique”, operará en la industria del
turismo. Basado en el criterio de pasión por la historia colonial, la sede del hotel será
una casa de época, conservada y adaptada para ofrecer actividades orientadas a
satisfacer en forma específica los intereses de los visitantes.
La industria turística en Nicaragua está en pleno crecimiento lo que impacta a León
(ciudad colonial de occidente) de forma positiva. Se quiere servir a turistas extranjeros
de Estados Unidos y Europa que les guste expresar sus necesidades para otorgarles
un servicio a la medida y así puedan apreciar la hermosa arquitectura de esta ciudad
colonial de forma que encuentren un espacio digno de su descanso en un clima que los
haga vivir la historia en completa armonía con los lujos del presente. Son más de
100.000 turistas (Estados Unidos y Europa) que visitaron el pasado 2008 Nicaragua. En
León este tipo de oferta está muy limitada al número de habitaciones de muy pocos
hoteles.
Este Hotel es más pequeño que los hoteles convencionales, se ofrecerá restaurante
gourmet (categorizado cuatro tenedores) y salón para eventos al público en general. La
atención personalizada es uno de los componentes imprescindibles, el huésped no es
uno más. El diálogo fluido y la constante orientación al cliente son algunas de las
principales tareas del conjunto de personas que trabajan en estos establecimientos.
Además de ser rentable para poder ser competitivo y sustentable a los largo del tiempo,
el Hotel Boutique quiere servir con empeño completo a esas personas que destinan su
tiempo libre para conocer la ciudad. Todos los cuartos deben contar con las
comodidades propias de una estancia de cuatro estrellas.
Se cuenta con impulso del gobierno de Nicaragua, ya que las empresas que se
dediquen a este rubro están exentas de impuestos. En León existe oportunidad de
contratar a profesionales especializados en la industria para operar y ser gerentes de la
empresa ya que los que conforman el directorio no formaran parte de la estructura de la
empresa. En el pasado febrero 2010, se realizó la adquisición de una nueva propiedad
que se une con la casa original, esto genera plusvalía al valor total ya que se cuenta
con más espacio necesario para desarrollar la empresa. La municipalidad de León está
inaugurando, todo este año, proyectos que promueven el turismo cultural y ecológico.
6
En marzo 2010 se realizó una remodelación a la nueva propiedad, la cual incluye,
techo, piso y fachada nueva. Esto era necesario para poder alquilarla mientras se
instala el hotel boutique. Según los planes de la cuenta reto del milenio, actuales
arrendatarios de los dos locales (hoy uno sólo), es retirarse del país para el primer
semestre del año 2011, fecha en la cual se planea iniciar la instalación del hotel.
Durante todo el año 2009 y parte del 2010 los arrendatarios del inmueble han realizado
mejoras importantes como instalación de aires acondicionado en cada ambiente,
tubería nueva de agua, techo reconstruido, además de la mantención de áreas verdes,
según contrato, estas mejoras quedan en la propiedad sin costo para los dueños. Todos
estos hitos hacen que la inauguración del hotel en la propiedad, sea en un futuro
cercano.
Con el objeto de poner a prueba la efectividad del negocio, se ha realizado una reunión
en la cual se llegó al siguiente acuerdo; El Hotel Boutique no será dueño del inmueble
(en términos legales), donde tomará ubicación, por lo que se redactará un contrato a 10
años totalmente prorrogable por el valor de dos mil dólares netos mensuales (los mismo
que se están recibiendo hoy). Con esto se asegura la eficiencia, aumento de valor y
buena gestión del negocio. Por lo que el Hotel Boutique respalda su rentabilidad
únicamente sobre el modelo de negocio y no sobre un inmueble. Desde inicios de junio
2010 se está buscando tener contacto con operadores mayoristas que operen con
Nicaragua y así poder contar con un flujo más seguro de visitantes.
2. Visión
7
Ser percibidos por nuestros clientes como una empresa líder en el turismo cultural de
Nicaragua entregando la mejor calidad en hospedaje.
2.1. Misión
Entregar un servicio integral de alojamiento a los visitantes extranjeros, para que vivan
lugares históricos, poniendo a su disposición un establecimiento y un servicio que se
ajusta los gustos y preferencias de cada cliente en específico.
3. Análisis de Mercado e Industria
3.1. Necesidad y oportunidad.
8
El crecimiento sostenido de la industria (8% anual, según datos estadísticos del
INTUR), la diversa oferta turística y la ubicación geográfica estratégica han convertido a
Nicaragua en un importante destino emergente para turistas, representando excelentes
oportunidades para establecimientos hoteleros.
El sector turismo se ha convertido en el primer rubro generador de divisas del país
desde hace ya cinco años, superando los ingresos generados por los principales
productos de exportación; carne, café y mariscos.
El sector hotelero se ha venido desarrollando principalmente en Managua, donde
mayormente se reciben turistas de negocios y se concentra el 38 por ciento de las
habitaciones del país. Los principales segmentos hoteleros son:
Segmento de Negocios en Managua
Segmento de Playa en la costa del Pacífico y el Mar Caribe
Segmento Colonial en las ciudades de Granada y León
Segmento de Naturaleza a lo largo del río San Juan, la Isla de Ometepe y la
región norte del país.
La creciente afluencia de turistas a esta zona constituye la primera oportunidad de
negocio, ya que estas personas están obligadas por naturaleza a comer y dormir.
Innumerable opciones pueden suplir esta necesidad. De esta macro-necesidad (comer
y dormir), nacen necesidades específicas como un servicio personalizado y mejor
calidad.
La relación costo calidad de la mano de obra permiten ofrecer a sus clientes un servicio
de primera con los costos más competitivos de la región. La industria turística emplea a
más de 120 mil personas directa e indirectamente. Dentro de estas cifras se encuentran
profesionales con alto nivel académico y técnicos con niveles medios y avanzados.
El porcentaje de ocupación promedio de los hoteles de tres y cuatro estrellas; en la
ciudad de Granada (sector colonial), representa el mayor con 68% de ocupación
promedio; en la capital Managua 54%; en la ciudad de León (sede del Hotel Boutique y
segunda parte del sector colonial), cuenta con 52% de ocupación promedio de los
hoteles.
9
En el estudio más reciente del Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR), aplicado a
1.278 extranjeros, se refleja la alta necesidad (68% de aceptación) del turista
extranjero, interesado por vacacionar en ciudades coloniales, por hospedarse en un
establecimiento categorizado cuatro estrellas donde se sobrepasen sus expectativas.
Este estudio refleja la necesidad no cubierta del extranjero que visita el país. Gracias a
los costos competitivos del país, lo que pagan los extranjeros en sus países por una
noche de alojamiento en un Hotel dos estrellas, es muy parecido a lo que pagarían en
León por una noche en el Hotel cuatro estrellas, esto soporta la disposición de pago
que mostraron los encuestados. Ya que se les otorga mucho más valor por su dinero.
El 68% de los encuestados aseguraron que sus expectativas no fueron cubiertas
por el alojamiento elegido. Necesidad insatisfecha.
En un estudio telefónico propio aplicado a diez tour operadoras nicaragüenses (canal
de distribución del servicio), se identificó;
El 70% de las Tour operadoras de turismo receptivo, informaron de su
disposición a tener más enlaces hoteleros.
El 80% de las Tour operadoras de turismo receptivo, expresó la necesidad de los
turistas de Estados Unidos y Europa de hospedarse en mejores establecimientos
que los actuales.
El 100% estuvo de acuerdo con las proyecciones de crecimientos anunciadas
por el instituto nicaragüense de Turismo (INTUR), con respecto a la visita de
turista al país.
El 70% manifestó que sí existe turistas que están dispuestos a pagar más que el
promedio nacional por su estadía. Para asegurarse su seguridad y comodidad.
La creación de un Hotel Boutique en el municipio de León, puede suplir la necesidad de
los turistas que disfrutan de vacacionar por el occidente del país.
3.2. Características del mercado y clientes objetiv o
Demanda turística de Nicaragua:
Por Europa entiéndase España, Italia, Alemania, Holanda.
Oferta Hotelera de Nicaragua:
Participación de Mercado:
El primer año, abarcar 7% de los clientes objetivo.
quinto año el 14
crecimiento del mercado.
Cubrir el 31% del mercado de habitaciones cuatro estrellas en León Nicaragua.
Los patrones de consumo son sofisticados y a la vez, muy exigentes en cuanto a la
cantidad y calidad de los productos o servicios ofrecidos o contratados
paquetes turísticos.
858,636 Turistas 2009. Proyección Crecimiento anual 8%
54% alojados en Hoteles 460,000 personas. Genera USD$ 60.1 Millones = 22% del total de las divisas
27% Estados Unidos 84,000 personas anuales
55% Turista Objetivo = Vacaciona
46,200 Personas. Proyección crecimiento anual 15%
Oferta alojamiento Nicaragua de 503 establecimientos. Proyección crecimiento 24%
8% se encuentran en
2 categoría 4*
47 Habitaciones
10
Por Europa entiéndase España, Italia, Alemania, Holanda.
Oferta Hotelera de Nicaragua:
Participación de Mercado:
barcar 7% de los clientes objetivo. Y la proyección es cubrir
4% del mercado objetivo, tomando en cuenta la tasa de
crecimiento del mercado.
Cubrir el 31% del mercado de habitaciones cuatro estrellas en León Nicaragua.
Los patrones de consumo son sofisticados y a la vez, muy exigentes en cuanto a la
cantidad y calidad de los productos o servicios ofrecidos o contratados
858,636 Turistas 2009. Proyección Crecimiento anual 8%
54% alojados en Hoteles 460,000 personas. Genera USD$ 60.1 Millones = 22% del total de las divisas generado por la actividad Turística
68% Turistas Extranjeros 312,000 personas
27% Estados Unidos 84,000 personas anuales
55% Turista Objetivo = Vacaciona
46,200 Personas. Proyección crecimiento anual
7% Europa 22,000 personas anuales
55% Turista Objetivo = Vacaciona
12,012 Personas. Proyección crecimiento anual 10%
Oferta alojamiento Nicaragua de 503 establecimientos. Proyección crecimiento 24%
Son Categoría Hotel 226
8% se encuentran en León 19 Hoteles
7 categoría 3*
140 Habitaciones
8 categoría 2*
133 Habitaciones
Y la proyección es cubrir en el
, tomando en cuenta la tasa de
Cubrir el 31% del mercado de habitaciones cuatro estrellas en León Nicaragua.
