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1

Control de concentraciones

José Luis Ambriz Villalpa

Mensajes principales

1. Importancia del control de concentraciones. El análisis previo de

las concentraciones permite prevenir estructuras de mercado que

puedan facilitar la comisión de prácticas monopólicas.

2. Régimen de control de concentraciones. En México, las

concentraciones que actualizan los umbrales legales deben

obtener autorización previa para poder realizarlas.

3. Procedimiento de análisis de concentraciones. El análisis de

concentraciones implica considerar el mercado relevante y el

poder sustancial para determinar si la concentración facilitaría

prácticas monopólicas.

5. Intervención en mercados regulados: licitaciones. La

participación de la Comisión en licitaciones está orientada a

prevenir concentraciones excesivas de insumos esenciales.

2

Control de concentraciones

José Luis Ambriz Villalpa

1. Importancia del control de concentraciones. El análisis previo de las concentraciones

permite prevenir estructuras de mercado que

puedan facilitar la comisión de prácticas

monopólicas.

3

4

¿Qué es una concentración?

Importancia del control de concentraciones

El concepto de concentración se definió en

México en 1992

5

Definición de concentración Artículo 61 de la LFCE

“Para los efectos de esta Ley, se entiende por

concentración la fusión, adquisición del control o

cualquier acto por virtud del cual se unan sociedades,

asociaciones, acciones, partes sociales, fideicomisos o activos en general que se realice entre competidores,

proveedores, clientes o cualesquiera otros agentes

económicos.


6

¿Las

concentraciones

son buenas o malas?


7

Artículo 28 Constitucional

“… la ley castigará severamente, y las autoridades perseguirán

con eficacia, toda concentración o acaparamiento en una o pocas manos de artículos de consumo necesario y que tenga

por objeto obtener el alza de los precios; …”

Ley Federal de Competencia Económica (artículo 2)

“Esta Ley tiene por objeto promover, proteger y garantizar la libre

concurrencia y la competencia económica, así como prevenir,

investigar, combatir, perseguir con eficacia, castigar

severamente y eliminar los monopolios, las prácticas

monopólicas, las concentraciones ilícitas, las barreras a la libre concurrencia y la competencia económica, y demás

restricciones al funcionamiento eficiente de los mercados.


Empresa 1

Empresa 2

Empresa 3

Empresa 1+2

Empresa 3 Concentración

Empresa 1-

Empresa 2

Sin poder de mercado:

Oligopolio

(suponiendo barreras a la entrada)

Empresa 1 + 2 con poder de mercado: Riesgo de prácticas

monopólicas relativas

Las concentraciones pueden generar la

acumulación de poder de mercado … CONCEPTUAL

Concentración horizontal


Empresa 1

Empresa 2

Empresa 3

Empresa 4

Empresa 1

Empresa 2

Empresa 3

Empresa 4

Jugador disruptivo

(maverick)

Empresa 1

compra

maverick

Maverick

desestabiliza

colusión

Desaparece maverick,

se uniforman tamaños:

Equilibrio en colusión

… incentivos a coludirse … CONCEPTUAL

Concentración horizontal


Empresa

A

Empresa

B1

Empresa

B2

Empresa

A

Empresa

B1

Empresa

B2

Concentración

Empresa A -

Empresa B1

Empresa A tiene pocos

incentivos para negar

insumo a cualquier

empresa en mercado B

(suponiendo barreras a la entrada)

Empresa A + B1 tiene incentivos a tratar

desfavorablemente a B2,

su competidor en mercado B

… o los incentivos a desplazar competidores de

un jugador verticalmente integrado … CONCEPTUAL

Concentración vertical


Empresa 1

Empresa 2

Empresa 3

Empresa 4 Empresa A

compra

empresa 1

… o no tener efecto estructural en los mercados CONCEPTUAL

Empresa A

Empresa B

Empresa C

Empresa D

Diversificaciones

• Pura

• Por línea de producto

• Por dimensión geográfica

Mercado X Mercado Z


Posibilidad de daño al proceso de

competencia

Crecimiento orgánico Concentración

• Más clientes Nuevos consumidores

Ganados a competidores

• Construcción de nuevas

instalaciones(plantas, tiendas)

