más cerca, más tuyo. · 19 hours ago · 8 saldos menores a bs 70,000.-. los recursos captados...

Más cerca, más tuyo.

7

Estimados Señores Accionistas:En cumplimiento de los estatutos y de las

normas legales vigentes, tengo el agrado de elevar a su consideración la Memoria Anual de la Gestión 2019, la cual resume las actividades más importantes llevadas a cabo por nuestra institución. Asimismo, sometemos a su conocimiento los Estados Financieros Auditados con el Informe del Auditor Externo y el informe del Síndico.

Durante la Gestión 2019, el Producto Interno Bruto (PIB) del país logró un crecimiento aproximado del 3.22%, según el actual gobierno de transición, y 3% según la CEPAL, inferior al registrado durante la pasada gestión cuando se ubicó en 4,22%. Dicho crecimiento se debió principalmente a la estabilidad de los precios internos y el buen desempeño de la actividad agropecuaria, impulsada en el sector pecuario por el comportamiento; sector avícola y por el ganado bovino. En el caso de la agricultura, destacó la soya en grano y la caña de azúcar; otro sector que contribuyó al crecimiento económico fue el de las entidades financieras. Este crecimiento, en su conjunto, sirvió para compensar la disminución en el volumen de exportación de petróleo crudo y gas natural al Brasil y a la Argentina, el crecimiento del PIB disminuyó con relación a la anterior gestión.

El índice inflacionario alcanzó 1.47%, lo que representa una disminución de -0.04% puntos porcentuales respecto al cierre de la gestión pasada cuando se ubicó en 1.51%, según el reporte publicado por el Banco Central de Bolivia (BCB).

Por su parte, el tipo de cambio se mantuvo invariable en un entorno externo de fluctuaciones moderadas de las principales monedas latinoamericanas frente al dólar estadounidense. En cuanto a las Reservas Internacionales, éstas cerraron en el orden de USD. 6,467.5 Millones, por debajo del registrado en la gestión 2018 (USD. 8,694 Millones). Este nivel de Reservas Internacionales, aunque en descenso, le otorga a la economía nacional un respaldo a las políticas cambiarias y monetarias, a la estabilidad del sistema financiero y a la actividad económica general del país.

El sistema financiero ha mostrado un comportamiento positivo, donde los principales indicadores presentan una tendencia creciente, registrando una cartera acumulada de

aproximadamente USD. 26,787 Millones, depósitos del público de USD. 26,157 Millones y una mora de aproximadamente de USD. 504,0 Millones. En este contexto, las operaciones de intermediación financiera, mostraron un desempeño favorable durante la gestión 2019.

En cuanto a los logros del Banco, la cartera bruta de créditos creció en 2.95% (USD. 34,754 Miles) con relación a la gestión anterior. La composición de la cartera por moneda a este cierre, fue de 99.99% en Moneda Nacional (USD. 1,210,745 Miles) y 0.01% (USD. 129 Miles) en Moneda Extranjera, mientras que al cierre de la gestión 2018 la composición por moneda fue de 99.9% (USD. 1,175,470 Miles) en Moneda Nacional y 0.1% (USD. 650 Miles) en Moneda Extranjera. Con relación a las metas intermedias en cartera destinada al Sector Productivo y a Vivienda de Interés Social impuestas por la ASFI, las mismas han sido ejecutadas en su totalidad al alcanzar el 60.84% del total cartera, superando la meta del 60.00% fijada por el gobierno, lo que implica una importante contribución a las políticas económicas y de Inversión Social establecidas por el Gobierno del Estado Plurinacional de Bolivia.

Las Obligaciones con el Público disminuyeron en -12.48% (USD. -137,665 Miles), debido fundamentalmente, a la disminución de las Obligaciones en Cajas de Ahorros en -16.77% (USD. -55,195 Miles) y a la disminución de las Obligaciones con el Público a Plazo Fijo con anotación en Cuenta en -12.26% (USD. -83,240 Miles).

En cuanto a las Obligaciones con el Público discriminadas por monedas, se aprecia que un 97.27% (USD. 938,790 Miles) corresponde a Moneda Nacional y 2.73% (USD. 26,395 Miles) a Moneda Extranjera, como consecuencia de la política de bolivianización implementada por el Gobierno Nacional.

Los Ingresos Financieros se incrementaron en 8.54% (USD. 12,964 Miles), para cerrar en USD. 164,751 Miles, los cuales corresponden en un 99.31% a los intereses cobrados por la Cartera de Créditos, mientras que los Gastos Financieros se incrementaron en 9.69% (USD. 3,072 Miles) para ubicarse en USD. 34,776 Miles, debido al incremento de las Captaciones del Público y de las tasas mínimas fijadas por el Gobierno Nacional para depósitos en Caja de Ahorros con

8

saldos menores a Bs 70,000.-. Los recursos captados sirvieron para apalancar el crecimiento de la Cartera de Créditos, y permitieron alcanzar un Margen Financiero de USD. 129,975 Miles, mayor en USD. 9,892 Miles, al registrado el 2018, cuando se ubicaron en USD. 120,083 Miles.

Los Gastos de Administración disminuyeron en -1.40% (USD. -1,245 Miles) para ubicarse en USD. 87,754 Miles. La Eficiencia Administrativa mejoró en 0,85 puntos porcentuales, al pasar del 8.10% a 7.25%, debido a las medidas de optimización de gastos que se mantienen en el Banco, basados en los principios de eficiencia y productividad.

Como consecuencia del comportamiento señalado en los párrafos anteriores, el resultado de la Gestión 2019, alcanzó USD. 23,009 Miles, lo que significa un retorno sobre activos (ROA) de 1.69% y un retorno sobre el patrimonio (ROE) de 18.21%.

En lo que respecta a nuestra red de atención, continuamos con su fortalecimiento al mantener el crecimiento del número de agencias, de corresponsales no financieros y de cajeros automáticos inteligentes, los cuales totalizan 355 Puntos de Atención y constituye una de las mayores fortalezas del Banco Prodem S.A., y están distribuidos de la siguiente manera:

Distribución de los Puntos de Atención FinancieraAl 31 de diciembre de 2019

Puntos de atención CantidadOficina Nacional 1Sucursales 7Agencias 127Oficinas Externas 11Ventanillas 7Corresponsales No Financieros 24Cajeros Automáticos Inteligentes 178TOTAL 355

Con relación a nuestro talento humano, al cierre de la gestión alcanza a 2.784 trabajadores, tanto en el área urbana como en el área rural, lo cual incide positivamente en el bienestar de sus familias y de las comunidades rurales y ciudades intermedias donde se insertan, lo que nos coloca como una de las principales instituciones empleadoras del país.

Es de destacar que el accionar financiero del Banco Prodem S.A., se combinó con actividades de Responsabilidad Social Empresarial, a través del respaldo en las áreas culturales, deportivas, educativas, salud y asistencia a familias de escasos recursos, en apoyo a las comunidades a las cuales nos debemos.

9

En el ámbito institucional, es justo reconocer y felicitar a todo el personal de la empresa por el excelente trabajo realizado, aspecto que nos permitió alcanzar las metas trazadas en cuanto a la cartera dirigida y a las tasas máximas y mínimas establecidas por el Gobierno Nacional, preservando a su vez la rentabilidad patrimonial necesaria para garantizar la continuidad y crecimiento del Banco en el próximo periodo.

Como Directorio ratificamos nuestro compromiso con la Institución, con su clientela y usuarios y con sus empleados, porque ellos son la razón de ser del Banco y el mejor incentivo para ofrecerles servicios de excelencia y productos financieros en todo el país a la medida de sus necesidades. Adicionalmente, el compromiso de nuestra fuerza laboral y la confianza de nuestros accionistas, conforma un colectivo que une sus esfuerzos para implementar políticas financieras y de responsabilidad social que apoyen a los sectores más necesitados, en respaldo a las decisiones oficiales en materia de políticas económicas y sociales.

En conclusión, podemos afirmar que el año 2019, una vez más, ha sido exitoso tanto para el Banco Prodem S.A. como para el sector Micro Financiero en general, con el agregado de que insistimos en el cumplimiento de nuestros objetivos institucionales estratégicos, consistentes en aportar al desarrollo y mejora de la calidad de vida de nuestros consumidores financieros, a través de la prestación de servicios financieros integrales, oportunos y de calidad, coadyuvando con ello al crecimiento de la economía y a la generación de nuevos empleos, facilitando el acceso al financiamiento a vastos sectores de la microeconomía y de las Pymes excluidos de la banca tradicional, que requieren nuestro apoyo principalmente en el área rural.

Para finalizar, deseo agradecer a los Accionistas y Directores del Banco Prodem S.A., por el apoyo y dedicación brindados durante la Gestión 2019. También reconocer la dedicación y compromiso de nuestros ejecutivos y trabajadores, por su desempeño y profesionalismo demostrado, al Síndico y a los miembros del Comité de Auditoría por su constante y dedicada colaboración y en especial a nuestros clientes y usuarios por su confianza, lealtad y continuo apoyo.

Xabier Fernando León Anchustegui Presidente del Directorio

13

DIRECTORES TITULARES

SÍNDICO

PLANTEL EJECUTIVO

Xabier Fernando León Anchustegui PresidenteArlen Siu Piñate Perez Martinez VicepresidenteLuceila del Valle Gonzáles Salazar SecretariaYosmer Daniel Arellan Zurita DirectorWilliam José Cañas Delgado DirectorSohail Nomardy Hernández Parra DirectoraIliana Josefa Ruzza Terán DirectoraRaúl Octavio Li Causi Pérez DirectorReinier Alejandro Merentes Director Mariangelina Urbina Melo Directora

Castel Quiroga Tejada

Bladimir Reverón Madrid Gerente GeneralVíctor Céspedes Mendieta Gerente Nacional Planificación y Presupuesto Saúl Ricardo Bolívar Vásquez Gerente Nacional Auditoria InternaSilvana Garrett Echazú Gerente Nacional Operaciones Nicolás Artiles Arteaga Gerente Nacional Finanzas y AdministraciónJorge Guzmán Vargas Gerente Nacional CréditosJardiel Serrano Goytia Gerente Nacional Negocios a,i Vladimir Camacho Torrico Gerente Nacional LegalMaría Fernanda Zeballos Ibáñez Gerente Nacional Recursos Humanos Jose Luis Zegarra Nolasco Gerente Nacional Tecnología de la InformaciónMarcelo Álvarez Moscoso Gerente Nacional CarteraRodny Álvarez Vásquez Gerente Nacional Gestión Integral de Riesgos a,i,Ramiro Hermosa Góngora Gerente Nacional Prevención y CumplimientoFrank Fortoul Saavedra Saavedra Gerente Nacional Calidad de ServicioHugo Gambarte Álvarez Gerente Sucursal La Paz - OruroJosé Herrera Villegas Gerente Sucursal CochabambaMaria del Carmen Navarro de Gallardo Gerente Sucursal Santa CruzAndres Aramayo Peñaloza Gerente Sucursal Beni - PandoHenrry Mercado Bejarano Gerente Sucursal TarijaMarcelo Aduviri Limachi Gerente Sucursal ChuquisacaRomel Flores Paniagua Gerente Sucursal Potosí

17

MISIÓN

VISIÓN

VALORES

“Aportar al desarrollo y mejora de la calidad de vida de nuestros consumidores financieros, a través de la prestación de servicios integrales y oportunos, destinados principalmente al sector productivo microempresarial, contribuyendo con la expansión económica del país,”

“Ser el banco preferido del sector microempresarial en Bolivia, por su innovación, tecnología e impacto social,”

◊ Eficiencia

En todo el accionar del personal

◊ Compromiso

Con la misión y visión, con el conocimiento, con la mejora continua, con la formalidad y el cumplimiento

◊ Honradez,Honestidad,Transparencia

Con los recursos y consumidores financieros del Banco

◊ Confianza

Entre el personal de Prodem

◊ VocacióndeServicio

Con los colaboradores, con los consumidores financieros y con la comunidad

21

OFICINA NACIONAL - LA PAZOficinaCentral

Calle Belisario Salinas # 520 esq, Sanchez Lima Telf,: (2) 2126700 Fax: (2) 2418148

AgenciaMiraflores

Av, Saavedra Nº 820 - Telf,: (2) 2119792 Fax: (2) 2119792

AgenciaRodríguez

C, Rodríguez esq, Lara Nº 607 - Telf,: (2) 2119421 Fax: (2) 2119421

Agencia Montes

Av, Montes Nº 755 - Telf: (2) 2111090

Agencia Rio Seco

Av, Juan Pablo II Nº 777 - Telf,: (2) 2864083 Fax: (2) 2864083

Agencia Senkata

Av, Aconcagua Nº 8334 esq, C, Huandoy (ex tranca Senkata) - Telf,: (2) 2851044 Fax: (2) 2851044

AgenciaVillaAdela

Plaza del Policía y Av, Junín Nº 5, zona Villa Adela - Telf,: (2) 2836958

AgenciaVillaDolores

Av, Antofagasta Nº 1089, Zona Villa Dolores Telf,: (2) 2820266

AgenciaBallivián

Av, Pucarani Nº 185 Zona Ballivián - Telf,: (2) 2844369

AgenciaElTejar

C, Manuel Bustillos Nº 713 (Zona El Tejar)

Telf,: (2) 2385286

AgenciaViacha

Plaza Ballivián Nº 161 - Telf,: (2) 2801238

Agencia San Roque

Av, Panamericana Nº 2745 - Celular: 71538254

SUCURSAL LA PAZ - ORUROLA PAZOficinaCentral

Av, Camacho Nº 1277 esq, Colón - Telf,: (2) 2113227 – (2) 2113228 - (2) 2111456 - Fax: (2) 2113227 – (2) 2113228

AGENCIAS URBANAS

AgenciaLaPazCentral

Av, Camacho Nº 1277 esq, Colón Telf,: (2) 2150297 – 2110726

Agencia 16 de Julio

C, Torrez Nº 120 esq, C, Alfonso Ugarte y Av, Juan Pablo II, Telf,: (2) 2840930 – (2) 2115659 Fax: (2) 2115669

Agencia Gran Poder

C, Illampu esq, Santa Cruz s/n - Telf,: (2) 2147723 - Fax: 2147723

Agencia La Ceja

Av, 6 de Marzo Nº 101 esq, C, 3 - Telf,: (2) 2145643- (2) 2145655 - Fax: (2) 2145655

AgenciaPlazaAvaroa

C, Belisario Salinas Nº 520 esq, Av, Sánchez Lima - Telf,: (2) 2117096 - Fax: (2) 2119822

Agencia Calacoto

Av, Ballivián Nº 1323 - Telf,: (2) 2119537 Fax: (2) 2145924

Agencia Garita de Lima

Av, Baptista Nº 845 - Telf,: (2) 2110476 Fax: (2) 2147677

AgenciaVillaFátima

Av, de las Américas No, 792 - Telf,: (2) 2141713 Fax: (2) 2147379

AgenciaCruceVillaAdela

Carretera a Vicha esq, Av, Bolivia Nº 14 Telf,: (2) 2851009 - Fax: (2) 2851009

22

AGENCIAS RURALES

Agencia Sorata

C, Villavicencio entre C, Sucre y C, Abaroa Telf,: (2) 2136679 - Fax: (2) 2136679

Agencia Patacamaya

Av, Panamericana Nº 93 acera oeste Telf,: (2) 8392420 - Fax: (2) 8392420

Agencia Palos Blancos

Av, Covendo s/n - Telf,: (2) 2136403

AgenciaAchacachi

C, Max Paredes Nº 190 a media cuadra de la Plaza Mcal, Santa Cruz - Telf,: (2) 2136501 - Fax: (2) 2136501

Agencia Copacabana

Av, 6 de Agosto s/n entre Oruro y Pando Telf,: (2) 8622183 - Fax,: (2) 8622183

Agencia La Asunta

Av, René Barrientos s/n esq, C, 1ro de Enero (Zona el Progreso)

AgenciaCaranavi

Calle Bolívar entre Av, Mariscal Santa Cruz y Cochabamba s/n - Telf,: (2) 8232456 (2) 8242025 Fax: (2) 8232456

Agencia Guanay

Plaza Gualberto Villarroel, C, Rurrenabaque s/n Telf,: (2) 2136183 - Fax: (2) 2136183

Agencia Desaguadero

Av, Panamericana s/n esq, C, Barrientos Telf,: (2) 2136712 - Fax: (2) 2136712

Agencia Batallas

Av, Litoral s/n sobre la Plaza René Barriento Telf,: (2) 2895141

Agencia Coroico

C, Félix Reyes Ortiz esq, Julio Suazo Cuenca, Frente Plaza Principal - Telf,: (2) 2895522 Fax: (2) 2136009

AgenciaChulumani

Av, Principal J,M, Pando, frente Plaza Martin Villalobos - Telf,: (2) 2896030

Agencia Coripata

Plaza 16 de Julio esq, C, Unión s/n - Telf,: (2) 2136181

Agencia Irupana

C, Bolívar Nº 111 esq, plaza Victorio Lanza Telf,: (2) 2136255

ORUROAGENCIAS URBANAS

Agencia Oruro Central

C, La Plata Nº 6175 entre Sucre y Bolívar - Telf,: (2)5251625

AgenciaMercadoBolívar

C, Bolívar Nº 346 entre Brasil y Tejerina - Telf,: (2) 5289908 - Fax: (2) 5116171

SUCURSAL SANTA CRUZOficina Central C, Arenales Nº 674 - Telf,: (3) 3113689 – (3) 3112123 (3) 3325723 - Fax: (3) 3330250

AGENCIAS URBANAS

AgenciaSantaCruzCentral

Av, Argomosa Nº 152 - Telf,: (3) 3390494 Fax: (3) 3113754

AgenciaCascoViejo

C, Sucre Nº 209 esq, Prolongación Murillo Telf,: (3) 3118817 - Fax: (3) 3365060

Agencia La Ramada

Av, Isabel la Católica Nº 683 esq, C, Yotaú Telf,: (3) 3548045 – (3) 3141585 - Fax: (3) 3141585

Agencia Mercado Abasto

Av, Piraí, 3er Anillo (Frente Mercado Abasto)Telf,: (3) 3578326 - Fax: (3) 3140877

Agencia Siete Calles

Edificio Hanna, C, Colon Nº 212 Locales 4 y 5 Telf,: (3) 3140584 – (3) 3335089 - Fax: (3) 3140584

Agencia Mutualista

3er anillo Interno Av, Pedro Rivero esq, C, Buena Vista s/n (Frente al Mercado Mutualista) - Telf,: (3) 3642420 Fax: (3) 3642420

Agencia Plan Tres Mil

Av, El Mechero (A 8 cuadras de la rotonda) Telf,: (3) 3649369 - Fax: (3) 3621364

23

Agencia Pampa de la Isla

Av, Virgen de Cotoca entre 5to y 6to anillo, carretera a Cotoca Km 3,5 Barrio Juan Carlos Velarde s/n - Telf,: (3) 3621364 - Fax: (3) 3621364

AgenciaElBajío

Av, Doble Vía la Guardia Km 6 Barrio El Bajío UV 0126-Mza 0023 - Celular: 72167781

AgenciaVilla1rodeMayo

Av, Tres Pasos al Frente s/n, entre Av, Principal 1ro de Mayo y Módulo Educativo “20 de Junio”

Telf,: (3) 3498084

Agencia Santos Dumont

Av, Quinto Anillo Nº 5015 Barrio Misiones Telf,: (3) 3560072

Agencia Yapacani

Av, Epifanio Ríos Nº 210 - Telf,: (3) 9336064 Fax: (3) 9336064

Agencia Camiri

C, Comercio Nº 110 entre Av, Bolívar y Av, Busch Telf,: (3) 3136326 - Fax: (3) 9523258

AgenciaElTorno

Km, 32 carretera antigua a Cochabamba, Av, República - Telf,: (3) 3822108 - Fax: (3) 3822108

Agencia Montero

C, Cochabamba, entre Pastor Díaz y Mariscal Santa Cruz s/n - Telf,: (3) 9224099 - Fax: (3) 9224360

AGENCIAS RURALES

AgenciaSanJosédeChiquitos

C, Jesús Chávez o Chirigua - Telf,: (3) 9722380 - Fax: (3) 9722380

AgenciaVallegrande

C, Virrey Mendoza entre C, Malta y Plaza Ruben Terrazas - Telf,: (3) 9422141 - Fax: (3) 9422141

Agencia Minero

Av, Santa Cruz Nº 169 esq, La Bélgica Telf,: (3) 9246166 - Fax: (3) 9246166

AgenciaSanIgnaciodeVelasco

Plaza 31 de Julio entre C, La Paz y Comercio Telf,: (3) 9622368 - Fax: (3) 9622099

Agencia Cotoca

Av, Santa Cruz esq, Bolívar - Telf,: (3) 3882190 Fax: (3) 3882190

Agencia Mairana

Av, Abaroa s/n frente a surtidor Vélez Telf,: (3) 9482031 - Fax: (3) 9482031

AgenciaSanJulián

Sobre carretera Sta, Cruz–Trinidad, esq, Av, 24 de Junio s/n - Telf,: (3) 9658104 - Fax: (3) 9658027

Agencia San Pedro

Av, Santa Cruz Nº 475 - Telf,: (3) 9255608 Fax: (3) 9255608

Agencia Ascensión de Guarayos

Av, Santa Cruz esq, C, Sapoco Telf,: (3) 9667181 - Fax: (3) 9667181

Agencia Puerto Quijarro

Av, Luis Salazar de la Vega entre C, Almirante Braum y Panamá s/n - Celular: 72109446

SUCURSAL COCHABAMBAOficina Central C, Calama Nº 164 entre Nataniel Aguirre y Ayacucho - Telf,: (4) 4259190 – (4) 4232874 Fax: (4) 4128598

AGENCIAS URBANAS

AgenciaCochabambaCentral

C, Calama Nº 164 entre Nataniel Aguirre y Ayacucho - Telf,: (4) 4119733 – 4232874

AgenciaCochabambaNorte(CalaCala)

Av, Libertador Bolívar Nº 1872 a pocos pasos de la calle Huallparrimachi, frente a la plaza de Cala Cala - Telf,: (4) 4123177 – (4) 4455880

AgenciaLaCancha

C, Totora esq Angostura - Telf,: (4) 4555396

Agencia San Martín

C, Montes Nº 420 - Telf,: (4) 4556552 (4) 4555935

AgenciaMercadoCampesinoCochabamba

Av, Siglo XX, s/n a media cuadra de la C, Gandhi manzana 461 - Telf,: (4) 4752871 (4) 4753002

24

Agencia Cruce Taquiña

Av, Simón López entre C, Raúl G, Prada y Alfredo Araujo s/n (frente a la rotonda Cruce Taquiña) Telf,: (4) 4305462

Agencia 6 de Agosto

Av, 6 de Agosto y Av, República s/n (frente a plazuela José Cuadros) - Telf,: (4) 4128775

Agencia La Pampa

Av, Pulacayo esq, 1ro de Mayo Nº 476 Telf,: (4) 4559910

AgenciaElAvión

Av, 6 de Agosto esq, Av, Aroma s/n Telf,: (4) 4591195

Agencia Panamericana

Av, Panamericana s/n entre C, San Joaquin y Av, Santa Bárbara - Telf,: (4) 4668183

Agencia Quillacollo

C, Cochabamba Nº 123 - Telf,: (4) 4365900 (4) 4115155 – (4) 4122772

Agencia Sacaba

Plaza Principal, acera Norte - Telf,: (4) 4708357 Fax: (4) 4114803

AgenciaVinto

Av, Albina Patiño s/n entre Av, Simón I, Patiño y C, Barrientos - Telf,: (4) 4359002

AgenciaColcapirhua

Av, Blanco Galindo s/n entre Av, Reducto y C, Cleomedes Blanco - Telf,: (4) 4141545

Agencia Quillacollo 2

Av, Blanco Galindo s/n entre calle Antofagasta y Tocopilla - Telf,: (4) 4264188

AGENCIAS RURALES

Agencia Aiquile

Av, Bolívar s/n entre Terán y Barrientos Telf,: (4) 4343310 - Fax: (4) 4343310

AgenciaMizque

C, Litoral s/n entre Pablo Morales y Eufronio Vizcarra - Telf,: (4) 4136310 - Fax: (4) 4136310

Agencia Punata

C, Ayacucho y Cobija s/n Sudoeste, plaza principal Telf,: (4) 4571622 - 4136351 - Fax: (4) 4577048

Agencia Capinota

Plaza Principal 1º de Octubre acera Este Nº 21 Telf,: (4) 4388104 - Fax: (4) 4388059

AgenciaCliza

Plaza Principal 21 de Septiembre, acera Norte Nº 2 - Telf,: (4) 4575119 - (4) 4574536

Agencia Colomi

C, Avaroa s/n, entre Junín y Bolivar Telf,: (4) 4340539

AgenciaVillaTunari

Av, Integración s/n entre c, Potosí y Chuquisaca,Telf,: (4) 4136557

AgenciaIvirgarzama

Av, Principal s/n, lado del acceso principal al mercado central 27 de mayo

Telf,: (4) 4136488

Agencia Tarata

Plaza Principal Aroma - Telf,: (4) 4785221

AgenciaEntreRíos

Av, Panamericana s/n esq, C, Francisco Palau Telf,: (4) 4136540

AgenciaShinahota

C, Tajibos s/n entre C, Comercio y Av, Panamericana - Celular: 67893530

AgenciaEterazama

Av, Resistencia entre c, Naranjitos y pasaje Curichi - Celular: 72202390

SUCURSAL TARIJAOficina Central Plaza Principal Luis de Fuentes esq c, Gral, Bernardo Trigo y La Madrid Telf,: (4) 6113523 6113524 - 6638158 - Fax: (4) 6113050

AGENCIAS URBANAS

Agencia Tarija Central

Plaza Principal Luis de Fuentes esq c, Gral, Bernardo Trigo y La Madrid - Telf,: (4) 6113523 Fax: (4) 6113050

Agencia Mercado Campesino Tarija

Av, Panamericana Nº 77 y C, Luis Pizarro Telf,: (4) 6113029

25

Agencia Aeropuerto

Av, Jaime Paz Zamora esq, Carlos Zamora zona Sur - Telf,: (4) 6660531

AgenciaCircunvalación

Av, Circunvalación esq, Av, La Paz s/n Telf,: (4) 6672159 - Fax: (4) 6672159

Agencia Yacuiba

Av, Santa Cruz s/n entre Sucre y Crevaux Telf,: (4) 6830813 - Fax: (4) 6827665

Agencia Bermejo

Av, Barrientos s/n esq, Germán Busch Telf,: (4) 6963536 - Fax: (4) 6963536

Agencia Mercado Campesino Yacuiba

C, Avaroa 1 esq, Chañares, Zona Norte Telf,: (4) 6830871

AgenciaVillamontes

C, Subteniente Barrau s/n entre Potosí y Oruro Telf,: (4) 6724423

AGENCIAS RURALES

AgenciaEntreRíos

C, Froilán Tejerina esq, Avaroa acera este de la Plaza Principal - Telf,: (4) 6133404 Fax: (4) 6133412

SUCURSAL CHUQUISACA Oficina CentralAv, Luis Paz s/n - Telf,: (4) 6441340 Fax: (4) 6435292

AGENCIAS URBANAS

Agencia Sucre Central

C, España Nº 106 esq, San Alberto Telf,: (4) 6441340 – (4) 6454756

Agencia Mercado Campesino Sucre

C, Nataniel Aguirre esq, Prudencio Bustillos Nº 199 - Telf,: (4) 6442440 - Fax: (4) 6442440

Agencia Terminal de Buses

Av, Ostria Gutierrez Nº 414 - Celular: 71160599

AGENCIAS RURALES

Agencia Padilla

Plaza Manuel Ascencio Padilla esq, Litoral sudeste - Celular: 676 01096

Agencia Monteagudo

C, Sucre s/n frente a la residencial Monteagudo Telf,: (4) 6472881

Agencia Culpina

C, Comercio s/n entre C, Potosí y Plaza PrincipalTelf,: (4) 6937603

Agencia Camargo

C, Ayacucho esq, Beni Nº 127 Telf,: (4) 6292157

SUCURSAL POTOSÍOficina Central Av, Pedro Domingo Murillo Nº 173 Ciudad Satélite Telf,: (2) 6222310

AGENCIAS URBANAS

Agencia Potosí Central

C, Bolívar esq, Junín Nº 10 - Telf,: (2) 6222310

Agencia San Roque

C, Pando Nº 274 - Telf,: (2) 6262747

Fax: (2) 6122256

AgenciaTupiza

Plaza Independencia, acera Este Nº 441 Telf,: (2) 6942436 - Fax: (2) 6942436

AgenciaVillazón

Av, República Argentina Nº 51 Manzano Nº 10 Predio Nº 22-A - Telf,: (2) 5973020

Fax: (2) 5973020

Agencia Llallagua

C, Ayacucho Nº 26 - Telf,: (2) 5820069

AGENCIAS RURALES

Agencia Uyuni

Av, Arce esq, Av, Potosí s/n - Telf,: (2) 6933307

Agencia San Cristóbal

Población de San Cristóbal - Cel,: 72409749

AgenciaBetanzos

C, Bolívar Nº 6 esq, Linares - Telf,: (2) 6136372 Fax: (2) 6136372

Agencia Porco

Plaza Principal Acera Oeste - Cel,: 73887807

26

SUCURSAL BENI – PANDOBENIOficinaCentral

Av, Antonio Vaca Diez Nº 31 esq, Nicolás Suárez Telf,: (3) 4628120 - Fax: (3) 4652298

AGENCIAS URBANAS

Agencia Trinidad Central

Av, Antonio Vaca Diez s/n (lado sur) Telf,: (3) 4621896

Agencia Pompeya

C, Secure esq, 1º de Mayo s/n (Frente al nuevo Mercado Pompeya) - Telf,: (3) 4621319 Fax: (3) 4621319

Agencia Riberalta

Av, Nicolás Suárez s/n entre Av, Medrano y Antenor Vásquez, local 2 cine Center Telf,: (3) 8522959

Agencia Mercado Central Riberalta

Av, H, del Chaco, entre Av, Magdalena y prolongación Av, Amarillo - Telf,: (3) 8524116 Fax: (3) 8524116

Agencia Guayaramerín

C, Beni s/n entre C, Tarija y Julio Vieira Telf,: (3) 8554427

AGENCIAS RURALES

Agencia Yucumo

Carretera a Rurrenabaque s/n zona pacajes frente mercado San Juan - Celular: 67359992

Agencia Rurrenabaque

C, Avaroa esq, Pando s/n - Telf,: (3) 8922016

Agencia San Borja

Av, Selim Majluf, entre calles Cochabamba y Trinidad - Telf,: (3) 8953535

Agencia San Ignacio de Moxos

Av, Santiesteban esq, Ballivián s/n

Telf,: (3) 4822391

Agencia Reyes

C, 24 de Septiembre esq, Ballivián s/n

Telf,: (3) 8522566 - Fax: (3) 8522566

Agencia Magdalena

C, Nataniel García s/n entre 6 de Agosto y 18 de Noviembre - Telf,: (3) 8863446

Agencia Santa Ana del Yacuma

Plaza Baltazar Espinoza acera este manzano Nº 1 serie A Nº 52 - Telf,: (3) 4842258

PANDOAGENCIAS URBANAS

Agencia Cobija

Av, Enrique Cornejo Nº 09 (Frente a la Plaza Principal) - Telf,: (3) 8424180 - Fax: (3) 8422800

AgenciaElCristo

Av, 9 de Febrero esq, Av, Internacional Nº 263 (Frente a la rotonda El Cristo) Telf: (3) 8424180

ReddeCajerosAutomáticosInteligentes

SUCURSAL LA PAZ - ORUROLA PAZCAJEROS URBANOS

Camacho(2)

Av, Camacho Nº 1277 esq, Colón

16 de Julio

Av, Juan Pablo II Nº 120 casi Alfonso Ugarte

Gran Poder

C, Illampu Nº 784 esq, Santa Cruz

La Ceja (2)

Av, 6 de Marzo Nº 100

PlazaAvaroa

Av, Sanchez Lima Nº 520 esq, C, Belisario Salinas

OficinaNacional

C, Belisario Salinas Nº 520

Calacoto

Av, Ballivián Nº 1323 entre C, 20 y 21 de Calacoto

Garita de Lima

Av, Baptista Nº 845

VillaFátima

Av, Las Américas No, 792

27

Miraflores

Av, Saavedra Nº 2136

PlazadelEstudiante

Plaza del Estudiante s/n esq, Landaeta, Edif, Gamarra

VillaCopacabana

Av, 31 de Octubre Nº 1525 Zona Villa Copacabana (Cruce Villas)