Los patrones de consumo son sofisticados y a la vez, muy exigentes en cuanto a la
cantidad y calidad de los productos o servicios ofrecidos o contratados a través de
858,636 Turistas 2009. Proyección Crecimiento anual 8%
54% alojados en Hoteles 460,000 personas. Genera USD$ 60.1 Millones = 22% del total de las divisas
7% Europa 22,000 personas anuales
55% Turista Objetivo = Vacaciona
12,012 Personas. Proyección crecimiento anual
Oferta alojamiento Nicaragua de 503 establecimientos. Proyección crecimiento 24%
8 categoría 2*
133 Habitaciones
11
El perfil del usuario se ha definido como:
Turistas extranjeros que cuentan con un alto interés y respeto por temas
culturales Su propósito es observar expresiones culturales, costumbres
singulares, lo étnicamente exótico y auténtico.
El nivel de gasto de este tipo de clientes es alto, incentivado preferentemente por
las convenientes tasas de cambio de divisas. Es un huésped culto y
emocionalmente exigente.
Público Estadounidense y europeo cansado de ruido y agitación de grandes
ciudades.
3.3. Análisis Externo – Interno
A pesar de la desaceleración generalizada a nivel mundial en el movimiento turístico,
según datos del 2009 de la Organización Mundial del Turismo (OMT), Nicaragua figuró
entre los destinos que obtuvo resultados positivos. Por más de una década, la industria
turística ha sido uno de los sectores de mayor crecimiento en la economía
nicaragüense, experimentando un incremento sostenido.
Clima en Nicaragua como variable externa, muy importante para el sector, se cuenta
con dos estacionalidades bien marcadas:
La estación lluviosa (invierno), que inicia en Mayo y finaliza en Octubre (6
meses).
La estación seca (verano) que inicia en Noviembre y finaliza en Abril (6 meses).
El Instituto Nacional de Turismo, destaca tres etapas de temporada Alta:
Los turistas estadounidenses visitan el país durante Noviembre y Diciembre
(verano).
El resto del verano (coincidiendo con semana santa, enero hasta abril).
Los turistas europeos visitan el país durante Julio y Agosto (invierno).
La industria turística nacional de Nicaragua:
Constituye la tercera fuente de ingresos de divisas extranjeras.
En el mes de julio 2010 se realiza la primer Feria internacional de turismo de
Nicaragua (FENITUR 2010).
12
El gobierno impulsa diversos proyectos, mientras está listo a mediados del 2010
el plan nacional de Turismo que elabora una empresa española con cooperación
del Banco interamericano de Desarrollo (BID).
Los principales mercados emisores de turismo hacia Nicaragua son
Centroamérica, Norteamérica y Europa.
Los turistas de nacionalidad europea, han incrementado un 34.5% respecto al
2008.
Inversiones, construcción, remodelación y compra de equipo para la industria hotelera
nacional:
Exentos de los derechos de introducción y del impuesto al valor agregado, por un
período de 10 años a partir de la fecha en que la empresa inicie sus actividades.
Con relación a la compra de materiales de construcción, accesorios, muebles,
equipo y vehículos; exentos del pago de impuestos sobre bienes inmuebles por
un período de 10 años. Se otorga el derecho a pasar a pérdidas el 80-100 por
ciento (de acuerdo al lugar y el tipo de proyecto) por un período de 10 años.
Se concede un período de exención adicional de 10 años se la empresa amplía
y/o reanuda un proyecto.
Definición de la industria para efecto de análisis: Servicio hotelero Boutique que
atiende a turistas extranjeros que vacacionan en la ciudad de león.
Participantes potenciales: la amenaza es media;
Economía de escala debido a los costos fijos elevados y estacionalidad de la
demanda.
Desventaja en costos independientemente de la escala, localización geográfica y
curva de experiencia.
Diferenciación del servicio.
Alta necesidad de inversiones de capital.
Acceso a canales de distribución (tour operadoras y cadena de hoteles
internacionales)
Política gubernamental, Ley del turismo está abierta a cualquier empresa que
quiera participar del rubro. LEY GENERAL DE TURISMO , LEY No. 495,
Aprobada el 2 de Julio del 2004 (beneficios tributarios y fiscales).
13
Sustitutos: amenaza es media;
Turista sensible al precio.
Alto costo de sustitución para el cliente muy influenciado por el nivel de calidad
del servicio.
Compradores, clientes: Poder de negociación es medio;
Nula concentración de los clientes, aun considerando las tour operadoras.
Acceso a información de mercado completa.
La oferta hotelera está claramente diferenciada por el número de estrellas de los
alojamientos.
Poca oferta del producto en León Nicaragua.
Proveedores: Poder de negociación es medio-bajo;
Se necesita de personal calificado y bilingüe para entregar el servicio que se
desea.
Poca concentración de proveedores de equipo necesario funcionalidad del hotel.
No imponen condiciones de precios.
Otorgan créditos.
Existencia de sustitutos.
Rivalidad entre competidores: Media
Industria poco concentrada.
Competidores abarcan la misma proporción de mercado, es decir, no existe un
líder en la industria el cual marque una tendencia ya que todos son generalmente
del mismo tamaño.
El sector está creciendo a una tasa estable.
Costos fijos elevados se traducen en aumento de la presión al vender.
Análisis FODA:
Fortalezas: la inversión de capital para poner en marcha el negocio es
relativamente moderada ya que se cuenta con lo más costoso que es el
inmueble. Arte colonial de la propiedad, amplio parqueo. Precios competitivos y
generadores de un margen por encima al de la industria. Oportunidad de
expandir las instalaciones del hotel en la medida que se necesite. La tecnología
necesaria para manejar las operaciones del hotel es básica y está disponible en
los llamados sistemas operativos enlatados, los que se pueden adquirir por un
14
precio moderado, para que administre eficientemente las operaciones de
limpieza de habitaciones, turno de personal, inventario y contabilidad.
Oportunidades: globalización permite penetrar a nuevos mercados, la creciente
demanda por servicios hospitalarios de calidad en la zona, el agradable clima
tropical que se posee en todo el año, acceso a tecnología bajo costo adecuada al
negocio (estándar en el mercado) ya que no se necesita nada especializado ni a
la medida. No existen trabas migratorias para el acceso de turistas al país ni
requisitos sanitarios. El tipo de cambio moneda hace que el destino Nicaragua
sea atractivo. Nicaragua tiene la ventaja de ser considerada una oferta accesible
al presupuesto para los turistas, donde obtiene un menor costo y mayor
seguridad (Nicaragua está situado en el número 59 de los países con mayor
índice de paz según el índice Global de Paz 2008, 140 países), y disfrutar de
majestuosos paisajes, naturaleza, playa y arquitectura neoclásica.
o Adicionalmente a la Ley de Promoción de Inversiones Extranjeras
(Ley 344), que ofrece un sólido marco de garantías legales para
inversionistas extranjeros, el sector turismo dispone de una serie de
leyes para el desarrollo del mismo: Ley de Incentivos a la Industria
Turística (Ley 306).
Debilidades: Economía de escala, capacidad productiva limitada por la cantidad
de habitaciones, mesas en restaurante y salón de alquiler. Al ser un servicio lo
que se oferta no se puede inventariar. Falta de experiencia de la junta directiva
(Know-how) en el rubro de hoteles. Falta de posicionamiento en el mercado.
Amenazas: la sensibilidad de las personas al precio, el alto grado de información
que poseen, la estacionalidad de la demanda. El creciente costo de los pasajes
aéreos, de la energía (alta dependencia del petróleo para producirla). La
inestabilidad política del país juega un rol no menor.
Cuadro análisis de competencia:
Hotel Localidad Precio
Habitación
Cantidad de
habitaciones
Restaurante Salón para
reuniones
Amenaza
15
doble
EL
Convento
León USD$ 120.00 31 habitaciones Dos
restaurantes
con capacidad
hasta 70
personas
Dos salones
con
capacidad
desde 20
hasta 250
personas
ALTA
Los
Balcones
León USD$ 59.00 20 habitaciones Un restaurante
con capacidad
de 35 personas
Un Salón con
capacidad de
100 personas
MEDIA
Casa
Blanca
León USD$ 48.00 20 habitaciones Capacidad
mínima para
hotel
No tiene
salón
BAJA
Austria León USD$ 84.00 35 habitaciones Capacidad
mínima para
hotel
No tiene
salón
BAJA
San
Cristobal
León USD$ 99.00 45 habitaciones Dos
restaurantes
con capacidad
hasta 100
personas
Un salón con
capacidad de
200 personas
MEDIA-
ALTA
La Perla León USD$ 143.75 15 habitaciones Dos
restaurantes
con capacidad
de 70 personas
Dos salones
con
capacidad de
120 personas
ALTA
La Gran
Francia
Granada USD$ 147.00 21 habitaciones Un restaurante
con capacidad
de 90 personas
Un salón con
capacidad de
100 personas
ALTA
La Casa
Leonesa
León USD$ 55.00 10 habitaciones Un restaurante
con capacidad
de 40 personas
No tiene
salón
BAJA
En el análisis de mercado realizado a tour 21 tour operadoras en Nicaragua (INTUR), se
obtuvieron resultados muy interesantes:
En gran mayoría (70%) son grupos de parejas las que se hospedan en un Hotel
Boutique, por lo que las habitaciones deben estar acondicionadas de tal manera.
Estas parejas no van acompañadas de hijos.
En un 38%, las parejas están dispuestas a pagar hasta USD$ 169,00 dólares
americanos por noche en un Hotel cuatro estrellas.
16
En un 48%, las personas están dispuestas a pagar hasta USD$ 24,00 dólares
americanos por una cena gourmet en un restaurante de comida internacional (sin
alcohol incluido).
El turista extranjero muestra la necesidad y disposición de pago de un Hotel más
caro al promedio existente.
Con esto queda demostrada una necesidad latente e insatisfecha en el mercado de la
hotelería en la ciudad de León Nicaragua. Además se comprobó la apertura que tiene
este canal de distribución (tour operadoras) para nuevos proyectos.