• Expansión de producción

• Mayor gama de productos

• Fusión

• Adquisición de: Acciones

Activos

Participación en fideicomisos

• Coinversiones

• Cesiones de derechos,

donaciones, arrendamientos, …

• Creación de oferta

• Resultado de mayor eficiencia • Cambio “artificial” de la estructura

de mercado

Sin preocupaciones ex ante de

competencia


La ley trata de manera distinta al crecimiento

orgánico y las concentraciones

B A

Ejemplo: Concentración entre Mexichem y Cydsa Mercado de resina de PVC suspensión

Fuente: Análisis propio COFECE.

Los casos exitosos de prevención de concentraciones ilustran

los beneficios de un control de concentraciones efectivo…

13

Sep

2008

May

2009

Sep

2009

Dic

2009

Notificación de

operación

CFC no autoriza

en contexto de

cuotas de

importación

Eliminación

cuotas

importación 2ª notificación

Eve

nto

s re

leva

nte

s

Ago

2010

CFC autoriza

P

Q

O = mc

Qpre Qpost

Ppre

Ppost

Bienestar

consumidor (A)

Pérdida peso

muerto (B)

Total

$6.25

$0.85

$7.10

$6.93

$2.89

$9.82

Elemento Por bloquear

1er intento

Por eliminar

cuotas

Evaluación ex-post 2009 Beneficios económicos (millones de dólares)


90

110

130

150

170

190

210

230

250

Dic

20

03

Fe

b 2

00

4

Ab

r 2

004

Ju

n 2

004

Ag

o 2

00

4

Oc

t 2

004

Dic

20

04

Fe

b 2

00

5

Ab

r 2

005

Ju

n 2

005

Ag

o 2

00

5

Oc

t 2

005

Dic

20

05

Fe

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00

6

Ab

r 2

006

Ju

n 2

006

Ag

o 2

00

6

Oc

t 2

006

Dic

20

06

Fe

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00

7

Ab

r 2

007

Ju

n 2

007

Ag

o 2

00

7

Oc

t 2

007

Dic

20

07

Fe

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00

8

Ab

r 2

008

Ju

n 2

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Ag

o 2

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8

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Dic

20

08

Fe

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00

9

Ab

r 2

009

Ju

n 2

009

Ag

o 2

00

9

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t 2

009

Dic

20

09

Fe

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01

0

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r 2

010

Ju

n 2

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Ag

o 2

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0

Oc

t 2

010

Dic

20

10

Fe

b 2

01

1

Ab

r 2

011

Ju

n 2

011

Ag

o 2

01

1

Oc

t 2

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Dic

20

11

Fe

b 2

01

2

Ab

r 2

012

Ju

n 2

012

Precios de transporte de carga Índices de precios al productor

Índice Dic. 2003=100

Fuente: Análisis propio con datos de INEGI.

14

… y las derrotas muestran los daños a los

consumidores

14

Ferroviario

Autotransporte

INPP

Marítimo

Aéreo

Concentración

Ferromex/Ferrosur

Nov. 2005:

Prohibida por la CFC,

decisión revocada

en tribunales


El control de concentraciones es un instrumento

fundamental para evitar incentivos a cometer

conductas anticompetitivas

15


¿Por qué impedirles a dos

menores de edad quedarse

solos una noche?

• ¿Quién dice que se van a

portar mal?

• ¿No estamos coartando

su libertad por una

“presunción hipotética”?

2. Régimen de control de concentraciones. En México, las concentraciones que actualizan los

umbrales legales deben obtener autorización

previa para poder realizarlas.

16

17

¿Qué hacer

ante el riesgo?