Rio Seco

Av, Juan Pablo II Nº 777

CruceVillaAdela

Av, Bolivia Nº 14 esq, Carretera Viacha zona Villa Bolivar Municipal

Obrajes

Av, Hernando Siles Nº 6204 esq, C, 16 de Obrajes

Aeropuerto

Aeropuerto Internacional El Alto

VillaAdela

Plaza del Policía (Plaza Principal) y Av, Junín N° 5

VillaDolores

Av, Antofagasta No, 1089, Zona Villa Dolores

Terminal de Buses

Av, Uruguay esq, Av, Perú

TorreAzul

Av, 20 de Octubre Nº 2665 esq, Campos Edificio Torre Azul Segundo Piso

Montes

Av, Montes Nº 755

ElTejar

C, Bustillos Nº 713 (Zona El Tejar)

EstaciónTeleférico16deJulio

Av, Panorámica Norte, estación Teleférico Jach’a Qhathu – 16 de Julio Línea Roja

TerminalInterprovincialElAlto

C, José Arzabe entre C, Belgrano y Calle 7

EstaciónTeleféricoparqueMiradorElAlto(Línea Amarilla)

Av, Panorámica- Estación Teleférico Parque Mirador Ciudad Satélite

Achumani

Av, García Lanza Nº 330 entre C, 15 y 16 de Achumani

CAJEROS RURALES

Patacamaya

Av, Panamericana Nº 93 acera Oeste

Copacabana

Av, 6 de Agosto s/n entre C, Oruro y Pando

Caranavi

Av, Mariscal Santa Cruz entre C, Bolivar y Batallón Román II de Ingeniería Nº 80

Coroico

C, Julio Suazo Cuenca s/n (Plaza Principal)

Palos Blancos

Av, Antofagasta s/n entre C, Covendo y La Paz

La Asunta

Av, General René Barrientos s/n esq, C, 1ro de Enero, Zona EL Progreso

Achacachi

C, General Campero esq, Plaza Mariscal Santa Cruz

Chulumani

C, Bolivar, esq, Montoya s/n

Irupana

Plaza Victorino Lanza s/n

ORUROOruro Central

C, La Plata Nº 6175 entre Sucre y Bolívar

6 de Octubre

Av, 6 de Octubre Nº 638 entre C, León y Rodríguez

MercadoBolívar

C, Bolívar Nº 346 entre Brasil y Tejerina

Terminal

C, Rajka Bakovic entre C, Aroma y Av, Villarroel

28

SUCURSAL SANTA CRUZCAJEROS URBANOS

SantaCruzCentral(2)

Av, Argomosa Nº 152

La Ramada

Av, Isabel la Católica Nº 683

Mercado Abasto

Av, Piraí, 3er Anillo (Frente Mercado Abasto)

Siete Calles

C, Colón Nº 212 esq, Suarez de Figueroa Edificio Hanna

Mutualista

Av, Pedro Rivero s/n esq, Buena Vista 3er anillo Interno

Plan Tres Mil

Av, El Mechero s/n (a 8 cuadras de la rotonda)

Pampa de la Isla

Av, Virgen de Cotoca entre 5to y 6to anillo carretera a Cotoca KM 3 ½ - Barrio Juan Carlos Velarde s/n

Terminal Bimodal

Av, Internacional (puerta de ingreso terminal bimodal)

Busch

Av, Busch Nº 858 (del 2do al 3er anillo en los predios de la Empresa Cosmopiel)

ElBajío

Barrio El Bajío Km, 6 Doble Vía la Guardia s/n UV 0126 – Mz, 0023

Santos Dumont (1)

Av, Santos Dumont Nº 3190 entre C, Jorge Flores Arias y Aquino Talavera (entre 3er y 4to anillo)

Villa1rodeMayo

Av, Tres Pasos al Frente s/n entre Av, principal 1ro de Mayo y Módulo Educativo 20 de Junio

VirgendeCotoca

Av, Virgen de Cotoca s/n esq, Av, Departamento Pando (Surtidor Biopetrol)

Grigota(PlazaHipermercados)

Av, Grigota s/n esq, C, Guariyu (Plaza Hipermercados)

RocayCoronado(Hipermaxi)

Av, Roca y Coronado esq, C, Francisco Bernachi (Supermercado Hipermaxi pasando el 3er anillo)

AvenidaAlemana

Av, Alemana s/n entre C, Salvatierrra y Claudio Farfán

4to,Anillo(Hipermaxi)

Av, 4to, Anillo s/n esq, Av, Canal Pedro Vélez (Supermercado Hipermaxi)

Colectora

Av, Colectora Nº 4070

Santos Dumont (2)

Av, Quinto Anillo Nº 5015 Barrio Las Misiones

Paragua

Av, Paragua Nº 3500

Yapacani

Av, Epifanio Ríos Nº 210

Camiri

C, Comercio Nº 110

ElTorno

Km 32 carretera antigua a Cochabamba Av, República

La Guardia

Av, Doble Vía la Guardia Nº 200

Montero (1)

C, Cochabamba entre C, Pastor Díaz y Mariscal Santa Cruz s/n

Montero(2)Circunvalación

Av, Circunvalación Norte s/n (Frente a la calle Roberto Paz)

CAJEROS RURALES

Minero

Av, Santa Cruz Nº 169 esq, La Bélgica

SanIgnaciodeVelasco

C, Velasco esq, Sucre

SanJosédeChiquitos

C, Jesús Chavez esq, 9 de Abril s/n

Mairana

Av, Avaroa Nº 13

29

SanJulián

Av, 24 de Junio esq, Carretera Santa Cruz - Trinidad - Barrio 26 de Octubre

Ascensión de Guarayos

Av, Santa Cruz esq, C, Sapoco

Cotoca

Av, Santa Cruz esq, Bolivar s/n (frente a la Plaza Principal)

San Pedro

Av, Santa Cruz s/n entre C, 25 de Diciembre y Litoral (a media cuadra hacia el norte de la plaza Principal)

Puerto Quijarro

Av, Luis Salazar De la Vega, entre C, Almirante Braun y Panamá s/n

Vallegrande

Calle Virrey Mendoza, entre calle Malta y Plaza Ruben Terrazas

SUCURSAL COCHABAMBACAJEROS URBANOS

CochabambaCentral(2)

C, Calama Nº 164

CochabambaNorte

Av, Libertador Bolívar esq, Huallparrimachi

LaCancha

C, Angostura esq, Totora s/n

Terminal de Buses Cbba,

Av, Ayacucho Sud, entre Av, Aroma y Corredor vehicular San Sebastián s/n

San Martín (2)

C, Montes Nº 420 entre 25 de Mayo y San Martín

IC Norte

Av, Melchor Pérez de Olguín y D`orbigni, Shopping IC-Norte

Cruce Taquiña

Av, Simón López, esq, Av, Centenario Zona Cruce Taquiña

CochabambaNorte2CalaCala

Av, Ramón Rivero Nº 692 esq, Oquendo acera Sud Oeste

Panamericana

Av, Panamericana s/n entre C, San Joaquin y Av, Santa Bárbara

MelchorPérez

Av, Melchor Pérez de Olguin esq, Av, América Oeste Nº 1322

Heroínas

Av, Heroínas esq, Ayacucho

ElPradoHipermaxi

Av, Jose Ballivian entre C, Teniente Arévalo y C, La Paz

Blanco Galindo

Av, Blanco Galindo Nº 1237 entre pasaje Cite y Av, Campero

Quillacollo

C, Cochabamba Nº 123

Sacaba

Plaza 6 de Agosto Nº 11, acera Norte

PlazuelaTarija

Av, América Nº 1275, Plazuela Tarija

Quintanilla

Av, Villazón s/n intersección C, Cardenal Terrazas

Vinto

Av, Albina Patiño No 110 Entre Av, Simón I, Patiño y C, Barrientos (Zona Central de Vinto)

Colcapirhua

Av, Blanco Galindo s/n entre Av, Reducto y C, Cleomedes Blanco

Quillacollo 2

Av, Blanco Galindo s/n entre C, Antofagasta y Tocopilla

HipermaxiVillazón

Av, Villazón s/n, zona Arocagua (carretera Sacaba)

Surtidor el Cristo

C, José Quintin Méndez Nro, 354 y Av, Juan de la Rosa

MercadoCampesinoCochabamba

Avenida Siglo XX s/n, a media cuadra de la calle Gandhi – Manzana 461

30

Av,Petrolera

Av, Petrolera s/n Km, 4

AeropuertoCochabamba

Av, Guillermo Killman s/n zona del aeropuerto Internacional J, Wilsterman

ElAvión

Av, 6 de Agosto Nro, 968

6 de Agosto

Av, 6 de agosto esq, Av, Republica No, 1909 frente a la plazuela José Cuadros,

CAJEROS RURALES

Mizque

C, Litoral s/n entre Pablo Morales y Eufronio Vizcarra

Punata

Plaza 18 de Mayo C, Cobija esq, Ayacucho acera Sudoeste

Capinota

Plaza Principal 1º de Octubre acera Este Nº 21

Cliza

Plaza Principal 21 de Septiembre acera Norte Nº 2

VillaTunari

Av, Integración s/n entre calles Potosí y Chuquisaca

Ivirgarzama

Av, Mortenson, C, La Paz y L, Quispe

Colomi

C, Avaroa s/n entre C, Junín y Bolivar

Aiquile

Av, Simón Bolívar s/n Entre Terán y Barrientos

Shinahota

C, Tajibos s/n entre C, Comercio y Av, Panamericana

EntreRíos

Av, Panamericana esq, C, Francisco Palau

Eterazama

Av, Resistencia entre calle Naranjitos y Pasaje Curichi,

SUCURSAL TARIJACAJEROS URBANOS

Tarija Central (2)

Plaza principal Luis de Fuentes esq, calle Gral, Bernardo Trigo y la Madrid

Mercado Campesino Tarija (1)

Av, Panamericana Nº 1795

Aeropuerto

Av, Jaime Paz Zamora esq, Carlos Zamora

Circunvalación

Av, Circunvalación esq, Av, La Paz

SENAC

Av, Julio Castrillo Nº 955 (Barrio SENAC)

Yacuiba

C, Santa Cruz Nº 1540 entre Sucre y Crevaux

Bermejo

Av, Barrientos Ortuño s/n esq, Germán Busch

Villamontes

C, Subteniente Barrau entre Oruro y Potosí

Mercado Campesino Yacuiba

C, Avaroa 1 esq, Chañares

Mercado Campesino Tarija (2)

Av, Panamericana Nº 77 y C, Luis Pizarro

La Loma

Calle Núñez del Prado, barrio La Loma de San Juan,

CAJEROS RURALES

EntreRíos

C, Froilán Tejerina Nº 815 esq, Avaroa

SUCURSAL CHUQUISACACAJEROS URBANOS

Sucre Central (2)

C, España Nº 110 esq, San Alberto

SucursalChuquisaca

Av, Luis Paz s/n

31

Terminal Sucre

Av, Ostria Gutierrez Nº 414 entre Guillermo Loayza y J, Prudencio Bustillos

Mercado Campesino Sucre (2)

Prudencio Bustillos Nº 191 esq, Nataniel Aguirre

Super Mercado SAS

Calle JJ Pérez Nº 331 entre C, Colon y La Paz

Multicentro Libertad

Calle Camargo Nro, 526

CAJEROS RURALES

Monteagudo

C, Sucre s/n casi esq, Tarija

Camargo

C, Ayacucho esq, Beni Nº 127

Padilla

Plaza Manuel Ascencio Padilla, esq, Sudeste

Culpina

C, Comercio s/n, entre C, Potosí y Plaza Principal

SUCURSAL POTOSÍCAJEROS URBANOS

Potosí Central

C, Bolívar esq, Junín Nº 10

Terminal de Buses

Av, Universitaria s/n esq, Sanjinés

San Roque

C, Pando Nº 274 entre Santa Cruz y Cívica

Tupiza

Plaza Independencia acera Este Nº 441

Villazón

Av, Republica Argentina Nº 51 Manzano Nº 10 Predio Nº 22-A

Llallagua

Av, Diez de Noviembre entre Omiste y Ayacucho

CAJEROS RURALES

Uyuni

Av, Potosí esq, Av, Aniceto Arce s/n

Betanzos

C, Bolívar Nº 6 esq, Linares

San Cristóbal

Campamento Minera San Cristóbal Hall de ingreso al comedor Aguirre Flat

Porco

Av, El Minero s/n

Población San Cristóbal

Calle 2 de febrero casi esq, comercio No 135

SUCURSAL BENI - PANDOBENICAJEROS URBANOS

Trinidad Central (2)

C, Antonio Vaca Diez Nº 31 esq, Nicolás Suarez

Pompeya (2)

C, Secure esq, 1º de Mayo s/n

(Frente al nuevo Mercado Pompeya)

Bolívar

Av, Bolívar esq, C, Alberto Reyes

Riberalta (2)

Av, Nicolás Suárez s/n entre Av, Medrano y Antenor Vásquez

Mercado Central Riberalta

Av, Héroes del Chaco entre Av, Magdalena y prolongación Av, Amarillo,

Guayaramerín

C, Beni s/n entre C, Tarija y Julio Vieira

CAJEROS RURALES

Yucumo

Carretera a Rurrenabaque s/n Zona Pacajes frente mercado San Juan

Rurrenabaque (2)

Av, Avaroa s/n esq, José Manuel Pando

San Borja

Av, Selim Majluf entre calles Cochabamba y Trinidad

Santa Ana del Yacuma

Plaza Baltazar Espinoza acera este s/n

Reyes

C, 24 de Septiembre esq, C Ballivian s/n

32

San Ignacio de Moxos

Av, Santiesteban esq, Ballivian s/n (frente a la plaza principal)

Magdalena

Av, Nataniel Garcia s/n entre 6 de Agosto y 18 de Noviembre

PANDOCAJEROS URBANOS

Cobija

Av, Tcnl, Cornejo (Frente a la Plaza Principal)

ElCristo(2)

Av, 9 de Febrero esq, Av, Internacional

CAJEROS PARA PERSONAS CON DISCAPACIDADSantaCruz

Edificio Hanna, Calle Colon Nº 212

Potosí

Calle Bolívar esq, Junín Nº 10

Trinidad

Av, Antonio Vaca Diez Nº 31

LaPazCentral

Av, Camacho esq, Colón No, 1277

37

El crecimiento de la economía mundial presentó una desaceleración sincronizada, registrando un crecimiento de 2,9% para el 2019, debido a que las tensiones comerciales entre las dos economías más grandes del mundo, Estados Unidos y China, persisten; y esto está afectando a las perspectivas de la economía mundial, Estados Unidos registra un crecimiento de 2,3% para el 2019, debido principalmente por el consumo interno, mercado laboral estable y los estímulos fiscales. Por otra parte, la Zona Euro también afectada por las tensiones comerciales y la reducción de la demanda de Bienes y Servicios, ha presentado un debilitamiento en su crecimiento en 1,2%, China por su parte, presenta un crecimiento en 6,1%, esto debido a la incertidumbre en torno a las fricciones comerciales que sufre en la actualidad y las consecuencias económicas negativas producto del coronavirus,

El crecimiento económico mundial ha estado sostenido por el crecimiento de las economías de mercados emergentes y en desarrollo, dentro las que destaca India (4,8%) y China (6,1%), Mientras que las economías avanzadas alcanzan un crecimiento de 1,7%, encabezadas por el crecimiento principalmente de Estados Unidos (2,3%), España (2,0%), Canadá (1,5%), Francia (1,3%) y Reino Unido (1,2%),

En los mercados emergentes se cuenta con un crecimiento de 3,7%, este comportamiento se debe principalmente al endurecimiento de las condiciones financieras de Turquía y Argentina, y el crecimiento significativamente inferior a la gestión anterior de Arabia Saudita, Brasil, México, India y Rusia, En cuanto a la República de China se prevé una leve baja a 6,1%, esta ralentización se debe a las tensiones comerciales que mantiene a la fecha con Estados Unidos y la menor demanda en el sector tecnológico, Sin embargo, se espera una mejora ya que se están tomando una amplia gama de medidas políticas en beneficio del consumo, la movilidad laboral y el sector privado, y una posible solución a la guerra comercial con Estados Unidos,

Por otra parte, la Zona del Euro ha sufrido una leve tendencia a la baja, con un crecimiento económico del 1,2% el 2019, debido principalmente a una contribución más débil del sector manufacturero y de la demanda externa, por las crecientes tensiones en el comercio global,

La región de América Latina y el Caribe presenta una desaceleración económica generalizada y sincronizada por lo cual se registró un crecimiento de 0,1%, debido al impacto causado por las tensiones comerciales y el bajo dinamismo del mercado interno, a este contexto se suman las

crecientes demandas sociales y la presiones por reducir la desigualdad y aumentar la inclusión social, México mantiene las perspectivas a la baja, debido a los factores internos y externos, principalmente por las fricciones en la relación comercial con Estados Unidos y la incertidumbre de las políticas económicas locales, sin embargo, se espera una mejora con la ratificación del T-MEC, lo cual prevé que reactive la inversión privada y el consumo interno, Brasil por su parte está teniendo una recuperación lenta debido a los estímulos fiscales, consumo de las familias y la inversión, sin embargo, está recuperación económica está condicionada por el escenario de sus reformas y ajustes continuos a la economía brasileña,

En el ámbito nacional, se registró un crecimiento económico del 2.2% el 2019, el nivel más bajo en diecinueve (19) años, debido principalmente a los conflictos político y sociales suscitados en el último trimestre de la gestión pasada y a la disminución de los precios internacionales del petróleo.

Respecto a la inflación acumulada, la misma tiene un indicador 1,47% al cierre del 2019, Por su parte, el tipo de cambio se mantuvo invariable en un entorno externo de fluctuaciones moderadas de las principales monedas latinoamericanas frente al dólar estadounidense, En cuanto a las Reservas Internacionales al cierre del 2019, registró en USD, 6,468 MM, que representa aproximadamente el 16,0% del Producto Interno Bruto (PIB) del país, Ese nivel de Reservas Internacionales le otorga a la economía nacional un respaldo a las políticas cambiaria y monetaria, a la estabilidad del sistema financiero y a la actividad económica general del país,

En cuanto a las exportaciones bolivianas, al mes de diciembre del 2019 se encontraron en el orden de USD 8,885 MM, Por otra parte, las importaciones cerraron en el orden de USD 9,784 MM, En este sentido, se registró un déficit comercial de USD 899,- MM,

En referencia al sistema financiero al 31 de diciembre de 2019 ha mostrado un comportamiento positivo, donde los principales indicadores presentan una tendencia creciente, registrando un Patrimonio acumulado de aproximadamente USD 2,485 MM, una Cartera de Créditos de USD 26.787 MM, , Obligaciones con el Público de USD 26.157 MM y una mora de aproximadamente de USD 504.0 MM,

En este contexto, las actividades de intermediación financiera presentaron un comportamiento estable, con ligeras fluctuaciones en sus operaciones activas y pasivas asociadas al periodo estacional del año.

41

Banco Prodem S,A, tiene instaurado un sistema de Gestión Integral de Riesgos acorde al tamaño y la complejidad de sus operaciones; este sistema cuenta con un marco general de políticas, normas y procedimientos que permiten su implementación en toda la entidad y exigen suactualización periódica,

El sistema de Gestión Integral de Riesgos, evalúa el grado de cumplimiento de la normativa que rige el accionar del banco y buenas prácticas bancarias, desde una perspectiva de prevención y control de riesgos que promueve la adopción de acciones y medidas necesarias que permitan una mejora continua y aporte al equilibrio entre riesgo y rentabilidad,

El tratamiento integral de los riesgos operativo, de liquidez, de mercado y de crédito durante 2019, se constituyó en un aporte a la toma de decisiones mediante la elaboración de matrices de riesgo y análisis de tensión que han permitido identificar las principales fortalezas institucionales, los principales factores de riesgo transversales y las posibles amenazas que pudieron derivarse tanto de factores externos como internos; mismas que también han ayudado a valorar la efectividad de los planes de contingencia instaurados,

Riesgo OperativoLa gestión del Riesgo Operativo en Banco

Prodem S,A, está enmarcada en las políticas, normas y procedimientos formalmente establecidos por la entidad, que están alineados a las directrices básicas de la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) sobre este tipo de riesgo,

Durante la gestión 2019 se han realizado evaluaciones de procesos críticos, cuyos resultados, permitieron una gestión efectiva del Riesgo Operativo con un enfoque de mejora continua, asimismo, se han venido reportando

eventos de pérdida a la Central de Información de Riesgo Operativo (CIRO) cumpliendo con los plazos establecidos por el ente regulador y se han realizado pruebas del Plan de Contingencia Operativa (PCO), con el fin de medir su eficacia en la continuidad de las transacciones más requeridas en caso de una interrupción temporal de los servicios,

La difusión de la cultura del Riesgo Operativo, se ha efectuado mediante la capacitación específica en este tipo de riesgo y mediante la emisión de boletines con temática relacionada,

Riesgo de LiquidezLa Gestión del Riesgo de Liquidez en el

Banco Prodem S,A, se caracteriza por un manejo equilibrado y prudente, que considera indicadores clave de liquidez, la estructura de activos y pasivos y las posiciones del flujo de caja institucional; consecuentemente, se han implementado herramientas y sistemas internos que contribuyen a una eficiente administración de este riesgo,

Las labores de medición, monitoreo y difusión del riesgo de liquidez han permitido aportar de manera efectiva a la toma de decisiones por parte de los órganos de gobierno y dirección de Banco Prodem S,A,, cuyas determinaciones, han sido acertadas en términos de control y mitigación del riesgo de liquidez, posibilitando a la entidad cumplir satisfactoriamente con las obligaciones que tuvo durante la gestión 2019 y potenciando sus resultados financieros,

Riesgo de MercadoEl entorno regulatorio de fijación de tasas de

interés ha seguido condicionando las políticas de determinación de precios en el sistema financiero boliviano en su conjunto, Banco Prodem S,A, no ha sido la excepción, y ha logrado mantener brechas adecuadas entre tasas de interés pasivas y activas velando por criterios

42

de diversificación y solidez con apoyo de análisis del re precio de activos y pasivos sensibles a tasas de interés con base en metodologías especializadas, que buscan medir los impactos de la variación de tasas de interés en el margen financiero y en el valor patrimonial de la entidad,

En lo que se refiere al riesgo por tipo de cambio,Banco Prodem S,A, ha tenido una baja

exposición durante la gestión 2019, debido a una administración conservadora de sus operaciones en moneda extranjera que ha privilegiado mantener una posición corta y controlada respecto de esta, Las herramientas y análisis diseñados para la gestión del riesgo por tipo de cambio, responden al entorno económico del país que promueve la “bolivianización” de operaciones y la inamovilidad del tipo de cambio nominal del dólar americano,

Riesgo de CréditoLa gestión de Riesgo de Crédito en Banco

Prodem S,A,, considera los lineamientos establecidos por el ente regulador para este tipo de riesgoy se gestiona desde el punto de vista estratégico y operativo, haciendo énfasis en labores preventivas que promuevan la mejora continua,

Durante la gestión 2019, la gestión del Riesgo de Crédito ha continuado con el fortalecimiento de herramientas para su identificación y medición enfocando sus esfuerzos en el desempeño y aplicación de los procesos de otorgación y recuperación de créditos y velando por el mantenimiento de los elevados niveles de calidad de cartera que registra la entidad,

47

CARTERADECRÉDITOSGráfico1

1.170.000

1.180.000

1.190.000

1.200.000

1.210.000

1.220.000

1.230.000

1.240.000

1.250.000

DIC 18

1.176.120

En m

iles

de U

SD

1.194.332

1.220.825

1.240.837

1.210.874

MAR 19 JUN 19 SEP 19 DIC 19

En la gestión 2019, la cartera de créditos (Gráfico 1) registra un incremento de USD 34,7 millones llegando a USD 1,210 millones a una tasa de crecimiento de 2,95%, A nivel trimestral, la cartera de créditos muestra un crecimiento promedio trimestral de USD 8,6 millones a una tasa de crecimiento promedio trimestral de 0,75%, Es importante mencionar que, la caída de cartera en el cuarto trimestre de 2019, tiene su origen en los conflictos sociales que acontecieron en el país,

CLIENTESDECRÉDITOSGráfico2

DIC 18 MAR 19 JUN 19 SEP 19 DIC 19

127.118 127.433 127.350 127.759 125.615

106.500

111.350

116.500

121.500

126.500

131.500

138.500

Durante la gestión 2019, la cantidad de clientes muestra (Gráfico 2) una caída de 1,503 a una tasa de crecimiento de -1,18%, A nivel trimestral, la cantidad de clientes registra una caída promedio trimestral de 376, a una tasa crecimiento promedio trimestral de -0,29%,

48

CARTERADECRÉDITOSPORÁREAGráfico3

DIC 18 DIC 19

URBANO RURAL

0%

20%

40%

60%

80%

100%

56,91%

43,09%

57,23%

42,77%

Dentro de la distribución de cartera por área Urbano-Rural (Gráfico 3), en la gestión 2019 se aprecia un incremento de 0,33 puntos porcentuales del porcentaje de la cartera de créditos en el área Rural, llegando de esta manera a contar con 57,23% de la cartera de créditos en el área Rural, Por su parte, el porcentaje de la cartera de créditos en el área Urbana disminuyo 0,33 puntos porcentuales llegando a 42,77%, El comportamiento mencionado anteriormente, confirma la vocación de la entidad (implantada desde sus inicios) hacia el área Rural,

CLIENTESDECRÉDITOSPORÁREAGráfico4

DIC 18 DIC 19

URBANO RURAL

0%

20%

40%

60%

80%

100%

60,13%

39,87%

60,50%

39,50%

Por su parte, la distribución de clientes de créditos por área Urbano-Rural (Gráfico 4), muestra, en la gestión 2019 que, el porcentaje de clientes de créditos en el área Rural creció en 0,37 puntos porcentuales llegando a 60,50%, En consecuencia, la cantidad de clientes de créditos en el área Urbana disminuyo 0,37 puntos porcentuales llegando a 39,50%, Tal como ocurrió con la cartera de créditos, se reafirma el direccionamiento de las colocaciones hacia el área Rural,

49

CARTERAPORDESTINO(título)CARTERAPORDESTINO(%)

Gráfico5

DIC 18 DIC 190%

20%

40%

60%

80%

100%

VIVIENDA SOCIALVIVIENDACONSUMONO PRODUCTIVOPRODUCTIVO

57,21%

29,08%

6,60%3,36%3,75%

57,27%

26,22%

10,52%2,78%3,22%

En la gestión 2019, los destinos que incrementaron su composición dentro de la cartera fueron: Consumo 3,92 puntos porcentuales y Productivo 0,05 puntos porcentuales, Los destinos que registran caída en su composición dentro de la cartera: No Productivo 2,86 puntos porcentuales, Vivienda 0,58 puntos porcentuales y Vivienda Social 0,53 puntos porcentuales, Con lo señalado anteriormente, la cartera por destino (Gráfico 5) quedo distribuida de la siguiente manera: Productivo 57,27% (USD 693 millones), No Productivo 26,22% (USD 317 millones), Consumo 10,52% (USD 127 millones), Vivienda Social 3,22% (USD 38 millones) y Vivienda 2,78% (USD 33 millones),

CARTERA REGULADALa ley de Servicios Financieros promulgada en agosto de 2013, establece que los Bancos Múltiples

deben alcanzar, hasta el 2018, que el 60% de su cartera de créditos sea regulada, definiendo cartera de créditos regulada como cartera de créditos al sector productivo y cartera de créditos de vivienda social, Paralelamente se estableció que existirían metas intermedias de cartera de créditos regulada, las cuales serían definidas por el Ministerio de Economía, El 23-Ene-15, el Ministerio de Economía estableció el mecanismo para definir las metas intermedias de cartera de créditos regulada para las entidades financieras,

50

METASDECARTERAREGULADAGráfico6

DIC 15 DIC 16 DIC 17 DIC 18 DIC 19

META ASFICARTERA REGULADA

30,00%

35,00%

40,00%

45,00%

50,00%

55,00%

60,00%

65,00%

37,23%35,24%

44,93%43,49%

53,44%51,75%

60,96%60,00%

60,48%60,00%

Porc

enta

je d

e Ca

rter

a

Durante la gestión 2019, la cartera regulada muestra un incremento de USD 15 millones llegando a USD 732 millones, Por su parte, el porcentaje de cartera regulada (Gráfico 6) disminuyo 0,48 puntos porcentuales llegando a 60,48%, De esta manera, queda evidenciado que, como ha estado ocurriendo los años anteriores, la entidad ha seguido manteniendo un nivel superior de cartera regulada al requerido por el ente regulador,

CARTERA POR DEPARTAMENTO,

CRECIMIENTODECARTERAPORDPTO,Gráfico7

PANDO

BENI

POTOSÍ

ORURO

TARIJA

CHUQUISACA

SANTA CRUZ

LA PAZ

COCHABAMBA 12.150

11.529

4.291

1.729

1.539

1.328

1.192

906

89

MILES DE US$

El crecimiento de la cartera de créditos por departamento (Gráfico 7), durante la gestión 2019, muestra, en términos absolutos, que los tres departamentos que incrementaron cartera de créditos en mayor medida: Cochabamba USD 12,1 millones, La Paz USD 11,5 millones y Santa Cruz USD 4,2 millones, Ninguno de los departamentos muestra caída de cartera, En términos de tasas de crecimiento, los tres departamentos que registraron mayores tasas de crecimiento fueron: Oruro 4,50%, La Paz 3,99%, y Cochabamba 3,63%,

51

CARTERAPORDEPARTAMENTOGráfico8

28,62%Cochabamba

24,80%La Paz

1,30% Pando

6,36% Beni

5,18% Potosí

2,55%Oruro5,25%

Tarija5,27%

Chuquisaca

20,66%Santa Cruz

Con la descripción desarrollada en la parte precedente, la distribución porcentual de la cartera de créditos por departamento (Gráfico 8) quedo de la siguiente manera: Cochabamba 28,62% (USD 346 millones), La Paz 24,80% (USD 300 millones), Santa Cruz 20,66% (USD 250 millones), Beni 6,36% (USD 77 millones), Chuquisaca 5,27% (USD 63 millones), Tarija 5,25% (USD 63 millones), Potosí 5,18% (USD 62 millones), Oruro 2,55% (USD 30 millones) y Pando 1,30% (USD 15 millones),

CARTERA EN MORA,ÍNDICEDEMORA≥1DÍA

Gráfico9


1,14%

1,47%

1,40%1,45%

1,11%

0,90%

1,00%

1,10%

1,20%

1,30%

1,40%

1,50%

Durante la gestión 2019, el índice de mora ≥ a un día (Gráfico

9) muestra una caída de 0,03 puntos porcentuales llegando a 1,11%, El índice de mora ≥ a un día alcanzado en la presente gestión, resulta ser el segundo índice de mora ≥ a un día más bajo registrado durante los 20 años de vida de la entidad (en la etapa de entidad regulada), A nivel trimestral, el índice de mora ≥ a un día registra una caída promedio trimestral de 0,01 puntos porcentuales, En términos de tasas de crecimiento trimestral, en la gestión 2019 se registra una tasa de crecimiento promedio trimestral de 0,95%

52

ÍNDICEDEMORAMAYOR30DÍASGráfico10


1,00%

1,19%

1,07%

1,10%

1,01%

0,90%

0,95%

1,00%

1,05%

1,10%

1,15%

1,20%

1,25%

En la gestión 2019, el índice de mora mayor a treinta días muestra un incremento de 0,01 puntos porcentuales llegando a 1,01%, El índice de mora mayor a treinta días alcanzado en la presente gestión, resulta ser el quinto índice de mora mayor a treinta días más bajo registrado durante los 20 años de vida de la entidad (en la etapa de entidad regulada), A nivel trimestral, el índice de mora mayor a treinta días muestra un incremento promedio de 0,01 puntos porcentuales, En términos de tasas de crecimiento trimestral, en la gestión 2019 se registra una tasa de crecimiento promedio trimestral de 0,91%,

57

Monto en Obligaciones con el PúblicoGráfico1


1.102.850.201 1.035.535.720 962.470.132 971.890.122 965.184.741TOTAL

Dól

ares

Am

eric

anos

850.000.000

900.000.000

950.000.000

1.00.000.000

1.050.000.000

1.100.000.000

1.150.000.000

Nota: Los montos de las obligaciones con el público se obtienen de la cuenta 21 del Balance General,

Las obligaciones con el público durante la gestión 2019 alcanzaron los USD, 965 Millones, decreciendo en USD, 137 Millones en relación a la gestión 2018, equivalentes a una tasa de crecimiento de -0,12%, Permitiendo un fondeo del 79,71%,

MontoenCajadeAhorroGráfico2


Dól

ares

Am

eric

anos

0

50.000.000

100.000.000

150.000.000

200.000.000

250.000.000

300.000.000

350.000.000 329.097.351

284.754.953 281.606.327 284.441.310 273.902.376

Nota: Los montos de las obligaciones con el público en caja de ahorro se obtienen de la cuenta 212 del Balance General,