4. Producto y servicios.
17
El Hotel Boutique se diferenciará por el trato uno a uno con su huésped al cual le ofrece
un servicio personalizado a través del personal en contacto; “Las mucamas”. A
continuación se darán a conocer componentes que presenta todo el Hotel Boutique en
cuanto a sus habitaciones.
Tangibles:
� Confortables habitaciones singles, dobles y suites.
� TV cable.
� Teléfono DDI y DDN.
� Mini bar y Frigobar.
� Caja de seguridad en cada habitación.
� Climatización.
Intangibles:
� Atmósfera Estándar en cada habitación.
� Aromas en las habitaciones agradables.
� Comodidad y habitaciones amplias.
� Iluminación armónica con el entorno.
Cognitivo:
� La oportunidad de aprendizaje para el cliente está presente en la entrada
del lobby, en donde se encuentra un computador dactilar, el cual maneja
información turística de nuestro país. En las habitaciones se encuentran
las características y los servicios del hotel e información turística de la
ciudad y el país.
Psicológico:
� Sensación de bienestar y satisfacción. Al tratarse de un hotel pequeño
hace sentir al cliente especial, como en su casa.
18
La interrelación de actividades tiene por consecuencia, la necesidad de parte del
huésped de mantener un orden y aseo permanente en las habitaciones, creando así el
proceso de servicio de mucamas. Entregando finalmente un beneficio esperado optimo,
a través de un contacto continuo (accesible) entre las dos partes.
El Hotel Boutique ofrecerá servicios de alojamiento, restaurante y alquiler de salón de
reunión.
Las 21 habitaciones del hotel están totalmente equipadas.
El restaurante para cincuenta personas ofrece una amplia variedad de platillos
internacionales y atiende las 24 horas en modalidad "room service" y también a
clientes en general.
El salón para eventos estará habilitado para poder reunir a un máximo de 150
personas en festejos de distinta naturaleza pero siempre siendo formales, para
que vayan acorde al negocio en general.
19
5. Marketing y Estrategia Competitiva
5.1. Modelo de ingresos
La estrategia de gestión empresarial en la industria hotelera, es el llamado INDICE
REVPAR, también denominado RATIO REVPAR (abreviatura de la siglas en ingles que
lo fundamentan: revenue per available room), es decir, índice o ratio que indica el nivel
de ingresos monetarios por habitación disponible en el Hotel, calculado mensualmente.
Este se obtiene dividiendo los ingresos totales netos por habitaciones disponibles entre
el número total de estas habitaciones existentes. Por esto es necesario siempre en la
contabilidad descontar previamente, impuestos, comidas u otros servicios.
El hotel contará con 21 habitaciones disponibles durante 365 días al año, por lo que N =
21h * 365d = 7.665 habitaciones disponibles por año, lógicamente esta cifra equivale a
la ocupación total anual del hotel, por lo que el índice Revpar que le corresponde 100%
en términos de ocupación. En esta industria se ha manejado que los hoteles
comprendidos entre 3 y 5 estrellas, con todos los servicios ofertados, suele ocurrir que
los ingresos por habitación disponible y ocupada margen entre un 50% y un 65% de sus
ingresos totales (para ocupación media del 100%).
Visto que los precios las habitaciones tienden a variar una vez al año el promedio de
precios de las habitaciones es (por noche de alojamiento, incluyendo desayuno): Doble
US$ 135.50 dólares. Optando por una posición moderada en relación a la ocupación de
las habitaciones, se considera que el hotel obtendrá en su primer año de actividad un
33% de Revpar, es decir, US$ 343.000,00 dólares anuales en servicio de habitaciones.
El restaurante tiene una capacidad de cincuenta personas máximo, proyectando un
precio promedio de US$ 19 dólares por persona y promediando la afluencia al
restaurante a 18 personas diaria (estimación moderada por debajo del cincuenta por
ciento de la capacidad) generará ventas el primer año por US$ 109.000,00 dólares.
Alquiler de sala de reuniones con capacidad de 150 personas (alquiler por 5 horas), es
otro ingreso de la empresa, a 49 rentas al año a $ 559 dólares cada una, es igual a $
27.000,00 dólares anuales. Si bien el espacio que ocupa la sala de reuniones es
20
suficiente para habilitar cuatro habitaciones más, lo que podría sin duda rentar más, se
está tomando en cuenta tener para potenciar el reconocimiento del hotel.
5.2. Modelo de Comercialización y ventas
Para poder atraer todos estos ingresos el hotel debe contar con dos eficientes canales
de distribución, uno es para tener presencia en la mayoría de las tour operadoras
nacionales (alianzas estratégicas), las mismas que están conectadas con las
internacionales (criterio de selección para tour operadora nacional), mediante
operadores mayoristas.
Se explotará el esfuerzo conjunto del instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR) y la
empresa privada (Careli Tours, Solentiname Tours, Grayline Tours, Servitours Travel &
Tips, Shuvar Tours, Nicaraguita Tours, Nicarao Lake Tours, Mundo Ventura, Tecuilcán
Tours, Eco Expedition Tours y Proyecto Araucaria), para promocionar en el extranjero el
Hotel Boutique. Las alianzas con la mayoría de las tour operadoras es indispensable y
crucial para la demanda del hotel, ya que asegurarán un mínimo de huéspedes durante
todo el año, esto otorga seguridad para cubrir costos operativos. Este representará
nuestro canal de ventas más importante.
Hoy en día se toman en cuenta las referencias boca a boca que se tiene los
establecimientos, como nivel de servicio que han otorgado, experiencia de huéspedes
anteriores, por tales motivos este hotel deben realizar un marketing más directo y
personalizado (los ejecutivos apoyan muchísimo con esto), se deben programar visitas
gratuitas para los artesanos de las tour operadoras, los que confeccionan el enlace con
el cliente, de manera que ellos misma sean evidencia y referencia del buen servicio que
se otorga, apoyando la empresa este tipo de promoción con todos los costos hundidos
que opera. Por tanto una actividad de promoción que se realizará a lo largo de todo el
año es la visita de los operarios de estas instituciones.
Nuestro segundo canal de ventas será el directo con los clientes finales. Debe existir y
potenciar la fuerza de este canal para prevenir un cambio en el futuro de la manera
cómo distribuir el servicio. Además forma parte indispensable de construir el músculo
del negocio. La forma de tener el contacto directo es contar con una página WEB donde
se puedan realizar reservas, preguntas y quejas, además de contar con un teléfono
internación (sistema vonage), para que el huésped sienta la cercanía del hotel.
5.3. Promoción
21
Actividad Descripción Periodic idad anual Costo Unitario Costo Total año uno
Joint Venture
Promocionales
Noches gratis en
Hotel
72 USD$ 40.00 USD$ 2.880,00
Patrocinio
eventos
Noches gratis en
Hotel
60 USD$ 40.00 USD$2.400,00
Gobierno Local ,
ONG,
Instituciones
benéficas
Eventos
televisados,
salón reunión
gratis
24 USD$50.00 USD$ 1.200,00
Anuncio en
www.google.com
Hotel junto a
resultados de
búsqueda
relacionados
365 USD$ 5.00 USD$ 1.850,00
Feria Estados
Unidos
Asistir a ferias
turismo en
exterior
2 USD$ 4.000,00 USD$ 8.000,00
Feria Europa Asistir ferias
turismo en
exterior
1 USD$ 5.000,00 USD$ 5.000,00
Feria Nacional Asistir ferias
nacionales
1 USD$ 1.000,00 USD$ 1.000,00
Es una tarea ardua y compleja ya que hay que posicionarlo en el exterior por medio del
servicio de calidad entregado a sus visitantes, expuesto como experiencias de nuestros
huéspedes en la página web del hotel y en blogs de alta demanda como twitter y
facebook (o bien otras redes sociales en auge). Al igual se tiene que posicionar el hotel
en la capital de Nicaragua, aunque no sea el público objetivo, esto genera un marketing
boca a boca. Todas estas actividades están encaminadas a posicionar el hotel como
empresa líder del turismo cultural de Nicaragua.
Adicionalmente se impulsará:
Costo Periodicidad Costo Total
Dípticos / mapa anual $ 50 12 $ 600
Lápices anual $ 1 1000 $ 1,000
Bordados sab, toallas, mant y serv anual $ 10 100 $ 1,000
Stickers anual $ 1 300 $ 300
Llavero plástico con lámpara $ 3 250 $ 750
Identificador plástico para maleta $ 1 3000 $ 3,000
Impermeables $ 20 20 $ 400
Revistas $ 200 36 $ 7,200
22
5.4. Estrategia Competitiva
Será en enfocada en diferenciación de servicios. Lograr ser diferentes significa que
todas nuestras actividades serán encaminadas a apoyar un objetivo global único ser la
empresa líder en nuestra industria en las dimensiones de alojamiento, restaurante y
salón de eventos las cuales son apreciadas extensamente por los huéspedes.
Elementos diferenciadores
Hotel Boutique se basa, para diferenciarse, en un servicio distinto. Esto quiere decir que
“trata de hacer sentir bien al huésped, como si estuviera en su casa”. Y para esto las
mucamas deben estar al tanto del huésped, saber qué es lo que les agrada y lo que no,
teniendo claro que se dirigen a un huésped y no a un cliente más, es por eso que lo
llaman por su nombre. Como conclusión se obtienen los siguientes elementos
diferenciadores
� Conocimiento del cliente para atender de forma personalizada.
� Habitaciones cómodas.
� Mucamas desarrollan muy bien su labor.
� No hay barreras comunicacionales entre los mandos superiores, intermedios y las
mucamas; es decir la gerencia trabaja a puertas abiertas.
� Clima laboral conjuga perfecto con la estrategia de la empresa.
� Infraestructura (ambientación, accesorios, etc.) están en un rango optimo.
� Buen diseño de pagina Web, apropiado al perfil internacional con los dos idiomas
más importantes, ingles y español.
� Buena ubicación, cerca del centro y comercio en general.
Atributos del servicio
Los atributos que más trascienden en la propuesta de valor y un beneficio buscado para
el huésped en el área de mucamas;
� Confiabilidad: El servicio que desempeña las mucamas es consistente y
bastante responsable al momento de prestar el servicio al huésped, ya que este
sabe que cuando regrese a su habitación encontrara todo en optimas
condiciones de aseo, asegurando que tendrá todo en su d
él requiere de un servicio extra como lavandería este lo obtiene en el momento
preciso.