Régimen de control de concentraciones

La Cofece tiene facultades para analizar y

resolver los asuntos de concentraciones

18

Artículo 12 de la LFCE

“La Comisión tendrá las siguientes atribuciones:

I. Garantizar la libre concurrencia y competencia

económica; prevenir, investigar y combatir los

monopolios, las prácticas monopólicas, las

concentraciones y demás restricciones al funcionamiento

eficiente de los mercados, e imponer las sanciones

derivadas de dichas conductas, en los términos de esta

Ley;

(…)”


19

¿Cuáles se

deben revisar?


La LFCE especifica las concentraciones

que deben someterse a la autorización

de la Comisión

20

Umbrales de notificación de concentraciones Artículo 86 de la LFCE

I. Cuando el acto o sucesión de actos que les den origen, independientemente del lugar de su celebración, importen en el

territorio nacional, directa o indirectamente, un monto superior al

equivalente a dieciocho millones de veces el salario mínimo general

diario vigente para el Distrito Federal;

II. Cuando el acto o sucesión de actos que les den origen, impliquen la

acumulación del treinta y cinco por ciento o más de los activos o acciones de un Agente Económico, cuyas ventas anuales originadas

en el territorio nacional o activos en el territorio nacional importen

más del equivalente a dieciocho millones de veces el salario mínimo

general vigente para el Distrito Federal, o

III. Cuando el acto o sucesión de actos que les den origen impliquen

una acumulación en el territorio nacional de activos o capital social

superior al equivalente a ocho millones cuatrocientas mil veces el salario mínimo general diario vigente para el Distrito Federal y en la

concentración participen dos o más Agentes Económicos cuyas

ventas anuales originadas en el territorio nacional o activos en el

territorio nacional conjunta o separadamente, importen más de

cuarenta y ocho millones de veces el salario mínimo general diario

vigente para el Distrito Federal.

Evitar simulaciones de

adquirir con base en

operaciones pequeñas sucesivas.

Limitado a jurisdicción nacional

Monto > $1,211.22 MDP

~ MUSD$ 92.7

Activos o acciones > 35%

Ventas o activos >

$1,211.22 MDP

~ MUSD$ 92.7

Activos o capital > $565.23

MDP

~ MUSD$ 43.3

Ventas o activos >

$3,229.9 MDP

~ MUSD$ 247.2

Notas: Usando un SMVDF a partir del 1 de enero de 2014 de $67.29 y tipo de cambio de 13.0672.


Los umbrales se han modificado con el tiempo

21


0

50

100

150

200

250

0.00

500.00

1,000.00

1,500.00

2,000.00

2,500.00

3,000.00

3,500.00

Umbrales monetarios de notificación, 1995-2014 Millones de pesos (corrientes)

Total de asuntos concluidos, 1993-2013

•De 2007 a 210 el

número de asuntos

de concentraciones

disminuyó.

•Sin embargo, se

observa una

recuperación a partir

de 2011.

Fracción III b

Fracción I y II

Fracción III a

22

¿En qué momento

se deberían de

autorizar?

¿Debe ser

obligatorio?


“Creo que mejor no me caso”

Daños irreversibles en

concentraciones

Ejemplos

• Intercambio de tecnología

• Compartición de información

confidencial

• Consolidación de clientes

• Fusión de fuerza de ventas

• Eliminación de líneas de

producto

El control previo de concentraciones evita

situaciones anticompetitivas que

frecuentemente son muy difíciles de reparar


“Artículo 86. Las siguientes concentraciones deberán ser autorizadas antes de

que se lleven a cabo:

(…)

Los actos relativos a una concentración no podrán registrarse en los libros

corporativos, formalizarse en instrumento público ni inscribirse en el Registro

Público de Comercio hasta que se obtenga la autorización favorable de la

Comisión o haya transcurrido el plazo a que se refiere el artículo 90, fracción V, sin

que el Pleno haya emitido resolución.

(…)”

“Artículo 87. Los Agentes Económicos deben obtener la autorización para

realizar la concentración a que se refiere el artículo anterior antes de que suceda

cualquiera de los siguientes supuestos: (…)”

La nueva LFCE contempla un enfoque donde las

concentraciones deben ser autorizadas para poder

llevarlas a cabo

24

• LFCE 2006. Notificación previa, CFC podía emitir orden de no ejecución.

