· 2019-08-29 · niif 16 arrendamientos la niif 16 fue emitida por el iasb en enero de 2016 y...
Post on 09-Jun-2020
11 Views
Preview:
TRANSCRIPT
Seguros de Vida Suramericana S.A.
Estados Financieros Intermedios Condensados Separados (no auditado) Por el periodo comprendido entre el 1 de enero y 30 de junio de 2019.
Estados Financieros Intermedios Condensados Separados
Seguros de Vida Suramericana S.A. Índice
Estados Financieros Intermedios Condensados Separados Estados de situación financiera intermedios condensados separados ........................................................ 3 Estados de resultados integrales intermedios condensados separados ...................................................... 4 Estados de cambios en el patrimonio intermedios condensados separados ............................................... 5 Estados de flujos de efectivo intermedios condensados separados............................................................. 6 Notas a los estados financieros intermedios condensados separados ........................................................ 7
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
7
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS INTERMEDIOS CONDENSADOS SEPARADOS Por el periodo terminado al 30 de junio de 2019, con cifras comparativas al 30 de junio y 31 de diciembre de 2018 (Valores expresados en miles de pesos colombianos, excepto los valores en moneda extranjera, tasa de cambio, valor nominal de la acción). NOTA 1. Entidad reportante
Seguros de Vida Suramericana S.A., es una sociedad comercial anónima, de carácter privado, constituida bajo leyes de Colombia; con domicilio social en la carrera 63 n° 49ª-31 de la ciudad de Medellín, constituida mediante la Escritura Pública No. 2381 del 4 de agosto de 1947 de la Notaría Tercera de Medellín, su duración se extiende hasta 31 de Diciembre de 2090, el acto administrativo que autorizó su funcionamiento fue la Resolución Nº 01045 del 5 de diciembre de 1944 de la Superintendencia Financiera de Colombia.
Es una institución financiera según la definición del artículo 90 de la Ley 45 de 1990. Su vigilancia y control la ejerce la Superintendencia Financiera de Colombia, organismo oficial adscrito al Ministerio de Hacienda y Crédito Público.
Su objeto social consiste principalmente en la realización de operaciones de seguro y de reaseguro sobre pólizas de vida, bajo las modalidades y los ramos facultados expresamente por la ley. Dentro del giro propio del negocio de seguros, la sociedad podrá ejecutar válidamente los contratos que tiendan a la realización del objeto social y a la inversión y administración de su capital y reservas. A la fecha la sociedad cuenta con los siguientes ramos de seguros autorizados:
• Resolución Número 5148 de diciembre 31 de 1991. Accidentes personales, colectivo vida, vida grupo, salud, vida individual.
• Resolución Número 1320 de abril 29 de 1993: Exequias.
• Resolución Número 785 de abril 29 de 1994: Seguro previsional de invalidez y sobrevivencia.
• Resolución Número 1129 de junio 14 de 1994: Seguros de Pensión de Ley 100.
• Resolución Número 999 de junio 30 de 1994: Grupo educativo.
• Resolución Número 2389 de diciembre 13 de 1995: Riesgo laborales.
• Resolución Número 685 de junio 2 de 1998: Pensiones voluntarias.
• Resolución Número 1127 de octubre 2 de 2002: Enfermedades de alto costo.
• Resolución Número 129 de febrero 16 de 2004: Pensiones con conmutación pensional.
La Compañía siguiendo instrucciones de la Superintendencia Financiera de Colombia, se inscribió en el Registro Nacional de Agentes del Mercado de Valores. En virtud de dicha inscripción, solo podrá desarrollar las operaciones habituales de adquisición o enajenación de valores ejecutadas directamente y por cuenta propia, a que hace referencia la parte 7 del Libro 1 articulo 7.1.1.1.1 del Decreto 2555 de julio de 2010.
Dentro de las reformas estatutarias más importantes, se encuentra la Escritura Pública número 1502 del 15 de septiembre de 1997 de la Notaria Catorce de Medellín, documento mediante el cual se protocolizó la escisión de la Compañía, y con la cual se dio vida jurídica a la Compañía Portafolio de Inversiones Suramericana S.A.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
8
NOTA 1. Entidad reportante (continuación) Los accionistas de Seguros de Vida Suramericana S.A. son: Suramericana S.A. con el 94.9594% del capital, Operaciones Generales Suramericana S.A.S con el 5.0394%, Servicios Generales Suramericana S.A.S. con el 0.0004%, Fundación Suramericana con el 0.0004% y Diagnóstico & Asistencia Médica S.A.S. con el 0.0004%.