� Respuesta rápida:
rapidez en prestar el servicio de aseo en las habitaciones. Por ejemplo
rápida de ropa limpia.
que se produce el contacto en cuanto al requerimiento de una mucama,
haciéndolo efectivo
respetuosas, amables y educada
o a través del saludo personalizado hacia el huésped.
� Comunicación: Significa que las mucamas mantienen al huésped informado del
servicio en un lenguaje tal, que sea entendido por las dos partes; Ejemplo:
Cuando se encuentra un extranjero en el hotel, este se puede adecuar fácilmente
al proceso de servicio sin mayor dificultad.
� Credibilidad: Las mucamas mantienen la confiabilidad que quiere proyectar el
hotel, representando de forma optima la imagen de este a tra
� Comprensión y conocimiento:
necesidades de cada huésped a través de una atención personalizada,
reconocimientos de los clientes habituales y visualizando las necesidades que
este tiene día a día.
5.5. Mapa de Posicionamiento
El nivel de servicio ser á el factor diferenciador del hotel.
23
condiciones de aseo, asegurando que tendrá todo en su d
él requiere de un servicio extra como lavandería este lo obtiene en el momento
Respuesta rápida: Por parte de las mucamas existe buena disponibilidad y
rapidez en prestar el servicio de aseo en las habitaciones. Por ejemplo
rápida de ropa limpia. Accesibilidad: Se refiere a la rapidez, desde el momento
que se produce el contacto en cuanto al requerimiento de una mucama,
haciéndolo efectivo a través del teléfono. Cortesía:
respetuosas, amables y educadas. Por ejemplo cuando adecuan su tono de voz
o a través del saludo personalizado hacia el huésped.
Significa que las mucamas mantienen al huésped informado del
servicio en un lenguaje tal, que sea entendido por las dos partes; Ejemplo:
se encuentra un extranjero en el hotel, este se puede adecuar fácilmente
al proceso de servicio sin mayor dificultad.
Las mucamas mantienen la confiabilidad que quiere proyectar el
hotel, representando de forma optima la imagen de este a tra
Comprensión y conocimiento: Hacer el esfuerzo máximo para comprender las
necesidades de cada huésped a través de una atención personalizada,
reconocimientos de los clientes habituales y visualizando las necesidades que
este tiene día a día.
Mapa de Posicionamiento
á el factor diferenciador del hotel.
condiciones de aseo, asegurando que tendrá todo en su debido lugar, además si
él requiere de un servicio extra como lavandería este lo obtiene en el momento
Por parte de las mucamas existe buena disponibilidad y
rapidez en prestar el servicio de aseo en las habitaciones. Por ejemplo entrega
Se refiere a la rapidez, desde el momento
que se produce el contacto en cuanto al requerimiento de una mucama,
Cortesía: Las mucamas son
s. Por ejemplo cuando adecuan su tono de voz
Significa que las mucamas mantienen al huésped informado del
servicio en un lenguaje tal, que sea entendido por las dos partes; Ejemplo:
se encuentra un extranjero en el hotel, este se puede adecuar fácilmente
Las mucamas mantienen la confiabilidad que quiere proyectar el
hotel, representando de forma optima la imagen de este a través de su proceder.
el esfuerzo máximo para comprender las
necesidades de cada huésped a través de una atención personalizada,
reconocimientos de los clientes habituales y visualizando las necesidades que
6. Operaciones y plan de implementación
6.1. Operaciones
Flujo del Hotel:
Recepción:
1. El recepcionista saluda y confirma la reserva.
2. Diligencia:
2.1.1. Asigna la Habitación
2.1.2. Establece forma de pago y tarifas
2.1.3. Encargado de caja
2.1.4. Recibe y entrega paquetes o pedidos
Funcionamiento:
Debe uniformarse de manera adecuada y con los distintivos necesarios, para
mostrar buena presentación y responsabilidad.
Recibir el turno: Enterarse de novedades dejadas por turnos anteriores como
problemas con el huésped o solicitudes pendientes, comunicándose de manera
verbal con el compañero que le entrega el turno. Inspeccionar de manera visual
el área de trabajo revisando que todo lo que necesita para su desempeño laboral
este completo. Alistar
para evitar inconvenientes en la jornada laboral.
Inicio
Check-In
Check-Out
24
Operaciones y plan de implementación
El recepcionista saluda y confirma la reserva.
Asigna la Habitación
Establece forma de pago y tarifas
Encargado de caja
Recibe y entrega paquetes o pedidos
Debe uniformarse de manera adecuada y con los distintivos necesarios, para
mostrar buena presentación y responsabilidad.
Recibir el turno: Enterarse de novedades dejadas por turnos anteriores como
problemas con el huésped o solicitudes pendientes, comunicándose de manera
verbal con el compañero que le entrega el turno. Inspeccionar de manera visual
el área de trabajo revisando que todo lo que necesita para su desempeño laboral
este completo. Alistar elementos de trabajo como, libro de registro, reservas,
para evitar inconvenientes en la jornada laboral.
Ventas & Mercadeo
•Tour Operadoras & Agencias
•Clientes Directos
Reservaciones
RRHH-Comodidades Satisfacción de Clientes
FIN
Debe uniformarse de manera adecuada y con los distintivos necesarios, para
Recibir el turno: Enterarse de novedades dejadas por turnos anteriores como
problemas con el huésped o solicitudes pendientes, comunicándose de manera
verbal con el compañero que le entrega el turno. Inspeccionar de manera visual
el área de trabajo revisando que todo lo que necesita para su desempeño laboral
elementos de trabajo como, libro de registro, reservas,
Reservaciones
Satisfacción de Clientes
Pre-Check-In, Revisar las llegadas esperadas para el día revisando los libros de
registro y reservas. Comprobar disponibilidad por medio del libro de
Asignar la habitación ofreciendo al h
de la reserva.
Para poder realizar el check
por parte de los huéspedes
saludo sea en español o ingles. Verificar reservas (en caso de haberla), entregar
TRH, verificar datos verbalmente con el huésped, confirmando tarifa y fecha de
estadía. Solicitar al huésped documento de identidad sea pasaporte o
documento personal de identidad para tomar copia y verificar datos.
Flujo Recepción Hotel:
Equipo necesario:
Computador (Lap-
Software (uno mismo para todo el negocio, con diferentes aplicaciones)
Servicio de lavandería, mantención, seguridad
outsourcing en la misma ciudad de León
Personal necesario:
Recepción: Jefe de recepción (1) y Recepcionistas (3).
Habitaciones: Mayordomos (
Transporte de huésped:
Inicio
Recepción de Solicitud y Confirmación
¿Condiciones O.K.?
25
In, Revisar las llegadas esperadas para el día revisando los libros de
registro y reservas. Comprobar disponibilidad por medio del libro de
Asignar la habitación ofreciendo al huésped las disponibles según requerimiento
Para poder realizar el check-in en el menos tiempo posible y evitar inconformidad
por parte de los huéspedes se debe dar la bienvenida al huésped co
saludo sea en español o ingles. Verificar reservas (en caso de haberla), entregar
TRH, verificar datos verbalmente con el huésped, confirmando tarifa y fecha de
estadía. Solicitar al huésped documento de identidad sea pasaporte o
sonal de identidad para tomar copia y verificar datos.
-top de preferencia).
(uno mismo para todo el negocio, con diferentes aplicaciones)
Servicio de lavandería, mantención, seguridad; se contratará el servicio
outsourcing en la misma ciudad de León.
Jefe de recepción (1) y Recepcionistas (3).
Habitaciones: Mayordomos (1) y Mucamas (4).
¿Se reservará con anticipación la
Habitación?
Solicitud de reservación de la Habitación
Recepción de Solicitud y Presentación del Huésped
Verificación en Recepción del Hotel
Registro del HuespedAsignación de
Habitación y Entrega de Llaves.
In, Revisar las llegadas esperadas para el día revisando los libros de
registro y reservas. Comprobar disponibilidad por medio del libro de registro.
ésped las disponibles según requerimiento
in en el menos tiempo posible y evitar inconformidad
se debe dar la bienvenida al huésped con un cordial
saludo sea en español o ingles. Verificar reservas (en caso de haberla), entregar
TRH, verificar datos verbalmente con el huésped, confirmando tarifa y fecha de
estadía. Solicitar al huésped documento de identidad sea pasaporte o
sonal de identidad para tomar copia y verificar datos.
(uno mismo para todo el negocio, con diferentes aplicaciones)
contratará el servicio
Solicitud de reservación de la Habitación
Verificación en Recepción del Hotel
Asignación de Habitación y Entrega de
Llaves.
Se contratará (outsourcing) un mini van para
hacia, donde ellos requieran según se plan de viaje.
Jefatura de recepción
Flujo de Restaurante:
Equipo necesario:
Computador (Lap
órdenes.
Software.
Personal necesario:
Restaurante: Capitán de Mesero (1) y Meseros (4).
Cocina: Chef (1) y ayudante de cocina (2)
Inicio
Pedir y analizar Menú
Pagar
26
Se contratará (outsourcing) un mini van para transportar a los visitantes, desde y
hacia, donde ellos requieran según se plan de viaje. Este servicio es asistido por
Jefatura de recepción
Computador (Lap-Top preferencia). Pantalla en Cocina donde se indique
Restaurante: Capitán de Mesero (1) y Meseros (4).
Cocina: Chef (1) y ayudante de cocina (2)
Pedir MesaDecidir en el Bar o
Restaurante
Ordenar Servir
FIN
transportar a los visitantes, desde y
Este servicio es asistido por
Top preferencia). Pantalla en Cocina donde se indique las
Decidir en el Bar o Restaurante
Servir
Flujo de Salón de eventos:
Equipo necesario:
Unidad de negocio asistida directamente por el Gerente del hotel,
equipo que necesita está en su oficina.
Servicio de limpieza es cubierto por la compañía outsourcing del hotel.
Personal necesario:
El personal que asiste el evento es contratado por la persona que arrienda el
salón.
.
Inicio
Condiciones
FIN
27
Flujo de Salón de eventos:
Unidad de negocio asistida directamente por el Gerente del hotel,
equipo que necesita está en su oficina.
Servicio de limpieza es cubierto por la compañía outsourcing del hotel.