• LFCE 1994. Sólo notificación previa, se podía cerrar operación sin autorización.


3. Procedimiento de análisis de concentraciones. El análisis de concentraciones implica considerar el

mercado relevante y el poder sustancial para

determinar si la concentración facilitaría

prácticas monopólicas.

25

26

¿Cómo determinar

que una

concentración pueda

disminuir, dañar o

impedir la

competencia?

Procedimiento de análisis

CONCEPTUAL

¿En qué bien o servicio se

da la competencia?

¿En qué espacio

geográfico se compite?

• Posibilidades de sustitución (oferta y demanda)

• Costos de distribución

• Costos y probabilidades de acudir a otros mercados

• Restricciones normativas Producto

Ge

og

ráfic

a

27

El primer paso es definir la cancha de juego, el

mercado relevante …

Criterios para determinar el mercado relevante LFCE, Art. 58


𝐻 = 𝑞𝑖2

𝑛

𝑖=1

Herfindahl-

Hirschmann

Suma de los

cuadrados de las

participaciones de

mercado

0: competencia perfecta

10,000: monopolio

𝐼𝐷 = ℎ𝑖2

𝑛

𝑖=1

Dominancia Suma de los

cuadrados de las

aportaciones (%) al

HHI total

0: competencia perfecta

10,000: monopolio

Fórmula Índice Descripción Rango de valores

DOF 24/7/1998: “La Comisión considerará que una concentración tiene pocas probabilidades de afectar el proceso de competencia y libre concurrencia cuando el

resultado estimado de la concentración, arroja alguno de los siguientes resultados: • El aumento de H sea menor de 75 puntos [poco aumento en concentración];

• El valor de H sea menor de 2,000 puntos [poca concentración];

• Disminuya el valor de ID [disminuye diferencia entre agentes];

• El valor de ID sea menor de 2,500 puntos [poca diferencia entre agentes].”

… y con base en las participaciones de

mercado calcular índices de concentración


La concentración no afecta el

proceso de competencia

¿Se

rebasan

índices?

No

Sí

• Análisis de

poder

sustancial

• Análisis de

efectos

coordinados

Los índices son un primer filtro al analizar las

concentraciones


Poder

sustancial

Un indicio de concentración ilícita es

que el agente resultante obtenga o

fortalezca su poder de mercado …

Participaciones de mercado

No hay poder

sustancial

Determinación de

poder de mercado

•Competidores ¿Cuántos jugadores existen?

•Participación ¿Cuál es el tamaño relativo de los

jugadores? ¿Desbalances entre ellos?

•Manipulación de precios y cantidades unilateralmente

•Barreras a la entrada ¿Es factible el acceso al mercado de

nuevos competidores?

•Acceso a insumos

•Comportamiento reciente


Empresa 6

Poder de mercado

desplaza a emp.

1 - 5

Mercado relevante

Mercado relacionado

(monopolizado)

Emp . 1

Emp . 2

Emp . 3

Emp . 4

Emp . 5

Interconexión Generación energía

Derecho de paso Servicio ferroviario

Serv. aeroportuarios Transporte aéreo

Sist. operativo Software

Ejemplos:

Refrescos Jugos

En mercado relevante o relacionado ¿Desplaza jugadores? ¿Impide acceso?

En mercado relevante o relacionado

¿Desplaza jugadores?

¿Impide acceso?

¿Crea ventajas?

… que le permita impedir el acceso o

desplazar a otros agentes económicos


Otro indicio es que facilite el ejercicio de

acuerdos colusivos

Empresa 1

Empresa 2

Empresa 3

Elementos de análisis de efectos coordinados Participaciones de

mercado similares


• Transparencia de precios

•Nivel de concentración

•Barreras a la entrada

•Regularidad y frecuencia de

órdenes

•Poder de compra

•Directorios cruzados

•Demanda poco estable

•Heterogeneidad de productos

• Simetría

•Contactos multi-mercado

33

•Existe o incrementa poder

sustancial en el mercado

relevante.