La Compañía forma parte del Grupo Suramericana cuya matriz es Grupo de inversiones Suramericana S.A., y la controlante directa es Suramericana S.A., sociedad con domicilio en Medellín y cuyo objeto social principal es la realización de Inversiones en bienes muebles e inmuebles.
Proceso de fusión El 17 de diciembre de 2018, la Compañía recibió a través de la Resolución 1753, la no objeción por parte de la Superintendencia Financiera de Colombia para llevar a cabo el proceso de fusión con Seguros de Riesgos Laborales Suramericana S.A., en la cual la primera absorbió a la segunda, con el objetivo de generar una mayor eficiencia de capital.
El perfeccionamiento de la fusión para todos los efectos legales, contables y operativos fue a partir el 1 de enero de 2019 con las siguientes implicaciones en el estado de situación financiera de la Compañía de Seguros de Vida Suramericana.
Saldo inicial al 1 de enero
de 2019
Partidas involucradas en
el proceso de fusión
Balance Fusionado al 1
de enero de 2019
Efectivo y equivalentes de efectivo $
299,049,567 $
152,269,492 $
451,319,059 Inversiones 5,203,608,749 2,687,541,943 7,891,150,692 Derivados 1,434,844 1,374,623 2,809,467 Cartera de crédito 2,455,964 - 2,455,964 Cuentas por cobrar actividad aseguradora, neto 718,758,665 128,028,088 846,786,753
Cuentas comerciales por cobrar, neto 20,497,084 1,296,288 21,793,372 Reservas técnicas parte reaseguradores 158,918,353 20,258,368 179,176,721
Otros activos no financieros 9,002,486 22,373 9,024,859
Activos por impuestos corrientes 17,821,665 724,618 18,546,283
Propiedades de inversión 24,133,992 - 24,133,992
Propiedades y equipo 110,356,960 38,381,476 148,738,436
Inversiones en asociadas 129,119,372 10,171,836 139,291,208
Activos intangibles 27,315,271 - 27,315,271
Total activo $
6,722,472,972 $
3,040,069,105 $ 9,762,542,077
Cuentas por pagar actividad aseguradora $
116,399,792 $ 58,859,196 $ 175,258,988
Derivados 11,544,779 6,667,216 18,211,995
Cuentas comerciales por pagar 155,473,628 37,897,980 193,371,608 Diferido de comisiones de reaseguro 8,355,452 - 8,355,452
Reservas técnicas de seguros 4,859,581,884 2,358,657,899 7,218,239,783
Pasivos por impuesto corriente 5,426,420 - 5,426,420
Beneficios a los empleados 64,813,235 19,709,970 84,523,205
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
9
NOTA 1. Entidad reportante (continuación)
Otras provisiones - 150,862 150,862
Pasivo por impuestos diferidos 3,399,108 1,037,816 4,436,924
Total pasivo $ 5,224,994,298 $ 2,482,980,939 $ 7,707,975,237
Capital suscrito y pagado $ 33,175,184 $ 12,985,959 $ 46,161,143
Reservas 1,224,200,751 350,377,385 1,574,578,136
Ganancias acumuladas (60,055,277) (32,309,518) (92,364,795)
Otros resultados integrales 5,875,356 12,583,466 18,458,822
Utilidad neta del periodo 294,282,660 213,450,874 507,733,534
Total patrimonio $ 1,497,478,674 $ 557,088,166 $ $ 2,054,566,840
NOTA 2. Bases de preparación de los estados financieros intermedios condensados separados
2.1. Declaración de cumplimiento
Los estados financieros intermedios condensados separados por el período de seis meses terminado el 30 de junio de 2019, han sido preparados de acuerdo con la NIC 34 Información financiera intermedia, incluida en el “Anexo técnico compilatorio No. 1, de las Normas de Información Financiera NIIF, Grupo 1" del Decreto 2483 de 2018.
Los estados financieros intermedios condensados separados no incluyen toda la información y revelaciones requeridas en los estados financieros anuales y deberán ser leídos en conjunto con los estados financieros separados anuales de la Compañía al 31 de diciembre de 2018.
2.2 Bases de preparación Los estados financieros intermedios condensados separados han sido preparados sobre la base del costo histórico excepto por: • Los instrumentos financieros derivados son valorizados al valor razonable. • Los activos financieros medidos al valor razonable con cambios en resultado. • Los bienes raíces clasificados como propiedades para uso propio y para uso a través de rentas se miden
al valor razonable. • Las reservas técnicas se miden a través de métodos actuariales.