El personal que asiste el evento es contratado por la persona que arrienda el
Ventas & Mercadeo
•Agencias
•Clientes Directos Reservaciones
Satisfacción de Clientes
Unidad de negocio asistida directamente por el Gerente del hotel, por lo que el
Servicio de limpieza es cubierto por la compañía outsourcing del hotel.
El personal que asiste el evento es contratado por la persona que arrienda el
Reservaciones
Limpieza
28
6.2. Plan de implementación
Principales actividades e hitos relevantes
ACTIVIDAD
MES 1 MES 2 MES 3
MES 4
MES 5
MES 6
may-11 jun-11 jul -11
ago-11
sep-11
oct -11
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
1
1
1
2
1
3
1
4
1
5
1
6
1
7
1
8
1
9
2
0
2
1
2
2
2
3
2
4
1 LEGAL
CONSTITUCIÓN DE LA SOCIEDAD ANÓNIMA 0 0 0 0
REUNION DIRECTORIO - PLANOS HOTEL - PERMISOS 0 0 0 0 7 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
2 REMODELACIO
N
REMODELACIONES GENERALES 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
3 MARKETING
PLAN DE TRABAJO 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
ACTIVIDAD MARKETING EN EMPRESAS TOUR OPERADORAS – FIRMANDO ALIANZAS 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
4 RRHH
ELABORAR PROTOCOLOS Y CURSO CAPACITACION 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
COMPRAR, CAPACITAR SOFTWARE GESTION DEL HOTEL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
CONTRATAR Y CAPACITAR PERSONAL DE HOTEL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
5 LOGISTICA DE
INSUMOS
COMPRA INVENTARIO FIJO HOTEL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
AMOBLAR EL HOTEL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
PREPARACIÓN PARA APERTURA 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 1 0 0 0 0 0
EVENTO DE APERTURA 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
29
La apertura del Hotel se ha dividido en cinco módulos de trabajo, los mismos que deben
estar finalizados en la última semana del quinto mes. Se está contemplando octubre 2011
(último mes de temporada baja), para ocuparlo en posibles retrasos en el proceso de
apertura. De esta forma se asegura que el negocio esté funcionando a inicios de temporada
alta.
30
7. Organización y equipo emprendedor
Esta empresa debe estructurarse linealmente de manera que predomine la autoridad
directa, cada persona tiene un único superior, esto para centralizar, normalizar y crear
un clima laboral cooperativo, interdependiente y que potencie los diferentes estilos de
liderazgo que sea consonante con la estrategia del negocio. Esta es una estructura muy
simple y fácil de comprender por todos los miembros, existe una delimitación clara de
las responsabilidades y las constantes reuniones ayudan a que todos colaboren
alineados a un objetivo único.
Se debe inaugurar un gobierno corporativo conformado por los hermanos socios (3), los
cuales elijan al director y sub-director del Hotel. Gastón Padilla (miembro del gobierno
corporativo) ocupará el puesto de director del Hotel Boutique, ya que posee muy
buenas habilidades interpersonales, permitiéndole ser muy consonante con el trabajo
en equipo, desarrollo de personas a su cargo, pro activo en sus labores y metódico.
Empático y evaluador, por lo que genera posibilidades en ambientes difíciles. En lo que
respecta a sus estudios, posee grado de Magíster en Gestión y Dirección de Empresas
(MBA) con una base en licenciatura de administración de empresas. Su experiencia
laboral está enfocada en empresas de servicio. Su deseo por desarrollar un negocio
lucrativo en su ciudad natal lo motiva para tomar el puesto y la responsabilidad. Tiene la
motivación y visión para llevar este negocio por encima del promedio del mercado y
convertirlo en un caso de éxito empresarial en los próximos cinco años, una vez que
alcance la posición que hoy se desea. Cabe destacar que goza de todo el apoyo y
confianza del resto del gobierno corporativo.Los beneficios de aplicar esta estructura se
verán en la rapidez de resolución de problemas, flexibilidad, bajo costo de
mantenimiento, clara contabilidad, estrecha relación entre superior y subordinado, la
toma de decisiones se torna ágil.
Equipo emprendedor
Por no producir valor para la empresa, no se contará o instalaran todos los recursos o
insumos que se necesitan para el buen funcionamiento del hotel, se operará
Outsourcing, en las áreas de lavandería (ropa de cama, uniformes, manteles), bodega,
tienda de souvenir, mantenimiento general (aire acondicionado, albañilería, fumigación,
reparaciones generales, jardinería, siempre que se vistan con uniformes del Hotel) y
31
transporte. Para poder suplir con los servicios centrales de la empresa, esta necesita
organizarse de la siguiente manera:
Equipo directivo
Formado por el director , subdirector . Se encargarán de dirigir el negocio de manera
que se vayan alineando y cumpliendo las políticas de empresa y sus objetivos. Se
encargaran de la gestión de recursos humanos, comercialización, control de gestión,
sistemas de seguridad y calidad.
Equipo Planta
Está formado por mayordomos y mucamas. Los mayordomos se encargaran de
organizar las tareas, controlar los pedidos y existencias, planificar los horarios del
personal a su cargo, recogida de datos estadísticos y comunicación. Las mucamas de
piso se encargan de las tareas de limpieza, control de las habitaciones y mini bares
comunicando las incidencias encontradas.
Equipo Recepción
Los Recepcionistas son los encargados de la atención al cliente gestionando la
recepción y salida de los clientes y resolviendo las dudas que pudieran presentarse
durante la estancia. Se encargan de la gestión de reservas y cancelaciones.
Equipo Restaurante
Se organiza como un restaurante normal con su Chef, ayudantes de cocina, capitán de
mesero y meseros.
Sala de Convenciones
El sub-director se encarga de la gestión de las reservas de Grupos (puede considerarse
como grupo, un mínimo de 6 habitaciones) y de la cotización, seguimiento, venta y
organización de los diferentes eventos que se pueden desarrollar en el salón.
Departamento comercial
Desarrolla mecanismos y políticas de comercialización en todas las áreas del hotel para
tener un mayor ingreso. El Departamento Comercial está dirigido
Comercial (Director del Hotel), que es el máximo responsable de la empresa en
términos comerciales ya que será el encargado de: fijar los precios según las diferentes
temporadas. (Tratará de evitar la estacionalidad con paquetes que deriven en una
ocupación mayor y más repartida); negociar y firmar acuerdos de colaboración y
contratación con Agencias de Viajes, Tour Operadores
diferentes Ferias, Congresos u otro tipo de reunión.
Para poder administrar eficientemente el negocio se debe contar indiscutiblemente con
la tecnología que apoye las gestiones del hotel boutiq
implementar un sistema que cumpla con las necesidades que la empresa requiera,
realice de forma eficaz y eficiente los procesos comunes que un hotel requiere como
son; entrada y salida de huésped, movimientos, reservaciones, facturac
pago combinadas, temporadas, búsqueda de clientes, cámaras de vigilancia, control de
limpieza de habitaciones, retiros y depósitos en efectivo, gestión de recursos humanos
como horarios y turnos. Apoyando así al hotel a realizar un control a
Organigrama;
32
Departamento comercial
Desarrolla mecanismos y políticas de comercialización en todas las áreas del hotel para
tener un mayor ingreso. El Departamento Comercial está dirigido
irector del Hotel), que es el máximo responsable de la empresa en
omerciales ya que será el encargado de: fijar los precios según las diferentes
temporadas. (Tratará de evitar la estacionalidad con paquetes que deriven en una
ocupación mayor y más repartida); negociar y firmar acuerdos de colaboración y
Agencias de Viajes, Tour Operadores mayoristas
diferentes Ferias, Congresos u otro tipo de reunión.
Para poder administrar eficientemente el negocio se debe contar indiscutiblemente con
la tecnología que apoye las gestiones del hotel boutique, por lo que se debe
implementar un sistema que cumpla con las necesidades que la empresa requiera,
realice de forma eficaz y eficiente los procesos comunes que un hotel requiere como
son; entrada y salida de huésped, movimientos, reservaciones, facturac
pago combinadas, temporadas, búsqueda de clientes, cámaras de vigilancia, control de
limpieza de habitaciones, retiros y depósitos en efectivo, gestión de recursos humanos
como horarios y turnos. Apoyando así al hotel a realizar un control a
Equipo Director
Equipo Planta
Equipo Recepción
Equipo Restaurante
Desarrolla mecanismos y políticas de comercialización en todas las áreas del hotel para
tener un mayor ingreso. El Departamento Comercial está dirigido por el Director
irector del Hotel), que es el máximo responsable de la empresa en
omerciales ya que será el encargado de: fijar los precios según las diferentes
temporadas. (Tratará de evitar la estacionalidad con paquetes que deriven en una
ocupación mayor y más repartida); negociar y firmar acuerdos de colaboración y
mayoristas; acudir a las
Para poder administrar eficientemente el negocio se debe contar indiscutiblemente con
ue, por lo que se debe
implementar un sistema que cumpla con las necesidades que la empresa requiera,
realice de forma eficaz y eficiente los procesos comunes que un hotel requiere como
son; entrada y salida de huésped, movimientos, reservaciones, facturación, formas de
pago combinadas, temporadas, búsqueda de clientes, cámaras de vigilancia, control de
limpieza de habitaciones, retiros y depósitos en efectivo, gestión de recursos humanos
como horarios y turnos. Apoyando así al hotel a realizar un control adecuado.