•Objeto o efecto desplazar,

impedir acceso o crear

ventajas, o facilite

acuerdos colusivos.

•Efectos anticompetitivos.

Eficiencias

• Economías de escala en

producción

• Economías de alcance

• Reducción de gastos

administrativos

• Transferencia de tecnologías

• Economías de red

Eficiencias que se traduzcan

en aportaciones netas al

bienestar del consumidor

Lo importante es el efecto neto en el bienestar del consumidor

Las consideraciones de eficiencia pueden

inclinar el balance en contra de la ilicitud de la

concentración


34

¿Qué debe hacer la

Comisión si detecta

posibles riesgos a la

competencia?


La Ley contempla un esquema de retroalimentación

a notificantes en operaciones con riesgo a la

competencia

35

Plazos del procedimiento de notificación

Días hábiles

10 10

15 15

60 40

Fecha en

que asunto

se lista

para Pleno

10

Plazo máximo

para

comunicar

riesgos a

notificantes

No

tific

ac

ión

Plazo máximo para

presentar propuesta de

condiciones

(hasta un día después

de listado el asunto)

60

Reinicia plazo

para resolver

EJEMPLO

Emitir requerimiento de

información básica (RIB)

Respuesta a RIB

Emitir requerimiento de

información adicional (RIA)

Respuesta a RIA

Resolver

Ampliación resolver


32 99

2690

No hay

problemas de

competencia

Hay problemas

remediables de

competencia

Hay problemas

irremediables

de

competencia

Se aprueba la concentración

Se prohíbe la concentración

Se imponen condiciones a la

concentración

• Estructurales: Venta de

activos

• De comportamiento:

Obligaciones de conducta

• Modificar la operación

Concentraciones resueltas CFC

2006-2010

La Comisión puede autorizar, condicionar o

prohibir una concentración según sus

probables efectos en competencia


4

126

Concentraciones resueltas Cofece

2013-2014

Fuente: Informes anuales CFC e informes trimestrales Cofece.

4. Ejemplo: Concentración Aeroméxico/Mexicana

37

38

Un elemento fundamental en el análisis de

concentraciones es determinar si existe poder

de mercado que pueda dañar a los

consumidores Mercado relevante

¿En qué bien o servicio se

da la competencia?

¿En qué espacio

geográfico se compite?

Concentración de mercado

¿Cuántos jugadores

existen?

¿Desbalances entre ellos?

Barreras a la entrada

¿Es factible el acceso al

mercado de nuevos

competidores?

CONCEPTUAL

Ejemplo: Concentración Aeroméxico/Mexicana

Definición de mercado relevante

Experiencia internacional

• Dimensión de producto: Otros medios de transporte

normalmente no son sustitutos suficientemente cercanos

del transporte aéreo, debido a diferencias de precios y

tiempos de recorrido.

• Dimensión geográfica: Para el consumidor, un vuelo entre

dos ciudades normalmente no es sustituto de otro vuelo

entre dos ciudades distintas. Análisis de

concentración

debe hacerse

ruta por ruta Lugar Fecha Def. mercado Resolución Operación

UE 6/2007 Ruta por ruta Prohibida Aer Lingus-Ryanair

EE.UU. 7/2001 Ruta por ruta Prohibida US Air-United.