El saldo total en Caja de Ahorro al 31 de diciembre de 2019, alcanzó los USD, 273,9 Millones, reduciendo en USD, 55 Millones respecto a la gestión 2018, representando una tasa de crecimiento del -0,17%,

58

CantidaddeCajasdeAhorroGráfico3

DIC 18 MAR 19 JUN 19 SEP 19 DIC 19950.000

960.000

970.000

980.000

990.000

1.000.000

1.010.000

1.020.000

971.374

981.710

994.923

1.008.2241.010.580

La cantidad de cuentas en Caja de Ahorro en la gestión 2019, llegó a 1,010,580, se incrementó 39,206 cuentas respecto a la gestión 2018, representando un incremento promedio/mes de 3,267 cajas de ahorro,

MontoenDepósitoaPlazoFijoGráfico4

DIC 18 MAR 19 JUN 19 SEP 19 DIC 19540.000.000

560.000.000

580.000.000

600.000.000

620.000.000

640.000.000

660.000.000

680.000.000

700.000.000 686.318.614

666.703.503

598.767.631 601.548.705 599.484.539

Dól

ares

Am

eric

anos

Nota: Los montos en depósito a plazo fijo se obtienen de las cuentas 213, 215, 21404 y 21408 del Balance General,

El monto total en Depósitos a Plazo Fijo al 31 de Diciembre de 2019, llegó a USD, 599 Millones, presentando un decrecimiento de USD, 87 Millones respecto a la gestión 2018, a una tasa de crecimiento del -0,13%,

59

CantidaddeDepósitosaPlazoFijoGráfico5


2.000

4.000

6.000

8.000

10.000

12.000

6.202 6.004 6.423

8.514

9.728

Cant

idad

de

DPF

El número de DPF en la gestión 2019 llegó a 9,728, creciendo 3,526 cuentas respecto a la gestión 2018, El monto promedio por DPF fue de USD, 61,625,

CajadeAhorroyDepósitoaPlazofijoMonto-Ejecutadovs,Proyectado

Gráfico6

CAJA DE AHORRO DPF TOTAL CAPTACIONES0

200.000.000

400.000.000

600.000.000

800.000.000

1.000.000.000

1.200.000.000

273.902.376

371.880.007

599.484.539

767.074.453

873.386.916

1.138.954.460

Dól

ares

Am

eric

anos

PROYECTADO C CUMPLIMIENTOEJECUTADO

73,65%78,15%

76,68%-90%

-80%

-70%

-60%

-50%

-40%

-30%

-20%

-10%

-0%

Las captaciones no alcanzaron la meta proyectada, el cumplimiento en Caja de Ahorro fue del 73,65%, y Depósitos a Plazo Fijo logró un 78,15%, Considerando ambos productos se logró el cumplimiento de 76,68%,

60

CajadeAhorroyDepósitoaPlazoFijoCantidaddeCuentas-Ejecutadovs,Proyectado

Gráfico7

1.010.580 992.874 1.020.308 999.556

9.728 6.682

Cant

idad

de

Cuen

tas

PROYECTADO C CUMPLIMIENTOEJECUTADO

101,78% 145,59% 102,08%-160%

-140%

-120%

-100%

-80%

-60%

-40%

-20%

-0%0

200.000,00

400.000,00

600.000,00

800.000,00

1.000.000,00

1.200.000,00

CAJA DE AHORRO DPF TOTAL CAPTACIONES

La cantidad de cuentas en Caja de Ahorro superó la meta proyectada, el cumplimiento fue de 101,78%, y en Depósitos a Plazo Fijo el cumplimiento fue de 145,59%, Considerando ambos productos logramos una ejecución del 102,08%,

65

OtrosIngresosOperativos(Acumulado)Gráfico1

(ExpresadoenDólaresAmericanos)

DIC 18 ENE 19 FEB 19 MAR 19 ABR 19 MAY 19 JUN 19 JUL 19 AGO 19 SEP 19 OCT 19 NOV 19 DIC 19

11.611.62 1.227.701 2.320.305 3.333.676 4.264.234 5.205.789 6.117.866 7.090.300 8.033.204 8.961.240 9.881.072 10.771.86 11.982.83OTROS INGRESOS OPERATIVOS

0

2.000.000

4.000.000

6.000.000

8.000.000

10.000.000

12.000.000

14.000.000

Los Otros Ingresos Operativos fueron de USD, 11,98 Millones (Gráfico 1) alcanzando un crecimiento del 3,20% en relación a la gestión 2018, logrando así consolidar la presencia del Banco Prodem S,A, en este tipo de servicios,

ComisiónSegurodeDesgravamenGráfico2

(ExpresadoenDólaresAmericanos)


2.812.107 285.304 576.489 875.217 1.176.240 1.483.619 1.797.586 2.119.625 2.448.012 2.786.911 3.133.302 3.482.916 3.976.664SEGURO DEDESGRAVAMEN

0

500.000

1.000.000

1.500.000

2.000.000

2.500.000

3.000.000

3.500.000

4.000.000

4.500.000

El seguro de desgravamen es la póliza que suscribe Banco Prodem S,A,, por cuenta y a nombre del asegurado, por la cual la entidad aseguradora liquida el valor asegurado al producirse el fallecimiento o invalidez total y permanente del prestatario, liberando a su familia de la responsabilidad económica del pago del crédito, Los ingresos generados por este servicio durante la gestión 2019, alcanzaron a USD,3,98 Millones (Gráfico 2), mostrando un crecimiento del 41,41% respecto a la gestión 2018, logrando así establecerse como uno de los servicios más importantes en la generación de ingresos dentro del Banco Prodem S,A,

66

IngresosporServiciodeCobranzaGráfico3

(Acumulado)(ExpresadoenDólaresAmericanos)


2.288.484 202.642 410.114 591.980 773.436 949.213 1.148.106 1.341.094 1.527.752 1.717.001 1.888.567 2.002.927 2.198.255COBRANZA

0

500.000

1.000.000

1.500.000

2.000.000

2.500.000

El servicio de cobranza facilita a nuestros clientes empresariales la relación comercial que tienen con sus clientes, brindándoles una herramienta que les permite terciarizar sus cobranzas con un sistema de reportes que ayuda a realizar un seguimiento personalizado y diario de sus transacciones, Esta dirigido principalmente a empresas que realizan ventas masivas como ser empresas de servicio básicos, telecomunicaciones, inmobiliarias, empresas de seguros y mercantiles, Durante la gestión 2019, se llegó a un gran número de empresas, entidades públicas y privadas, alcanzando los USD 2,20 Millones (Gráfico 3),

Ingreso por MicrosegurosGráfico4



1.411.042 119.234 254.517 361.747 465.778 562.949 689.430 805.034 918.371 1.038.568 1.138.528 1.190.301 1.301.814MICROSEGUROS

0

200.000

400.000

600.000

800.000

1.000.000

1.200.000

1.400.000

1.600.000

Este servicio de cobranza brindado por Banco Prodem S,A,, da la posibilidad a personas de clase media y baja de contar con Seguros de Vida, de Bienes Patrimoniales o de Salud a bajo costo, denominados Microseguros, Estos microseguros “ProdemVida”, “ProdemBienes” y “ProdemSalud” tienen el respaldo de la empresa aseguradora Nacional Seguros S,A, Este servicio de cobranza ya consolidado en la institución generaron un ingreso de USD,1,30 Millones durante la gestión 2019, convirtiéndose de esta manera en uno de los servicios más importantes dentro la institución, (Gráfico 4)

67

Ingresos por Cambio de Moneda Gráfico5



949.717 215.326 337.400 400.337 429.878 458.963 480.459 513.720 543.246 593.080 662.690 702.751 737.000CAMBIO DEMONEDA

0

100.000

200.000

300.000

400.000

500.000

600.000

700.000

800.000

900.000

1.000.000

Este servicio permite a nuestros clientes realizar el cambio de moneda de acuerdo a sus necesidades transaccionales, Los ingresos generados en la gestión 2019, fueron de USD,737 Miles (Gráfico 5), indicador que muestra la confianza que tiene el cliente en el Banco Prodem S,A, para este tipo de transacciones,

IngresosporPagoaProveedoresySalariosGráfico6



632.356 43.923 92.758 147.504 208.250 262.594 318.731 374.112 429.690 482.112 536.119 585.609 653.911PROVEEDORES

0

100.000

200.000

300.000

400.000

500.000

600.000

700.000

El servicio de Pago a Proveedores es una opción para nuestros clientes empresariales, de realizar pagos a sus proveedores, empleados y cualquier persona o empresa con la que mantengan una relación comercial o de servicios, Este servicio que es prestado en todas nuestras agencias a nivel nacional en las modalidades de pago en efectivo y abono en cuenta, Durante la gestión 2019, se generaron ingresos por USD,654 Miles, alcanzando un incremento del 3,41% en relación a la gestión 2018, (Gráfico 6),

68

Comisión por Adminstración del BDP Gráfico7



682.749 57.049 108.206 164.065 217.149 270.441 321.000 372.116 422.095 469.321 516.663 561.170 605.323BDP

0

100.000

200.000

300.000

400.000

500.000

600.000

700.000

800.000

Este es un servicio contratado por el Banco de Desarrollo Productivo (BDP) para que el Banco Prodem S,A, pueda otorgar créditos en moneda boliviana y baja tasa de interés, dirigidos al sector productivo, fomentando con ello la producción y las inversiones en Bolivia, Los ingresos generados por este servicio durante la gestión 2019, alcanzaron a USD,605 Miles (Gráfico 7), logrando así establecerse como uno de los servicios más importantes en la generación de ingresos dentro del Banco Prodem S,A,

Ingresos por Comisión Interagencia Gráfico8



639.552 57.701 105.899 157.752 201.189 248.424 291.214 346.683 398.104 447.130 488.849 520.177 574.269COMISIÓN INTERAGENCIA

0

100.000

200.000

300.000

400.000

500.000

600.000

700.000

Los ingresos generados en la gestión 2019, alcanzaron a USD,574 Miles (Gráfico 8), logrando así establecerse como uno de los servicios más importantes en la generación de ingresos dentro del Banco Prodem S,A,

69

Ingresos por Giros Nacionales Gráfico9



441.545 32.647 67.836 102.897 132.486 162.453 188.084 218.186 246.523 273.053 297.173 316.644 345.059GIROSNACIONALES

0

50.000

100.000

150.000

200.000

250.000

300.000

350.000

400.000

450.000

500.000

El servicio de giros nacionales permite a las personas enviar y recibir dinero a nivel nacional, contamos con más de 315 puntos de atención, de los cuales el 60% están ubicados en el área Rural,

Los ingresos generados por este servicio en la gestión 2019, alcanzaron los USD,345 Miles (Gráfico 9),

IngresosporelCobroporEmisióndeTarjetaInteligente-CETIGráfico10



362.499 33.528 63.184 93.339 121.178 149.650 175.608 206.654 235.817 262.565 284.209 298.822 317.936CETI

0

50.000

100.000

150.000

200.000

250.000

300.000

350.000

400.000

Los ingresos generados durante la gestión 2019 alcanzaron los USD,318 Miles (Gráfico 10), indicador que muestra la confianza de nuestros clientes en la utilización de nuestra Tarjeta Inteligente, misma que brinda seguridad y transparencia a través del uso de la huella digital como sistema único de seguridad desde la creación del Banco Prodem S,A,, con la cuál nuestros clientes pueden realizar sus operaciones financieras en nuestra red de puntos de atención a nivel nacional,

70

Comisión por Cobro de RUAT Gráfico11



353.943 23.241 52.151 82.287 121.180 150.234 172.611 197.924 217.967 242.189 267.029 279.114 315.330RUAT

0

50.000

100.000

150.000

200.000

250.000

300.000

350.000

400.000

El servicio de cobro de Impuestos Municipales a través del RUAT a nivel nacional, viene a consolidar la presencia del Banco Prodem S,A, en servicios de atención al contribuyente de todos los Gobiernos Municipales, siendo nuestra característica el asesoramiento y apoyo tributario al cliente, y ahora con el servicio de la Polícia, Durante la gestión 2019 se generó USD,315 Miles, (Gráfico 11),

Recaudación Tributos Fiscales - SIN Gráfico12



171.317 14.579 26.545 40.580 57.121 73.534 84.003 96.349 105.796 117.244 127.050 137.439 147.221SIN

0

20.000

40.000

60.000

80.000

100.000

120.000

140.000

160.000

180.000

Los ingresos generados por Recaudación Tributaria durante la gestión 2019 alcanzaron los USD,147 Miles (Gráfico 12) , continuando así con el apoyo a las políticas tributarias generadas por el Servicio de Impuestos Nacionales (SIN) y contribuyendo al movimiento del sector impositivo nacional,

75

En la gestión 2019, disminuyeron los niveles de liquidez en todo el sistema financiero con relación a la gestión anterior, al igual que en el sistema, en la institución se incremento la tasa de interés pasiva en 0,11% puntos porcentuales (3,31% el 2019; 3,20% el 2018), Las captaciones de Depósitos a Plazo disminuyeron en -12,65% puntos porcentuales, disminuyendo su participación con relación al total de financiamiento en -3,81% (a 59,25% el 2019; de 63,06% el 2018), también disminuyeron las Captaciones de caja de ahorro en 16,77% puntos porcentuales, disminuyendo su participación con relación al total de captaciones en -3,17% (a 27,07% el 2019 de 30,24% el 2018), las obligaciones con Bancos y entidades Financieras se incrementaron en 24,49%, incrementando su participación con relación al total de captaciones en 2,01% (a 7,92% el 2019; de 5,92% el 2018), apalancando el total de las captaciones la cartera bruta en aproximadamente un 84%,

Así también, es importante mencionar que el Banco Central de Bolivia ofrece tasas acordes a las de mercado, como forma de incentivar el ahorro de las personas naturales, que encuentran en esta alternativa otra opción para invertir o buscan otras opciones de tasas de interés mas convenientes en el sistema financiero y si estas no les satisfacen buscan nuevos emprendimientos en los diversos sectores de la economía, que les puedan generar mejores beneficios financieros,

Los Depósitos Plazo Fijo y Cajas de Ahorro constituyen las principales fuentes de financiamiento, para cubrir los requerimientos que se tienen de la cartera de créditos; en la gestión 2019, representaron el 86,32% del total de captaciones, Estos recursos fueron destinados principalmente a financiar la cartera productiva y los emprendimientos de los sectores más necesitados del país,

Debido a que todavía existen fuentes de financiamiento locales, que permiten conseguir la liquidez necesaria para cubrir los diferentes requerimientos que se tienen, durante la gestión 2019 no se contrajo ningún financiamiento con el mercado externo, ya que existen mejores ofertas en cuanto a plazo y tasa en el país,

Composicióndelasfuentesdefinanciamiento(Expresadoen%)

0,65% 0,72%0,30%

29,20%30,34%

27,07,%

2018 20192017

DEPÓSITOS A LA VISTA CAJAS DE AHORRO DPF`S OBLIGACIONES CON BANCOSY ENTIDADES DE FINANCIAMIENTO

OBLIGACIONES CON EMPRESAS DE PARTICIPACIÓN ESTATAL

0

0,1

0,2

0,3

0,4

0,5

0,6

0,7

63,46%63,27%

59,25,%

6,19%5,60%

7,92%

0,50%0,07%

5,45%

79

Auspicio Asociación de Conjuntos Folclóricos zona El Rosario y Zona 14 de septiembre

Banco Prodem entregó trofeos a los mejores conjuntos folclóricos que participaron en las entradas “Señor de la Exaltación” en la zona 14 de septiembre y “Virgen del Rosario” en la zona El Rosario ambas entradas muy esperadas y reconocidas por la zonas,

Exponorte Caranavi “Caranavi un destino por descubrir” slogan con

el que Exponorte Caranavi impulso el atractivo turístico de este municipio, como la degustación de los mejores cafés de Bolivia, disfrutar el arte culinario con diferentes platos exóticos y típicos bandera de Caranavi, atractivos turísticos como las cascadas Avaroa, Quijarro, Caturapi, Rincón del Tigre y Rincón del Tunqui.

Exponorte Caranavi es promovida por el Gobierno Autónomo Municipal de Caranavi, misma que se llevó a cabo del 12 al 14 de diciembre donde se reunieron más de 200 empresas y emprendedores de distintos lugares del país en el estadio Orlando Quiroga del municipio. Banco Prodem con el propósito de hacer alianzas estratégicas estuvo presente como cada año brindando sus servicios a los diferentes productores de la localidad,

Ferias de Salud Se realizaron ferias de salud en los meses de

marzo, mayo y junio, con la participación de todas las agencias urbanas, en coordinación con personal de Red Salud y Nacional Seguros, eventos que fueron realizados en puerta de las agencias, brindando información de nuestros productos y servicios financieros, principalmente de los microseguros de Salud, brindando una atención médica a todos los clientes que realizaron consultas.

80

Patrocinio Equipo Deportivo (Sucursal Tarija)

Patrocinio Equipo Deportivo Asociación de Comerciantes 6 de Abril (Agencia Mercado Campesino Yacuiba)

Patrocinio Equipo Deportivo de Basquet para niños de la Sub 8 y Sub 10 de Villamontes (Agencia Villamontes)

81

Patrocinio Comunidad de Taquillos y Valle del medio (Agencia Entre Ríos)

Traslado Agencia San Borja El 23 de septiembre de 2019 se realizó el

traslado de agencia San Borja en el municipio de San Borja de la provincia Ballivián del departamento del Beni, a sus nuevas instalaciones en un inmueble propio, En la inauguración contamos con la presencia del alcalde y autoridades de la alcaldía, Banco Prodem es uno de los mejores referentes financieros de la localidad,

Feria Día Nacional del Trigo La 26va, Versión del “Día Nacional del Trigo”

se llevo a cabo el 26 de julio en la localidad de Okinawa donde se realizaron demostraciones de tecnologías de nuevas variedades de trigo, nuevos híbridos de maíz y sorgo, paquetes tecnológicos para el control de plagas y enfermedades, ensayos de fertilización a base de urea y manejo de suelos, se tuvo un área para la exposición de maquinaria agrícola, Banco Prodem estuvo presente en un área ferial para promocionar los productos y servicios disponibles para los productores,

Este evento es un ejemplo de la articulación del esfuerzo público y privado para promover el desarrollo del sector agrícola y para incentivar la producción de trigo en Bolivia, con el fin de mejorar la seguridad y soberanía alimentaria del país.

82

Fexposiv Banco Prodem nuevamente participó en la Feria más esperada en la zona de San Ignacio de Velasco

FEXPOSIV, llevada a cabo del 1 al 3 de agosto, donde se logró el contacto directo con los clientes y público brindando información crediticia dirigida al sector ganadero y lechero,

Feria Expocaña Banco Prodem presente en una de las

principales ferias de la zona de Mineros Expocaña que se realizó el 17 y 18 de agosto, logrando la visita de aproximadamente 7 mil personas donde se pudo transmitir nuevos conocimientos y tecnología a los productores cañeros del departamento de Santa Cruz.

Feria Vidas El objetivo de VIDAS es mostrar al pequeño, grande y mediano productor lo nuevo que hay en el

mercado en cuanto a productos, manejo de suelos, mecanismos, como sembrar, fecha de siembre, VIDAS muestra de una manera sencilla la importancia de hacer las cosas bien, lograr una agricultura sustentable, Banco Prodem estuvo presente en uno de los eventos más importantes para que Bolivia crezca FERIA VIDAS realizada el 11 y 12 de octubre con el registro de 22 mil visitantes.

83

Inauguración Cajero Automático Localidad San Cristóbal

En fecha 05 de Agosto del 2019, se realizó el acto de Inauguración del Cajero Automático de en la localidad de San Cristóbal, ubicada en la Avenida Principal 2 de Febrero, con la participación de las autoridades municipales, originarias, representantes de la Empresa Minera San Cristóbal y población en general.

Con la habilitación del Cajero Automático en la localidad de San Cristóbal, ampliamos nuestros servicios cubriendo las necesidades de nuestros clientes de la Población y de la Empresa Minera San Cristóbal.

Inauguración Punto Corresponsal “Yocalla” En fecha 29 de julio del 2019, se realizó el acto

de Inauguración del Punto atención Financiera Yocalla, dependiente de Agencia Potosí Central, con la participación de las autoridades Municipales, Originarias y población en General del distrito,

El objetivo de la apertura del punto Financiero es ampliar nuestra cobertura llegando a sectores de nula bancarización, siendo una de nuestras labores características como Banco ofreciendo servicios con calidez y calidad

Dentro de las operaciones financieras a ser atendidas en el punto corresponsal son: depósitos y retiros de Caja de ahorro, recepción de Pago de Créditos y Consulta de saldo de Cuenta de ahorro.

84

Ciudad Digital Financiera Evento que tuvo la finalidad de ofrecer a

todos los clientes y visitantes la oportunidad de aprender a utilizar los instrumentos electrónicos de pago, además de conocer las ventajas en el acceso a créditos y otros beneficios de todo el sistema financiero en Bolivia, Banco Prodem estuvo presente en las tres ferias que se llevaron a cabo en La Paz (del 3 al 5 de mayo), Cochabamba (del 7 al 9 de junio) y Tarija (del 11 al 13 de octubre), mostrando principalmente nuestros servicios financieros a través de Prodemnet (banca por internet).

85

Apertura de PAFBanco Prodem amplió su cobertura para brindar un mejor servicio a los clientes a nivel nacional, a

continuación el detalle de puntos de atención que iniciaron sus actividades la gestión 2019.

Cajero Automático Inteligente 6 De Agosto Sucursal Cochabamba

Cajero Automático Inteligente La Loma Sucursal Tarija

Cajero Automático Inteligente San Cristóbal Sucursal Potosí

Cajero Automático Inteligente Vallegrande Sucursal Santa Cruz

Cajero Automático Inteligente La Paz Central para discapacitados Sucursal La Paz - Oruro

Punto Corresponsal Puerto Suarez Sucursal Santa Cruz

Punto Corresponsal San Joaquín Sucursal Beni Pando

Punto Corresponsal Yocalla Sucursal Potosí

89

DICIEMBRE 2019

MicroFinanza Rating Bolivia Calle 23 #8124, esq. av. Ballivián, Torre Faith, p8 of. G, Calacoto La Paz – Bolivia Tel: +591-2-2972041 [email protected] – www.mf-rating.com

BANCO PRODEM S.A. Calle Belisario Salinas Nº 520 Esq. Sánchez Lima

La Paz– Bolivia Tel: +591 - 2 - 2126700

www.prodem.bo

Copyright © 2020 MicroFinanza Rating Srl. Prohibida la reproducción sin permiso de MicroFinanza Rating Srl.

BANCO PRODEM S.A.

Informe de Calificación de Riesgo con estados financieros al 31 de diciembre de 2019 Fecha de Comité: 31 de marzo de 2020 - No. 003-2020

CALIFICACIONES SIGNIFICADO DE LA CALIFICACIÓN DE

RIESGO EMISOR EMISOR A1

CORRESPONDE A EMISORES QUE CUENTAN CON UNA BUENA CALIDAD DE CRÉDITO Y EL RIESGO

DE INCUMPLIMIENTO TIENE UNA VARIABILIDAD

ADECUADA ANTE POSIBLES CAMBIOS EN LAS

CIRCUNSTANCIAS O CONDICIONES ECONÓMICAS.

DEUDA DE LARGO PLAZO MONEDA LOCAL A1

DEUDA DE CORTO PLAZO MONEDA LOCAL N-1

DEUDA DE LARGO PLAZO MONEDA EXTRANJERA A1

DEUDA DE CORTO PLAZO MONEDA EXTRANJERA N-1

PERSPECTIVA NEGATIVA

FUNDAMENTO Y PRINCIPALES ÁREAS DE ANÁLISIS

GOBERNABILIDAD Y ADMINISTRACIÓN DE

RIESGOS

El Banco se desenvuelve en un contexto altamente desafiante. Si bien la supervisión de las operaciones es adecuada, se identifican oportunidades de mejora en términos de gestión del Gobierno Corporativo, elemento que además se ha visto afectado por la presión de las sanciones impuestas por la OFAC del Departamento del Tesoro de Estados Unidos. Estas sanciones han afectado el perfil de riesgo y materializaron también limitaciones de tipo operativo para la entidad. Se perciben buenas capacidades estratégicas y de supervisión por parte del equipo gerencial. La estructura organizacional es adecuada a las necesidades institucionales. La administración integral de riesgos del Banco es buena y presenta un desempeño satisfactorio. Las políticas y los límites para la gestión de riesgos se encuentran definidos y las herramientas utilizadas son apropiadas, con espacio para la plena consolidación de la gestión del riesgo de Gobierno Corporativo.

SUFICIENCIA

PATRIMONIAL El nivel de solvencia es adecuado. El capital regulatorio conformado mayoritariamente por capital primario (83,1%) le permite lograr un coeficiente de adecuación patrimonial adecuado, aunque levemente por debajo del CAP promedio de los bancos especializados en microfinanzas. La estrategia de fortalecimiento patrimonial se basa principalmente en la reinversión de buena parte de sus utilidades anuales. Del otro lado, la capacidad de respaldo por parte del accionista mayoritario se mantiene limitada.

ANÁLISIS FINANCIERO

La entidad presenta una buena capacidad de generación de resultados, con indicadores de rentabilidad en niveles superiores a los indicadores promedio del grupo de pares. La tendencia anual ha sido creciente. El desempeño es adecuado, el rendimiento de la cartera se mantiene estable y supera al promedio del sector. Las tasas de gastos financieros y de previsión se encuentran controladas. La eficiencia administrativa es adecuada, mientras que la productividad presenta una leve reducción a nivel de prestatarios. La calidad de cartera es buena, el índice de morosidad se mantiene bajo y estable, así como la cartera castigada. Los niveles de cobertura de cartera en mora por previsiones son buenos. Los niveles de liquidez se han visto afectados en 2019 y han generado la activación del Plan de Contingencia. Existe una concentración media-alta en los mayores depositantes, con un nivel bajo de cobertura. La exposición a riesgos de mercado es baja.

PERSPECTIVA La tendencia es negativa. Considerando el análisis expuesto, se prevén posibles variaciones de calificaciones en el corto plazo.

Datos Institucionales Dic17 Dic18 Dic19 Indicadores de desempeño Dic17 Dic18 Dic19

Prestatarios (#) 129.749 127.118 125.615 Cartera en mora 1,1% 1,0% 1,0%Créditos activos (#) 146.239 147.749 148.779 ROE 16,7% 14,6% 18,2%Regionales (#) 7 7 7 ROA 1,5% 1,3% 1,7%Agencias y Puntos de atención (#) 127 128 127 Autosuf. Operacional (OSS) 127,1% 123,2% 133,5%Personal (#) 2.729 2.787 2.784 Rendimiento de la cartera 14,0% 13,5% 13,5%Cartera bruta (USD) 1.048.509.985 1.176.120.393 1.210.874.319 Tasa de costo de fondos 2,7% 2,9% 3,2%Obligaciones con el público (USD) 999.680.963 1.102.850.201 965.184.741 Tasa de gastos operativos 8,5% 8,3% 7,4%Activo total (USD) 1.245.442.453 1.353.707.332 1.319.210.492 CAP 11,1% 11,1% 11,8%Préstamo desemb. prom. (USD) 8.137 9.427 8.900 Liquidez sobre activo total 5,3% 5,0% 7,8%

93

La Paz, 12 de febrero de 2020

Señores ACCIONISTASDEBANCOPRODEMS.A. Presente.-

Distinguidos accionistas:Dando cumplimiento a lo que señala el Reglamento para el Síndico, Inspector de Vigilancia y Fis-

calizador Interno establecido en el Libro 3°, Titulo IX, Capítulo I de la Recopilación de Normas para Servicios Financieros emitida por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero, concordante con el Artículo 439° de la Ley de Servicios Financieros, el Artículo 335° del Código de Comercio y los Estatutos de Banco Prodem S.A., tengo a bien informarles lo siguiente, respecto a las respon-sabilidades y tareas cumplidas por mi persona en la Gestión 2019, en apego a las disposiciones antes citadas :

1. He participado en las reuniones de Directorio, Juntas Ordinaria y Extraordinaria que fui convocado en la Gestión 2019, habiendo constatado que en estos actos todas las de-cisiones han sido adoptadas en estricta observancia y respeto a los Estatutos de Banco Prodem, Código de Comercio, Ley de Servicios Financieros 393 y las normas emitidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), haciendo notar que para efec-tos de análisis previamente se me ha entregado la información y documentación cuando fueron requeridas.

2. En base a la información recibida y analizada de las instancias operativas y de supervi-sión, verificada por mi persona, se advierte que ha existido un grado de cumplimiento de la normativa y disposiciones legales, así como de las responsabilidades y funciones del Directorio, Auditor Interno, Unidad de Riesgos, Unidad de Investigaciones Financieras, Ge-rencia General, Auditores Externos y Calificadoras de Riesgos.

3. He tomado conocimiento sobre las políticas relacionadas a los sistemas de control inter-no y de gestión de riesgos del Banco y he verificado que las mismas se hayan aplicado uniformemente durante la gestión. Estos sistemas de control y de gestión, son responsa-bilidad de la Gerencia del Banco.

4. He verificado sobre el grado de cumplimiento de la aplicación de la Ley de Servicios Financieros 393, relativo a los cupos de cartera regulada, control de tasas sector pro-ductivo y tasas pasivas mínimas, así como las estrategias establecidas por el Banco para el cumplimiento de este mandato de la Ley, también sobre la constitución y utilización de los fondos de garantía (FOGAVISP/FOGACP) ambos en calidad de Fideicomiso, con recur-sos provenientes las utilidades generadas el año 2014, 2015, 2016 y 2017, destinados a cubrir la garantía del 20% para personas solicitantes que no cuentan con dicho requisito para créditos de vivienda de interés social y garantía para créditos destinados al Sector Productivo, bajo las directrices mencionadas por los Decretos Supremos Nos. 2137, 2614, 3036 y 3459 de fechas: 09 de octubre 2014, 02 de diciembre 2015, 28 de diciembre de 2016 y 17 de enero 2018 respectivamente, destinado para la constitución del Fondo para Capital Semilla, para el otorgamiento de créditos a beneficiarios especificados en el Art. 11° del reglamento, conforme señala la Resolución Ministerial N° 055 de fecha 10 de fe-brero de 2017.

5. He revisado y analizado los Estados Financieros al 31 de Diciembre de 2019 presentados por la Gerencia General (Estado de Situación Patrimonial, Estado de Ganancias y Pérdidas, Estado de Flujo de Efectivo y Estado de Cambios en el Patrimonio), los mismos que son elaborados bajo la responsabilidad de esa instancia ejecutiva del Banco; en esta labor no se ha detectado ninguna observación que contravenga las normas contenidas en la re-gulación emitida por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero, ni los principios de contabilidad generalmente aceptados tal cual confirma el informe del Auditor Externo UHY Berthin Amengual y Asociados S.R.L.. El Informe del Auditor Externo ha sido emitido considerando la nueva estructura y el contenido en conformidad con lo definido en las

94

Normas de Internacionales de Auditoria concordante con el Artículo 3°, Sección 5, Capitu-lo II, Título I, Libro 6° de la Recopilación de Normas para Servicios Financieros. Al respecto, la firma de auditoría externa ha incorporado en su informe el punto de las “Cuestiones Claves de la Auditoria”, relativo a políticas y procedimientos sobre los puntos relacionado al reconocimiento de ingresos, gestión de riesgo de liquidez, gestión de riesgo de crédito y constitución de previsiones. Observo en la primera parte, el párrafo énfasis relacionado a la descripción de las causas y efectos para Banco Prodem S.A. originada por la sanción impuesta al socio principal BANDES por el Departamento del Tesoro de Estados Unidos.

6. Se ha constatado que Banco Prodem S.A. ha contratado la Póliza denominada Caución Calificada para los miembros del Directorio, Síndico y Ejecutivos con poder de decisión, que cubre el incumplimiento de sus funciones y obligaciones convenidas.

Asimismo, se informa que por efecto de la sanción impuesta a Banco Prodem S.A., den-tro de la cartera de pólizas de seguro, la gran mayoría de las mismas no cuentan con el Reaseguro correspondiente, razón por la cual la Entidad ha constituido una Reserva con cargo a resultados por un equivalente a $us6.5 Millones de Dólares, para cubrir una posi-ble contingencia por este ausencia de Reaseguro, suficiente conforme a datos históricos.

7. He sido informado de los temas tratados y las conclusiones arribadas en el Comité de Auditoría Interna, las cuales han estado enmarcadas en el Plan Operativo aprobado por el Directorio, concordantes con las normas aprobadas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero - ASFI, además de tomar en cuenta las consideraciones y recomen-daciones contenidos en los informes de visita del Ente Regulador y las consideraciones y recomendaciones que se señalan en los informes de control interno de la firma de Audi-toria Externa.