33
8. Proyecciones financieras y análisis de riesgos
8.1. Proyecciones de venta. Escenario probable.
Cantidad Habitaciones disponible al año 7,665.00 Temporada AltaCantidad de Habitaciones disponibles mensual 639 Temporada Baja
Cantidad de Habitaciones disponibles diarias 21Meses enero febrero marzo abril mayo junio julio agosto sep tiembre octubre noviembre diciembre
Cantidad de habitaciones facturadas al mes 150 165 182 200 190 190 225 235 230 230 260 280
Porcentaje de ocupación del Hotel 23% 26% 28% 31% 30% 30% 35% 37% 36% 36% 41% 44%
Cantidad de Habitaciones facturadas por día 5 6 6 7 6 6 8 8 8 8 9 9VENTAS 20,325.00$ 22,357.50$ 24,593.25$ 27,052.58$ 25,699.95$ 25,699.95$ 30,487.50$ 31,842.50$ 31,205.65$ 31,205.65$ 35,230.00$ 37,940.00$ Habitaciones facturadas el primer año 2,536 33%Precio promedio por habitación 135.50$ Facturación anual de Habitaciones dólares 343,639.52$
HABITACIONES DEL HOTEL
% Ocupación primero año
23%26%
28%31%
30% 30%
35% 37% 36% 36%
41%44%
34
Finanzas hotel.xls
Cantidad Servicios de Restaurante anuales 18,250 Cantidad Servicios de Restaurante mensual 1,521 Cantidad Servicios de Restaurante diario 50
Meses enero febrero marzo abril mayo junio julio agosto sep tiembre octubre noviembre diciembre
Cantidad de Servicio de Resturante 540 540 540 540 405 303.75 540 540 405 303.75 540 540
Porcentaje de ocupación de Restaurante 36% 36% 36% 36% 27% 20% 36% 36% 27% 20% 36% 36%
Cantidad de Servicios de Restuarantes diarios 18 18 18 18 14 10 18 18 14 10 18 18VENTAS 10,260.00$ 10,260.00$ 10,260.00$ 10,260.00$ 7,695.00$ 5,771.25$ 10,260.00$ 10,260.00$ 7,695.00$ 5,771.25$ 10,260.00$ 10,260.00$ Servicio de Restaurante facturado el primer año 5,738 31%Precio promedio Servicio de Restaurante 19.00$ Facturación anual Servicio de Restaurante 109,012.50$
Cantidad Alquiler de Salón anual 365 Cantidad Alquiler de Salón mensual 30 Cantidad Alquiler de Salón diario 1
Meses enero febrero marzo abril mayo junio julio agosto sep tiembre octubre noviembre diciembre
Cantidad Alquiler de Salón mensual 6 5 4 4 3 2 4 4 3 2 6 6
Porcentaje de ocupación de Salón 20% 16% 13% 13% 10% 7% 13% 13% 10% 7% 20% 20%
3,354.00$ 2,795.00$ 2,236.00$ 2,236.00$ 1,677.00$ 1,118.00$ 2,236.00$ 2,236.00$ 1,677.00$ 1,118.00$ 3,354.00$ 3,354.00$ Servicio de Salón facturado el primer año 49 13%Precio promedio Servicio de Salón 559.00$ Facturación anual Servicio de Salón 27,391.00$
SERVICIO DE RESTAURANTE DEL HOTEL
ALQUILER DE SALÓN DE HOTEL
% Ocupación primero año
% Ocupación primero año
35
8.2. Flujo de caja libre.
ITEM 0 Trimestre 1 Trimestre 2 Trimestre 3 Trimestre 4 Año 1 A ño 2 Año 3 Año 4 Año 5Ingresos 106,441$ 107,210$ 127,900$ 138,493$ 480,043$ 717,049$ 987,206$ 1209,250$ 1237,682$
Costos de Venta (variables) 24,270$ 23,480$ 27,943$ 29,810$ 105,503$ 151,672$ 204,246$ 247,864$ 255,017$ MARGEN DE CONTRIBUCIÓN 82,171$ 83,729$ 99,957$ 108,683$ 374,540$ 565,377$ 782,960$ 961,386$ 982,665$ MARGEN DE CONTRIBUCIÓN % 77% 78% 78% 78% 78% 79% 79% 80% 79%
COSTOS FIJOS 83,607$ 83,607$ 83,607$ 83,607$ 334,429$ 350,568$ 365,014$ 380,314$ 396,525$ Recursos Humanos 56,219$ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 224,878$ 236,121$ 247,927$ 260,324$ 273,340$ Gastos de Operación 18,249$ 18,249$ 18,249$ 18,249$ 72,996$ 76,064$ 78,704$ 81,608$ 84,802$ Gastos de Marketing 9,139$ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 36,555$ 38,383$ 38,383$ 38,383$ 38,383$
EBITDA (1,436)$ 122$ 16,350$ 25,076$ 40,111$ 214,809$ 417,946$ 581,071$ 586,140$ EBITDA % -1% 0% 13% 18% 8% 30% 42% 48% 47%
Depreciación 14,259$ 14,259$ 14,259$ 14,259$ 57,036$ 57,036$ 57,036$ 57,036$ 57,036$ UTILIDAD BRUTA (15,695)$ (14,137)$ 2,091$ 10,817$ (16,925)$ 157,773$ 360,910$ 524,035$ 529,104$
IMPUESTOS 0% 0 0 0 0 0 0 0 0 0UTILIDAD NETA (15,695)$ (14,137)$ 2,091$ 10,817$ (16,925)$ 157,773$ 360,910$ 524,035$ 529,104$
UTILIDAD NETA% -15% -13% 2% 8% -4% 22% 37% 43% 43%Depreciación 14,259$ 14,259$ 14,259$ 14,259$ 57,036$ 57,036$ 57,036$ 57,036$ 57,036$
INVERSIONESInversión en Activos 285,180$ Inversión en capital de trabajo 128,331$ 18,002$ 18,002$ 18,002$ 18,002$ 72,006$ 98,721$ 123,768$
FLUJO DE CAJA NETO (413,511)$ (19,438)$ (17,879)$ (1,652)$ 7,074$ (31,895)$ 214,809$ 319,225$ 581,071$ 462,372$ FLUJO DE CAJA ACUMULADO (413,511)$ (432,949)$ (450,828)$ (452,480)$ (445,406)$ (445,406)$ (230,597)$ 88,628$ 669,700$ 1132,071$
FLUJO CAJA LIBRE
Bono del Tesoro US (4,45%) Ajustado a Riesgo Pais Nic 25.65% RfRiesgo Pais de Nicaragua 20.30% RpRendimiento de Mercado Segun Bolsa de Valores de Nicaragua 26% RmBeta Sin Apalancar US (3.93) + 40% de castigo por ser LA 5.502 βimTasa de Retorno Requerida 26%
Finanzas hotel.xls
COSTO DE CAPITALINVERSION INICIAL
VALOR PRESENTE NETOVALOR ACTUAL NETOTASA INTERNA DE RETORNOBREAK-EVEN OPERACIONAL INICIOS NOVIEMBRE AÑO 1
PERIODO RECUPERACION DE LA INVERSION AÑOS
36
Análisis Económico
COSTO DE CAPITAL 26%INVERSION INICIAL 413,511$
VALOR PRESENTE NETO 647,405$ VALOR ACTUAL NETO 233,894$ TASA INTERNA DE RETORNO 42%BREAK-EVEN OPERACIONAL INICIOS NOVIEMBRE AÑO 1 10.7
PERIODO RECUPERACION DE LA INVERSION AÑOS 2.9
37
8.3. Flujo de efectivo y Hoja de Balance.
0 Trimestre 1 Trimestre 2 Trimestre 3 Trimestre 4 Año 1 A ño 2 Año 3 Año 4 Año 5FLUJOS POR OPERACIONES
INGRESOSEFECTIVO POR VENTAS NETA 106,441$ 107,210$ 127,900$ 138,493$ 480,043$ 717,049$ 987,206$ 1209,250$ 1237,682$
EGRESOSEFECTIVO PAGADO EN COSTO SERVICIOS BÁSICOS 16,260$ 6,144$ 6,070$ 6,790$ 7,434$ 26,439$ 35,581$ 45,450$ 53,528$ 54,438$ EFECTIVO PAGADO EN SUELDO OPERACIONES 17,560$ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 224,878$ 236,121$ 247,927$ 260,324$ 273,340$ EFECTIVO PAGADO EN HOSTING OPERACIONES 26,590$ 12,810$ 12,810$ 12,810$ 12,810$ 51,240$ 53,820$ 56,460$ 59,364$ 62,558$ EFECTIVO PAGADO EN SUELDOS DE MARKETING Y VENTAS 23,500$ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 36,555$ 38,383$ 38,383$ 38,383$ 38,383$ EFECTIVO PAGADO EN SUELDOS SUB CONTRATACION 5,088$ 3,000$ 3,000$ 3,000$ 3,000$ 12,000$ 12,000$ 12,000$ 12,000$ 12,000$ EFECTIVO PAGADO EN PROVEEDORES 21,000$ 15,937$ 14,934$ 17,784$ 18,286$ 66,941$ 92,465$ 121,484$ 145,919$ 151,296$ EFECTIVO PAGADO EN OFICINA 18,333$ 4,628$ 4,915$ 5,808$ 6,528$ 21,880$ 33,870$ 47,556$ 58,660$ 59,527$ INTERESES PAGADOS 0 0 0 0 0 0 0 0 0IVA DE COMPRAS 0 0 0 0 0 0 0 0 0TOTAL EFECTIVO PAGADO 128,331$ 107,877$ 107,088$ 111,550$ 113,417$ 439,932$ 502,240$ 569,260$ 628,179$ 651,542$
TOTAL EFECTIVO DE OPERACIONES (128,331)$ (1,436)$ 122$ 16,350$ 25,076$ 40,111$ 214,809$ 417,946$ 581,071$ 586,140$
TOTAL EFECTIVO DE OPERACIONES ACUMULADO (1,436)$ (1,314)$ 15,036$ 40,111$ 40,111$ 254,920$ 672,866$ 1253,938$ 1840,078$
FLUJO POR INVERSIONESCOMPRA DE ACTIVOS (285,180)$ IVA DE ACTIVOS 0
TOTAL FLUJO POR INVERSIONES (285,180)$ 0 0 0 0 0 0 0 0 0
FLUJO POR FINANCIAMIENTOEFECTIVO POR ACCIONES 450,000$ EFECTIVO POR DEUDASPAGOS POR DEUDASRECOMPRA DE ACCIONESPAGO DE DIVIDENDOS
TOTAL EFECTIVO POR FINANCIAMIENTO 450,000$ -$ -$ -$ -$ -$ -$ -$ -$ -$
INCREMENTO NETO DE EFECTIVO 36,489$ (1,436)$ 122$ 16,350$ 25,076$ 40,111$ 214,809$ 417,946$ 581,071$ 586,140$
BALANCE INICIAL DE EFECTIVO 0 36,489$ 35,053$ 35,175$ 51,525$ 36,489$ 76,600$ 291,409$ 709,355$ 1290,427$
BALANCE FINAL DE EFECTIVO 36,489$ 35,053$ 35,175$ 51,525$ 76,600$ 76,600$ 291,409$ 709,355$ 1290,427$ 1876,567$
38
8.4. Hoja de Balance
Finanzas hotel.xls
0 Trimestre 1 Trimestre 2 Trimestre 3 Trimestre 4 Año 1 Añ o 2 Año 3 Año 4 Año 5ACTIVOS
ACTIVOS CORRIENTESEFECTIVO 36,489$ 35,053$ 35,175$ 51,525$ 76,600$ 76,600$ 291,409$ 709,355$ 1290,427$ 1876,567$ PAGOS GENERALES 128,331$ TOTAL ACTIVOS CORRIENTES 164,820$ 35,053$ 35,175$ 51,525$ 76,600$ 76,600$ 291,409$ 709,355$ 1290,427$ 1876,567$
INVERSIONES DE LARGO PLAZO 0 0 0 0 0 0 0 0 0
PROPIEDADES Y EQUIPOEQUIPOS 285,180$ 285,180$ 285,180$ 285,180$ 285,180$ 285,180$ 285,180$ 285,180$ 285,180$ 285,180$ DEPRECIACION ACUMULADA 14,259$ 28,518$ 42,777$ 57,036$ 57,036$ 114,072$ 171,108$ 228,144$ 285,180$ TOTAL PROPIEDADES Y EQUIPO 285,180$ 270,921$ 256,662$ 242,403$ 228,144$ 228,144$ 171,108$ 114,072$ 57,036$ -$
TOTAL ACTIVOS 450,000$ 305,974$ 291,837$ 293,928$ 304,744$ 304,744$ 462,517$ 823,427$ 1347,463$ 1876,567$
PASIVOSCUENTAS POR PAGAR 0 0 0 0 0 0 0 0 0DEUDAS A CORTO PLAZO 0 0 0 0 0 0 0 0 0DEUDAS A LARGO PLAZO 0 0 0 0 0 0 0 0 0
PATRIMONIO ACCIONISTASCAPITAL APORTADO 450,000$ 321,669$ 321,669$ 321,669$ 321,669$ 321,669$ 321,669$ 321,669$ 321,669$ 321,669$ UTILIDADES (PÉRDIDAS) RETENIDAS (15,695)$ (29,832)$ (27,741)$ (16,925)$ (16,925)$ 140,848$ 501,758$ 1025,794$ 1554,898$
TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO 450,000$ 305,974$ 291,837$ 293,928$ 304,744$ 304,744$ 462,517$ 823,427$ 1347,463$ 1876,567$