EE.UU. En curso Ruta por ruta En curso Delta-Northwest

Fuente: CFC ; Comisión Europea; US Department of Justice

UE 2/2004 Ruta por ruta Aprobada KLM-Air France


En el caso del transporte aéreo de pasajeros,

cada ruta es un mercado relevante

Participación de mercado 10 principales rutas domésticas, 2007

Ruta % del mercado

doméstico AM MX Suma

AM+MX

México-Monterrey 7.4 45.3% 23.4% 68.7%

Participación

México - Cancún 6.9 26.6% 49.3% 75.9%

México - Guadalajara 6.0 43.3% 36.4% 79.7%

Guadalajara - Tijuana 3.8 24.9% 10.1%

México - Tijuana 3.6 48.8% 18.6% 67.4%

México - Mérida 3.1 35.7% 39.3% 75.0%

México - Villahermosa 2.2 37.8% 41.8% 79.6%

México - Acapulco 1.9 35.9% 54.1% 90.0%

México - Veracruz 1.8 14.9% 66.2% 81.1%

México – Pto. Vallarta 1.8 37.1% 44.5% 81.6%

Fuente: CFC con datos de SCT-Dirección General de Aeronáutica Civil

Resultados

similares en

24 de 25 rutas

con traslape AM-MX

35.0%

38.5


La fusión entre Aeroméxico y Mexicana arrojaría

una concentración excesiva en las rutas más

transitadas del país

Barreras a la entrada

al mercado de transporte aéreo de pasajeros

• Promoción

Reconocimiento de marca

Sistemas de fidelidad

• Prácticas comerciales entre competidores

Acuerdos interlineales

Códigos compartidos

• Asignación de slots (especialmente AICM)

• Discrecionalidad en autorizaciones de rutas

• Límites a la inversión extranjera

• Prohibición a extranjeros en el cabotaje

Económicas

Legales


… que no podría ser contrarrestada por otros

jugadores debido a las altas barreras a la

entrada

80

100

120

140

160

180

200

220

240

01

/07

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12

/07

01

/08

02

/08

03

/08

04

/08

05

/08

Fuente: Banxico (INP transporte aéreo), Pemex (precio de la turbosina en AICM)

Turbosina

Transporte

Aéreo

Índice de precios de transporte aéreo vs turbosina

Enero 2007 = 100

223.2

113.2

En 2008 el aumento del precio de la turbosina

había comprimido los márgenes y ponían en

riesgo a algunas aerolíneas


0

2

4

6

8

10

12

14

16

18

0

100

200

300

400

500

600

700

800

´90 ´91 ´92 ´93 ´94 ´95 ´96 ´97 ´98 ´99 ´00 ´01 ´02 ´03 ´04 ´05 ´06 ´07

Millones de pasajeros

transportados en EE.UU.

Quiebras y suspensiones de pagos

en EE.UU.*

*Número de empresas que entran en Chapter 7 (quiebra) y Chapter 11 (suspensión de pagos)

Fuente: Air Transport Association; US Department of Transportation

9/11


… pero aún en caso de quiebras, la evidencia

indicaba que no había afectación al tráfico

aéreo nacional

http://en.wikipedia.org/wiki/Image:Ealogo.png

http://en.wikipedia.org/wiki/Image:Trans_World_Airlines_Globe_Map_Logo_1.png

http://en.wikipedia.org/wiki/Image:Pan_Am_Logo.svg

http://en.wikipedia.org/wiki/Image:Continental_Airlines_Logo.svg

Fuente: Elaboración propia con datos de SCT-Dirección General de Aeronáutica Civil y US Department of Transportation

Pasajeros anuales por empleado

Promedio, 2007 Aerolíneas de bajo costo

Aerolíneas tradicionales

Eficiencia

Máx.

Mín.

Competencia desde 1978 Competencia desde 2005

1934

1588 1714

1159

Estados Unidos México

Si hay competencia, las empresas tienen

incentivos para ganar mercado mejorando su

eficiencia


ABC's (5

aerolíneas)

34%

Aeroméxico

27%

Mexicana

22%

Otras 5

aerolíneas

17% ABC's (12

aerolíneas)

30%

American

11%

Continental

5%

Delta

9% Northwest

6%

United

8%

US Airways

8%

Otras 113

aerolíneas 23%

Participación en el total de pasajeros domésticos transportados en servicio regular

Marzo 2008

México EE.UU.

Fuente: SCT-Dirección General de Aeronáutica Civil; US Department of Transportation


La separación de Aeroméxico y Mexicana había sido un

elemento crucial para desconcentrar el sector aéreo

mexicano y fomentar una mayor competencia …

-12

-10

-8

-6

-4

-2

0

2

4

6

8

EE.U

U.