8. Tengo conocimiento sobre la sanción impuesta el 22 de marzo de 2019 por el Departa-mento del Tesoro de Estados Unidos al accionista principal Banco de Desarrollo Econó-mico y Social de Venezuela – BANDES, cuya decisión ha originado que también se incluya a Banco Prodem S.A. en la lista de la Oficina de Control de Activos Extranjeros (OFAC), medida que tiene un alcance para las transacciones dentro, hacia o en tránsito a Estados Unidos. El alcance de esta medida inicialmente no ha tenido mayores efectos, conside-rando que no se dispone de bienes ni intereses propios de la entidad en Estados Unidos, además que por la orientación el negocio que está dirigido a operaciones de microcrédito, ejecutadas en un 99% en bolivianos, no se realiza operaciones de comercio exterior.

Como una medida de prudencia fruto de la sanción impuesta, el Banco Central de Bolivia en fecha 26 de marzo de 2019 comunica al Banco Prodem S.A. la suspensión al acceso de operaciones en dólares en efectivo.

En fecha 05 de agosto de 2019 el Departamento del Tesoro de Estados Unidos emite la Orden Ejecutiva N°13884, en la cual incorpora nuevas medidas con la república Boliva-riana de Venezuela, principalmente referidas al congelamiento de todos sus activos que posea en los Estados Unidos y posibles sanciones a cualquier Empresa o individuos fuera de Venezuela, que haga negocios de manera directa o indirectamente con el Gobierno de Venezuela.

Producto de esta complementación a la primera sanción, el Banco Central de Bolivia en fecha 20 de agosto de 2019, comunica al Banco Prodem la determinación para que la cus-todia y administración de Encaje Legal en Moneda Nacional y Extranjera, tanto en efectivo como lo que corresponde a títulos quede a cargo de Banco Prodem, S.A., bajo el registro de cuentas especiales en los mismos periodos que establece el reglamento empezando el 20 de agosto de 2019 y cuyo seguimiento y control estará a cargo de la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero – ASFI.

El Banco Central de Bolivia en fecha 03 de septiembre de 2019, comunica a Banco Pro-dem S.A., la rescisión de los contratos SANO N° 394/2015 y SANO- DLBCI N° 36/2019, referidas a la subasta electrónica de valores y reportos y a la apertura de cuenta de ser-vicios financieros. Esta decisión unilateral ha sido representada en instancias pertinentes considerando además que la recisión del segundo contrato mencionado líneas arriba,

95

significa un perjuicio importante a los clientes de Prodem al limitarles la realización de sus transacciones electrónicas.

Pese a las dificultades, el Banco con el apoyo de todos sus actores ha sabido sobrellevar y salir adelante, evitando cualquier riesgo interno y externo hasta llegar a obtener al cierre de la gestión 2019, indicadores económico financieros aceptables que están por encima del promedio del sistema financiero en general.

9. Los castigos de créditos en mora han sido revisados por mi persona y firmadas las decla-raciones por estar ejecutadas las mismas en cumplimiento de las normas internas y los requisitos y disposiciones exigidas por la ASFI.

10. He sido informado sobre el seguimiento al Plan Operativo y control presupuestario de la gestión 2019, cuyos resultados reflejan indicadores económicos financieros positivos en todos los casos, así como el cumplimiento de cartera regulada que señala la norma con un mínimo en 60%, al haberse ejecutado al corte del cierre del periodo 2019 satisfac-toriamente 60.84%.

11. He examinado la Memoria Anual referente al ejercicio terminado al 31 de diciembre de 2019.

12. La gestión 2019 los Accionistas de Banco Prodem por reinversión de utilidades de la ges-tión 2018 han aprobado y ejecutado un aporte en un equivalente a $us9.61 Millones de dólares que representa el 64.41% de la utilidad contable neta de Reserva Legal, conforme establece el Artículo 434° de la Ley de Servicios Financieros. El capital pagado al cierre de la gestión 2019 representa 680,13 millones de bolivianos equivalente 96.92. millones de dólares, con un coeficiente de adecuación patrimonial del 11,78 %, porcentaje superior a lo requerido por ley y por el directorio, aunque este indicador tiene una incidencia por efecto de no haberse logrado el crecimiento de cartera proyectada, por las circunstancias señaladas en el punto 8 y 13.

13. La cartera de créditos neta de castigos en la gestión 2019 se ha incrementado en apro-ximadamente 34.7 millones de dólares, con un índice de mora mayor a treinta días de 1.01%, el total de captaciones del público muestra una variación de disminución de 137.66 millones de dólares y Obligaciones con Bancos y Entidades de Financiamiento ha incre-mentado en 27.6 Millones, compensado con las captaciones del público.

El comportamiento atípico con un menor crecimiento de cartera y de las captaciones del público, tiene su origen en la sanción impuesta al Socio principal BANDES y la incorpora-ción en las listas OFAC a Banco Prodem S.A., determinación que originado inmediatamen-te la imposibilidad de acceder a fuentes de financiamiento de las Administradoras del Fondo de Pensiones, Gestora Publica, Bancos y otras alternativas corporativas, circuns-cribiéndose el accionar del Banco a operaciones con personas naturales por importes pequeños que de alguna manera han sustituido los retiros por vencimiento de Entidades Corporativas; fuera de estas limitaciones se tiene también que considerar la modificación en la calificación y la tendencia de la entidad, definidas por las empresas calificadoras de riesgo.

14. He tomado conocimiento de las infracciones cometidas durante la gestión 2019 y sus correspondientes sanciones, las que detallo a continuación: Vladimir Camacho

ØNotificación de Cargos ASFI/DCF/R-96552/2019 de fecha 13 de mayo de 2019, por los presuntos incumplimientos: Cargo Primero: Al inciso b), parágrafo I, Artículo 74 de la Ley Nº 393 de Servicios Financieros, debido a que el Banco Prodem S.A. no habría atendido de manera oportuna la solicitud de reprogramación de crédito de la señora Betty Macusaya Lipa efectuada el 23 de febrero de 2018, toda vez que la visita a la actividad económica de la reclamante para evaluar su capacidad de pago, fue realizada el 22 de mayo de 2018, vale decir, trascurrido aproximadamente tres meses a partir de la solicitud. Cargo Segundo: A la instrucción contenida en la Carta Circular ASFI/DNP/CC-1805/2018 de 2 de marzo de 2018, debido a que el Banco Pro-dem S.A. no habría comunicado de manera escrita a la señora Betty Macusaya Lipa,

96

la negativa a la solicitud de reprogramación de crédito. La Resolución ASFI/563/2019 de 03 de julio de 2019, resuelve: PRIMERO: Sancionar al Banco Prodem S.A., por el Cargo Primero con Amonestación Escrita por el incumplimiento al inciso b), pará-grafo I, Artículo 74 de la Ley Nº 393 de Servicios Financieros, debido a que la Entidad Financiera no atendió de manera oportuna la solicitud de reprogramación de crédito de la señora Betty Magdalena Macusaya Lipa efectuada el 23 de febrero de 2018.SE-GUNDO: Desestimar el Cargo Segundo notificado al Banco Prodem S.A. el 6 de junio de 2019, mediante Nota de Cargos ASFI/DCF/R-96552/2019 de fecha 13 de mayo de 2019, conforme las consideraciones expuestas en la Resolución.

ØNotificación de Cargos ASFI/DSR I/R-237587/2019 de fecha 18 de noviembre de 2019, por el presunto incumplimiento al párrafo primero del Inciso c), Artículo 464 de la Ley N° 393 de Servicios Financieros, al mantener una operación crediticia con el funcionario Romel Wilber Flores Paniagua (Ejecutivo Gerente de Sucursal a.i.). La Resolución ASFI/1124/2019 de 24 de diciembre de 2019, resuelve sancionar al Banco Prodem S.A., con Multa Pecuniaria de UFV90 (Noventa Unidades de Fomento a la Vivienda), al haber incumplido lo dispuesto en el inciso c) del Artículo 464 de la Ley Nº 393 de Servicios Financieros, de acuerdo a los argumentos expuestos en la Resolución.

15. De acuerdo a los lineamientos y disposiciones contenidas en la Recopilación de Normas para Servicios Financieros y las políticas establecidas por el Banco, he verificado que la idoneidad técnica, independencia y asignación de honorarios del auditor interno, au-ditor externo, entidades calificadoras de riesgo y asesores externos en el nombramiento y confirmación han sido ejecutadas con transparencia y apego a dicho ordenamiento, no existiendo aspectos que contravengan dicha situación.

16. He sido participe en la aprobación de todas las políticas, normas y procedimientos nuevas, adecuación y/o modificaciones que rigen la actividad de los distintos rubros de Banco Prodem S.A., las cuales tienen observancia a la Recopilación de Normas para Ser-vicios Financieros y otras disposiciones conexas.

Considerando que el informe del Auditor Externo Independiente UHY Berthin Amengual y Aso-ciados S.R.L. es limpio, salvo lo que se menciona en el párrafo de énfasis relacionado a la sanción impuesta por el Departamento del Tesoro de Estados Unidos al principal accionista, motivo por el que también se ha incluido a Banco Prodem S.A. en la lista de la Oficina de Control de Activos Extranjeros, además de los puntos mencionados líneas arriba, hago conocer a los señores Accio-nistas que Banco Prodem S.A. ha realizado todos sus actos en apego y cabal cumplimiento de las políticas y procedimientos puestos en vigencia por la Autoridad de Supervisión del Sistema Finan-ciero (ASFI) del Estado Plurinacional de Bolivia, así como otras leyes vigentes que son aplicables en el negocio de intermediación financiera, por lo que sugiero a la Junta de Accionistas la aprobación de la Memoria Anual y los Estados Financieros de Banco Prodem S.A. al 31 de Diciembre de 2019.

Es cuanto informo a ustedes para los fines que corresponda.

Castel Quiroga TejadaCI 968056 CBBA,SINDICO TITULAR – Banco PRODEM S,A,

101

Informe del auditor independienteEstado de situación patrimonialEstado de ganancias y pérdidasEstado de cambios en el patrimonio netoEstado de flujo de efectivoNotas a los estados financieros

CONTENIDO

ABREVIATURASBs = BolivianosUS$ = Dólares estadounidensesUFV = Unidad de Formato a la ViviendaMN = Moneda NacionalME = Moneda ExtranjeraBCB = Banco Central de BoliviaASFI = Autoridad de Supervisión del Sistema FinancieroD,S, = Decreto SupremoDPF = Depósito a Plazo Fijo

102

A los SeñoresPresidente y DirectoresBANCO PRODEM S,A,La Paz

OpiniónHemos auditado los estados financieros de BANCO PRODEM S,A, (el Banco), que comprenden el estado de situación patrimonial al 31 de diciembre de 2019, el estado de ganancias y pérdidas, el estado de cambios en el patrimonio neto y el estado de flujo de efectivo correspondientes al ejercicio terminado en esa fecha, así como las notas explicativas de los estados financieros, que incluyen un resumen de las políticas contables significativas,En nuestra opinión, los estados financieros adjuntos presentan razonablemente, en todos los aspectos materiales, la situación financiera del BANCO PRODEM S,A,, al 31 de diciembre de 2019, así como sus resultados y flujo de efectivo correspondiente al ejercicio terminado en esa fecha, de conformidad con las normas contables emitidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI),Fundamento de la opiniónHemos llevado a cabo nuestra auditoría de conformidad con las Normas de Auditoría Generalmente Aceptadas en Bolivia y normas emitidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), contenidas en la Recopilación de Normas para Servicios Financieros, referidos a Auditoria Externa, Nuestras responsabilidades de acuerdo con dichas normas se describen más adelante en la sección Responsabilidades del auditor en relación con la auditoria de los estados financieros de nuestro informe, Somos independientes del Banco de conformidad con el Código de Ética para Contadores Profesionales junto con los requerimientos de ética que son aplicables, a nuestra auditoria de los estados financieros en Bolivia y hemos cumplido las demás responsabilidades de ética de conformidad con esos requerimientos, Consideramos que la evidencia de auditoria que hemos obtenido proporciona una base suficiente y adecuada para nuestra opinión de auditoría,PárrafosdeénfasisComo se expone en la Nota 1 a los estados financieros, como efecto de las Órdenes Ejecutivas emitidas por el Departamento del Tesoro de Estados Unidos y las sanciones emitidas a su principal accionista, el Banco de Desarrollo Económico y Social de Venezuela, el Banco también fue incluido en la lista de la Oficina de Control de Activos Extranjeros, Como consecuencia de di-chas sanciones, el Banco Central de Bolivia autorizó la constitución del Encaje Legal en cuentas especiales dentro el Banco y co-municó las decisiones de suspender las operaciones mantenidas con dicha Entidad, afectando el Sistema de Liquidación de Pa-gos y la Cámara de Compensación, decisiones que fueron representadas estando en trámite un Recurso Jerárquico ante dicha Entidad, Asimismo, el Banco fue notificado progresivamente con la rescisión o suspensión de diferentes servicios brindados y recibidos relacionados a sus actividades, estando en evaluación las alternativas para cada caso, El Banco ha cumplido con los requerimientos y controles exigidos por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero y el impacto de las situaciones reportadas se encuentra monitoreado continuamente, Nuestra opinión no ha sido modificada en relación con esta cuestión,Como se expone en la Nota 2,a a los estados financieros, en la que se describe la base de preparación de los estados finan-cieros, establece que ha sido preparada para permitir al Banco cumplir con los requerimientos de la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), En consecuencia, los estados financieros pueden no ser apropiados para otra finalidad, Nuestra opinión no ha sido modificada en relación con esta cuestión,CuestionesclavedelaauditoriaLas cuestiones clave de la auditoria son aquellas cuestiones, que, según nuestro juicio profesional, han sido de mayor significa-tividad en nuestra auditoria de los estados financieros del periodo actual, Estas cuestiones han sido tratadas en el contexto de nuestra auditoria de los estados financieros en su conjunto y en la formación de nuestra opinión sobre estos y no expresamos una opinión por separado sobre estas cuestiones, • Reconocimiento de ingresos

Los productos financieros ganados sobre la cartera son registrados por el método de devengado, excepto por los productos financieros correspondientes a la cartera vencida, en ejecución y los productos sobre cartera vigente de clientes calificados en las categorías de riesgo (D, E y F), cuyos productos se registran en cuentas de orden como productos en suspenso, En estos casos, los ingresos se reconocen en el momento de su percepción, Por otra parte, los productos financieros ganados sobre las inversiones temporarias, las inversiones permanentes de renta fija y las comisiones ganadas son registrados por el método de devengado; en tanto que las comisiones fijas son reconocidas en el momento de su percepción, La complejidad de los sistemas de tecnologías de información del Banco que proce-san los ingresos determina su importancia, Ver nota 8,q a los estados financieros,

BANCOPRODEMS,A1,1INFORMEDELAUDITORINDEPENDIENTE,AL31DEDICIEMBREDE2019y2018

103

• Como nuestra auditoria abordó esta cuestiónComo parte de nuestros procedimientos de auditoria, efectuamos pruebas de controles, con la asistencia del espe-cialista en Tecnologías de Información incluyendo entre otros, aquellos sobre la fuente de información de datos de los controles automáticos de cálculo de intereses, contratos de préstamo, recálculo de la muestra analizada de los intereses devengados, comparados con los registros del sistema mediante la obtención de un entendimiento de las políticas, procedimientos y controles administrados por sistemas computarizados establecidos por el Banco y efectu-amos pruebas de diseño e implementación y de eficacia operativa de los controles generales relevantes a los ingresos en cuanto a la integridad y exactitud de su inclusión en los estados financieros, Efectuamos un análisis detallado de los ingresos y el momento de su reconocimiento, Verificamos las tasas aplicadas, conforme a disposiciones internas o las señaladas por disposiciones legales, adecuadamente aprobadas,• GestiónderiesgodeliquidezComo efecto de las sanciones emitidas por el Departamento del Tesoro de Estados Unidos, el Banco tuvo la necesidad de implementar medidas y controles que contrarresten dicho efecto y que puedan repercutir en la gestión de riesgo de liquidez y en el programa de liquidez respectivo, además que sus procesos permitan identificar, medir, monitorear, controlar, mitigar y divulgar las exposiciones de riesgo emergentes,• Como nuestra auditoria abordó esta cuestiónComo parte de nuestros procedimientos verificamos las políticas, procedimientos y acciones y su respuesta a los esce-narios económicos y pruebas de stress establecidas, Asimismo, verificamos los procesos de monitoreo y seguimiento continuo aplicado por el Banco al desarrollo de los efectos derivados de la sanción, así como el efecto en el monitoreo de los limites internos, calce de plazos y flujo de caja proyectado y su relación con la Gestión Integral de Riesgos,• GestióndeRiesgodecréditoyconstitucióndeprevisionesEl riesgo de crédito es el riesgo de pérdida financiera producida por el incumplimiento o deterioro de la calidad cred-iticia de un cliente, al cual el Banco ha financiado o por el cual se ha asumido una obligación contractual, El Banco mantiene previsiones de cartera, que corresponden a previsiones específicas y previsiones genéricas, Por otro lado, la Sociedad mantiene previsiones para activos contingentes, previsiones genéricas voluntarias para pérdidas no identifi-cadas y previsiones genéricas cíclicas, Las características de constitución de estas previsiones provienen de escenarios regulatorios y aquellas que son voluntarias provienen de decisiones de la Gerencia Nacional de Riesgo Integral, situa-ciones que determinan su selección como cuestión clave,• Como nuestra auditoria abordó esta cuestiónComo parte de nuestros procedimientos, obtuvimos un entendimiento de las políticas crediticias, procedimientos y con-troles establecidos por el Banco y realizamos pruebas de diseño, implementación y eficacia operativa de los controles en el proceso crediticio y en la determinación de la previsión para cartera, Seleccionamos una muestra de créditos y evaluamos la calificación y previsión a través del análisis efectuado por el Banco considerando el “Reglamento para la Evaluación y Calificación de la Cartera de Créditos”, Aplicamos procedimientos de auditoría sobre los controles autom-atizados identificados en la cartera de créditos, Reprocesamos los cálculos hechos por la Administración del Banco, para el registro de la previsión para cartera incobrable y efectuamos la circularización de saldos y procedimientos al-ternativos de auditoría para aquellos casos en donde no recibimos respuestas de clientes, Evaluamos las revelaciones y presentación de los saldos de la cartera de créditos y previsión para cartera incobrable, en las notas a los estados financieros del Banco,

Otra cuestiónLos estados financieros del BANCO PRODEM S,A, al 31 de diciembre de 2018, fueron auditados por otro auditor, cuyo informe emitido el 20 de febrero de 2019, expresa una opinión no modificada sobre dichos estados financieros,ResponsabilidadesdelaadministraciónydelosresponsablesdelgobiernodelBancoenrelaciónconlosestadosfinancieros,La administración es responsable de la preparación y presentación razonable de los estados financieros adjuntos de confor-midad con las normas contables emitidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) y del control interno que la administración considere necesaria para permitir la preparación de estados financieros libres de incorrección material debido a fraude o error,En la preparación de los estados financieros, la administración es responsable de la valoración de la capacidad del Banco para continuar como empresa en funcionamiento, revelando, según corresponda, las cuestiones relacionadas con la empresa en funcionamiento utilizando el principio contable de empresa en funcionamiento, excepto si la administración tiene intención de liquidar el Banco o de cesar sus operaciones, o bien no exista otra alternativa realista,Los responsables del gobierno del Banco son responsables de la supervisión del proceso de información financiera del Banco,ResponsabilidadesdelauditorenrelaciónconlaauditoriadelosestadosfinancierosNuestros objetivos son obtener una seguridad razonable de que los estados financieros en su conjunto están libres de incorrec-ción material, debido a fraude o error y emitir un informe de auditoría que contiene nuestra opinión, Seguridad razonable es un alto grado de seguridad, pero no garantiza que una auditoría realizada de conformidad con Normas de Auditoria Generalmente Aceptadas en Bolivia, siempre detecte una incorrección material cuando existe, Las incorrecciones pueden deberse a fraude o

104

error y se consideran materiales si, individualmente o de forma agregada, puede preverse razonablemente que influyan en las decisiones económicas que los usuarios toman basándose en los estados financieros,Como parte de una auditoria de conformidad con Normas de Auditoría Generalmente Aceptadas en Bolivia, aplicamos nuestro juicio profesional y mantenemos una actitud de escepticismo profesional durante toda la auditoria, también:

• Identificamos y valoramos los riesgos de incorrección material en los estados financieros, debido a fraude o error, diseñamos y aplicamos procedimientos de auditoria para responder a dichos riesgos y obtenemos evidencia de audi-toria suficiente y adecuada para proporcionar una base para nuestra opinión, El riesgo de no detectar una incorrec-ción material debida a fraude es más elevado que en el caso de una incorrección material debido a error, ya que el fraude puede implicar colusión, falsificación, omisiones, deliberadas, manifestaciones intencionadamente erróneas o la elusión del control interno,• Obtenemos conocimiento del control interno relevante para la auditoría con el fin de diseñar procedimientos de auditoría que sean adecuados en función de las circunstancias y no con la finalidad de expresar una opinión sobre la eficacia del control interno del Banco,• Evaluamos la adecuación de las políticas contables aplicadas y la razonabilidad de las estimaciones contables y la correspondiente información revelada por la administración,• Concluimos sobre lo adecuado de la utilización, por la administración del principio contable de empresa en funciona-miento y basándonos en la evidencia de auditoria obtenida, concluimos sobre si existe o no la incertidumbre material relacionado con hechos o con condiciones que pueden generar dudas significativas sobre la capacidad del Banco para continuar como empresa en funcionamiento, Si concluimos que existe una incertidumbre material, se requiere que llamemos la atención en nuestro informe de auditoría sobre la correspondiente información revelada en los estados fi-nancieros o, si dichas revelaciones no son adecuadas, que expresemos una opinión modificada, Nuestras conclusiones se basan en la evidencia de auditoria obtenida hasta la fecha de nuestro informe de auditoría, Sin embargo, hechos o condiciones futuras pueden ser causa de que el Banco deje de ser una empresa en funcionamiento,• Evaluamos la presentación global, la estructura y el contenido de los estados financieros, incluida la información revelada, y si los estados financieros representan las transacciones y hechos subyacentes de un modo que logran la presentación razonable,

Comunicamos con los responsables del gobierno del Banco en relación con, entre otras cuestiones, el alcance y el momento de realización de la auditoria planificada y los hallazgos significativos de la auditoría, así como cualquier diferencia significativa del control interno que identificamos en el transcurso de la auditoria,También proporcionamos a los responsables del gobierno del Banco una declaración de que hemos cumplido los requer-imientos de ética aplicables en relación con la independencia y comunicado con ellos acerca de todas las relaciones y demás cuestiones de las que se puede esperar razonablemente que puedan afectar a nuestra independencia y, en su caso, las corre-spondientes salvaguardas,Entre las cuestiones que han sido objeto de comunicación con los responsables del gobierno del Banco, determinamos las que han sido de mayor significatividad en la auditoria de los estados financieros del periodo actual y que son, en consecuencia, las cuestiones clave de la auditoria, Describimos esas cuestiones en nuestro informe de auditoría salvo que las disposiciones legales o reglamentarias prohíban revelar públicamente la cuestión o en situaciones extremadamente poco frecuentes, de-terminemos que una cuestión no se debería comunicar en nuestro informe porque cabe razonablemente esperar que las consecuencias adversas de hacerlo superarían los beneficios de interés público de la misma,

UHYBERTHINAMENGUALYASOCIADOSS,R,L,

La Paz, Bolivia Enero 21, 2020Lic, V, Hugo Berthin

AmengualMAT, PROF N° CAUB –0482

(Socio)

105

Notas 2019 2018

Bs Bs Bs Bs

Activo 708,192,248

Disponibilidades 8,a, 1,269,454 463,572,689

Inversiones temporarias 8,c, 8,183,425,725 491,627,736

Cartera 8,b, 7,951,630,027

Cartera vigente 7,932,844,039 7,753,538,415

Cartera vencida 17,698,458 25,492,572

Cartera en ejecución 45,821,210 39,511,983

Cartera reprogramada vigente 290,130,252 234,235,226

Cartera reprogramada vencida 5,164,628 6,089,355

Cartera reprogramada en ejecución 14,939,239 9,318,344

Productos devengados por cobrar 117,035,016 108,207,534

Previsión para cartera incobrable (240,207,117) (224,763,402)

Otras cuentas por cobrar 8,d, 64,169,214 63,266,957

Bienes realizables 8,e, 2,612,603 2,056,929

Inversiones permanentes 8,c, 31,647,753 252,241,802

Bienes de uso 8,f, 48,077,810 52,064,345

Otros activos 8,g, 10,389,169 9,971,812

Totaldelactivo 9,049,783,976 9,286,432,298

Pasivo

Obligaciones con el público 8,i, 6,621,167,326 7,565,552,381

Obligaciones con instituciones fiscales 8,j, 848,292 5,038,853

Obligaciones con bancos y entidades de financiamiento

8,k, 577,996,895 459,531,276

Otras cuentas por pagar 8,l, 310,557,331 223,359,894

Previsiones 8,m, 215,733,888 203,958,744

Obligaciones con empresas de participación estatal 8,p, 378,357,408 5,303,388

Totaldelpasivo 8,104,661,140 8,462,744,535

Patrimonio 9

Capital pagado 9,a, 680,130,400 614,137,700

Aportes no capitalizados 5,529,528 5,529,528

Reservas 9,b, 101,616,859 90,238,845

Resultados acumulados 157,846,049 113,781,690

Total del patrimonio 945,122,836 823,687,763

Totaldelpasivoypatrimonio 9,049,783,976 9,286,432,298

Cuentas contingentes 8,w, 211,382,589 149,469,975

Cuentas de orden 8,x, 14,241,248,981 13,720,722,951

Las notas 1 al 13 que se acompañan, forman parte integrante de estos estados financieros,

BANCOPRODEMS,A,1,2ESTADODESITUACIÓNPATRIMONIALAL31DEDICIEMBREDE2019y2018(Expresado en bolivianos)

Zulma Tarifa HerbasContadora

Víctor Céspedes MendietaGerente Nacional de

PlanificaciónyPresupuesto

Bladimir Alexander Reverón MadridGerente General


Administración y Contabilidad


106

BANCOPRODEMS,A,1,3ESTADODEGANANCIASYPÉRDIDASPORLOSEJERCICIOSTERMINADOSEL31DEDICIEMBREDE2019Y2018(Expresado en bolivianos)

Notas 2019 2018Bs Bs

Ingresos financieros 8,q, 1,130,190,647 1,041,257,639

Gastos financieros 8,q, (238,563,473) (217,489,255)

Resultadofinancierobruto 891,627,174 823,768,385

Otros ingresos operativos 8,t, 82,202,247 79,655,711

Otros gastos operativos 8,t, (12,993,027) (16,257,635)

Resultado de operación bruto 960,836,393 887,166,461

Recuperación de activos financieros 8,r, 46,046,549 72,885,355

Cargos por incobrabilidad y desvalorización activos financieros 8,s, (97,705,844) (136,226,276)

Resultado de operación después de incobrables 909,177,099 823,825,540

Gastos de administración 8,v, (601,995,206) (610,536,036)

Resultado de operación neto 307,181,893 213,289,505

Ajustes por diferencia de cambio y mantenimiento de valor (712,076) (1,225,017)

Cargos por diferencia de cambio (384) (277)

Resultadodespuésdeajustepordiferenciadecambioymantenimientodevalor 306,469,433 212,064,210

Ingresos extraordinarios 8,u, 531,855 385,863

Gastos extraordinarios 4,459,000 -

Resultado neto del ejercicio antes de ajustes de gestiones anteriores 302,542,288 212,450,073

Ingresos de gestiones anteriores 8,u, 2,402,319 953,825

Gastos de gestiones anteriores 8,u, (344,953) (94,521)

Resultadoantesdeimpuestosyajustecontableporefectodelainflación 304,599,655 213,309,377

Ajuste contable por efecto de la inflación - -

Resultado antes de impuestos 304,599,655 213,309,377

Impuestosobrelasutilidadesdelasempresas(IUE) 2,j,3 (146,754,935) (99,529,230)

Resultado neto del ejercicio 157,844,720 113,780,147

Las notas 1 al 13 que se acompañan, forman parte integrante de estos estados financieros,








107

R e s e r v a s

Capital Aportes no Otras reservas Reserva Total Resultados

social capitaliza-dos obligatorias legal reservas acumulados Total

Bs Bs Bs Bs Bs Bs Bs

Patrimonio

Saldos Inicial al 1 de enero 2018 545,511,600 5,529,528 - 78,571,706 78,571,706 116,673,339 746,286,173

Incremento de Capital Pagado, aporte extraordinario BANDES, aprobado según acta de Junta General extraordinaria 37 de fecha 05/12/2017 y co-municación ASFI/DSR II/R-29027/2018 de fecha 9 de febrero de 2018,

10,290,000 10,290,000

Constitución de la Reserva Legal en cumplimiento al Artículo Nro, 421 de la Ley de Servicios Financieros según Acta de la Junta General Ordinaria de Accionistas Nro, 28 de fecha 27 de marzo de 2018,

11,667,139 11,667,139 (11,667,139) -

Reinversión del 50 % de Utilidades gestión 2017, neto de reserva legal y Fondo de Garantia, según en el Acta de aprobación por la Junta Extraor-dinaria de Accionistas del 27 de Marzo del 2018,

58,336,100 (58,336,100) -

Porcentaje de Utilidades gestion 2017 para Fondos de Funcion So-cial segun D,S, 3459 del 17-01-2018, 6% a Fondo de Capital Semilla -Administrada por BDP, aprobada s/g Acta de Junta General Ordinaria de Accionistas de fecha 27/03/2018,

(7,000,283) (7,000,283)

Retención IUE-BE Pago y/o reinversión de utilidades 2017 BANDES (12,129,263) (12,129,263)

Pago de dividendos utilidades de la gestion 2017 segun Acta de la Junta General Ordinaria de Accionistas del 27 de marzo del 2018 (27,539,010) (27,539,010)

Resultado neto del ejercicio al 2018 113,780,146 113,780,146

Saldos al 31 de diciembre de 2018 614,137,700 5,529,528 - 90,238,845 90,238,845 113,781,690 823,687,763

Saldos Inicial al 1 de enero 2019 614,137,700 5,529,528 - 90,238,845 90,238,845 113,781,690 823,687,763

Constitución de la Reserva Legal en cumplimiento al Artículo Nro, 421 de la Ley de Servicios Financieros según Acta de la Junta General Ordinaria de Accionistas Nro, 30 de fecha 13 de marzo de 2019,

11,378,014 11,378,014 (11,378,014) -

Reinversión del 58 % sobre Utilidades Netas de la Gestión 2018, según en el Acta de aprobación por la Junta Ordinaria de Accionistas del 13 de Marzo del 2019,

65,992,700 (65,992,700) -

Retención IUE-BE Pago y/o reinversión de utilidades 2017 BANDES (11,830,673) (11,830,673)

Pago de dividendos utilidades de la gestion 2018 segun Acta de la Junta General Ordinaria de Accionistas del 13 de marzo del 2019 (17,752,164) (17,752,164)

Porcentaje de Utilidades gestion 2018 para Fondos de Funcion Social segun D,S, 3764 del 02-01-2019, aprobada s/g Acta de Junta General Ordinaria de Accionistas de fecha 13 de marzo del 2019,

(6,826,809) (6,826,809)

Resultado neto del ejercicio al 2019 157,844,720 157,844,720

Saldos al 31 de diciembre de 2019 680,130,400 5,529,528 - 101,616,859 101,616,859 157,846,049 945,122,836

Las notas 1 al 13 adjuntas, son parte integrante del estado financiero,

BANCOPRODEMS,A,1,4ESTADODECAMBIOSENELPATRIMONIONETOPORLOSEJERCICIOSTERMINADOSEL31DEDICIEMBREDE2019Y2018(Expresado en bolivianos)








108

2019 2018Bs Bs

Resultado neto del ejercicio 157,844,720 113,780,147

Partidas que han afectado el resultado neto del ejercicio, que no han generado movimiento de fondos:- Productos devengados no cobrados (117,383,116) (113,379,046)- Cargos devengados no pagados 120,008,545 129,774,206 - Previsiones para incobrables 63,790,901 74,684,970 - Previsiones para desvalorizacion 2,686,331 2,536,596 - Provisiones o previsiones para beneficios sociales 20,759,359 24,987,976 - Provisión para impuestos y cuenta por pagar 148,088,708 99,529,230 - Depreciaciones y amortizaciones 13,909,821 14,386,609 - Otros - -

Fondos obtenidos en el resultado neto del ejercicio 409,705,269 346,300,688

Productos cobrados (cargos pagados) en el ejercicio devengados en ejercicios anteriores sobre:- Cartera de prestamos 108,207,534 95,249,370 - Inversiones temporarias y permanentes 5,171,512 2,212,542 - Obligaciones con el público (42,580,973) (57,179,728)- Obligaciones con bancos y entidades de financiamiento 3,684,094 (4,369,549)- Otras Obligaciones - -