2.3. Presentación de estados financieros intermedios condensados separados La Compañía presenta el estado de situación financiera intermedio condensado separado por orden de liquidez. En el estado de resultados integrales intermedios condensados separados, los ingresos y gastos no se compensan, a menos que dicha compensación sea permitida o requerida por alguna norma o interpretación contable, y sea descrita en las políticas de Seguros de Vida Suramericana S.A.
NOTA 3. Políticas contables significativas
Las principales políticas contables utilizadas para la preparación de los estados financieros intermedios condensados separados adjuntos, han sido consistente con las políticas contables publicadas para el último periodo anual terminado el 31 de diciembre de 2018. A continuación, se detallan las nuevas políticas contables que iniciaron vigencia al 1 de enero de 2019:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
10
NOTA 3. Políticas contables significativas (continuación) Comisiones a favor de intermediarios y gestión comercial Los pagos que realiza la Compañía por concepto de comisiones a favor de intermediarios y gestión comercial son sufragados con recursos propios provenientes principalmente de: (i) El exceso del calce de inversiones que no respaldan reservas técnicas y que son considerados como recursos propios de la entidad, (ii) Reservas patrimoniales de destinación específica aprobadas por asamblea. Arrendamientos La Compañía considera como un contrato de arrendamiento aquel que otorga el derecho a controlar el uso de un activo subyacente por un período de tiempo a cambio de una contraprestación. La Compañía no considera como contrato de arrendamiento: ▪ Arrendamientos de activos intangibles, excepto cuando se encuentren empaquetados en un solo contrato
junto con activos tangibles. ▪ Contratos de corto plazo, es decir menores a 12 meses sin renovaciones, ni opciones de compras. ▪ Activos subyacentes de bajo valor.
Reconocimiento inicial En el comienzo del contrato se reconoce un activo por derecho a uso y un pasivo por arrendamiento. El derecho de uso se mide al costo y pasivo por arrendamiento por el valor presente de los pagos del arrendamiento a la fecha de comienzo. Para la medición inicial del pasivo por arrendamiento la Compañía utiliza la tasa de interés implícita, siempre que sea factible su estimación. En caso de que no se pueda determinar utiliza la tasa de interés incremental. Medición posterior Después de la fecha de comienzo, la Compañía mide el activo por derecho de uso aplicando el modelo del costo. El plazo de amortización del activo es determinado como el menor entre periodo contractual del activo o la vida útil contable en caso de que exista certeza que la Compañía se quedará al final del contrato con el activo objeto de arrendamiento. El pasivo por arrendamientos es actualizado periódicamente por la causación de los gastos financieros y mantenido por la Compañía durante el plazo del contrato de arrendamiento.
Nota 4. Nuevas normas revisadas y emitidas a la fecha de preparación de los estados financieros intermedios condensados separados Las políticas contables adoptadas para la preparación de los estados financieros intermedios condensados separados son consistentes con las utilizadas en la preparación de los estados financieros separados anuales de la Compañía al 31 de diciembre de 2018, excepto por la adopción de las nuevas normas aplicables a partir del 1 de enero de 2019. La Compañía no ha adoptado anticipadamente ninguna otra norma, interpretación o enmienda que se haya emitido pero que aún no sea efectiva. 4.1 Nuevas normas emitidas con fecha de aplicación efectiva en Colombia NIIF 16 Arrendamientos
La NIIF 16 fue emitida por el IASB en enero de 2016 y reemplaza la NIC17, la CINIIF4, SIC15 y SIC27. En Colombia es adoptada mediante el Decreto 2170 de 2017, con vigencia a partir del 1 de enero de 2019.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
11
Nota 4. Nuevas normas revisadas y emitidas a la fecha de preparación de los estados financieros intermedios condensados separados (continuación)
Esta norma establece los principios de reconocimiento, medición, presentación y revelación de arrendamientos y requiere a los arrendatarios contabilicen todos sus arrendamientos bajo un modelo único de contabilización en el balance.
La norma incluye dos exenciones de reconocimiento para arrendatarios:
i. Arrendamiento de activos de bajo monto (por ejemplo, computadores personales).
ii. Arrendamientos de corto plazo (es decir, arrendamientos con un término menor a 12 meses)
Al inicio del arrendamiento, el arrendatario reconocerá un pasivo para el pago de los cánones (pasivo por arrendamiento) y un activo que representaría el derecho a usar el activo subyacente durante el término del arrendamiento (derecho de uso del activo). Los arrendatarios deberán reconocer de manera separada el gasto por intereses del pasivo por arrendamiento y el gasto por depreciación del derecho de uso.