9. Análisis de Riesgos.
9.1. Escenario desfavorable.
ITEMIngresos
Costos de Venta (variables)MARGEN DE CONTRIBUCIÓNMARGEN DE CONTRIBUCIÓN %
COSTOS FIJOSRecursos HumanosGastos de OperaciónGastos de Marketing
EBITDAEBITDA %
DepreciaciónUTILIDAD BRUTA
IMPUESTOS 0%UTILIDAD NETA
UTILIDAD NETA%Depreciación
INVERSIONESInversión en ActivosInversión en capital de trabajo
FLUJO DE CAJA NETOFLUJO DE CAJA ACUMULADO
COSTO DE CAPITALINVERSION INICIAL
VALOR PRESENTE NETOVALOR ACTUAL NETOTASA INTERNA DE RETORNOBREAK-EVEN OPERACIONAL MESES
PERIODO RECUPERACION DE LA INVERSION AÑOS
39
0 Trimestre 1 Trimestre 2 Trimestre 3 Trimestre 4 Año 1 A ño 2106,441$ 107,210$ 100,989$ 92,613$ 407,252$ 596,945$ 24,270$ 23,480$ 22,852$ 21,131$ 91,733$ 128,951$ 82,171$ 83,729$ 78,137$ 71,482$ 315,519$ 467,993$
77% 78% 77% 77% 77% 78%
83,607$ 83,607$ 83,607$ 83,607$ 334,429$ 350,568$ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 224,878$ 236,121$ 18,249$ 18,249$ 18,249$ 18,249$ 72,996$ 76,064$ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 36,555$ 38,383$
(1,436)$ 122$ (5,470)$ (12,125)$ (18,909)$ 117,425$ -1% 0% -5% -13% -5% 20%
14,259$ 14,259$ 14,259$ 14,259$ 57,036$ 57,036$ (15,695)$ (14,137)$ (19,729)$ (26,384)$ (75,945)$ 60,389$
0 0 0 0 0 0(15,695)$ (14,137)$ (19,729)$ (26,384)$ (75,945)$ 60,389$
-15% -13% -20% -28% -19% 10%14,259$ 14,259$ 14,259$ 14,259$ 57,036$ 57,036$
285,180$ 128,331$ 15,272$ 15,272$ 15,272$ 15,272$ 61,088$
(413,511)$ (16,708)$ (15,150)$ (20,742)$ (27,397)$ (79,997)$ 117,425$ (413,511)$ (430,219)$ (445,369)$ (466,111)$ (493,508)$ (493,508)$ (376,083)$
FLUJO CAJA LIBRE
26%413,511$ 366,139$ (47,372)$
22%BREAK-EVEN OPERACIONAL MESES 12.7
PERIODO RECUPERACION DE LA INVERSION AÑOS 3.2
Año 3 Año 4 Año 5813,054$ 991,561$ 1017,816$ 171,300$ 206,683$ 213,424$ 641,754$ 784,878$ 804,392$
79% 79% 79%
365,014$ 380,314$ 396,525$ 247,927$ 260,324$ 273,340$ 78,704$ 81,608$ 84,802$ 38,383$ 38,383$ 38,383$
276,740$ 404,564$ 407,867$ 34% 41% 40%
57,036$ 57,036$ 57,036$ 219,704$ 347,528$ 350,831$
0 0 0219,704$ 347,528$ 350,831$
27% 35% 34%57,036$ 57,036$ 57,036$
81,305$ 101,782$ 195,434$ 404,564$ 306,086$
(180,648)$ 223,915$ 530,001$
9.2. Escenario conforme.
ITEM 0Ingresos
Costos de Venta (variables)MARGEN DE CONTRIBUCIÓNMARGEN DE CONTRIBUCIÓN %
COSTOS FIJOSRecursos HumanosGastos de OperaciónGastos de Marketing
EBITDAEBITDA %
DepreciaciónUTILIDAD BRUTA
IMPUESTOS 0%UTILIDAD NETA
UTILIDAD NETA%Depreciación
INVERSIONESInversión en Activos 285,180$ Inversión en capital de trabajo 128,331$
FLUJO DE CAJA NETO (413,511)$ FLUJO DE CAJA ACUMULADO (413,511)$
COSTO DE CAPITALINVERSION INICIAL
VALOR PRESENTE NETOVALOR ACTUAL NETOTASA INTERNA DE RETORNOBREAK-EVEN OPERACIONAL MESES
PERIODO RECUPERACION DE LA INVERSION AÑOS
40
Trimestre 1 Trimestre 2 Trimestre 3 Trimestre 4 Año 1 Añ o 2112,141$ 119,963$ 109,254$ 102,801$ 444,160$ 637,543$ $ 25,980$ 27,307$ 25,332$ 24,187$ 102,805$ 141,131$ $ 86,161$ 92,657$ 83,923$ 78,614$ 341,355$ 496,412$ $
77% 77% 77% 76% 77% 78%
83,607$ 83,607$ 83,607$ 83,607$ 334,429$ 350,568$ $ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 224,878$ 236,121$ $ 18,249$ 18,249$ 18,249$ 18,249$ 72,996$ 76,064$ $ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 36,555$ 38,383$ $ 2,554$ 9,050$ 316$ (4,993)$ 6,926$ 145,844$ $
2% 8% 0% -5% 2% 23%14,259$ 14,259$ 14,259$ 14,259$ 57,036$ 57,036$ $
(11,705)$ (5,209)$ (13,943)$ (19,252)$ (50,110)$ 88,808$ $ 0 0 0 0 0 0
(11,705)$ (5,209)$ (13,943)$ (19,252)$ (50,110)$ 88,808$ $ -10% -4% -13% -19% -11% 14%
14,259$ 14,259$ 14,259$ 14,259$ 57,036$ 57,036$ $
285,180128,331 16,656$ 16,656$ 16,656$ 16,656$ 66,624$ $
(413,511) (14,102)$ (7,606)$ (16,340)$ (21,649)$ (59,698)$ 145,844$ $ (413,511) (427,613)$ (435,219)$ (451,560)$ (473,209)$ (473,209)$ (327,365)$ $
FLUJO CAJA LIBRE
26%413,511$ 437,538$ 24,027$
28%11.8
PERIODO RECUPERACION DE LA INVERSION AÑOS 3.1
Año 3 Año 4 Año 5857,712$ 1040,684$ 1071,852$ 184,698$ 221,420$ 229,635$ 673,014$ 819,265$ 842,218$
78% 79% 79%
365,014$ 380,314$ 396,525$ 247,927$ 260,324$ 273,340$ 78,704$ 81,608$ 84,802$ 38,383$ 38,383$ 38,383$