Incremento (disminución) neto de otros activos y pasivos:- Otras cuentas por cobrar -pagos anticipados, diversas- (1,187,585) 615,830 - Bienes realizables (3,242,006) (2,269,470)- Otros activos -partidas pendientes de imputación (57,875) 1,649,266 - Otras cuentas por pagar -diversas y provisiones (81,602,460) (144,937,416)- Activos Contingentes 4,880,510 827,031

Flujo neto en actividades de operación -excepto actividades de intermediación- 402,978,021 238,098,563

Flujo de fondos en actividades de intermediación:

Incremento (disminución) de captaciones y obligaciones por intermediación:- Obligaciones con el público:

• Depósitos a la vista y en cajas de ahorro (356,371,245) 270,761,458 • Depósitos a plazo hasta 360 días 10,719,754 (118,341,005)• Depósitos a plazo mayores a 360 días (291,829,645) 459,253,422 • Obligaciones con el público restringidas (4,674,598) 2,626,486

- Obligaciones con bancos y entidades de financiamiento:• A corto plazo 108,249,817 (8,114,518)• A mediano y largo plazos (71,164) (71,164)

- Otras operaciones de intermediación:• Obligaciones con instituciones fiscales (4,190,561) 155,094 • Otras cuentas por pagar por intermediación financiera (48,170) 75,671

Incremento (disminución) de colocaciones:- Créditos colocados en el ejercicio:

• A corto plazo (67,721,116) (104,197,515)• A mediano y largo plazos más de 1 año (4,097,612,671) (4,720,589,968)• Créditos recuperados 3,885,850,303 3,907,698,478

BANCOPRODEMS,A,1,5ESTADODEFLUJOSDEEFECTIVOPORLOSEJERCICIOSTERMINADOSEL31DEDICIEMBREDE2019Y2018(Expresado en bolivianos)

109

Flujo neto en actividades de intermediación (817,699,295) (310,743,562)

Flujos de fondos en actividades de financiamiento:

Incremento (disminución) de préstamos:- Obligaciones con el FONDESIF - - - Obligaciones subordinadas - - • Cuentas de Accionistas: Constitucion de FOGAVISP-FOGASEPRO (6,826,810) (7,000,283) IUEBE distribución de Utilidades BANDES (11,830,673) (12,129,263) Pago de dividendos y/o saldos en reinversion (17,752,164) (27,539,010) Aporte extraordinario - 10,290,000

Flujo neto en actividades de financiamiento (36,409,647) (36,378,556)

Flujos de fondos en actividades de inversión:

Incremento (disminución) neto en:- Inversiones temporarias 489,610,598 149,503,107 - Inversiones permanentes 216,518,321 (21,469,757)- Bienes de uso (7,706,864) (8,278,204)- Bienes diversos (214,420) 2,829,305 - Cargos diferidos (2,457,156) (3,952,770)

Flujo neto en actividades de inversión 695,750,480 118,631,681

Incremento de fondos durante el ejercicio 244,619,558 9,608,127

Disponibilidades al inicio del ejercicio 463,572,689 453,964,562

Disponibilidades al cierre del ejercicio 708,192,248 463,572,689

Las notas 1 al 13 que se acompañan, forman parte integrante de este estado,








110

BANCOPRODEMS,A,1,6NOTASALOSESTADOSFINANCIEROSAL31DEDICIEMBREDE2019Y2018

NOTA1 ORGANIZACIÓNa OrganizacióndelaSociedad

El 18 de agosto de 1998, se resuelve fundar, organizar y constituir como Fondo Financiero Privado PRODEM S,A,, mediante Acto Único, el mismo que tiene por objeto principal la realización de operaciones destinadas al financiamiento de las actividades de los medianos, pequeños y micro-prestatarios, a cuyo fin la Sociedad podrá efectuar todas las operaciones activas y pasivas, contingentes y de servicios financieros auxiliares autorizados por ley, en el territorio del Estado Plurinacional de Bolivia, con prioridad en el área rural,La Sociedad tendrá una duración de noventa y nueve años; este plazo comenzará a computarse a partir de la inscripción de la Sociedad en la Dirección de Registro de Comercio y Sociedades por Acciones, siendo el domicilio principal la ciudad de La Paz,La Ex Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras, hoy Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) en el uso de sus facultades, el 19 de abril de 1999, mediante Resolución SB Nº 45/99, confiere el permiso de Constitución a los Fundadores del Fondo Financiero Privado PRODEM S,A,, como entidad financiera privada nacional no bancaria, para realizar operaciones previstas en sus Estatutos, sujetas a los límites establecidos por la Ley de Bancos y Entidades Financieras (actual Ley de Servicios Financieros N°393),El 28 de diciembre de 1999, la Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras (actualmente Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero ASFI), otorga la Licencia de Funcionamiento al Fondo Financiero Privado PRODEM S,A,, para iniciar sus operaciones en forma simultánea en sus oficinas regionales y agencias a partir del 3 de enero de 2000,Asimismo, mediante Resolución ASFI N° 425/2014 del 18 de junio de 2014 la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero - ASFI autoriza la transformación de Fondo Financiero Privado Prodem S,A, a Banco Múltiple, bajo la denominación social: BANCOPRODEMS,A,, otorgando la Licencia de Funcionamiento ASFI/058/2014 del 18 de junio de 2014 para operar a partir del 21 de julio de 2014, en concordancia a lo dispuesto por la Ley de Servicios Financieros N° 393 y el Decreto Supremo N° 1842, Actualmente el Banco PRODEM S,A,, opera en Bolivia a través de sus oficinas en La Paz, Santa Cruz, Cochabamba, Oruro, Chuquisaca , Tarija, Potosí, Beni y Pando, distribuida en una red de 75 agencias urbanas y 52 agencias rurales,El promedio de empleados del Banco PRODEM S,A,, ha sido de 2,796 y 2,753 al 31 de diciembre de 2019 y 2018, respectivamente,De acuerdo con la Planificación Estratégica 2015 - 2019 aprobada en Acta de Directorio N° 214 del 3 de junio de 2015, los principales objetivos del banco son los siguientes:Finanzas

• Generar utilidades suficientes con la finalidad de lograr la sostenibilidad,• Reinvertir utilidades necesarias y obtener capital secundario a niveles suficientes que permitan el crecimiento,• Maximizar el retorno de cartera no regulada y direccionar a Microempresa la cartera regulada, para optimizar el

retorno,• Lograr el fondeo necesario para apalancar operaciones de cartera y contar con la liquidez necesaria para atender

operaciones pasivas y de servicios,• Maximizar la eficiencia administrativa, con el objeto de mantener niveles óptimos de rentabilidad,• Incrementar otros ingresos no financieros, para contribuir a la generación de utilidades en compensación a la

disminución de los márgenes financieros,• Mantener la calidad de la cartera, para garantizar los niveles de rentabilidad esperados y evitar impacto por

mayores previsiones,Mercado

• Mantener y consolidar el liderazgo rural, con la finalidad de contribuir a la inclusión financiera de los sectores más necesitados y promover el desarrollo integral para el vivir bien,

• Potenciar servicios actuales y desarrollar nuevos, con la finalidad de facilitar el acceso universal,• Impulsar captaciones con una propuesta de valor en función al segmento del mercado, para brindar mejores

condiciones de ahorro,• Retener al consumidor financiero en el marco de la estrategia, con la finalidad de mantener relaciones a largo

plazo, que beneficien al consumidor financiero y al Banco, asegurando una atención de calidad y calidez,Procesos internos

• Elevar la productividad en agencias para optimizar tiempos y costos en la entrega de servicios financieros,• Optimizar y agilizar procesos de colocaciones, captaciones y servicios, para satisfacer las necesidades del

consumidor financiero a menor costo,• Evaluar y efectuar ajustes de control interno en los procesos,• Implementar nuevas líneas de negocio que respondan a las necesidades de los consumidores financieros,• Maximizar la productividad de los canales para colocaciones, captaciones y servicios con la finalidad de facilitar el

acceso universal y mantener la sostenibilidad,Aprendizajeydesarrollo

• Fortalecer la gestión de liderazgo y desempeño para ejecutar la estrategia del negocio,• Integrar nuestra red de cajeros automáticos a otras redes, para ampliar los canales de acceso de nuestros

consumidores financieros y posibilitar el uso de nuestros servicios a usuarios de otras redes,• Sistematizar, documentar y automatizar los procesos medulares y de apoyo, que permitan ejecutar las estrategias

comerciales del Banco,b Hechosimportantessobrelasituacióndelaentidad

El Banco PRODEM S,A,, ha sido constituido a partir de la experiencia exitosa en más de 15 años de actividad de la Ex Fundación para la Promoción y Desarrollo de la Micro Empresa “PRODEM”, cuya principal misión durante los últimos 20 años ha consistido en brindar apoyo financiero bajo una metodología especializada y dinámica a los cambios requeridos para este tipo de operaciones de crédito, siempre dando cabal cumplimiento a las disposiciones legales emitidas por el

111

Supremo Gobierno y Ente Regulador, fundamentalmente en el área rural a unidades económicamente activas, que no tenían posibilidades de acceso a financiamiento en el sistema bancario tradicional, para viabilizar sus proyectos, bajo una tecnología crediticia acorde a las características del mercado objetivo,A partir de la gestión 2008, el Banco de Desarrollo Económico y Social de Venezuela (BANDES) se constituye en el mayor accionista y socio estratégico que garantiza el soporte financiero requerido para la continuidad del crecimiento y consolidación en el sistema financiero nacional, como una entidad especializada en la atención principalmente al sector micro-empresarial,Banco Prodem S,A, procesa las operaciones autorizadas en cumplimiento de la Ley de Servicios Financieros N° 393 y disposiciones reglamentarias contempladas en la Recopilación de Normas para Servicios Financieros actualizada al 31 de diciembre de 2019 y otras disposiciones conexas de aplicación obligatoria,HechosRelevantes:Banco Prodem S,A,, como efecto de la sanción impuesta el 22 de marzo de 2019 por el Departamento del Tesoro de Estados Unidos, a su principal accionista el Banco de Desarrollo Económico y Social de Venezuela (BANDES), también fue incluido en la lista de la Oficina de Control de Activos Extranjeros (OFAC), Dicha medida tiene un alcance para las transacciones dentro, hacia o en tránsito por los Estados Unidos; así como, la prohibición para cualquier ciudadano norteamericano de realizar cualquier transacción financiera con alguna persona que se encuentre dentro de las listas, En este sentido, el alcance de esta medida en el caso de Banco Prodem, no ha tenido mayores efectos, considerando que no dispone de bienes ni intereses de su propiedad en Estados Unidos, además que por la orientación del negocio que está dirigido a operaciones de microcrédito, ejecutadas en un 99% en bolivianos, no realiza operaciones de comercio exterior, aspecto que fue aclarado de manera inmediata mediante comunicados públicos por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) y el Banco Central de Bolivia (BCB), señalando que la sanción no afectaba a las operaciones de Banco Prodem, pudiendo continuar operando de manera normal,Posteriormente, el 5 de agosto de 2019 el Departamento del Tesoro Norteamericano emite la Orden Ejecutiva No, 13884, en la cual incorpora nuevas medidas contra la República de Venezuela, principalmente referidas al congelamiento de todos los Activos que posea la República de Venezuela en los Estados Unidos y posibles sanciones a cualquier empresa o individuos fuera de Venezuela, que haga negocios directa o indirectamente con el Gobierno de Venezuela,Al evaluar el alcance de dicha Orden y su posible impacto en la operatividad del Banco, se pudo concluir que los riesgos a los cuales se encuentra expuesta la Entidad, no difieren sustancialmente de los generados con las sanciones aplicadas en marzo del mismo año,Como consecuencia de las sanciones aplicadas y referidas en los párrafos precedentes, de manera precautelar como señala el Banco Central de Bolivia y la misma Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero – ASFI, en su distintas notas, se adoptaron decisiones que fueron cumplidas de manera disciplinada por parte del Banco, no obstante que algunas de las mismas tenían efectos limitativos en el sistema transaccional y de acceso a fuentes de financiamiento corporativas, muy a pesar de ello considerando el nicho de mercado donde se trabaja, la fidelidad de los clientes y el compromiso de los funcionarios, pudo ser administrada y sobrellevada con esfuerzo y dedicación, El impacto de la inclusión de Prodem en la citada lista OFAC y las acciones tomadas a cabo por la Entidad podrían resumirse seguidamente:1, El Banco Central de Bolivia, el 26 de marzo de 2019 con nota BCB-GOI-CE-2019-12, comunica la suspensión al

acceso de operaciones en USD en efectivo con el Banco Central de Bolivia, situación cubierta con compras en Agencias y otras fuentes,

2, El Banco Central de Bolivia, mediante carta BCB-GEF-DIF-CE-2019 del 20 de agosto de 2019 dirigida a la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero – ASFI, comunica que el Directorio en reunión 13/08/2019, determinó autorizar que Banco Prodem constituya Encaje Legal en Moneda Nacional y Moneda Extranjera en efectivo y en títulos en cuentas especiales dentro de la misma Entidad, en el periodo de dos (2) semanas, a partir del 20 de agosto de 2019, Disposición que se cumple con el debido control y seguimiento por parte de Auditoria Interna y la misma Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero – ASFI, Se debe hacer notar que en el Banco Central de Bolivia se mantenían cuentas con saldos disponibles para la ejecución de transacciones electrónicas ACH y LIP,

3, El Banco Central de Bolivia, mediante notas BCB-GOM-CE-2019-19 y BCB-GEF-SSPSF-DSF-CE_-2019-76, ambas del 03 de septiembre de 2019, comunica a Banco Prodem, la rescisión de los contratos SANO N°394/2015 y SANO-DLBCI N° 36/2019, los mismos corresponden a la Subasta Electrónica de Valores y Reportos suscrito el 18/11/2015 y la segunda a la apertura de cuenta y de Servicios Financieros, Desde luego que esta decisión unilateral que ha sido representada en distintas instancias, ha conllevado al Banco principalmente limitaciones en la realización de operaciones electrónicas en favor de nuestros clientes, no obstante, las mismas de manera parcial se viene ejecutando mediante nuestra cuenta corriente en Banco Local,

4, Banco Prodem, como consecuencia de haber sido incorporado en las listas OFAC, ha ido informando y cumpliendo de manera sagrada con todos los requerimientos e informes solicitados por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero – ASFI, de manera que su situación sea analizada y evaluada de manera abierta y transparente, demostrando en este proceso que la solidez, solvencia y adecuada gestión, se mantiene intacta y con perspectivas de continuar operando sin contratiempos,

Banco Prodem S,A, a pesar de haber sido afectado con la sanción, ha continuado operando sin contratiempos, aunque con ciertas limitaciones que han sido encaradas de manera seria y responsable, respaldados por el grado de solvencia y solidez que muestran la situación patrimonial, cuyos resultados al cierre de diciembre 2019 comparativamente respecto a diciembre 2018, reflejan un desempeño excepcional, cuyos datos se describen a continuación:

2019 2018Utilidad Neta US$23,009,434 US$16,586,027ROE 18,21% 14,88% ROA 1,73% 1,29%Mora Mayor a 30 días 1,01% 1,00%Eficiencia Administrativa 7,25% 8,10%CAP 11,78% 11,14%Cobertura previsiones/Cartera Bruta 5,30% 5,20%

ElimpactodelasituacióneconómicayelambientefinancieroEl crecimiento de la economía mundial presentó una desaceleración sincronizada, con una proyección de crecimiento de 3,0% para el 2019, debido a que las tensiones comerciales entre las dos economías más grandes del mundo, Estados Unidos y China, persisten; y esto está afectando a las perspectivas de la economía mundial, Estados Unidos

112

prevé un crecimiento de 2,4% para el 2019, debido principalmente por el consumo interno, mercado laboral estable y los estímulos fiscales, Por otra parte, la Zona Euro también afectada por las tensiones comerciales y la reducción de la demanda de Bienes y Servicios, ha presentado un debilitamiento en su crecimiento para el 2019 en 1,2%, China por su parte, presenta una proyección de crecimiento en 6,1% para el 2019, esto debido a la incertidumbre en torno a las fricciones comerciales que sufre en la actualidad, El crecimiento económico mundial estará sostenido por el crecimiento de las economías de mercados emergentes y en desarrollo, dentro las que destaca India (6,1%) y China (6,1%), Mientras que las economías avanzadas alcanzarán un crecimiento de 1,7%, encabezadas por el crecimiento principalmente de Estados Unidos (2,4%), España (2,2%), Canadá (1,5%), Francia (1,2%) y Reino unido (1,2%),En los mercados emergentes se proyecta un crecimiento de 3,9% para el 2019, este comportamiento se debe principalmente al endurecimiento de las condiciones financieras de Turquía y Argentina, y el crecimiento significativamente inferior a la gestión anterior de Arabia Saudita, Brasil, México, India y Rusia, En cuanto a la República de China se prevé una leve baja a 6,1% para el 2019, esta ralentización se debe a las tensiones comerciales que mantiene a la fecha con Estados Unidos y la menor demanda en el sector tecnológico, Sin embargo, se espera una mejora ya que se están tomando una amplia gama de medidas políticas en beneficio del consumo, la movilidad laboral V y el sector privado, y una posible solución a la guerra comercial con Estados Unidos,Por otra parte, la Zona del Euro ha sufrido una leve tendencia a la baja, proyectándose un crecimiento económico del 1,2% para el 2019, debido principalmente a una contribución más débil del sector manufacturero y de la demanda externa, por las crecientes tensiones en el comercio global,La región de América Latina y el Caribe presenta una desaceleración económica generalizada y sincronizada por lo cual se proyecta un crecimiento de 0,2% para el 2019, debido al impacto causado por las tensiones comerciales y el bajo dinamismo del mercado interno, a este contexto se suman las crecientes demandas sociales y la presiones por reducir la desigualdad y aumentar la inclusión social, México mantiene las perspectivas a la baja, debido a los factores internos y externos, principalmente por las fricciones en la relación comercial con Estados Unidos y la incertidumbre de las políticas económicas locales, sin embargo, se espera una mejora con la ratificación del T-MEC, lo cual prevé que reactive la inversión privada y el consumo interno, Brasil por su parte está teniendo una recuperación lenta debido a los estímulos fiscales (liberación de fondos de garantía laboral), consumo de las familias y la inversión, sin embargo, está recuperación económica está condicionada por el escenario de sus reformas y ajustes continuos a la economía brasileña, Por otra parte, el crecimiento de la región está siendo afectado por la crisis económica registrada en Venezuela principalmente,Fuente: Fondo Monetario Internacional, Perspectivas de la Economía Mundial: Desaceleración Mundial de la Actividad Manufacturera, Crecientes Barreras Comerciales, Washington (octubre 2019),En el ámbito nacional, se estima un crecimiento económico para el 2019 del 3,9%, según el Fondo Monetario Internacional, debido principalmente a la inversión Pública y la demanda interna,Respecto a la inflación, la misma tiene un indicador 3,06% a noviembre y tiene una proyección al cierre del 2019 de 3,5%, Por su parte, el tipo de cambio se mantuvo invariable en un entorno externo de fluctuaciones moderadas de las principales monedas latinoamericanas frente al dólar estadounidense, En cuanto a las Reservas Internacionales al 27 de diciembre de 2019, cerraron en US$6,566 MM, que representa aproximadamente el 16,0% del Producto Interno Bruto (PIB) del país, Ese nivel de Reservas Internacionales le otorga a la economía nacional un respaldo a las políticas cambiaria y monetaria, a la estabilidad del sistema financiero y a la actividad económica general del país,En cuanto a las exportaciones bolivianas, al mes de noviembre del 2019 se encontraron en el orden de US$8,107 MM, Por otra parte, las importaciones cerraron en el orden de US$8,731 MM, En este sentido, se registró un déficit comercial de US$625 MM,En referencia al sistema financiero al 31 de diciembre de 2019 ha mostrado un comportamiento positivo, donde los principales indicadores presentan una tendencia creciente, registrando un Patrimonio acumulado de aproximadamente US$2,485 MM, una Cartera de Créditos de US$24,249 MM, Obligaciones con el Público de US$23,547 MM y una mora de aproximadamente de US$443,8 MM,En este contexto, las actividades de intermediación financiera presentaron un comportamiento estable, con ligeras fluctuaciones en sus operaciones activas y pasivas asociadas al periodo estacional del año,Fuente: Ministerio de Economía y Finanzas Públicas (Informe de rendición pública de cuentas 2019), Banco Central de Bolivia (Reporte de Información Estadística Semanal), Instituto Boliviano de Comercio Exterior (Boletín Electrónico Bisemanal Nro, 844) y Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (Balance General y Control de Encaje Legal),La administración de riesgo durante la gestiónLa Gestión Integral de Riesgos en Banco Prodem, está administrada mediante una estructura que comprende un Comité de Directorio, una Gerencia Nacional, Encargados Nacionales y analistas de riesgo dedicados a la gestión de riesgos específicos, en cada Sucursal, La estrategia de Gestión Integral de Riesgos en Banco Prodem, considera que su mercado objetivo es el sector microempresarial boliviano, se encuentra alineada a la estrategia institucional y está formalmente establecida en sus manuales, políticas, normas y procedimientos, documentos que, además, detallan el sistema de gestión implementado en la entidad, Gestión de Riesgo de CréditoLa Gestión de Riesgo de crédito en Banco Prodem considera las etapas de identificación, medición, monitoreo, control, mitigación y divulgación a nivel de la cartera de créditos y a nivel de operaciones crediticias antes y después del desembolso del crédito, lo cual permite la generación constante de procesos de retroalimentación y mejora continua,Banco Prodem, durante el último trimestre de 2019, ha mantenido sus niveles de aprobación de operación de créditos, así como sus disposiciones en cuanto a colaterales, cobranza y recuperación, sin embargo, ha ampliado su alcance de reprogramación de operaciones y otras medidas de solución para deudores afectados en su capacidad de pago, como efecto de los problemas político/sociales que se presentaron en el país luego de las elecciones nacionales del 20/10/2019, estas medidas se adoptaron en atención a la carta circular ASFI/DNP/CC-12256/2019 del 18/11/2019 de la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero boliviano,El índice de morosidad de Banco Prodem,1,01% al cierre de diciembre de 2019, se mantiene bajo considerando que se trata de una entidad especializada en microfinanzas, por su parte, la estructura de cartera por calificación muestra que el conjunto de operaciones calificadas en la peor categoría de riesgo “F”, alcanza apenas al 0,92% del total de la cartera activa directa,

113

Gestión de Riesgo de LiquidezDurante el último trimestre de 2019, la gestión del riesgo de liquidez establecida por el Banco Prodem reflejó una administración satisfactoria, con medidas que evitaron eventos que orillen a la entidad a situaciones de iliquidez, pudiéndose cumplir oportunamente y sin dificultades las obligaciones contratadas,Al cierre de diciembre de 2019, todos los indicadores de liquidez de Banco Prodem se ubican dentro de sus límites internos establecidos, esto se ha apuntalado en estrategias de captaciones que privilegian depósitos del público y consideran costos y plazos, que favorezcan la solidez del fondeo de la entidad; el indicador de activos líquidos para cubrir pasivos de corto plazo es de 35,81% mostrando una tendencia de crecimiento constante, por su parte, el calce de plazos presenta una posición favorable con un registro de brechas acumuladas positivas en todas sus bandas de tiempo,Gestión de Riesgo de MercadoPara la gestión del Riesgo de Tasas de Interés, se continuó con la evaluación y monitoreo de tasas de interés promedio ponderadas activas y pasivas, al igual que los márgenes financieros, Se evaluó la duración de activos y pasivos, mediante el análisis de brechas de tiempo y se realizaron pruebas de tensión con variaciones estimadas de tasas de interés, para medir y analizar su impacto en el margen financiero a fin de evitar posibles reducciones bruscas en este indicador,Para la gestión del riesgo cambiario, al cierre de la gestión 2019, la entidad presenta una posición corta en moneda extranjera de US$ 1,210,199 y un ratio de Riesgo Cambiario de 5,26% mismo que está por debajo de su límite máximo establecido internamente; la posición controlada del calce de monedas, determinó una baja exposición al riesgo de tipo de cambio, favorecida por un entorno económico que promueve la bolivianización de operaciones por parte del Banco Central de Bolivia que, además, mantiene el tipo de cambio nominal fijo desde noviembre de 2011,Los resultados de la gestión del riesgo de mercado corresponden a un entorno regulatorio de fijación de tasas de interés, cupos de cartera y bolivianización de la economía, asegurándose la sostenibilidad y crecimiento de las operaciones de la entidad,Gestión de Riesgo Operativo Los riesgos operativos de la entidad se gestionan con la aplicación de políticas, normas y procedimientos formalmente establecidos, que se encuentran alineados a las directrices básicas de la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero, en la Recopilación de Normas para Servicios Financieros y el Manual de Envío de Información Electrónica a la Central de Información de Riesgo Operativo, cumpliendo con las etapas de identificación, medición, monitoreo, control, mitigación y divulgación de este tipo de riesgo,Durante el último trimestre de 2019, se continuó con la evaluación de los procesos críticos de la entidad, con el objetivo de que se puedan gestionar los riesgos operativos identificados, mediante la aplicación de medidas de control y mitigación que tiendan a minimizar la probabilidad o el impacto de estos riesgos, La entidad cuenta con pólizas de seguro contratadas para cobertura de siniestros que permiten mitigar, de manera efectiva, las pérdidas derivadas de estos eventos,La entidad promovió la cultura del riesgo operativo a través de la capacitación, mediante su plataforma a distancia y la emisión de boletines periódicos sobre temas relacionados, por su parte, los reportes trimestrales a la Central de Información de Riesgo Operativo se han realizado en los plazos establecidos por el ente regulador,ProgramasdeResponsabilidadSocialEmpresarialconlacomunidadAl 31 de diciembre de 2019, Banco Prodem S,A, viene realizando diversas actividades de Responsabilidad Social Empresarial (RSE) en la comunidad, que se las señalan a continuación:Programa de Educación Financiera bajo el marco de RSELa Educación Financiera se refiere al conjunto de habilidades y conocimientos que permiten tomar decisiones informadas en todas las actividades financieras,El principal objetivo de nuestro programa de educación financiera, es aportar al éxito de la estrategia de inclusión y profundización financiera, otorgando el suficiente conocimiento a los consumidores financieros para sus futuras decisiones, A través de nuestro Programa de Educación Financiera denominado “Aprender más, decidir mejor”, capacitamos e informamos a diferentes sectores de nuestra sociedad el contenido está establecido en la normativa vigente adecuándolo al grupo de interés al que nos dirigimos,En el tercer trimestre de 2019 se han logrado alcanzar las metas propuestas del Programa de Educación Financiera capacitando a 26,100 personas e informando a 165,915,Programas Sociales Aldeas Infantiles SOS

Por quinto año consecutivo el banco apoya a 8 familias de Aldeas Infantiles SOS, 2 de ellas dentro del programa “Padrinazgo empresarial” y 6 dentro del programa “Familias en Contención” en las ciudades de Cochabamba, Sucre Potosí y Tarija respectivamente, coadyuvando al desarrollo integral y restitución de derechos a 44 niñas y niños, Se estableció una alianza estratégica entre Aldeas Infantiles y Banco Prodem S,A, comprometiéndose a apoyar los planes de desarrollo de 6 familias (3 Potosí y 3 Tarija) en situación de riesgo social con la finalidad de evitar su desintegración, a través de este modelo de padrinazgo en contención promovido por Aldeas Infantiles,El monto de la donación por localidad es de Bs3,500 que equivale a Bs7,000 mensual por ambas, este monto está destinado a apadrinar a 3 familias por localidad haciendo un total de 6 familias con los que se cubren los costos directos de manutención de la familia, costos directos de asesoría psicosocial para la familia y desarrollo de capacidades para los cuidadores principales para tal efecto se realizaron todos los pagos de la gestión,Programa de concientización ambiental y de saludDe acuerdo a lo establecido por la normativa local, el Banco se esfuerza cada día por promover una conciencia y cultura de cuidado ambiental y de salud,AmbientalProyecto “Contamina solo aquí”: como parte de nuestro programa interno de residuos contaminantes, en oficina nacional se reciclan las pilas en desuso, que son posteriormente entregadas a la Unidad de Gestión Ambiental del Gobierno Municipal de La Paz que se encarga de procesar el desecho en predios especiales donde no puedan contaminar el agua y suelos,Proyecto“ReutilizandoayudamosalPlaneta”: Motivamos a los colaboradores a la elaboración de Ecoladrillos como una forma de reciclar los residuos inorgánicos que permite reducir hasta 8 veces el volumen de basura y sirven como parte de material de construcción que, a su vez, el Banco lo utiliza para proyectos con la comunidad, Se lograron recolectar 83 Ecoloadrillos que sirvieron para el Proyecto Jardín Ecológico en la Escuela Virgen del Socavón en la Ciudad de El Alto,

114

ProyectoCopacabanaenAcción: Por segundo año realizamos la limpieza del Calvario de Copacabana en coordinación con diferentes organizaciones públicas y privadas de la comunidad, fue una jornada donde hubo 115 voluntarios y se logró recoger 9,500 Kg de residuos sólidos, Actualmente los representantes de la Comunidad, están promoviendo una política de gestión de residuos sólidos, basada en la reducción, aprovechamiento y depósito final como lo establece la normativa vigente, ProyectoHazunbuenpapel,reduce,reutilizayrecicla: Se firmó un convenio con la empresa Estatal Papelbol, con la finalidad de gestionar nuestro desechado, en papel reciclado, ProyectoJardínEcológico: Se realizó una alianza estratégica entre Fundación Alternativas y Banco Prodem S,A, con el propósito de impulsar procesos de sensibilización sobre el cuidado del Medio Ambiente, Seguridad Alimentaria y la creación de un Jardín Ecológico en la Unidad Educativa Virgen del Socavón, la cual se llevó a cabo a través de Casa de la Solidaridad Proyecto de Vida quienes fueron voluntarios de construir el Jardín Ecológico mencionado junto con un grupo de voluntarios del Banco,Con la implementación del Proyecto se logró conformar una brigada ecológica con los estudiantes de la Unidad Educativa adicionalmente se realizaron talleres de sensibilización y grupos de voluntarios de las 3 organizaciones intervinientes, Se entregó el total de Bs9,000 para la ejecución de Proyecto por parte de Banco Prodem para la compra de material como la entrega de ladrillos ecológicos para la elaboración del jardín, la entrega se realizó según lo previsto y con presencia de Radio Televisión Popular (RTP),SaludProyectounaTapitapor loschicos: Los colaboradores del Banco a nivel nacional recolectan tapitas plásticas para coadyuvar a la Campaña de Lucha contra el Cáncer Infantil realizada por AVCCI, El día viernes 27 del presente Banco Prodem recibió un reconocimiento por parte de AVCCI por el compromiso de los funcionarios para apoyar al tratamiento de niños con cáncer,OtroseventosimportantesConforme a la Resolución SPVS-IV-Nº 645 del 5 de agosto de 2002, que aprueba y pone en vigencia el Reglamento de Entidades Calificadoras de Riesgo, ha encargado dicho trabajo a la firma AESA RATINGS (Calificadora de Riesgo asociada a Fitch Ratings), cuyo resultado con respecto a la evaluación emitida con estados financieros al 30 de septiembre de 2019, asigna una calificación de “A-” (perspectiva negativa) que corresponde a emisores con una buena calidad de crédito y el riesgo de incumplimiento tiene una variabilidad adecuada ante posibles cambios en las circunstancias o condiciones económicas, En relación al pasado trimestre (A-) mantiene la calificación y perspectiva negativa,Banco Prodem S,A,, que tiene el soporte del Banco de Desarrollo Económico y Social de Venezuela (BANDES) como socio mayoritario, ha logrado indicadores positivos con un comportamiento creciente, desenvolvimiento satisfactorio y fortalecimiento de su solvencia patrimonial a través de la reinversión de sus utilidades, Por tanto, no es filial ni subsidiaria de este último, tratándose de una inversión en acciones sujetas a las “reglas de juego” de la Ley de Servicios Financieros en todos los aspectos de la regulación,Desde la adquisición del paquete accionario del Banco Prodem S,A, en el año 2008, su principal accionista ha capitalizado la suma de US$74MM, lo que representa un promedio de reinversión anual de aproximadamente 80% de las utilidades obtenidas en cada gestión; siendo este el mayor porcentaje de capitalización anual en la banca microfinanciera de Bolivia,