Ca

na

dá

Fra

nc

ia

Ale

ma

nia

Su

ec

ia

Re

ino

Un

ido

Arg

en

tin

a

Bra

sil

Mé

xic

o

Au

stra

lia

Ch

ina

Ho

ng

Ko

ng

Ind

ia

Ja

pó

n

Sin

ga

pu

r

-1

Fuente: American Express Global Business Travel Forecast 2008

Incremento esperado en tarifas aéreas, 2008

Vuelos domésticos / distancias cortas, clase económica

Rango, %

Promedio

global:

1 - 4

-6

-9

1

4

3

7

4 5

1

5

2 2

0

5

3 3

1

4

2

6

4

-5

-10

2

3

5

3

1

-1

46


… que se estaba traduciendo en menores tarifas

para los consumidores

0

5

10

15

20

25

30

1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008

Pasajeros transportados en servicio doméstico Millones

Fuente: Elaboración propia con datos de SCT-DGAC

Aeroméxico

Mexicana

Otras

ABC’s


… y en un mayor número de pasajeros que tenían

acceso al transporte aéreo

5. Intervención en mercados regulados: licitaciones. La participación de la Comisión en licitaciones está orientada a prevenir

concentraciones excesivas de insumos

esenciales

48

Intervención en mercados regulados

Los sectores regulados presentan problemas

estructurales de competencia

¿Qué pasa si cada unidad es más barata de

producir que la anterior (i.e., hay economías de

escala)?

El productor más grande enfrenta menores

costos unitarios que los demás puede

producir más eficientemente

El productor más grande se queda con todo el

mercado sin acciones ilegales (por eso

“monopolio natural”)

Una vez sólo, se comporta como monopolio

pérdida en bienestar Ese pierde ganancia en

eficiencia

Justificación de la

regulación

económica, para

sustituir

(imperfectamente)

la competencia

Costos marginales crecientes de los agentes

Telecomu-

nicaciones

Energía

Servicios

financieros

Transporte

Ejemplo Sin acceso a él …

• Espectro

radioeléctrico

Es imposible dar el servicio

de telefonía móvil o

televisión abierta

• Ductos de gas No puede transportarse

eficientemente el gas de

un punto a otro

• Cámaras de

compensación

(switches)

Una tarjeta no puede usar

terminales punto de venta

de otros bancos

• Horarios de

despegue y

aterrizaje (slots)

Un avión no tiene

derecho a despegar y

aterrizar en un aeropuerto

Característica

intrínseca (no

existen sustitutos)

Economías de

escala (llenar el

tubo)

Economías de red

(conectarse a

redes grandes)

Característica

intrínseca (no

existen sustitutos)

¿Por qué no es

replicable?


Un factor crucial para la competencia en estos

mercados es el acceso a insumos esenciales

Incidencia en

reglas de

asignación de

insumos esenciales

Autorización para

que determinado

agente participe en

la asignación

Limitantes de acumulación ex ante para

cualquier agente económico

Ejemplo: Topes (caps) de espectro

establecidos en bases de licitación

Opinión favorable como requisito para que

un agente sea candidato a la asignación

de una concesión o permiso

Ejemplo: Opiniones favorables en

licitación de terminales portuarias


La intervención de la Comisión está orientada a

prevenir concentraciones excesivas de insumos

esenciales …


A través de un análisis conceptualmente igual

al poder de mercado (en concentraciones)

Las

participaciones

se miden sobre

el insumo

esencial El insumo

esencial

presenta

barreras por

definición

5. Ejemplo: Licitación del Aeropuerto Riviera Maya

53

Área de

traslape

Distancia

máxima de

influencia

Distancia

Aeropuerto 1 Aeropuerto 2

Ejemplo: Licitación del Aeropuerto Riviera Maya

El potencial de competencia entre dos

aeropuertos depende de un traslape importante

entre sus áreas de influencia

Tarifa máxima

(regulada)

Tarifa máxima

(regulada)