308,000$ 438,950$ 445,693$ 36% 42% 42%
57,036$ 57,036$ 57,036$ 250,964$ 381,914$ 388,657$
0 0 0250,964$ 381,914$ 388,657$
29% 37% 36%57,036$ 57,036$ 57,036$
85,771$ 107,185$ 222,229$ 438,950$ 338,507$
(105,136)$ 333,815$ 672,322$
9.3. Escenario optimista.
ITEM 0Ingresos
Costos de Venta (variables)MARGEN DE CONTRIBUCIÓNMARGEN DE CONTRIBUCIÓN %
COSTOS FIJOSRecursos HumanosGastos de OperaciónGastos de Marketing
EBITDAEBITDA %
DepreciaciónUTILIDAD BRUTA
IMPUESTOS 0%UTILIDAD NETA
UTILIDAD NETA%Depreciación
INVERSIONESInversión en Activos 285,180$ Inversión en capital de trabajo 128,331$
FLUJO DE CAJA NETO (413,511)$ FLUJO DE CAJA ACUMULADO (413,511)$
COSTO DE CAPITALINVERSION INICIAL
VALOR PRESENTE NETOVALOR ACTUAL NETOTASA INTERNA DE RETORNOBREAK-EVEN OPERACIONAL MESES
PERIODO RECUPERACION DE LA INVERSION AÑOS
41
Trimestre 1 Trimestre 2 Trimestre 3 Trimestre 4 Año 1 Añ o 2 Año 3140,836$ 152,384$ 155,306$ 168,853$ 617,379$ 909,560$ 1242,481$ 32,103$ 34,135$ 34,738$ 37,378$ 138,354$ 195,647$ 260,850$
108,733$ 118,250$ 120,567$ 131,475$ 479,025$ 713,912$ 981,631$ 77% 78% 78% 78% 78% 78% 79%
83,607$ 83,607$ 83,607$ 83,607$ 334,429$ 350,568$ 365,014$ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 56,219$ 224,878$ 236,121$ 247,927$ 18,249$ 18,249$ 18,249$ 18,249$ 72,996$ 76,064$ 78,704$ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 9,139$ 36,555$ 38,383$ 38,383$
25,126$ 34,642$ 36,960$ 47,868$ 144,597$ 363,345$ 616,617$ 18% 23% 24% 28% 23% 40% 50%
14,259$ 14,259$ 14,259$ 14,259$ 57,036$ 57,036$ 57,036$ 10,867$ 20,383$ 22,701$ 33,609$ 87,561$ 306,309$ 559,581$
0 0 0 0 0 010,867$ 20,383$ 22,701$ 33,609$ 87,561$ 306,309$ 559,581$
8% 13% 15% 20% 14% 34% 45%14,259$ 14,259$ 14,259$ 14,259$ 57,036$ 57,036$ 57,036$
285,180128,331 23,152$ 23,152$ 23,152$ 23,152$ 92,607$ 124,248$
(413,511) 1,974$ 11,491$ 13,809$ 24,716$ 51,990$ 363,345$ 492,369$ (413,511) (411,537)$ (400,046)$ (386,237)$ (361,521)$ (361,521)$ 1,823$ 494,192$
FLUJO CAJA LIBRE
26%413,511$
1058,470$ 644,959$
69%8.4
PERIODO RECUPERACION DE LA INVERSION AÑOS 2.0
Año 3 Año 4 Año 51242,481 1517,093$ 1556,030$ 260,850 315,244$ 325,299$ 981,631 1201,849$ 1230,731$
79% 79% 79%
365,014 380,314$ 396,525$ 247,927 260,324$ 273,340$ 78,704 81,608$ 84,802$ 38,383 38,383$ 38,383$
616,617 821,535$ 834,206$ 50% 54% 54%
57,036 57,036$ 57,036$ 559,581 764,499$ 777,170$
0 0 0559,581 764,499$ 777,170$
45% 50% 50%57,036 57,036$ 57,036$
124,248 155,603$ 492,369 821,535$ 678,603$ 494,192 1315,727$ 1994,330$
42
10. Conclusiones
La estrategia será foco en diferenciación de servicios. Lograr ser diferentes significa
que todas nuestras actividades serán encaminadas a apoyar un objetivo global único
ser la empresa líder en nuestra industria en las dimensiones de alojamiento. Los
atributos que más trascienden en la propuesta de valor y un beneficio buscado para el
huésped son; Confiabilidad, Respuesta rápida, Accesibilidad, Cor tesía,
Comunicación, Credibilidad, Comprensión y conocimie nto de las necesidades del
huésped . El siguiente paso no es menos importante ya que su implementación debe
ser muy cuidadosa para que todas las personas que conformen la empresa sepan
guiarla en el sentido correcto.
Luego de hacer un análisis completo de negocio el plan de Hotel Boutique es factible y
debe implementarse. Sin embargo, debe realizarse los contratos y alianzas con tour
operadoras para asegurar un flujo fijo para el hotel y de esta manera cubrir de forma
más segura los costos fijos, que en esta industria resultan se elevados.
43
11. Bibliografía
Instituto nicaragüense de turismo.
http://www.intur.gob.ni/
Pro Nicaragua
http://www.pronicaragua.org/index.php?lang=en
Via Nica
http://vianica.com/sp/
Visita Nicaragua
http://www.visitanicaragua.com/
44
12. Anexos.
A. Llegadas de Turistas
B. Ingresos por Turismo
C. Salario Competitivo de la región
D. FODA
E. Requisitos para gozar de beneficios tributarios Hotel
F. Requisitos para hotelería. G. Requisitos para Restaurante H. Requisitos para Restaurante I. Requisitos legales generales J. Juego de planos K. Ley de Promoción de Inversiones Extranjeras (Ley No. 344)
A. Llegadas de Turistas
Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR)
B. Ingreso por Turismo
45
Llegadas de Turistas
Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR)
Ingreso por Turismo
Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR)
Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR)
Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR)
C. Salario Competitivos de la Región
Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR)
D. FODA
46
Salario Competitivos de la Región
Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR)
Elaboración personal
Instituto Nicaragüense de Turismo (INTUR)
47
E. Requisitos para gozar de beneficios tributarios Hotel
48
F. Requisitos para hotelería.
49
G. Requisitos para Restaurante
50
H. Requisitos para Restaurante
51
I. Requisitos legales generales
52
J. Juego de planos
53
K. Ley de Promoción de Inversiones Extranjeras (Ley No. 344)
La legislación principal que regula la inversión extrajera directa es la Ley No. 344 “Ley
de Promoción de Inversiones Extranjeras” y sus reglamentos, así como otras leyes
sectoriales específicas que otorgan incentivos a las inversiones.
La Ley No. 344 garantiza: a) la igualdad de trato de la inversión extranjera y nacional, b)
elimina las restricciones sobre la forma en que el capital extranjero puede entrar al país,
y c) reconoce al inversionista extranjero el derecho a la propiedad, y en el caso de una
declaración de dominio eminente, a recibir la debida indemnización. La ley no hace
distinción entre adquisición, fusión, o nueva inversión. No hay restricciones en
Nicaragua con respecto a la conversión o transferencia de fondos relacionados con
inversiones. Muchas transacciones se realizan libre y completamente en dólares. Las
remesas de capital de inversión, los ingresos, reembolsos de préstamos y reembolsos
de arrendamiento son permitidas libremente a través del mercado de cambio privado
operado por las instituciones financieras locales. La Ley también contempla:
o Libre convertibilidad de monedas.
o Libre Expatriación de Capital: Los inversionistas extranjeros tienen
garantizado el disfrute de las transferencias de fondos al extranjero de
forma expedita y la conversión de moneda extranjera a través del
sistema bancario local.
o No hay monto mínimo o máximo de inversión.
o 100% de propiedad internacional permitida. No hay discriminación
hacia inversionistas extranjeros, tanto como propietarios como
accionistas.
o Depreciación acelerada de bienes de capital
o Tratamiento equitativo para inversionistas locales y extranjeros.
o Acceso a financiamiento disponible en bancos locales, de acuerdo a
sus términos y condiciones de aprobación.
o Protección de la Propiedad y Seguridad: La ley nicaragüense reconoce
y garantiza los derechos del inversionista nacional y extranjero, la
protección de su propiedad y el derecho a la libre disposición de
activos, capital y ganancias.
Así mismo se han ejecutado reformas al Sistema Judicial y procedimientos
administrativos con el fin de mejorar el clima de negocios, estimulando la inversión
54
extranjera en Nicaragua. Otras acciones del gobierno orientadas a mejorar el clima de
inversión incluyen: la estricta disciplina económica bajo un programa supervisado por el
FMI, el cual culminó con una condonación 1 / 3 importante de su deuda externa, la
apertura de una sola oficina para trámites de registro para
Inversionistas dentro del Ministerio de Industria y Comercio, y la implementación del
proceso de privatización de empresas estatales.
Nicaragua es firmante del Tratado Centroamericano para la Protección a la Propiedad
Intelectual y existe por ley, la total protección de la propiedad intelectual, incluyendo
marcas, patentes y nombres comerciales. Nicaragua es también miembro de la
Organización Mundial de Comercio (OMC) y, por tanto, se adhiere a los acuerdos
relacionados en materia de comercio de los derechos de propiedad intelectual.
Las políticas bancarias en Nicaragua permiten el flujo de recursos financieros hacia el
sector privado. Entre las diferentes opciones de financiamiento se encuentra préstamos
industriales y comerciales, diferentes tipos de líneas de crédito, alquileres con opción a
compra, y ventas a descuento de las cuentas por pagar.
Nicaragua ha firmado y ratificado un total de 19 tratados bilaterales de inversión; con
México, España, Taiwán, Dinamarca, El Reino Unido, Holanda, Corea, Ecuador y la
República Dominicana, entre otros. El tratado de libre comercio entre Estados Unidos,
Centroamérica y la República Dominicana incluye también protecciones a la inversión
que sobrepasan aquellas obligaciones tradicionales estipuladas dentro de los tratados
de inversión bilateral.
Ley de Mediación y Arbitraje (Ley No. 540)
La Ley regula dos métodos alternos a la vía judicial para solucionar cualquier tipo de
controversia que resulte de las relaciones contractuales, de manera expedita como son
la Mediación y el Arbitraje.
Puede ser utilizado tanto por nacionales como extranjeros, incluyendo el Estado de
Nicaragua para solucionar las diferencias patrimoniales y no patrimoniales.
Su ámbito de aplicación es de carácter nacional e internacional, sin perjuicio de los
tratados, convenios, pacto o cualquier otro instrumento de Derecho Internacional del
cual Nicaragua sea parte.
En el procedimiento Arbitral, el Tribunal estará compuesto por profesionales altamente
capacitado en el asunto y escogidos libremente por las partes, bajo los procedimientos
55
previamente pactados por éstos, sin que la nacionalidad de los mismos sea
impedimento para que actúe como tal, a menos que las partes así lo hayan acordado.
Salvo pacto acordado por las partes, el tiempo máximo establecido por la Ley para que
el Tribunal Arbitral emita su laudo definitivo es de 6 meses contados a partir de su 2 / 3
integración.
Tanto el acuerdo al que las partes lleguen en un proceso de Mediación como el Laudo
Arbitral resultante de un proceso de Arbitraje, son definitivos y ejecutables de forma
inmediata bajo las reglas establecidas por el Código de Procedimiento Civil de
Nicaragua para llevar a cabo la Ejecución Procesal de las mismas.