NOTA2 NORMASCONTABLESLa preparación de los estados financieros, está de acuerdo con las normas contables emitidos por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) incluidas en el Manual de Cuentas para Entidades Financieras y en la Recopilación de Normas para Servicios Financieros y las normas de contabilidad generalmente aceptadas en Bolivia,La Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) es una institución que emerge de la Nueva Constitución Política del Estado según el Artículo 137 del Decreto Supremo Nro, 29894 de 7 de febrero de 2009 y Ley N° 393 de Servicios Financieros, que dispone “…la Ex Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras se denominará Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero de Bolivia – ASFI…”La preparación de los estados financieros de acuerdo con las mencionadas normas, requiere que la Gerencia del Banco realice estimaciones y suposiciones que afecten los montos de los activos, pasivos y la exposición de los mismos, más contingentes, a la fecha de los estados financieros, así como los montos de ingreso y gastos del período, Los resultados reales podrían ser diferentes de las estimaciones realizadas, aunque estas, fueron realizadas en estricto cumplimiento del marco contable y normativo vigente,Las normas contables más significativas, aplicados por el Banco PRODEM S,A,, son los siguientes:

a BasesdepresentacióndelosestadosfinancierosAl 31 de diciembre de 2019 y 2018, los estados financieros fueron preparados en moneda nacional a valores históricos, sin registrar el efecto de la inflación ocurrida durante estos ejercicios, Para ello, se han seguido los lineamientos generales establecidos por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) en el Manual de Cuentas para Entidades Financieras vigente,Las principales diferencias respecto a normas de contabilidad generalmente aceptadas en Bolivia, son:El 8 de septiembre de 2007, el Consejo Técnico Nacional de Auditoría y Contabilidad del Colegio de Auditores y Contadores Públicos de Bolivia ha emitido la Norma de Contabilidad Nº 3 (Revisada y Modificada), que establece la suspensión del ajuste de estados financieros a moneda constante, la misma que fue reconocida por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) mediante Carta Circular SB/IEN/2332/2007 del 17 de octubre de 2007, indicando que a partir del 1º de enero de 2008, las entidades supervisadas deben dejar de ajustar en sus estados financieros las partidas no monetarias que mantienen su valor intrínseco por efecto de la variación del tipo de cambio,Posteriormente, mediante Resolución SB Nº 172/2007 emitida por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) el 27 de diciembre de 2007 y CTNAC 01/2008 emitida por el Consejo Técnico Nacional de Auditoría y Contabilidad del Colegio de Auditores o Contadores Públicos autorizados de Bolivia el 11 de enero de 2008, se restablece el ajuste por inflación de partidas no monetarias utilizando como índice de re-expresión la variación de la Unidad de Fomento de Vivienda (UFV) publicada por el Banco Central de Bolivia,De acuerdo con las disposiciones establecidas a través de la circular SB/585/2008, emitida el 27 de agosto de 2008, los rubros no monetarios (bienes de uso, otros activos, patrimonio neto y cuentas de resultados) que las entidades mantengan, no se ajustarán a moneda constante salvo que en el entorno económico del país se presenten características hiperinflacionarias ocasionando que los estados financieros requieran re-expresión y la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) se pronuncie al respecto,

a,1PresentacióndeestadosfinancierosComo se menciona en la nota 2,a, anterior, los presentes estados financieros al 31 de diciembre de 2019 y 2018 no

115

registran los efectos de la inflación de acuerdo con las normas contables establecidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), contenidas en el Manual de Cuentas para Entidades Financieras,Los presentes estados financieros al 31 de diciembre de 2019 y 2018, combinan los estados financieros de las oficinas del Banco situadas en La Paz, Santa Cruz, Cochabamba, Oruro, Chuquisaca, Potosí, Tarija, Beni y Pando,Mediante Circular SB/594/2008 del 25 de noviembre de 2008, la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) dispone que “las cifras de los estados financieros de gestiones anteriores deben presentarse sin ser re-expresadas a moneda constante de la fecha de cierre”,

a,2Monedaextranjeraymonedanacionalconmantenimientodevaloryunidaddefomentodevivienda(UFV)Los activos y pasivos en moneda extranjera y en moneda nacional con mantenimiento de valor fueron convertidos a bolivianos a los tipos de cambio vigentes a la fecha de cierre de cada ejercicio, Las diferencias de cambio y revalorizaciones, respectivamente, resultantes de este procedimiento, se registran en los resultados de cada ejercicio, El tipo de cambio al 31 de diciembre de 2019 y 2018 fue Bs 6,86 por US$ 1,Los activos y pasivos en Unidades de Fomento de Vivienda (UFV) se ajustan en función del índice de precios al consumidor, reportado en la tabla de cotizaciones presentada por el Banco Central de Bolivia (BCB), al cierre de cada ejercicio, El indicador de la Unidad de Fomento de Vivienda (UFV) al 31 de diciembre de 2019 y 2018 fue de Bs2,33187 y Bs2,29076, respectivamente,

b CarteraLos saldos de cartera se exponen por el capital prestado más los productos financieros devengados al cierre del ejercicio, excepto por los créditos vigentes calificados D, E y F, la cartera vencida y la cartera en ejecución, por los que no se registran los productos financieros devengados, La previsión específica para incobrabilidad de cartera está calculada en función de la evaluación y calificación efectuada por el Banco sobre toda la cartera existente considerando la antigüedad de la mora,Para dicha evaluación y determinación de las previsiones requeridas, el Banco ha realizado la calificación de la cartera de créditos aplicando los criterios establecidos en el Libro 3º, Título II, Capitulo IV Sección 1, 2 y 3 Reglamento para la Evaluación y Calificación de la Cartera de Créditos de la Recopilación de Normas para Servicios Financieros, emitida por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI),De conformidad al Decreto Supremo N° 1842 del 18 de diciembre de 2013, el Banco, dentro el plazo de cinco (5) años debe adecuar los niveles mínimos de cartera, en un sesenta por ciento (60%) del total entre créditos destinados al sector productivo y créditos de vivienda de interés social, debiendo representar la cartera destinada al sector productivo cuando menos el veinticinco por ciento (25%) del total, Este nivel de cartera según lo establecido en los Decretos Supremos N° 1842 y N° 2055, tienen que ser colocados a tasas estipuladas en dichas disposiciones reglamentarias, El 23 de enero de 2015, el Ministerio de Economía aprobó la Resolución Ministerial N° 031, que establece las metas intermedias anuales de créditos destinados al sector productivo y de vivienda de interés social que las entidades financieras deberán cumplir, para llegar en cinco años entre el 2013 y 2018 al 60%, A este efecto el Banco, tomo las acciones destinadas a cumplir las metas fijadas para la cartera regulada, como se podrá contemplar la evolución en el grado de cumplimiento:

2019Bs

2018Bs

Cartera regulada (1) 5,023,933,780 4,918,108,107

Cartera no regulada 3,282,664,046 3,150,077,788

Total Cartera 8,306,597,826 8,068,185,895

Inversiones en empresas sector productivo (2) 30,000,000 30,000,000

% %

Meta intermedia ejecutada por PRODEM (3) 60,84 61,33

Meta anual (D,S, 1842) 60,00 60,00

Excedente (Deficiencia) 0,84 1,33

(1) La cartera regulada incluye créditos destinados al sector productivo y de vivienda de interés social,(2) Otras formas de financiamiento computable, de acuerdo a lo establecido en el parágrafo IV del artículo 66 de la

Ley N° 393 de Servicios Financieros y Decretos Supremos Reglamentarios, establecen que las inversiones podrán computarse para el cumplimiento de los niveles mínimos de cartera, siempre que el destino sea hacia el sector productivo,

(3) Incluye otras formas de financiamiento computable,PrevisiónespecíficaLas categorías de la cartera de créditos son de la A hasta la F, Los créditos podrán ser: Empresariales, Pequeñas y Medianas Empresas (Pyme), Microcréditos (individual, solidario y banca comunal), de Vivienda (hipotecario de vivienda, sin garantía hipotecaria, sin garantía hipotecaria debidamente garantizado, hipotecario de vivienda de interés social y vivienda de interés social sin garantía hipotecaria), y de Consumo (persona dependiente y persona independiente),Para el proceso de los créditos de vivienda de interés social se procede conforme a los lineamientos determinados en el Libro 2° Título I, Capitulo XI de la Recopilación de Normas para Servicios Financieros,

• Se establece un régimen de previsiones diferenciado por moneda, por las características del crédito, diferenciado por la realización de evaluación y calificación de cartera, concordante con la normativa emitida por la Autoridad de

116

Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), de acuerdo con el siguiente cuadro:

CréditosenMNoMNUFV

Empresarial–Microcrédito–PyME(Directosycontingentes)

Vivienda(DirectosyContingentes Consumo (Directos y contingentes)

Categoría Al sector productivo

Al sector no productivo (1) (2) Antes del

17/12/2009A partir del 17/12/2009

A partir del 17/12/2010

A 0,00% 0,25% 0,25% 3,00% 0,25% 1,50% 3,00%

B 2,50% 5,00% 5,00% 6,50% 5,00% 6,50% 6,50%

C 20,00% 20,00% 20,00% 20,00% 20,00% 20,00% 20,00%

D 50,00% 50,00% 50,00% 50,00% 50,00% 50,00% 50,00%

E 80,00% 80,00% 80,00% 80,00% 80,00% 80,00% 80,00%

F 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%

(1) Esta categoría contempla: a) Créditos hipotecarios de vivienda b) Créditos hipotecarios de vivienda de interés social y c) Créditos de vivienda de interés social sin garantía hipotecaria,

(2) Se encuentran en esta categoría; a) Créditos de vivienda sin garantía hipotecaria, b) Créditos de vivienda sin garantía hipotecaria debidamente garantizados,

CréditosenMEoMNMV

Empresarial–Microcrédito–PyME

Vivienda(DirectosyContingentes Consumo (Directos y contingentes)

Categoría Directo Contingente (1) (2) Antes del 17/12/2009



A 2,50% 1,00% 2,50% 7,00% 2,50% 5,00% 7,00%

B 5,00% 5,00% 5,00% 12,00% 5,00% 8,00% 12,00%

C 20,00% 20,00% 20,00% 20,00% 20,00% 20,00% 20,00%

D 50,00% 50,00% 50,00% 50,00% 50,00% 50,00% 50,00%

E 80,00% 80,00% 80,00% 80,00% 80,00% 80,00% 80,00%

F 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00%

(1) Esta categoría contempla: a) Créditos hipotecarios de vivienda b) Créditos hipotecarios de vivienda de interés social y c) Créditos de vivienda de interés social sin garantía hipotecaria,

(2) Se encuentran en esta categoría; a) Créditos de vivienda sin garantía hipotecaria, b) Créditos de vivienda sin garantía hipotecaria debidamente garantizados

• Se establece que la evaluación y determinación de capacidad de pago del prestatario clasificado en PYME y empresarial, debe ser realizada utilizando la información presentada por el sujeto de crédito al Servicio de Impuestos Nacionales, en función al tamaño de su actividad,

La previsión específica para cartera incobrable al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es de Bs97,301,566 y Bs87,533,596, respectivamente, que es considerada suficiente para cubrir las probables pérdidas que pudieran producirse al realizar los créditos existentes,Adicionalmente, al 31 de diciembre de 2019 y 2018, se tiene constituida una previsión genérica de Bs142,905,551y Bs137,229,806, destinados a cubrir factores de desviación y contagio conforme políticas establecidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) y políticas propias del Banco Prodem S,A,, basados en modelos de riesgo que dispone la Ley de Servicios Financieros,PrevisióncíclicaEl Banco, en cumplimiento al art, 6º, 7º, 8º y 9º del Libro 3; Título II, Capitulo IV; Sección 3º, registra mensualmente en el pasivo como parte del grupo “Previsiones” una previsión genérica cíclica, como un mecanismo que le permitirá contar con una reserva constituida en momentos en los que el deterioro de la cartera aún no se haya materializado y pueda ser utilizada cuando los requerimientos de previsión de cartera sean mayores,Al 31 de diciembre de 2019 y 2018, se ha constituido la previsión genérica cíclica por Bs80,706,439 y Bs75,443,618 respectivamente,

• Las previsiones de cartera (específica, genérica y cíclica) se encuentran por encima de las políticas determinadas por el Directorio del Banco, ya que representa el 384% y 373% de la cartera en mora mayor a 30 días al 31 de diciembre de 2019 y 2018, respectivamente,

c InversionestemporariasypermanentesInversiones temporariasEn este grupo se registran las inversiones en otras entidades de intermediación financiera y los valores representativos de deuda adquiridos por el Banco, También se incluyen las inversiones que han sido efectuadas, conforme a la política de inversión del Banco, con la intención de obtener una adecuada rentabilidad de los excedentes temporales de liquidez y que puedan ser convertibles en disponibilidades en un plazo residual no mayor a 30 días, se valúan al monto original y se reconocen los intereses devengados pendientes de cobro,Las inversiones en Fondos de inversión y el Fondo de Requerimiento de Activo Líquidos (RAL), se valúan a su valor de cuota de participación a la fecha de cierre del ejercicio,Las inversiones en títulos valores vendidos y adquiridos con pacto de recompra y/o reventa se valúan a su costo a la fecha de cierre más los productos financieros devengados,

117

Inversiones permanentesEn este grupo se registran las inversiones en entidades de servicios financieros, acciones telefónicas y valores representativos de deuda adquiridos por el Banco, Estas inversiones no son fácilmente convertibles en disponibilidades, o siendo de fácil liquidación, por decisión del Banco y según su política de inversiones, se manifiesta la intención de mantener la inversión por más de 30 días con los correspondientes rendimientos devengados por cobrar, así como las previsiones correspondientes, Asimismo, por el plazo residual de la inversión estas pasan a ser reclasificadas como inversiones temporarias,Los criterios específicos de valuación son los siguientes:

• Al momento de comprar o constituir una inversión la entidad analiza si corresponde a temporarias o permanentes, en función al plazo, se valúan a su valor de costo y sus intereses se registran por el método del devengado,

• Participación en entidades de servicios financieros como un aporte accionario para la creación de un buró de información crediticia conformada por entidades dedicadas al microcrédito, se valúan a su valor de costo,

• Acciones telefónicas: están valuadas a su costo de adquisición menos la correspondiente previsión por desvalorización,

• Las otras inversiones se valúan al costo de adquisición a la fecha de cierre del ejercicio, más los intereses devengados al cierre del ejercicio,

d BienesrealizablesBienesrealizablesobtenidosenlarecuperacióndecréditosLa incorporación del bien se realiza al menor valor resultante entre a) El valor de la dación en pago o de la adjudicación por ejecución judicial y b) El saldo del capital contable neto de la previsión por incobrabilidad registrado a la fecha de adjudicación,Los registros contables se realizan a la fecha de la minuta de adjudicación, en el caso de pago con prestación diversa a la debida, será la fecha de suscripción del protocolo ante Notario de Fe Pública, Teniendo noventa días (90) hábiles administrativos a partir del registro contable, para el perfeccionamiento del derecho de propiedad del bien adjudicado,El procedimiento para la incorporación de bienes muebles e inmuebles adjudicados, así como los recibidos en dación de pago para la recuperación de créditos es el siguiente: minuta de adjudicación o dación de pago, trámite folio real, trámite de aprobación para la baja del crédito con o sin condonación de intereses y remisión de documentación para el registro contable (Formulario de adjudicación, folio real, minuta y extracto de crédito),

• No se contabilizan depreciaciones ni actualizaciones de valor para estos bienes, por tanto, las cuentas de este grupose registran utilizando solamente el código de moneda nacional (M =1),

• En caso de que el valor neto de mercado fuera inferior al contabilizado, se ajustan a ese valor constituyendo la previsión por desvalorización correspondiente, Las disminuciones de las previsiones por desvalorización se contabilizarán como una reversión de la misma o como un ingreso por bienes realizables si la previsión fue realizada en gestiones anteriores,

• Como valor neto de mercado debe tomarse el valor neto de realización, el cual se calculará restando al precio de venta estimado del bien los gastos a incurrir para la venta del mismo, El precio de venta estimado del bien será determinado en base al valor comercial o de liquidación establecido por un perito independiente,

• La entidad debe contar con informes de valuación de todos los bienes, realizados por peritos independientes especializados en el rubro que corresponda e inscritos en el registro de la entidad financiera, Estos avalúos deben actualizarse cada doce meses para bienes muebles y veinticuatro meses para bienes inmuebles, respectivamente,

De acuerdo con el Artículo 461° de la actual Ley de Servicios Financieros (anterior Artículo 57 de la Ley de Bancos y Entidades Financieras), los bienes muebles o inmuebles que pasen a ser propiedad de una entidad de intermediación financiera deberán ser vendidos en el plazo de un año desde su adjudicación, A la fecha de adjudicación del bien, la entidad financiera deberá previsionar al menos el veinticinco por ciento (25%) del valor en libros de dicho bien, Si la respectiva venta no se realiza dentro el plazo mencionado, la entidad financiera deberá efectuar las siguientes previsiones:

• Por lo menos el cincuenta por ciento (50%) del valor en libros del bien, una vez finalizado el plazo de un (1) año desde la fecha de adjudicación,

• El cien por ciento (100%) del valor en libros del bien antes de finalizado el segundo año desde la fecha de adjudicación,

Es importante mencionar que, de acuerdo con la Ley de Fortalecimiento de la Normativa y Supervisión Financiera N° 2297, del 20 de diciembre de 2001, los bienes que pasen a propiedad de una entidad de intermediación financiera, a partir del 1° de enero de 2003, deberán ser vendidos en el plazo de un año desde la fecha de su adjudicación,Según lo dispuesto por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) N° SB/119/96 de aplicación a partir del 1 de enero de 1997, si el Banco se adjudica o recibe en dación de pago, bienes por cancelación de conceptos distintos a la amortización de capital, tales como intereses, recuperación de gastos y otros, éstos deben registrarse a valor Bs1,Según circular 369/2016 del 21 de enero de 2016 se incorpora la modificación al reglamento para bienes adjudicados y su tratamiento, estableciendo que los contratos de alquiler sobre los bienes adjudicados, suscritos con anterioridad a la modificación normativa dispuesta, conforme Resolución ASFI/837/2015 de 14 de Octubre de 2015, podrán mantener las condiciones contractuales hasta la conclusión de los mismos, no debiendo efectuarse renovaciones o suscripciones de nuevos contratos de alquiler con posterioridad a dicha fecha,La previsión por desvalorización de bienes realizables (para la venta y adjudicados), al 31 de diciembre de 2019 y 2018 fue por Bs3,094,150 y Bs2,694,748 respectivamente, consideradas suficientes para cubrir las pérdidas que pudieran producirse en la realización de estos bienes,BienesfueradeusoLos bienes fuera de uso corresponden al valor del costo neto de los mobiliarios, equipos y vehículos, que se encuentran fuera de uso y que no corresponde exponerlos en bienes de uso,La previsión por desvalorización de bienes fuera de uso, al 31 de diciembre de 2019 y 2018 fue de Bs19,855 y Bs27,985, considerada suficiente para cubrir las pérdidas que pudieran producirse en la realización de estos bienes,

e Bienes de usoLos bienes de uso existentes están valuados a su costo de adquisición, menos la correspondiente depreciación acumulada que es calculada por el método de línea recta aplicando tasas anuales suficientes para extinguir los valores al final de la vida útil estimada, El valor de los bienes de uso considerado en su conjunto, no supera el valor del mercado,Los mantenimientos, reparaciones, renovaciones y mejoras que no extienden la vida útil de los bienes son cargados a los resultados del ejercicio en el que se incurren, Hasta el 31 de diciembre de 2007 los bienes de uso están valuados a su costo de adquisición re-expresado a moneda

118

de cierre (en función a la variación en la cotización del dólar estadounidense), entre la fecha de adquisición y la fecha de cierre, A partir de la gestión 2008, de acuerdo a la normativa emitida por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero, junto con las nuevas incorporaciones, se exponen a valores históricos,Mediante circular ASFI 397/2016 del 17 de junio de 2016 se modifica el reglamento de inversiones en activos fijos y entidades del exterior, estableciéndose nuevos límites de inversión en activos fijos e inversiones, Asimismo, el 28 de junio de 2016, se emite la circular ASFI 399/2016 que pone en vigencia el reglamento para la adquisición, administración y venta de bienes inmuebles, disposición que se ha incorporado en las políticas y manuales de procedimientos,Son parte integrante de este grupo, las obras de arte, cuyos saldos expuestos se encuentran valuados de conformidad al informe técnico emitido por un perito independiente y de acuerdo a normativa vigente no son sujetas a depreciación,

f OtrosactivosDentro del grupo, se registran:

• Papelería, útiles, accesorios de seguridad, material de servicio y otros bienes, La papelería, útiles, accesorios de seguridad, material de servicio y otros bienes están valuados a valor de costo,• Mejoras e instalaciones en inmuebles alquilados, se registran por el costo de las mejoras, Las amortizaciones se efectúan mensualmente dentro del plazo del contrato del alquiler, a partir del mes siguiente

al de la incorporación y se calculan por el método de línea recta,• El activo intangible incluye licencias de software, las cuales están valuadas al costo de adquisición al cierre del

período, menos la correspondiente amortización acumulada, que es calculada por el método de la línea recta en función a la duración de los contratos de licencia que no podrán exceder el plazo de 5 años,

g Fideicomisos constituidosAl 31 de diciembre de 2019 y 2018, el Banco no registra fideicomisos constituidos,

h ProvisionesyprevisionesLas provisiones y previsiones, tanto en el activo como en el pasivo, se efectúan en cumplimiento a normas establecidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), en el Manual de Cuentas para Entidades Financieras, Recopilación de Normas para Servicios Financieros y regulaciones legales vigentes, Asimismo, el Banco por política, constituye previsiones genéricas por riesgo de contagio y otros factores conforme a la matriz de evaluación y calificación de cartera,La provisión para indemnizaciones al personal se constituye para todo el personal por el total del pasivo devengado al cierre de cada ejercicio,De acuerdo con el Decreto Supremo Nº 110 del 1º de mayo de 2009, transcurridos noventa días de antigüedad en su empleo, en los casos de retiro voluntario o forzoso, el personal ya es acreedor a la indemnización, equivalente a un mes de sueldo por año de servicio y/o el equivalente a duodécimas de un sueldo por un período menor a un año de servicio, De conformidad al Decreto Supremo Nº 1802 del 20 de noviembre del 2013, se instituye el Segundo Aguinaldo “Esfuerzo por Bolivia”, que será otorgado cada gestión fiscal, cuando el crecimiento anual del Producto Interno Bruto – PIB, supere el 4,5%, Se constituyen otras previsiones para hacer frente a contingencias de procesos legales por juicios e igualas profesionales, recaudaciones tributarias y patentes,De conformidad a la normativa de calificación de cartera se constituyen previsiones para activos contingentes,

i Patrimonio netoAl 31 de diciembre de 2019 y 2018, el patrimonio neto del Banco se registra a valores históricos, En cumplimiento a la circular SB/585/2008 emitida por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI),

j Resultado neto del ejericioEl Banco determinó los resultados por el ejercicio terminado el 31 de diciembre de 2019 y 2018 de acuerdo a normas contables emitidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI),ProductosfinancierosdevengadosycomisionesganadasLos productos financieros ganados son registrados por el sistema de lo devengado, sobre la cartera vigente, excepto los correspondientes a aquellos créditos calificados en la categoría D, E y F, Los productos financieros ganados sobre las inversiones temporarias e inversiones permanentes de renta fija son registrados en función del método de lo devengado, Los productos financieros ganados sobre cartera vencida y en ejecución y sobre cartera vigente calificada en la categoría D, E ó F no se reconocen hasta el momento de su percepción, Las comisiones ganadas son contabilizadas por el método de lo percibido y en el caso de ser facturadas y no cobradas, por el método de lo devengado,En aplicación del Decreto Supremo N° 26838 del 9 de noviembre de 2002, se consideran vigentes aquellos créditos que no han sido pagados por un período hasta 30 días a partir de la fecha de vencimiento, por lo cual el Banco considera esta cartera como vigente; sin embargo, a partir del vencimiento de cuota pactada según el plan de pagos no reconoce como ingresos financieros los intereses que corresponde,De conformidad al Decreto Supremo N° 1842 del 18 de diciembre de 2013, las tasas de interés activas para el financiamiento destinado a créditos de vivienda de interés social, se encuentran en función del valor de la vivienda conforme se estable en el siguiente cuadro:

Valorcomercialviviendadeinteréssocial

Tasamáximade interés

anual

Igual o menor a UFV255,000 5,5%

De UFV255,001 a UFV380,000 6,0%

De UFV380,001 a UFV460,000 6,5%

En concordancia a lo establecido en el Decreto Supremo N° 2055 del 09 de julio de 2014, las tasas de interés anuales máximas para el crédito destinado al sector productivo, son las que se establecen en el siguiente cuadro en función del tamaño de la unidad productiva conforme parámetros definidos por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI),

119

Tamañodelaunidadproductiva


anual

Micro 11,5%

Pequeña 7%

Mediana 6%

Grande 6%

Cabe aclarar que la normativa establece que el financiamiento dirigido al sector turismo, con fines de infraestructura, equipamiento y otros destinados a mejorar o ampliar la oferta turística, forma parte del crédito productivo, Por otro lado, el Decreto Supremo instituye que las tasas de interés para créditos destinados a vivienda de interés social y préstamos productivos, no podrán estructurarse a tasas de referencia nacional, internacional o algún otro parámetro que haga variar dicha tasa, Sólo podrá ser modificado por el órgano Ejecutivo del nivel Central del Estado mediante Decreto,Cargos financierosLos cargos financieros son contabilizados por el método de lo devengado,En aplicación al Decreto Supremo 2055 del 09 de julio de 2014, las tasas de interés para depósitos en Cajas de Ahorro es mínimamente el dos por ciento (2%) anual; esta tasa de interés aplica solamente a las cuentas de Cajas de Ahorro en moneda nacional de personas naturales que mantengan el promedio mensual de saldos diarios acumulados, no superior a Bs70,000 (Setenta mil 00/100 bolivianos), independientemente al número de Cajas de Ahorro que posea el cliente, Asimismo, se establecen tasas de interés mínimos para Depósitos a Plazo Fijo que se constituyan en moneda nacional y tengan como titular a personas naturales, mismas que se detallan en función al plazo en el siguiente cuadro:

Plazodeldepósito


anual

30 días 0,18%

31 a 60 días 0,40%

61 a 90 días 1,20%

91 a 180 días 1,50%

181 a 360 días 2,99%

361 a 720 días 4,00%

721 a 1080 días 4,06%

Mayores a 1080 días 4,10%

Impuesto sobre las Utilidades de las EmpresasEl Banco, en lo que respecta al Impuesto sobre las Utilidades de las Empresas (IUE), está sujeto al régimen tributario establecido en el texto ordenado de la Ley N° 843 y sus Decretos Reglamentarios vigentes, La alícuota del impuesto anual es del veinticinco por ciento (25%) sobre la utilidad tributaria y es considerado como pago a cuenta del Impuesto a las Transacciones (IT) hasta la presentación de la liquidación del IUE correspondiente al ejercicio siguiente,Mediante Ley 921 del 29 de marzo de 2017, en su artículo único se modificó el artículo 51 de la Ley N° 843 estableciendo una alícuota adicional al IUE del veinte y cinco por ciento (25%) sobre las utilidades netas imponibles cuando el coeficiente de rentabilidad respecto al patrimonio neto de las entidades de intermediación financiera exceda el seis por ciento (6%), dicha alícuota será aplicada a las utilidades resultantes a partir de la gestión 2017, adicionalmente a la alícuota del IUE del 25% totalizando un 50%,Al 31 de diciembre de 2019 y 2018, el Banco cargo a resultados Bs71,681,981 y Bs48,735,615 por concepto de Impuesto a las Utilidades de las Empresas y Bs75,072,954 y Bs50,793,615 por la Alícuota adicional del IUE, respectivamente sobre la base de las estimaciones realizadas, Nuevo Sistema de Facturación ElectrónicaMediante Resolución Normativa de Directorio RND N°101800000026 reglamenta la implementación del Sistema de Facturación Electrónica (SFE) estableciendo Modalidades de Facturación que en principio estará dirigido a un grupo de contribuyentes inscritos en el Padrón de Contribuyentes como Pricos y Gracos, se trata de Facturación Electrónica, Computarizada en Línea y Portal Web, sin embargo, seguirán vigentes las modalidades de facturación manual y prevalorada pero se incluirán nuevos sistemas de seguridad, Un aspecto central del nuevo sistema de facturación electrónica es que las compras y ventas se generan en línea y al instante en conexión con los servidores instalados por el SIN, De esa manera el Libro de Compras y Ventas se procesa de forma automática y no será necesario que se presente cada mes como se lo viene realizando hasta ahora, A partir del 1 de marzo de 2019, debió entrar en vigencia este nuevo sistema de facturación, sin embargo, a través de un comunicado por parte del Servicio de Impuestos Nacionales, se establece un periodo de adecuación paulatina para implementar el sistema a partir del 01 de septiembre de 2020, Modificaciones al Código Tributario BolivianoMediante Ley N° 812 del 30 de junio de 2016 se modifica la Ley N° 2492 del 2 de agosto de 2003, Código Tributario Boliviano cuyos artículos están relacionados a Componentes de la Deuda Tributaria, Reducción de Sanciones y Arrepentimiento Eficaz, así mismo incorpora el Artículo 83 relacionado a Notificación por Medios Electrónicos,Regularización de Tributos del Nivel Central del EstadoMediante Ley N° 1105 del 28 de septiembre de 2016 se promulgó la ley de Regularización de Tributos a Nivel Central del Estado con el propósito de beneficiar a contribuyentes que tengan deudas impositivas y aduaneras por gestiones anteriores a la promulgación de dicha ley,

120

Esta ley beneficia con la reducción de multas hasta el 95% y el 100% de intereses, junto a otras facilidades de pago contempladas en dicha norma, Mediante Ley N° 1154 se amplía el plazo hasta el 30 de abril de 2019 para aquellos contribuyentes que tengan deudas tributarias con el Servicio de Impuestos Nacionales o la Aduana Nacional de Bolivia puedan regularizar en el marco de la Ley N° 1105 que establece una rebaja del noventa por ciento (90%) de multas y condonación de intereses cuando el pago es al contado y con una rebaja de multas del 80% y sin intereses, si el contribuyente se acoge a un plan de pagos,

k TratamientodelosefectoscontablesdedisposicioneslegalesEl Banco ha cumplido con las disposiciones legales que rigen sus actividades, revelando su tratamiento contable en los estados financieros y sus respectivas notas, con normas contables emitidas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI),

l AbsorcionesofusionesdeotrasentidadesAl 31 de diciembre de 2019 y 2018, el Banco no registra absorciones o fusiones de otras entidades,

NOTA3 CAMBIODEPOLÍTICASYPRÁCTICASCONTABLESAl 31 de diciembre de 2019, no existen cambios en las políticas, prácticas contables y estimaciones contables con respecto a la gestión 2018,

NOTA4 ACTIVOSSUJETOSARESTRICCIONESa La composición de activos sujetos a restricciones al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Cuenta corriente y de Encaje Legal entidades financieras bancarias (*) 223,310,000 168,733,012 Cuotas de participación Fondos RAL - 184,937,194 Títulos valores de entidades financieras adquiridos con pacto de reventa - 304,212,029 Importes entregados en garantía 868,914 911,141 Cuotas de Participación Fondo CPVIS Cedidos en Garantía de Préstamos de Liquidez del BCB - 24,989,334

224,178,914 683,782,710

(*) Se expone la constitución de encaje legal en efectivo correspondiente a los porcentajes de efectivo más títulos, conforme a determinaciones del Banco Central de Bolivia (BCB),

b Encaje LegalAl 31 de diciembre de 2019

Moneda EncajeEfectivo(Bs) EncajeTítulos(Bs)

Requerido Constituido Requerido Constituido

Moneda Nacional 136,232,025 136,619,991 95,754,323 95,754,323

Moneda Extrajera 23,457,877 111,124,811 31,065,523 31,065,523

Al 31 de diciembre de 2018

Moneda EncajeEfectivo(Bs) EncajeTítulos(Bs)

Requerido Constituido Requerido Constituido

Moneda Nacional 152,253,032 202,278,820 111,233,738 108,675,223

Moneda Extrajera 28,740,923 86,380,211 71,289,847 76,261,971

121

NOTA5 ACTIVOSYPASIVOSCORRIENTESYNOCORRIENTESAl 31 de diciembre de 2019 y 2018, la clasificación de activos y pasivos corrientes y no corrientes es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Activo corrienteDisponibilidades 708,192,248 463,572,689Inversiones temporarias 1,269,454 491,627,736Cartera 2,412,053,320 2,365,597,423Otras cuentas por cobrar 64,169,214 63,266,957Inversiones permanentes 348,100 220,957,033Total del activo corriente 3,186,032,336 3,605,021,839Activo no corriente - -Cartera 5,771,372,404 5,586,032,604Bienes realizables 2,612,603 2,056,929Inversiones permanentes 31,299,653 31,284,770Bienes de uso 48,077,810 52,064,345Otros activos 10,389,169 9,971,812Total del activo no corriente 5,863,751,640 5,681,410,460Total del activo 9,049,783,976 9,286,432,298Pasivo corriente - -Obligaciones con el público 1,936,750,714 2,061,729,949Obligaciones con Instituciones Fiscales 848,292 5,038,853Obligaciones con Bancos y Entidades de Financiamiento 216,127,095 286,204,112Otras cuentas por pagar 310,351,531 223,154,094Obligaciones con empresas públicas 60,498,603 5,303,388Total del pasivo corriente 2,524,576,235 2,581,430,396Pasivo no corriente - -Obligaciones con el público 4,684,416,612 5,503,822,432Obligaciones con Bancos y Entidades de Financiamiento 361,869,801 173,327,164Otras cuentas por pagar 205,800 205,800Obligaciones con empresas públicas 317,858,805 -Previsiones 215,733,888 203,958,744Total del pasivo no corriente 5,580,084,905 5,881,314,140Total del pasivo 8,104,661,140 8,462,744,535Patrimonio neto 945,122,836 823,687,763Total del pasivo y patrimonio neto 9,049,783,976 9,286,432,298