Tarifa 1

Tarifa 2

Tarifa n Tarifa n

Aeropuerto 1 Aeropuerto 2

(nuevo)

Ahorro para

usuarios

Pasajeros

Aerolíneas

…

Supone imposibilidad de discriminar precios por ubicación del pasajero. Con discriminación, la baja de precios se limita a los pasajeros ubicados en el traslape

CONCEPTUAL

Con competencia, se evitan los precios

excesivos por asimetrías de información en la

regulación


Más

competencia

en

aeropuertos

Mayor

ocupación

hotelera

Mayor

demanda de

servicios

turísticos

Más vuelos

Mejores

condiciones

para

aerolíneas

Menores

precios para

usuarios

Más turistas

Efecto multiplicador

de la competencia en aeropuertos Destinos turísticos

… en beneficio del turismo y la actividad

económica


Cancún

Pl. del Carmen

Tulum

Aerop.

Riviera

Maya

Aeropuerto Cancún-

Playa del Carmen Distancia: 68 km

Tiempo: 60 minutos

Cozumel Aeropuerto R. Maya-

Playa del Carmen Distancia: 63 km

Tiempo: 60 minutos

Práctica internacional

• Civil Aviation Authority

(Reino Unido), 2010:

2 horas (viajeros de

ocio)

• Institute of Transport

Economics (Alemania),

2006:

90 min (viajeros de ocio)

• Comisión Europea,

2007: 100 km o 1 hora

Los aeropuertos de Cancún y Riviera Maya se

traslapan en Playa del Carmen


Tulum

2% Akumal-

Aventur

as

16%

Cozume

l

7%

Playa

del

Carmen

27%

Puerto

Morelos

3%

Cancun

44%

Isla

Mujeres

1%

Habitaciones de hotel en Cancún-Riviera Maya, 2009 Total = 65,043

Fuente: Sectur

6.2 veces: Tasa de crecimiento Playa

del Carmen vs. tasa de crecimiento

resto de

Cancún-Riviera Maya, 2009-2025

2015-2020: Momento en que

Playa del Carmen se convierte en el principal destino de la región

Tendencia de crecimiento

… con lo que 27% de los consumidores totales

actuales de Cancún-Riviera Maya serían

indiferentes entre ambos aeropuertos


59

Documento disponible en http://www.asur.com.mx/asur/artman/uploads/ASR-3Q10.pdf. Énfasis añadido.

El propio ASUR aceptaba que ambos

aeropuertos sirven al mismo mercado


http://www.asur.com.mx/asur/artman/uploads/ASR-3Q10.pdf



Supone imposibilidad de discriminar precios por ubicación del pasajero. Con discriminación, la baja de precios se limita a los pasajeros ubicados en el traslape

Tarifa máxima

(regulada)

Tarifa máxima

(regulada) Tarifa 1

Aeropuerto

Cancún

Aeropuerto

Riviera Maya

CONCEPTUAL

Ahorro

usuarios

Ahorro

perdido

Si ASUR ganara la licitación, se perdería la

presión competitiva del nuevo aeropuerto …


Tarifa máxima

(regulada)

Tarifa máxima

(regulada) Tarifa 1

Aeropuerto

Cancún

Aeropuerto

Riviera Maya

Pérdida por usuario

Inversión necesaria

para construir A.

Riviera Maya

Incentivos para no construir, por: • Amparos de demás participantes

• Invasión de tierras • Hallazgos arqueológicos

• Impacto medioambiental

• Problemas de liquidez

• …

… pero incluso se pondría en riesgo la misma

construcción del aeropuerto de la Riviera Maya


CONCEPTUAL

Cancún

Pl. del Carmen

Tulum

62

Aerop.

Riviera

Maya

Cozumel

Grupos solicitantes

de opinión favorable de la CFC

Descalificado

por SCT

Descalificado

por SCT

Por ello, la CFC negó a ASUR la opinión

favorable para participar en la licitación


control de concentracioneslibreintercambio.fldm.edu.mx/documentos/seminario/3...el control de...

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