La clasificación de activos y pasivos por vencimientos al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:Al 31 de diciembre de 2019:

A 30 días A 60 días A 90 días A 180 días A 360 días A 720 días

Amásde720días

Bs Bs Bs Bs Bs Bs BsActivos y contingente 964,012,941 199,524,306 204,905,216 606,705,975 1,156,981,512 1,993,660,779 4,135,375,837

1, Disponibilidades

708,192,248 - - - - - -

2, Inversiones temporarias (*) 1,269,454 - - - - - - 3, Cartera vigente (*) 192,188,107 189,252,154 195,505,979 588,106,626 1,129,965,438 1,970,434,480 3,957,521,506 4, Otras cuentas por cobrar 5,678,745 - - - 3,484,324 - - 5, Inversiones permanentes (*) - - - - - - 31,676,456 6, Otras operaciones activas - - - - - - 76,508,458 7, Cuentas contingentes 56,684,387 10,272,152 9,399,237 18,599,349 23,531,750 23,226,299 69,669,417

Pasivos 546,462,945

193,902,812 214,242,678 398,714,722

544,834,392

973,522,073 5,232,981,521

Obligaciones con el público - vista 21,094,586 - - - - - - Obligaciones con el público - ahorro 117,639,045 117,639,045 117,639,045 203,787,486 288,230,188 407,560,306 626,475,187 Obligaciones con el público - a plazo(*)

35,759,025 32,612,337 41,696,098 132,832,497 197,387,382 360,858,173 3,289,177,309

Financiamientos ent, financieras del país

18,612,277

35,000,000 37,000,000 37,000,000 20,389,306 87,600,000 128,487,000

Financiamientos ent, financieras 2do piso(*)

5,000,000 4,000,000 5,000,000 6,000,000 20,000,000 40,000,000 105,000,000

Financiamientos externos(*) - - - 35,582 35,582 71,164 711,637

Otras cuentas por pagar

200,123,987 - 2,724,730 - - - 205,800

Otras operaciones pasivas 42,239,008 3,472,882 8,373,869 14,335,696 14,958,903 72,086,794 792,924,588 Obligaciones con el Publico Restringidas

46,286,414 1,178,548 1,018,934 4,723,461 3,833,031 345,637 -

Obligaciones emp, con part, estatal - ahorro

59,708,603 - - - - - -

Obligaciones emp, con part, estatal – a plazo

- - 790,000 - - 5,000,000 290,000,000

Financiamientos BCB - - - - - - - Brecha simple (activo+cont,-pasivo) 417,549,996 5,621,494 (9,337,462) 207,991,253 612,147,122 1,020,138,706 (1,097,605,684)Brecha acumulada 417,549,996 423,171,490 413,834,029 621,825,281 1,233,972,403 2,254,111,109 1,156,505,425

(*) No incluye los productos devengados por cobrar y tampoco los cargos devengados por pagar,

122

Al 31 de diciembre de 2018:

A 30 días A 60 días A 90 días A 180 días A 360 días A 720 días

Amásde720días

Bs Bs Bs Bs Bs Bs BsActivos y contingente 1,123,743,928 370,465,028 223,879,447 662,160,448 1,139,073,823 1,914,576,804 4,002,002,794 1, Disponibilidades 463,572,689 - - - - - - 2, Inversiones temporarias (*) 435,398,893 55,481,158 - - - - - 3, Cartera vigente (*) 188,692,336 205,250,629 190,412,149 566,179,135 1,106,855,639 1,875,851,437 3,854,532,315 4, Otras cuentas por cobrar 5,056,908 - - - 5,092,235 - - 5, Inversiones permanentes (*) - 102,343,872 30,000,000 84,189,334 - - 31,661,572 6, Otras operaciones activas - - - - - - 85,861,996 7, Cuentas contingentes 31,023,102 7,389,369 3,467,298 11,791,979 27,125,949 38,725,367 29,946,911 Pasivos 482,772,700 152,772,893 226,371,062 571,044,850 580,305,940 672,564,169 5,776,912,920 Obligaciones con el público - vista 53,233,517 - - - - - - Obligaciones con el público - ahorro

123,667,636 123,667,636 123,667,636 214,028,294 302,640,281 428,042,235 941,894,110

Obligaciones con el público - a plazo(*)

79,165,825 22,835,885 85,053,113 187,968,559 159,274,767 185,026,922 3,947,897,644

Financiamientos ent, financieras del país

23,060,953 - 4,000,000 108,000,000 103,700,000 30,155,000 130,318,200

Financiamientos ent, financieras 2do piso(*)

- - 2,000,000 615,279 2,000,000 4,000,000 8,000,000

Financiamientos externos(*) - - - 35,582 35,582 71,164 782,801 Otras cuentas por pagar 106,712,526 - 1,050,578 - - - 205,800 Otras operaciones pasivas 53,019,830 968,221 9,790,662 26,103,331 5,579,930 24,606,104 747,515,589 Obligaciones con el Publico Restringidas

38,609,025 5,301,151 809,073 9,304,471 7,075,380 662,744 298,776

Obligaciones emp, con part, estatal - ahorro

5,303,388 - - - - - -

Financiamientos BCB - - - 24,989,334 - - - Brecha simple (activo+cont,-pasivo)

640,971,228 217,692,135 (2,491,615) 91,115,598 558,767,883 1,242,012,635 (1,774,910,126)

Brecha acumulada 640,971,228 858,663,364 856,171,748 947,287,346 1,506,055,229 2,748,067,864 973,157,738

(*) No incluye los productos devengados por cobrar y tampoco los cargos devengados por pagar,

NOTA6 OPERACIONESCONPARTESRELACIONADASEl Banco mantiene saldos de operaciones activas y pasivas, referidas a Otras cuentas por cobrar, Cajas de Ahorro y Depósitos a Plazo Fijo con personas jurídicas y naturales relacionadas, las mismas que han originado egresos reconocidos en cada ejercicio, Sin embargo, dichas operaciones están dentro de los márgenes establecidos en la Ley de Servicios Financieros, las regulaciones de la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) y la Ley del Banco Central de Bolivia en sus Textos Ordenados, El detalle de los mismos al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es el siguiente:

2019 2018Bs Bs

Operaciones ActivasFuncionarios 3,628,073 5,422,617Total Operaciones Activas 3,628,073 5,422,617OperacionesPasivasDirectores 320,585 282,226Accionistas 22,617,388 27,840,463Funcionarios 59,403,338 71,179,162TotalOperacionesPasivas 82,341,311 99,301,851

NOTA7 POSICIÓNENMONEDAEXTRANJERALos estados financieros expresados en bolivianos, incluyen el equivalente de saldos en dólares estadounidenses, de acuerdo con el siguiente detalle:Al 31 de diciembre de 2019:

Bs USDActivoDisponibilidades 188,807,317 27,522,932Cartera 750,880 109,458Otras cuentas por cobrar 1,356,512 197,742Inversiones permanentes 115,934 16,900Total del activo 191,030,643 27,847,032

Pasivo 26,394,742Obligaciones con el público 181,067,932 4,133Obligaciones con instituciones fiscales 28,353Obligaciones con bancos y entidades financieras 1,029,382 150,056Otras cuentas por pagar 3,295,129 480,340Previsiones 13,880,269 2,023,363Obligaciones con empresas con participación estatal 31,540 4,598Total del pasivo 199,332,605 29,057,232Posición neta – pasiva (8,301,962) (1,210,200)

123


Bs USDDisponibilidades 134,205,923 19,563,546Inversiones temporarias 86,873,723 12,663,808Cartera 4,277,108 623,485Otras cuentas por cobrar 2,014,960 293,726Inversiones permanentes 25,105,268 3,659,660Otros activos 3,009 439Total del activo 252,479,991 36,804,664Obligaciones con el público 224,082,425 32,665,077Obligaciones con instituciones fiscales 50,234 7,323Obligaciones con bancos y entidades financieras 2,175,457 317,122Otras cuentas por pagar 10,172,537 1,482,877Previsiones 13,883,002 2,023,761Obligaciones con empresas con participación estatal 31,536 4,597Total del pasivo 250,395,191 36,500,757Posición neta – activa 2,084,800 303,907

Los activos y pasivos en moneda extranjera han sido convertidos a bolivianos al tipo de cambio oficial vigente al 31 de diciembre de 2019 y 2018 de Bs 6,86 por US$1,

NOTA8 COMPOSICIÓNDERUBROSDELOSESTADOSFINANCIEROSLos estados financieros al 31 de diciembre de 2019 y 2018, están compuestos de los siguientes grupos:

a DisponibilidadesLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Billetes y monedas nominativo por moneda 307,954,235 202,618,206 Fondos asignados a cajeros automáticos 36,399,645 33,917,187

Cuenta corriente y de encaje - Entidades Bancarias 223,310,000 168,733,012

Bancos y corresponsales del país nominativo por entidad 93,911,386 41,907,926

Bancos y corresponsales del exterior 46,616,982 16,396,358 708,192,248 463,572,689

b Cartera directa y contingenteLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

CarteravigentePréstamos a plazo fijo vigentes 11,424,306 16,937,715Préstamos amortizables vigentes 7,173,984,001 7,075,575,554Deudores por tarjeta de crédito vigentes 44,733,539 80,474,025Préstamos hipotecarios de vivienda en primer grado vigentes 206,287,626 245,709,610Préstamos con recursos de entidades financieras que realizan actividades de segundo piso vigentes 221,571,344 19,473,469Cartera vigente con suspensión de cobro 1,804,192 2,163,343Préstamos de vivienda sin garantía hipotecaria vigentes 11,384,347 14,929,934Préstamos hipotecarios de vivienda de interés social vigentes 259,477,102 294,284,375Préstamos de vivienda de interés social sin garantía hipotecaria vigentes 2,177,582 3,990,390Subtotal 7,932,844,039 7,753,538,415CarteravencidaPréstamos amortizables vencidos 16,664,798 24,750,295Deudores por tarjeta de crédito vencidos 872,142 493,389Préstamos hipotecarios de vivienda en primer grado vencidos 28,773 -Préstamos con recursos de entidades financieras que realizan actividades de segundo piso vencidos 77,576 -Préstamos de vivienda sin garantía hipotecaria Vencidos 27,897 29,048Préstamos Hipotecarios de Vivienda de Interés Social Vencidos 24,647 179,307Préstamos de Vivienda de Interés Social sin Garantía Hipotecaria Vencidos 2,625 40,533Subtotal 17,698,458 25,492,572Cartera en ejecuciónPréstamos a plazo fijo en ejecución 140,077 216,460Préstamos amortizables en ejecución 41,403,723 36,309,957Deudores por tarjetas de crédito en ejecución 42,464 -Préstamos hipotecarios de vivienda en primer grado en ejecución 2,324,618 1,962,336Préstamos con recursos de entidades financieras que realizan actividades de segundo piso en ejecución 149,182 -Prestamos de vivienda sin garantía hipotecaria en ejecución - 42,875Préstamos hipotecarios de vivienda de interés social en ejecución 1,733,111 934,858Préstamos hipotecarios de vivienda de interés social sin garantía hipotecaria en ejecución 28,035 45,497Subtotal 45,821,210 39,511,983CarterareprogramadavigentePréstamos a plazo fijo reprogramados vigentes 1,055,397 37,471Préstamos amortizables reprogramados vigentes 274,662,021 223,252,247Préstamos hipotecarios de vivienda en primer grado reprogramados vigentes 9,669,561 7,479,244Préstamos con recursos de entidades financieras que realizan actividades de segundo piso reprogramados vigentes 588,990 174,680Préstamos de vivienda sin garantía hipotecaria reprogramados vigentes 358,169 328,724Préstamos hipotecarios de vivienda de interés social reprogramados vigente 3,602,703 2,689,820Préstamos de Vivienda de Interés Social sin Garantía Hipotecaria Reprogramados Vigentes 22,738 -Cartera reprogramada o reestructurada vigente con suspensión de cobro 170,673 273,040Subtotal 290,130,252 234,235,226CarterareprogramadavencidaPréstamos a plazo fijo reprogramados vencidos 4,299 -Préstamos amortizables reprogramados vencidos 5,123,691 6,066,942Préstamos de vivienda sin garantía hipotecaria reprogramados vencidos 36,638 -Cartera reprogramada o reestructurada vencida con suspensión de cobro - 22,413Subtotal 5,164,628 6,089,355Cartera reprogramada ejecuciónPréstamos amortizables reprogramados en ejecución 14,455,978 9,107,895Préstamos hipotecarios de vivienda en primer grado reprogramados en ejecución 450,444 128,406Préstamos de vivienda sin garantía hipotecaria reprogramados en ejecución - 48,826Préstamos Hipotecarios de Vivienda de Interés Social Reprogramados en Ejecución 32,817 33,217Subtotal 14,939,239 9,318,344Total cartera bruta 8,306,597,826 8,068,185,895Productos financieros devengados por cobrar 117,035,016 108,207,534Previsión específica para incobrabilidad (97,301,566) (87,533,596)Previsión genérica para incobrabilidad (142,905,551) (137,229,806)

8,183,425,725 7,951,630,027Contingente 211,382,589 149,469,975

La composición por clase de cartera y previsiones por incobrabilidad respectivamente:Al 31 de diciembre de 2019:

124

Contingente Vigente Vencida EnejecuciónPrevisiónpara

incobrablesBs Bs Bs Bs Bs

Empresarial 5,558,917 10,296,639 - - (8,750)Pyme 14,845,155 180,362,461 80,026 2,203,165 (1,581,458)Microcrédito debidamente garantizado 38,302,383 3,973,193,842 9,887,976 38,817,853 (41,017,667)Microcrédito no debidamente garantizado 53,370,999 2,698,240,042 9,342,039 12,257,977 (24,098,028)De consumo debidamente garantizado - 269,534,809 1,023,831 2,198,109 (9,250,050)De consumo no debidamente garantizado 99,305,135 598,255,509 2,408,633 714,320 (24,354,396)De vivienda - 479,087,908 53,420 4,540,989 (2,660,498)De vivienda sin garantía hipotecaria - 14,003,081 67,161 28,036 (439,843)Total 211,382,589 8,222,974,291 22,863,086 60,760,449 (103,410,690)


Contingente Vigente Vencida EnejecuciónPrevisiónpara


Empresarial 68,600 9,945,090 - - (4,565)Pyme 17,089,794 203,567,514 142,244 1,707,580 (1,137,189)Microcrédito debidamente garantizado 27,507,324 3,910,511,610 14,930,718 29,615,695 (39,345,947)Microcrédito no debidamente garantizado 52,520,725 2,765,796,342 13,268,763 12,813,322 (28,233,439)De consumo debidamente garantizado 15,336 205,555,363 939,961 1,081,219 (7,044,980)De consumo no debidamente garantizado 52,268,196 322,819,078 2,028,941 416,497 (13,683,392)De vivienda - 550,224,304 201,720 3,058,817 (1,904,506)De vivienda sin garantía hipotecaria - 19,354,339 69,582 137,198 (656,556)Total 149,469,975 7,987,773,641 31,581,927 48,830,327 (92,010,574)

1, La clasificación de cartera por:2,1 Actividad económica del deudor


ActividadEconómicadelDeudor Contingente Vigente Vencida Enejecución Previsiónparaincobrables

Bs Bs Bs Bs BsA-Agricultura y ganadería 7,101,604 2,001,699,763 4,265,981 7,001,966 (11,724,429)B-Caza silvicultura y pesca 338,831 47,894,816 47,556 103,647 (312,064)C-Extracción de petróleo crudo y gas natural 29,880 618,121 - - (6,905)D-Minerales metálicos y no metálicos 938,990 102,686,045 34,560 259,693 (560,827)E-Industria manufacturera 23,707,376 1,490,512,635 3,589,732 10,585,293 (15,612,768)F-Producción y distribución de energía eléctrica gas y agua 94,369 5,231,204 - - (19,701)

G-Construcción 21,279,547 246,028,858 526,557 932,710 (2,475,617)H-Venta por mayor y menor 79,173,969 2,431,471,287 8,581,969 28,929,542 (44,514,719)I-Hoteles y restaurantes 8,104,768 469,288,810 2,059,699 3,725,090 (6,980,259)J-Transporte, almacenamiento y comunicaciones 11,902,642 1,007,281,888 2,507,217 7,591,173 (11,584,839)

K-Intermediación Financiera 3,330,430 11,904,243 19,192 25,333 (187,683)L-Servicios inmobiliarios empresariales y de alquiler 7,105,189 169,539,263 374,431 1,197,277 (3,562,374)

M-Administración pública defensa y seguridad social obligatoria 269,844 31,337,373 38,120 87,922 (706,257)

N-Educación 113,853 31,434,314 6,960 - (284,379)O-Servicios sociales comunales y personales 47,836,099 169,615,201 807,497 320,803 (4,748,547)P-Servicio de hogares privados que contratan servicios domésticos - 265,378 - - (3,521)

Z-Actividades Atípicas 55,198 6,165,092 3,615 - (125,801)Total 211,382,589 8,222,974,291 22,863,086 60,760,449 (103,410,690)

125


ActividadEconómicadelDeudor Contingente Vigente Vencida Enejecución Previsiónparaincobrables

Bs Bs Bs Bs BsA-Agricultura y ganadería 2,751,303 1,912,988,571 4,915,412 6,697,332 (11,959,601)B-Caza silvicultura y pesca 257,114 43,918,323 196,418 103,647 (324,550)C-Extracción de petróleo crudo y gas natural 6,860 769,827 10,382 - (17,606)D-Minerales metálicos y no metálicos 368,277 97,595,601 108,768 216,042 (347,007)E-Industria manufacturera 17,082,450 1,449,603,766 5,438,666 7,798,388 (13,204,617)F-Producción y distribución de energía eléctrica gas y agua 36,193 3,713,302 - - (9,042)

G-Construcción 19,167,825 231,822,189 676,865 1,213,056 (2,667,702)H-Venta por mayor y menor 57,613,737 2,369,383,353 12,520,614 21,102,183 (36,966,137)I-Hoteles y restaurantes 6,686,203 444,122,025 3,274,687 3,789,088 (7,032,322)J-Transporte, almacenamiento y comunicaciones 7,805,289 978,368,493 2,748,173 6,145,084 (9,997,997)

K-Intermediación Financiera 2,227,203 14,765,862 101,452 - (275,552)L-Servicios inmobiliarios empresariales y de alquiler 2,470,034 175,485,110 948,408 1,133,510 (3,749,005)

M-Administración pública defensa y seguridad social obligatoria 161,228 33,554,195 8,190 - (579,263)

N-Educación 110,585 30,552,000 10,026 - (212,839)O-Servicios sociales comunales y personales 32,719,552 195,726,110 623,866 600,701 (4,539,964)P-Servicio de hogares privados que contratan servicios domésticos - 83,214 - - (1,378)

Z-Actividades Atípicas 6,122 5,321,700 - 31,296 (125,992)Total 149,469,975 7,987,773,641 31,581,927 48,830,327 (92,010,574)

2,2 Destino del crédito Al 31 de diciembre de 2019:

Destino del Crédito Contingente Vigente Vencida EnejecuciónPrevisiónpara


A-Agricultura y ganadería 1,237,489 2,075,314,813 3,894,147 8,125,409 (8,713,379)B-Caza silvicultura y pesca 104,614 49,332,329 46,393 103,647 (112,166)C-Extracción de petróleo crudo y gas natural 27,440 - - - - D-Minerales metálicos y no metálicos 400,156 94,216,341 34,560 259,693 (295,412)E-Industria manufacturera 14,697,398 1,345,091,979 2,847,855 9,549,496 (10,924,344)F-Producción y distribución de energía, gas y agua 15,697 4,290,054 - - - G-Construcción 19,593,415 211,131,641 386,720 649,909 (1,004,239)H-Venta por mayor y menor 158,628,697 2,562,890,854 10,203,049 27,311,785 (61,030,924)I-Hoteles y restaurantes 3,797,033 342,561,820 1,457,632 2,230,526 (3,226,130)J-Transporte, almacenamiento y comunicaciones 3,963,436 1,078,958,067 2,267,098 7,540,027 (9,422,881)K-Intermediación Financiera 1,663,645 2,508,123 - - (52,750)L-Servicios inmobiliarios empresariales y de alquiler 5,399,506 327,243,408 785,308 4,209,234 (5,136,495)

M-Administración pública defensa y seguridad social obligatoria 920 82,440 - - (1,504)

N-Educación 9,186 3,299,644 48,054 - (94,184)O-Servicios sociales comunales y personales 1,843,957 126,052,778 892,270 780,723 (3,396,282)Total 211,382,589 8,222,974,291 22,863,086 60,760,449 (103,410,690)


Destino del Crédito Contingente Vigente Vencida Enejecución Previsiónparaincobrables

Bs Bs Bs Bs Bs

A-Agricultura y ganadería 728,708 2,000,070,513 4,494,590 5,988,893 (8,920,857)

B-Caza silvicultura y pesca 159,986 48,004,422 43,947 103,647 (89,299)C-Extracción de petróleo crudo y gas natural 6,860 - - - (69)D-Minerales metálicos y no metálicos 110,041 93,786,679 131,110 216,042 (269,357)E-Industria manufacturera 13,060,188 1,354,638,776 4,853,108 7,249,993 (10,831,138)F-Producción y distribución de energía, gas y agua 13,237 2,818,383 - - - G-Construcción 18,453,622 202,805,172 409,258 802,724 (1,367,480)H-Venta por mayor y menor 103,382,632 2,316,709,312 14,156,866 21,158,478 (46,009,567)I-Hoteles y restaurantes 5,215,135 341,763,638 2,595,764 1,661,960 (3,986,114)

J-Transporte, almacenamiento y comunicaciones 4,037,953 1,054,540,220 2,505,034 6,718,433 (9,049,819)

K-Intermediación Financiera 68,600 1,231,460 6,173 - (33,487)L-Servicios inmobiliarios empresariales y de alquiler 1,681,391 392,945,965 1,130,092 3,806,034 (6,298,307)

M-Administración pública defensa y seguridad social obligatoria - 44,550 - - (111)

N-Educación 49,580 5,295,432 27,655 - (130,051)O-Servicios sociales comunales y personales 2,502,042 173,119,119 1,228,330 1,124,123 (5,024,918)Total 149,469,975 7,987,773,641 31,581,927 48,830,327 (92,010,574)

126

2,3 Clasificación de cartera por tipo de garantía, estado del crédito y las respectivas previsionesAl 31 de diciembre de 2019:

Tipo de garantía Contingente Vigente Vencida Enejecución Previsiónparaincobrables

Bs Bs Bs Bs BsGarantía personal 11,766,157 3,115,231,614 8,805,855 13,853,415 (33,921,981)Garantía a sola firma 146,407,903 1,820,314,131 8,586,829 8,889,646 (37,070,826)Garantías autoliquidables 21,919,863 6,890,335 - - (3,650)Garantía hipotecaria 11,803,486 2,833,111,081 1,481,777 32,623,345 (21,863,007)Garantía prendaria 19,480,113 387,903,061 3,988,625 5,273,292 (10,406,253)Otras Garantías 5,067 12,313,736 - - (816)Fondo de Garantía - 47,210,333 - 120,751 (144,157)Total 211,382,589 8,222,974,291 22,863,086 60,760,449 (103,410,690)


Tipo de garantía Contingente Vigente Vencida Enejecución Previsiónparaincobrables

Bs Bs Bs Bs BsGarantía personal 5,056,459 2,835,108,653 12,874,969 14,310,468 (34,253,095)Garantía a sola firma 103,624,092 1,684,440,307 10,260,139 7,071,442 (28,666,979)Garantías autoliquidables 17,380,594 9,265,966 - - (2,073)Garantía hipotecaria 6,141,682 2,950,324,383 2,824,742 21,721,407 (17,349,212)Garantía prendaria 17,245,222 440,062,319 5,618,720 5,727,010 (11,696,827)Otras Garantías 21,926 9,784,020 3,357 - (3,810)Fondo de Garantía - 58,787,993 - - (38,578)Total 149,469,975 7,987,773,641 31,581,927 48,830,327 (92,010,574)

2, La clasificación de cartera según la calificación de créditos, en montos y porcentajes:Al 31 de diciembre de 2019:Calificación Contingente Vigente Vencida Enejecución Previsiónparaincobrables

Bs % Bs % Bs % Bs % Bs %Categoría A 207,790,196 98,30% 8,206,195,403 99,80% - 0,00% 370,098 0,61% (32,916,499) 31,83%Categoría B 441,909 0,21% 11,077,564 0,13% 2,525 0,01% 1,617,333 2,66% (418,171) 0,40%Categoría C 135,269 0,06% 645,972 0,01% 2,073,210 9,07% 601,759 0,99% (642,676) 0,62%Categoría D 70,663 0,03% 205,836 0,00% 627,894 2,75% 522,572 0,86% (588,864) 0,57%Categoría E 152,476 0,07% 901,678 0,01% 3,249,972 14,21% 1,710,660 2,82% (3,754,388) 3,63%

Categoría F 2,792,076 1,32% 3,947,838 0,05%

16,909,485 73,96% 55,938,027 92,06% (65,090,092) 62,95%

Total 211,382,589 100% 8,222,974,291 100% 22,863,086 100% 60,760,449 100%

(103,410,690)100%


Calificación Contingente Vigente Vencida EnejecuciónPrevisiónpara

incobrablesBs % Bs % Bs % Bs % Bs %

Categoría A 145,715,987 97,49% 7,961,920,599 99,68% - 0,00% 33,217 0,07% (21,973,603) 23,88%Categoría B 659,915 0,44% 19,034,148 0,24% 234,791 0,74% 237,874 0,49% (659,249) 0,72%Categoría C 297,421 0,20% 1,657,804 0,02% 4,399,117 13,93% 1,538,700 3,15% (1,264,256) 1,37%Categoría D 56,834 0,04% 254,999 0,00% 2,698,674 8,54% 445,670 0,91% (1,613,818) 1,75%Categoría E 329,734 0,22% 239,148 0,00% 3,336,744 10,57% 1,630,514 3,34% (3,777,153) 4,11%Categoría F 2,410,084 1,61% 4,666,943 0,06% 20,912,601 66,22% 44,944,352 92,04% (62,722,495) 68,17%Total 149,469,975 100% 7,987,773,641 100% 31,581,927 100% 48,830,327 100% (92,010,574) 100%

3, La concentración crediticia por número de clientes, en montos y porcentajes: Al 31 de diciembre de 2019:

Concentración Contingente Vigente Vencida EnejecuciónPrevisiónpara

incobrablesBs % Bs % Bs % Bs % Bs %

1 A 10 Mayores 4,918,115 2,33% 43,907,523 0,53% - 0,00% - 0,00% (29,807) 0,03%11 A 50 Mayores 6,557,034 3,10% 70,740,286 0,86% - 0,00% - 0,00% (60,699) 0,06%

51 A 100 Mayores 3,566,426 1,69% 57,309,197 0,70% - 0,00% 1,173,827 1,93% (653,737) 0,63%

Otros 196,341,014 92,88% 8,051,017,285 97,91% 22,863,086 100,00% 59,586,622 98,07% (102,666,447) 99,28%Total general 211,382,589 100% 8,222,974,291 100% 22,863,086 100% 60,760,449 100% (103,410,690) 100%

127


Concentración Contingente Vigente Vencida Enejecución PrevisiónparaincobrablesBs % Bs % Bs % Bs % Bs %

1 A 10 Mayores 9,383,035 6,28% 38,760,148 0,49% - 0,00% - 0,00% (19,904) 0,02%11 A 50 Mayores 2,078,070 1,39% 78,838,143 0,99% - 0,00% - 0,00% (54,291) 0,06%51 A 100 Mayores 107,098 0,07% 63,506,051 0,80% - 0,00% - 0,00% (72,857) 0,08%Otros 137,901,772 92,26% 7,806,669,299 97,72% 31,581,927 100,00% 48,830,327 100,00% (91,863,522) 99,84%Total general 149,469,975 100% 7,987,773,641 100% 31,581,927 100% 48,830,327 100% (92,010,574) 100%

La previsión específica para cartera incobrable incluye la previsión específica para activos contingentes al 31 de diciembre de 2019 y 2018,

4, La evolución de la cartera en las últimas dos gestiones y el último periodo es la siguiente:

2019 2018 2017Bs Bs Bs

Cartera vigente 7,932,844,039 7,753,538,415 6,945,186,200 Cartera vencida 17,698,458 25,492,572 26,539,716 Cartera en ejecución 45,821,210 39,511,983 43,718,485 Cartera reprogramada o reestructurada vigente 290,130,252 234,235,226 168,383,305 Cartera reprogramada o reestructurada vencida 5,164,628 6,089,355 3,428,586 Cartera reprogramada o reestructurada en ejecución 14,939,239 9,318,344 5,522,205 Cartera contingente 211,382,589 149,469,975 138,896,773 Previsión específica para incobrabilidad (97,301,566) (87,533,596) (92,637,954)Previsiones genéricas para incobrabilidad (142,905,551) (137,229,806) (110,064,167)Previsión para activos contingentes (6,109,124) (4,476,979) (3,206,393)Previsión cíclica (*) (80,706,439) (75,443,618) (66,395,720)Cargos por previsión específica para incobrabilidad 73,572,102 70,265,687 66,976,002 Cargos por previsión genérica para incobrabilidad 8,762,745 47,045,695 16,418,880 Productos por cartera (ingresos financieros) 1,121,040,272 1,020,973,617 949,846,975Productos en suspenso 16,886,962 9,201,600 9,338,994 Líneas de crédito otorgadas 110,712,571 73,891,792 85,910,194 Líneas de crédito otorgadas y no utilizadas 966,793,231 909,982,306 855,587,380 Créditos castigados por insolvencia 221,198,237 198,023,642 168,937,898 Créditos condonados voluntariamente por la entidad 168,100 191,842 191,842 Número de prestatarios 125,615 127,118 129,749

(*) Corresponde a la suma de la subcuenta 253,03 y la cuenta 255,005, El grado de reprogramaciones e impacto sobre la situación de cartera y los resultados,

Las reprogramaciones efectuadas al 31 de diciembre de 2019 y 2018 por el Banco, alcanzaron la suma de Bs310,234,119 y Bs249,642,925, que representa el 3,73% y 3,09% del total de la cartera de créditos, respectivamente, Dado el volumen de cartera y la utilización excepcional de estas operaciones no representa un efecto significativo en los resultados en la constitución de previsiones,

6, Los límites legales establecidos de la entidad se encuentran enmarcados en normas legales, Con respecto a los límites establecidos por la legislación vigente, el Banco no ha concedido ni mantiene créditos con prestatarios o grupo de prestatarios que excedan estos límites en relación a su capital regulatorio determinado por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI),

7, La evolución de las previsiones en las últimas dos gestiones y el último periodo son los siguientes datos:

2019 2018 2017Bs Bs Bs

Previsión inicial 424,149,570 391,769,806 370,335,687 ( - ) Castigos (41,071,220) (41,681,414) (41,597,906) ( - ) Recuperaciones (32,686,082) (59,946,776) (39,951,020) ( + ) Previsiones constituidas 96,095,982 134,007,954 102,983,045 Previsión final 446,488,250 424,149,570 391,769,806

c InversionestemporariasypermanentesInversiones temporariasLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Depósitos en caja de ahorro 1,249,361 22,082 Participación en fondos de inversión 20,093 1,708,746 Cuotas de participación Fondo RAL - 184,937,194 Títulos valores de entidades financieras adquiridas con pacto de reventa - 304,212,029 Productos devengados por cobrar inversiones de disponibilidad restringida - 747,684

1,269,454 491,627,736

128

Tasas de rendimiento de inversiones temporarias

2019 2018% %

Inversión en entidades financieras - 2,83Participación entidades no financieras 1,85 1,85Inversiones de disponibilidad restringida - 3,70

Inversiones permanentesLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Inversiones en entidades financieras del país - 159,200,000 Participación en burós de información crediticia 998,900 951,700 Acciones telefónicas 505,281 505,281 Participación en entidades sin fines de lucro 46,000 46,000 Títulos valores de entidades privadas no financieras del país 30,126,275 30,158,592 Títulos valores de entidades financieras del país con otras restricciones - 32,343,872 Cuotas de Participación Fondo CPVIS Cedidos en Garantía de Préstamos de Liquidez del BCB - 24,989,334 Productos devengados por cobrar 348,100 4,423,826 Previsión inversiones en acciones telefónicas (*) (376,803) (376,803)

31,647,753 252,241,802

(*) Las previsiones en acciones telefónicas se deben a la disminución de las cotizaciones en las inversiones en líneas telefónicas en el mercado,Tasas de rendimiento de inversiones permanentes:

2019 2018% %

Inversiones en entidades financieras - 3,88Títulos valores de entidades privadas no financieras 5,27 5,27Inversiones de disponibilidad restringida - 3,99

d Otras cuentas por cobrarLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Pago anticipado del impuesto a las transacciones 53,757,607 52,001,099Anticipo por compra de bienes y servicios 24,010 377,844Alquileres pagados por anticipado 124,694 312,198Seguros pagados por anticipado 216,342 230,573Otros pagos anticipados 1,019,338 465,343Comisiones por cobrar 5,380,203 4,197,186Certificados tributos 176,994 740,017Indemnizaciones reclamadas por siniestros 199,118 -Crédito Fiscal IVA 121,548 119,705Importes entregados en garantía 868,914 911,141Otras partidas pendientes de cobro (*) 2,416,292 4,181,094Previsión específica para cuentas por cobrar (135,846) (269,243)

64,169,214 63,266,957

(*) Las otras partidas pendientes de cobro se componen de la siguiente manera:2019 2018

Bs BsCuentas por cobrar ATC adelantos de efectivo - 1,006,432 Cobro Renta Dignidad 1,919,250 2,620,050 Cuentas por cobrar administrativas 5,553 54,992 Cuentas por cobrar servicios - 15,236 Seguro de desgravamen por cuenta del cliente 476,490 472,321 Otras cuentas pendientes de cobro 14,999 12,062

2,416,292 4,181,094

e BienesrealizablesLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Bienes muebles recibidos en recuperación de créditos 3 3Bienes inmuebles recibidos en recuperación de créditos 5,646,562 4,593,435Mobiliario, equipos y vehículos 80,044 186,224Previsión por desvalorización (3,114,006) (2,722,733)

2,612,603 2,056,929

129

f BienesdeusoydepreciacionesacumuladasLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Terrenos 8,454,178 8,454,177Edificios 14,992,938 14,555,132Muebles y enseres 34,868,015 36,685,695Equipo e instalaciones 13,116,229 17,784,572Equipos de computación 65,004,626 71,902,726Vehículos 30,593,650 28,898,194Obras de arte 531,519 531,519

167,561,155 178,812,014Menos:Depreciación acumulada edificios (6,068,539) (5,703,749)Depreciación acumulada mobiliario y enseres (24,422,798) (24,576,315)Depreciación acumulada equipos e instalaciones (8,466,995) (11,805,410)Depreciación acumulada equipos de computación (56,013,969) (60,829,669)Depreciación acumulada vehículos (24,511,044) (23,832,526)

(119,483,345) (126,747,670)48,077,810 52,064,345

Las depreciaciones cargadas a los resultados registrados al 31 de diciembre de 2019 y 2018, han sido de Bs11,693,399 y de Bs12,766,044 respectivamente,

g OtrosactivosLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Papelería, útiles y materiales de servicio 2,001,432 2,583,881Otros bienes (*) 3,275,105 2,478,236Mejoras e instalaciones en inmuebles alquilados 1,561,087 1,804,155Fallas de caja 2,484 3,921Partidas pendientes de tarjetas de crédito nominativo por concepto 117,862 18Otras partidas pendientes de imputación (**) 346,528 510,093Programas y aplicaciones informáticas (***) 3,123,866 2,640,064Previsión para partidas pendientes de imputación (39,195) (48,556)

10,389,169 9,971,812

(*) En esta cuenta se registra la adquisición de bienes para ser utilizados en el futuro por la entidad para una mejor prestación de servicios a nuestros clientes, las mismas incluyen: estructuras metálicas para cajeros automáticos, equipos de seguridad, material de computación, etc, (**) Corresponde a saldos pendientes de cobro emergentes a de cobros móvil realizados a los clientes de cartera pendientes de depósito por Bs308,249,(***) De acuerdo a la Circular SB/624/2009 del 30 de abril 2009 se registra el valor del software adquirido,El valor al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es de Bs8,326,839 y Bs7,230,079, su amortización acumulada al 31 de diciembre de 2019 y 2018 es de Bs5,202,973 y Bs4,590,015, y el cargo por amortización del periodo es de Bs899,590 y Bs 644,879, respectivamente,

h FideicomisosconstituidosAl 31 de diciembre de 2019 y 2018, el Banco no registra fideicomisos constituidos,

i Obligaciones con el público La composición del grupo al 31 de diciembre de 2019, 2018 y 2017 es la siguiente:

2019 2018 2017Bs Bs Bs

Obligaciones con el público a la vista 21,094,586 53,233,516 44,285,182Obligaciones con el público en caja de ahorros 1,878,970,302 2,257,607,830 1,996,776,814Captaciones del público a plazo 3,026,521 8,899,987 14,518,405Obligaciones con el público restringidas 57,386,024 62,060,622 59,434,136Obligaciones con el público a plazo fijo con anotación en cuenta 4,087,296,302 4,658,322,727 4,282,178,169

Cargos devengados por pagar 573,393,591 525,427,699 460,618,6986,621,167,326 7,565,552,381 6,857,811,404

j ObligacionesconinstitucionesfiscalesLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Recaudaciones Servicio de Impuestos Nacionales 628,588 1,347,050Recaudaciones Registro Único para la Administración Tributaria Municipal 96,704 3,451,939Obligaciones a traspasar al Tesoro General de la Nación por cuentas inactivas 123,000 239,864

848,292 5,038,853

130

En esta cuenta se registran los cobros que se realizan por: Registro Único de Automotores, Gobierno Municipal y obligaciones con el Tesoro General de la Nación por traspaso de fondos de cuentas inactivas,

k ObligacionesconbancosyentidadesdefinanciamientoLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Obligaciones con el BCB a plazo - 24,989,334

Obligaciones con Entidades Financieras que realizan actividades de segundo piso (1) 185,000,000 16,615,279

Obligaciones con bancos y otras entidades financieras del país a plazo(2) 364,088,582 399,234,153

Financiamiento del Exterior a plazo(3) 853,964 925,128

Cargos devengados por pagar por obligaciones con Bancos y Entidades de Financiamiento 28,054,349 17,767,382

577,996,895 459,531,276

(1) Corresponde a obligaciones contraídas con el Banco de Desarrollo Productivo (BDP S,A,M,) por Bs185,000,000 y Bs16,615,279 al 31 de diciembre de 2019 y 2018, con destino a la colocación de créditos al sector de la pequeña empresa, créditos de vivienda productiva y créditos al sector pymes productivo,

(2) Corresponden a obligaciones contraídas con el sistema financiero por las siguientes operaciones:

2019 2018Bs Bs

Depósitos en cajas de ahorros de entidades financieras del país 17,112,276 21,560,953

Depósitos a plazo fijo en entidades financieras del país 346,976,306 377,673,200364,088,582 399,234,153

(3) Corresponde a obligaciones contraídas con el siguiente financiador:2019 2018

Bs BsBID (a) 853,964 925,128

853,964 925,128

(a) Corresponde a transferencias de obligaciones contraídas por la Ex - Fundación para la Promoción y Desarrollo de la Micro Empresa (PRODEM) destinadas al financiamiento de cartera de créditos que fueron asumidas por el Ex-Fondo Financiero Privado PRODEM S,A, hoy Banco Prodem S,A,

Los financiamientos recibidos de bancos y entidades de financiamiento, líneas de crédito obtenidas y saldos no utilizados al 31 de diciembre de 2019 y 2018, son los siguientes:

2019 2018Obtenido Utilizado Saldo Obtenido Utilizado Saldo

Bs Bs Bs Bs Bs BsOtras Entidades 429,255,705 283,371,865 145,883,841 343,000,000 42,615,279 300,384,721

429,255,705 283,371,865 145,883,841 343,000,000 42,615,279 300,384,721

l Otras cuentas por pagarLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Por intermediación financieraCobros anticipados a clientes de tarjetas de crédito 36,194 84,364DiversasRetención por orden de autoridades públicas 14,688 18,689Acreedores fiscales por retenciones a terceros 821,773 942,770Acreedores fiscales por impuestos a cargo de la entidad 197,664,265 105,666,703Acreedores por cargas sociales a cargo de la entidad 1,587,066 -Ingresos diferidos 205,800 205,800Acreedores varios 2,724,730 1,050,578

203,018,322 107,884,540ProvisionesPrimas 2,186,173 2,130,091Aguinaldo 304,667 3,627,560Indemnizaciones 67,233,572 69,352,002Impuesto a la propiedad de bienes inmuebles y vehículos 656,690 652,161Otras provisiones(*) 36,372,341 37,857,446

106,753,444 113,619,260Partidas pendientes de imputación 749,371 1,771,730

310,557,331 223,359,894

(*) Las otras provisiones de mayor importancia corresponden a un premio extraordinario 2019 para empleados Prodem por Bs21,931,907, aportes Fondo de Garantía BCB por Bs8,685,369, patentes municipales Bs966,961, provisión de alquileres por Bs647,207, provisión aportes ASFI por Bs447,527, el saldo de Bs3,693,369 corresponde a provisión de comunicaciones, servicios básicos y pago a proveedores,

131

m PrevisionesLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Previsión para activos contingentes 6,109,124 4,476,979Previsiones genéricas voluntarias 159,818,790 157,187,380Previsiones genéricas cíclicas 40,353,220 37,721,809Otras previsiones 9,452,754 4,572,576

215,733,888 203,958,744

n ValoresencirculaciónAl 31 de diciembre de 2019 y 2018, el Banco no registra valores en circulación,

o Obligaciones subordinadasAl 31 de diciembre de 2019 y 2018, el Banco no registra obligaciones subordinadas,

p Obligaciones con empresas públicasLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Obligaciones con empresas públicas por cuentas de ahorro 59,708,603 5,303,388Obligaciones con empresas públicas a plazo fijo con anotación en cuenta 295,790,000 -Cargos devengados por pagar obligaciones con empresas públicas 22,858,805 -

378,357,408 5,303,388

En estas cuentas se registran las obligaciones con la empresa ENTEL S,A, asimismo, se incluyen las captaciones de la Gestora Publica de Seguridad Social de Largo Plazo, de reciente creación cuyos recursos esta destinados al pago de renta dignidad,

q IngresosygastosfinancierosIngresos financierosLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Productos por disponibilidades 5 22 Productos por inversiones temporarias 4,507,002 10,426,207 Productos por cartera vigente 1,108,253,393 1,009,295,248 Productos cartera vencida 7,133,604 6,392,615 Productos cartera en ejecución 5,653,274 5,285,754 Productos por inversiones permanentes 3,274,038 9,211,771 Comisiones de cartera y contingente 1,369,330 646,024

1,130,190,647 1,041,257,639

La tasa promedio ponderada efectiva de las colocaciones de cartera al 31 de diciembre de 2019 es de 13,82% (13,48% al 31 de diciembre de 2018), la misma consolida la aplicación del tarifario vigente del Banco para créditos productivo y no productivos, Las tasas de interés que se cobran en las operaciones crediticias, se hallan diferenciadas por rangos en montos y por tipo de agencia,

Tamaño de empresa 2019 2018Bs TPP Bs TPP

Micro empresa 4,611,590,398 11,40% 4,453,426,647 11,39%Pequeña empresa 110,400,400 6,88% 124,827,227 6,89%Mediana empresa 31,544,983 5,90% 34,152,882 5,90%Gran empresa 3,296,639 6,00% 3,503,351 6,00%Total cartera productiva 4,756,832,420 11,25% 4,615,910,107 11,22%Cartera de interés social 267,101,361 5,83% 302,197,998 5,82%Resto no productivo 3,282,664,046 18,18% 3,150,077,790 17,59%

Respecto a la tasa promedio ponderada efectiva de la cartera colocada al sector productivo al 31 de diciembre de 2019, comparativamente respecto a la gestión anterior se incrementó marginalmente en 0,03%, en vivienda de interés social 0,01% y en el sector de la cartera no productiva incrementó en 0,59%, situación que es uno de los factores para mejorar la rentabilidad,Gastos financierosLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Obligaciones con el público 207,274,589 203,903,374 Obligaciones con bancos y entidades de financiamiento 24,087,329 13,339,232 Cargos por obligaciones con empresas de participación estatal 7,201,555 246,649

238,563,473 217,489,255

Al 31 de diciembre de 2019 y 2018, las tasas de interés ponderadas efectivas en el rubro de captaciones del público alcanzaron a 3,28% y 3,20% anual respectivamente, existiendo un leve incremento en las condiciones de mercado,

Captaciones personas naturales

2019 2018Bs TPP Bs TPP

Cajas de ahorro 1,682,501,051 2,31% 2,077,157,835 1,84%Depósitos a plazo fijo 302,566,637 4,65% 296,428,338 2,93%Total captaciones 1,985,067,688 2,67% 2,373,586,173 1,98%

132

El incremento en la tasa promedio ponderada en depósitos de personas naturales tiene su explicación debido a las condiciones de mercado por incorporación de productos más competitivos,

r RecuperacióndeactivosfinancierosLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Recuperación de activos financieros castigados (capital e intereses) 12,305,255 11,942,347 Disminución de previsión específica para incobrabilidad de cartera 22,732,580 33,688,439 Disminución de previsión genérica para incobrabilidad de cartera por otros riesgos 3,087,000 19,880,056 Disminución de previsión para otras cuentas por cobrar 232,612 317,026 Disminución de previsión para activos contingentes 3,123,630 2,910,380 Disminución de previsión genérica cíclica 3,742,872 3,467,901 Disminución de la previsión para partidas pendientes de imputación 822,600 679,206

46,046,549 72,885,355

La recuperación de activos financieros castigados está originada por el cobro de créditos castigados por el Banco Prodem S,A, donde la política de cobranzas ejecutadas por el área de normalización de cartera ha tenido un efecto importante,

s CargosporincobrabilidadydesvalorizacióndeactivosfinancierosLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Cargos por previsión específica para incobrabilidad de cartera 73,572,102 70,265,687 Cargos por previsión genérica para incobrabilidad de cartera por factores de riesgo adicional - 40,267,073 Cargos por previsión genérica para incobrabilidad de cartera por otros riesgos 8,762,745 6,778,622 Cargos por previsión para otras cuentas por cobrar 517,940 971,113 Cargos por previsión para activos contingentes 4,755,714 4,180,929 Cargos por previsión genérica cíclica 9,005,421 12,515,642 Pérdidas por inversiones temporarias 64 55,144 Pérdidas por inversiones permanentes financieras - 9,197 Castigos de productos por cartera 173,585 598,299 Pérdidas por partidas pendientes de imputación 918,273 584,570

97,705,844 136,226,276

t OtrosingresosygastosoperativosLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

8,t,1 Otros ingresos operativos2019 2018

Bs BsOtros ingresos operativosComisiones por servicios 63,826,391 61,602,504 Ganancias por operaciones de cambio y arbitraje 5,055,822 6,515,057 Ingresos por bienes realizables 3,166,044 4,349,889 Ingresos operativos diversos 10,153,990 7,188,261

82,202,247 79,655,711

Al 31 de diciembre de 2019 y 2018, los ingresos con mayor incidencia en este grupo corresponden a las comisiones por Nacional Vida Seguros Desgravamen y administración de cartera BDP ambos alcanzaron Bs31,432,434 y Bs23,974,709 respectivamente, Asimismo, en esta cuenta se registran ingresos por comisiones percibidas por la prestación de servicios entre los cuales se encuentran los siguientes: a) Comisiones por seguros Bs9,420,283 y Bs10,729,349 b) Comisiones por giros y transferencias por Bs6,560,127 y Bs8,939,726 respectivamente ingresos por ganancias por operaciones de cambio y arbitraje moneda extrajera Bs5,055,822 y Bs6,515,057, c) Comisiones por Recaudaciones Fiscales por Bs3,173,097 y Bs3,724,086, respectivamente d) Pago de Renta Dignidad por Bs3,645,880 y Bs3,509,324 respectivamente, El saldo de la cuenta ingresos operativos diversos corresponde al cobro de valor de la Tarjeta Inteligente Prodem por un importe de Bs2,181,040 y Bs 2,486,741, por administración de fideicomisos Bs1,155,240 y Bs1,238,082 entre otros,

8,t,2 Otros gastos operativos

2019 2018Bs Bs

Otros gastos operativosComisiones por servicios 4,947,517 8,101,839 Costos de bienes realizables 4,218,740 3,696,155 Pérdida por inversiones permanentes no financieras 23,600 -Gastos operativos diversos 3,803,170 4,459,641

12,993,027 16,257,635

Al 31 de diciembre de 2019 y 2018, los gastos con mayor incidencia en este grupo corresponden a comisiones por el transporte de valores por un total de Bs2,271,777 y Bs2,547,261, el gasto por compra de moneda extranjera por Bs2,009,465 y Bs3,278,213, previsiones por desvalorización de bienes adjudicados y fuera de uso por Bs2,893,945 y Bs2,552,338, gastos por compensación del IT a través del pago del IUE Bs1,793,706 y Bs1,181,429, respectivamente,

u Ingresos y gastos extraordinarios y de gestiones anterioresLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

133

2019 2018Bs Bs

Ingresos extraordinarios(*) 531,855 385,863 Gastos extraordinarios (**) 4,459,000 - Ingreso de gestiones anteriores(***) 2,402,319 953,825 Gastos de gestiones anteriores(****) 344,953 94,521

(*) Los ingresos extraordinarios de mayor importancia en la gestión son los siguientes:• Alta de bien inmueble por regularización de cuentas por cobrar a ex funcionario Bs462,126,• Reembolso aseguradora por siniestros reportados Bs69,400,

(**) Los gastos extraordinarios de mayor importancia en la gestión son los siguientes:• Constitución de reserva protección riesgo bancario Bs4,459,000,

(***) Los ingresos de gestiones anteriores de mayor importancia en la gestión son los siguientes:• Regularización provisión alquileres agencia de Quillacollo Bs1,094,856, por haberse emitido un fallo a favor del

Banco Prodem,• Regularización provisión Inspiring Development análisis de procesos estructura organizativa Bs406,377,• Regularización pago bien inmueble adjudicado Bs 207,184,• Reversión premio extraordinario gestión 2018 Bs 372,141

(****) Los gastos de gestiones anteriores de mayor importancia en la gestión son los siguientes:• Regularización pago beneficios sociales personal retirado Bs121,125,• Regularización provisión en defecto patentes municipales Bs47,501,• Regularización amortización acumulada activos intangibles Bs126,611,

v GastosdeadministraciónLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Gastos de personal 403,919,223 414,546,059 Servicios contratados 37,441,217 38,340,903 Seguros 2,984,094 2,769,966 Comunicaciones y traslados 22,645,475 21,316,692 Impuestos 2,659,828 1,658,007 Mantenimiento y reparaciones 9,151,382 9,053,346 Depreciación y desvalorización bienes de uso 11,693,399 12,766,044 Amortización de cargos diferidos activos 2,216,422 1,620,565 Gastos notariales y judiciales 2,132,235 2,237,500 Alquileres 30,189,799 30,085,364 Energía eléctrica, agua y calefacción 7,012,788 7,075,916 Papelería, útiles y material de servicios 9,668,369 10,235,727 Propaganda y publicidad 8,991,683 7,398,863 Aportes a la Autoridad de Supervisión de Entidades Financieras ASFI 9,662,310 8,937,894 Aportes al Fondo de Reestructuración Financiera (FRF)-Art, 518º LSF 34,686,901 35,532,372 Otros gastos de administración (1) 6,940,079 6,960,818

601,995,206 610,536,036

(1) Al 31 de diciembre de 2019 se ha efectuado la reclasificación del impuesto a las transacciones como compensación del Impuesto sobre las utilidades de las empresas conforme establece el Decreto Supremo N° 24051,

(2) Al 31 de diciembre de 2019 y 2018 los gastos de mayor incidencia corresponden a gastos navideños, gastos para juicios e igualas, aportes a la Asociación de Entidades Financieras Especializadas en Micro Finanzas de Bolivia (ASOFIN) y donaciones para fines sociales,

w Cuentas contingentesLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Boletas de garantía 16,371,752 6,905,579Garantías a primer requerimiento con amortización única 17,106,976 16,389,072Créditos otorgados para tarjetas de crédito 67,191,290 52,283,532Líneas de crédito de uso simple 110,712,571 73,891,792

211,382,589 149,469,975

134

x Cuentas de ordenLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Valores y bienes en administración (1) 226,830,044 285,858,380Garantías hipotecarias 8,629,903,604 8,775,471,949Otras garantías prendarias 3,243,005,921 2,449,658,369Depósitos en la entidad financiera 33,547,817 41,680,433Otras garantías 109,895,732 113,887,770Líneas de crédito otorgadas y no utilizadas 966,793,230 909,982,306Líneas de crédito obtenidas y no utilizadas con otras entidades 145,883,841 300,384,721Documentos y valores de la entidad 571,411,827 557,456,397Cuentas incobrables castigadas y condonadas (2) 223,426,519 199,901,751Productos en suspenso 16,886,962 9,201,600Otras cuentas de registro 1,393,087 462,129Cuentas deudoras de los Fideicomisos Ver nota (y) 72,270,397 76,777,146

14,241,248,981 13,720,722,951

(1) La composición es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Cartera en Administración BDP 133,838,283 177,726,769Cartera en Administración BANDES 66,927,852 74,464,278Cartera en Administración Insumos Bolivia (Ex - PL-480) 1,300,878 1,300,878Productos devengados por cobrar BDP 1,750,094 2,223,715Productos en suspenso cartera en Administración BDP 8,961 6,803Previsión para incobrabilidad en administración BDP (270,341) (224,488)Previsión para incobrabilidad en administración Insumos Bolivia (Ex - PL-480) (1,222,094) (1,222,094)Garantía de la Cartera en Administración BDP 24,496,411 31,582,519

226,830,044 285,858,380

Al 31 de diciembre de 2019, la cartera castigada en el Banco Prodem S,A, es de Bs221,198,237 y Bs198,023,642 respectivamente, registrada en las cuentas “Créditos Castigados por Insolvencia” y “Créditos condonados voluntariamente por la entidad” (Cuenta de Orden) incluida en la Central de Información Crediticia (CIC) como parte de la información que permite al Banco y a otras instituciones tener un mejor control sobre prestatarios con problemas de pago; al 31 de diciembre 2019, los créditos castigados por insolvencia y los créditos condonados voluntariamente por la entidad alcanzaban a Bs168,100 y Bs191,842 respectivamente, Asimismo, se incluye al 31 de diciembre de 2019 y 2018 el castigo de otras cuentas por cobrar por Bs2,060,181 y Bs1,686,266 respectivamente,

y Patrimonios autónomosLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Cuentas de orden deudorasInversiones temporarias 22,651,480 5,117,859Cartera 48,991,679 59,635,258Inversiones permanentes - 11,494,728Gastos 627,238 529,301

72,270,397 76,777,1462019 2018

Bs BsCuentas de orden acreedorasOtras cuentas por pagar 207,046 184,007Patrimonio neto 24,100,586 17,277,721Ingresos 596,171 525,357Cuentas de orden contingentes acreedoras 47,331,084 58,787,992Cuentas de orden acreedoras 35,510 2,069

72,270,397 76,777,146

El 13 de junio de 2011, se suscribió el contrato de Fideicomiso entre la Minera San Cristóbal y el Banco Prodem S,A, con la finalidad de otorgar recursos a microempresas y algunos proyectos comunitarios cuyo objetivo sea establecer una fuente de ingresos para la consolidación en el rubro en que se desarrollan los prestatarios y a fin de generar empleos, El 9 de octubre de 2014 mediante Decreto Supremo N° 2137 se instauró el destino del seis por ciento (6%) del monto de las utilidades netas de la gestión 2014 para la constitución de un Fondo de Garantía para créditos de Vivienda de Interés Social o créditos destinados al Sector Productivo (FOGAVISP), en observancia a este Decreto Supremo y su reglamentación del 06 de febrero de 2015, el Banco constituyó e implementó dicho fondo en estricto cumplimiento a los lineamientos establecidos,El Fondo de Garantía para préstamos de Vivienda de Interés Social, tiene el objeto de garantizar el monto que suple al aporte propio exigido por las entidades financieras hasta un 20%, mientras que el Fondo para créditos productivos servirá para garantizar hasta el 50% de operaciones de microcrédito y de crédito PYME productivo para capital de operaciones y/o capital de inversión,

135

El 2 de diciembre de 2015 mediante Decreto Supremo N° 2614 se instauró el destino del seis por ciento (6%) del monto de las utilidades netas de la gestión 2015 para la constitución de un Fondo de Garantía para créditos destinados al Sector Productivo (FOGACP), en observancia a este Decreto Supremo, el Banco Prodem S,A, constituyó e implementó dicho fondo en estricto cumplimiento a los lineamientos establecidos,Mediante Resolución N° 634 del 22 de Julio de 2016 emitida en su versión II por el Ministerio de Economía y Finanzas Publicas, se establece el funcionamiento y la Administración de los Fondos de Garantía para el Sector Productivo – FOGACP y Fondos de Garantía de Crédito de Vivienda de Interés Social – FOGAVISP,Según el Decreto Supremo Nro, 3036 del 28 de diciembre de 2016, se establece que cada uno de los Bancos Múltiples y Pyme en el marco de la función social que deben cumplir, deberán destinar el seis por ciento (6%) de las utilidades netas de la gestión 2016, En ese sentido el 29 de marzo del 2017 en virtud a la Resolución N° 055, destinan el tres por ciento (3%) al Fondo de Garantía de Créditos de Vivienda de Interés Social bajo la actual administración y tres por ciento (3%) se destinó al Banco de Desarrollo Productivo (BDP),El Decreto Supremo Nro, 3459 del 17 de enero de 2018 estipula que los Bancos Múltiples y Pymes destinarán nuevamente el 6% de sus utilidades netas de 2017, para el Fondo para Capital Semilla (Focase), recursos que pasarán a ser administrados por el Banco de Desarrollo Productivo (BDP SAM),De acuerdo al Artículo 4° del Decreto Supremo N° 3764 del 02 de enero 2019, los Bancos Múltiples y Banco Pymes en el plazo máximo de treinta días (30) días hábiles computables a partir de la fecha de la celebración de la Junta de Accionistas que apruebe el destino de las utilidades, debe transferir con carácter definitivo e irrevocable los montos establecidos en el Párrafo II del Art, 3° (3% para fondo de garantía de vivienda de intereses social y 3% para fondo de garantía para el sector productivo), a los respectivos Fondos de Garantía que la entidad administra, a cuyo efecto Banco Prodem S,A,, transfirió los fondos en el mes de abril de la presente gestión,

NOTA 9 PATRIMONIOLa composición del grupo al 31 de diciembre de 2019 y 2018, es la siguiente:

2019 2018Bs Bs

Capital pagado 680,130,400 614,137,700Donaciones recibidas de libre disponibilidad pendientes de capitalización 4,211,040 4,211,040Donaciones no capitalizables 1,318,489 1,318,488Reserva legal 101,616,859 90,238,845Utilidades acumuladas 1,328 1,543Resultado neto del ejercicio 157,844,720 113,780,147

945,122,836 823,687,763

a) Capital pagadoEl capital autorizado del Banco es de Bs1,111,603,200 dividido en 11,116,032 acciones, cada una con un valor nominal de Bs100 con derecho a un voto por acción, El capital pagado al 31 de diciembre de 2019, es de Bs680,130,400 dividido en 6,801,304 acciones, respectivamente a un valor nominal de Bs100 por acción,El valor patrimonial proporcional de cada acción en circulación al 31 de diciembre de 2019 es de Bs138,96 (Al 31 de diciembre de 2018 Bs134,12),El Valor Patrimonial Proporcional se calcula dividiendo el total del patrimonio contable a la fecha de cierre sobre el total de acciones emitidas y en circulación a esa fecha,

b) ReservasReserva legalDe acuerdo a lo dispuesto por la legislación vigente y los estatutos del Banco, debe destinarse un monto no inferior al 10% de las utilidades al Banco de Reserva Legal, hasta alcanzar el 50% del capital pagado, Otras reservas obligatoriasLos importes de las cuentas que componen el rubro ajustes al patrimonio pueden ser capitalizados o utilizados para absorber pérdidas acumuladas,Cabe mencionar que la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) mediante Carta Circular SB/585/2008 del 27 de agosto de 2008, ha establecido que: a partir del 1º de septiembre de 2008, se suspende el re expresión de los rubros no monetarios según la variación de la Unidad de Fomento de Vivienda (UFV), por lo tanto, las entidades financieras deberán preparar y presentar sus estados financieros sin considerar ajustes por inflación,Explicación de cambios en el patrimonio netoEl 18 de marzo de 2019 se constituyó la Reserva Legal por Bs11,378,015 en cumplimiento al Artículo Nro, 421 de la Ley de Servicios Financieros según Acta de la Junta General Ordinaria de Accionistas Nro, 30 del 13 de marzo de 2019,El 29 de marzo de 2019, se registró la reinversión del 58 % sobre Utilidades Netas de la Gestión 2018 por Bs65,992,700, según en el Acta de aprobación por la Junta Ordinaria de Accionistas del 13 de marzo del 2019 y no objeción de la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero del 27 de marzo de 2019,El 29 de marzo de 2019 se procedió al pago de dividendos de utilidades de la gestión 2018 por Bs17,752,165, en virtud al Acta de la Junta General Ordinaria de Accionistas del 13 de marzo del 2019,

136

NOTA10 PONDERACIÓNDEACTIVOSYSUFICIENCIAPATRIMONIALLa ponderación de activos y contingentes, en bolivianos, es la siguiente:Al 31 de diciembre de 2019:

Código Nombre SaldoactivoCoeficientede

riesgoActivo

computableBs Bs

Categoría I Activos con cero riesgo 892,854,012 - -Categoría II Activos con riesgo de 10% - 0,10 -Categoría III Activos con riesgo de 20% 144,712,722 0,20 28,942,544Categoría IV Activos con riesgo de 50% 478,686,886 0,50 239,343,443Categoría V Activos con riesgo de 75% 1,315,674,589 0,75 986,755,941Categoría VI Activos con riesgo de 100% 6,727,711,559 1,00 6,727,711,559Totales 9,559,639,768 7,982,753,48810% sobre Activo computable 798,275,349Capital regulatorio 940,335,931Excedente/ (Déficit) Patrimonial 142,060,582Coeficiente de Suficiencia Patrimonial 11,78%


Código Nombre SaldoactivoCoeficientede

riesgoActivo

computableBs Bs

Categoría I Activos con cero riesgo 989,896,426 - -Categoría II Activos con riesgo de 10% - 0,10 -Categoría III Activos con riesgo de 20% 615,660,970 0,20 123,132,194Categoría IV Activos con riesgo de 50% 548,418,757 0,50 274,209,379Categoría V Activos con riesgo de 75% 1,277,225,383 0,75 957,919,037Categoría VI Activos con riesgo de 100% 6,366,806,963 1,00 6,366,806,963Totales 9,798,008,498 7,722,067,57310% sobre Activo computable 772,206,757Capital regulatorio 859,895,688Excedente/ (Déficit) Patrimonial 87,688,931Coeficiente de Suficiencia Patrimonial 11,14%

El capital regulatorio consignado para este cálculo, corresponde al que reporta la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI) vigente al cierre del periodo,La política de gestión de Capital aprobada en junta por el Directorio, de conocimiento de Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero, mediante nota del 20 de junio de 2014 establece un Coeficiente de Adecuación Patrimonial (CAP) mínimo del 11% y un Capital Primario sobre activos y contingentes ponderados por riesgo del 7,20%, compromisos financieros que se cumplen al cierre del 31 de diciembre de 2019,

NOTA11 CONTINGENCIASEl Banco declara no tener contingencias probables de ninguna naturaleza, más allá de las registradas contablemente,

NOTA12 HECHOSPOSTERIORESCon posterioridad al 31 de diciembre de 2019, no se han producido hechos o circunstancias que afecten en forma significativa los presentes estados financieros,

NOTA13 CONSOLIDACIÓNDEESTADOSFINANCIEROSEl Banco, no cuenta con filiales, subsidiarias o inversiones en otras empresas sobre las que ejerza control para consolidar estados financieros de otras empresas,








Más cerca, más tuyo.

más cerca, más tuyo. · 19 hours ago · 8 saldos menores a bs 70,000.-. los recursos captados...

Documents