También se requiere que los arrendatarios calculen el pasivo de arrendamiento ante la ocurrencia de ciertos eventos (por ejemplo, un cambio en el plazo del arrendamiento, un cambio en los pagos de arrendamiento en el futuro como resultado de un cambio en un índice o tasa utilizada para determinar los pagos). El arrendatario reconoce en general la cantidad de la nueva medición del pasivo de arrendamiento como un ajuste al activo por derecho de uso.
Los arrendadores continuarán clasificando todos sus arrendamientos usando los mismos principios de clasificación de la NIC 17, entre arrendamientos financieros y operativos.
Transición de la Compañía a NIIF 16
Para la transición a NIIF 16 la Compañía utilizó la opción de no re-expresar la información comparativa, reconociendo el efecto acumulado de la aplicación inicial al 1 de enero de 2019. Como lo exige la NIC 34, la naturaleza y el efecto de estos cambios se detallan a continuación.
• Arrendamientos previamente clasificados como financieros.
La Compañía no modificó los valores en libros de los activos y pasivos reconocidos como arrendamientos financieros en la fecha de aplicación inicial de la NIIF 16 (es decir, los activos por derecho de uso y los pasivos por arrendamiento son iguales a los activos y pasivos por arrendamientos reconocido bajo NIC 17). Los requerimientos de la NIIF 16 se aplicaron a dichos arrendamientos a partir del 1 de enero de 2019.
• Arrendamientos previamente contabilizados como arrendamientos operativos.
La Compañía reconoció activos por derecho de uso y pasivos por arrendamiento para aquellos arrendamientos previamente clasificados como operativos, excepto los arrendamientos a corto plazo y los arrendamientos de activos de bajo valor. Los activos por derecho de uso se reconocieron con base en su valor en libros como si la NIIF 16 se hubiera aplicado siempre, excepto por el uso de la tasa de endeudamiento incremental en la fecha de la aplicación inicial. En algunos arrendamientos, los activos por derechos de uso se reconocieron de acuerdo con el monto equivalente a los pasivos por arrendamiento, ajustados por cualquier canon causado o pagado por anticipado previamente registrado. Los pasivos por arrendamientos se reconocieron con base en el valor presente de los pagos por arrendamiento restantes, descontados usando la tasa de endeudamiento incremental en la fecha de aplicación inicial de la norma.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
12
Nota 4. Nuevas normas revisadas y emitidas a la fecha de preparación de los estados financieros intermedios condensados separados (continuación)
La Compañía también aplicó las siguientes soluciones prácticas contempladas por la norma:
• Uso de una única tasa de descuento para un grupo de arrendamientos con características razonablemente similares
• Aplicación de las exenciones para arrendamientos de corto plazo en los arrendamientos con un plazo que termina dentro de los 12 meses posteriores a la fecha de aplicación inicial.
• Exclusión de costos directos iniciales para la medición del activo por derecho de uso en la fecha de aplicación inicial.
• Determinación del plazo del arrendamiento con base en lo observado en contratos pasados para aquellos contratos que contenían opciones de extensión o terminación de los mismos.
Con base en lo anterior, al 1 de enero de 2019:
• Se reconocieron activos y pasivos por derechos de uso por $89,101,710 los cuales se presentaron de manera separada en el estado de situación financiera.
Interpretación CINIIF 23 incertidumbre sobre el tratamiento del impuesto a la renta
La Interpretación aborda la contabilización de los impuestos sobre la renta cuando los tratamientos impositivos implican incertidumbre que afecta la aplicación de la NIC 12 Impuesto a las ganancias. No se aplica a los impuestos o gravámenes que están fuera del alcance de la NIC 12, ni incluye específicamente los requisitos relacionados con los intereses y las sanciones asociadas con tratamientos fiscales inciertos.
La Interpretación aborda específicamente lo siguiente:
• Si una entidad considera tratamientos fiscales inciertos por separado.
• Los supuestos que una entidad hace sobre el examen de los tratamientos fiscales por parte de las autoridades fiscales.
• Cómo una entidad determina la ganancia fiscal (pérdida fiscal), las bases fiscales, las pérdidas fiscales por compensar, los créditos fiscales no utilizados y las tasas fiscales.
• Cómo una entidad considera los cambios en los hechos y circunstancias.
Una entidad debe determinar si considerar cada tratamiento fiscal incierto por separado o en conjunto con uno o más tratamientos fiscales de ese tipo. El enfoque que mejor predice la resolución de la incertidumbre debe ser seguido.
La Compañía aplica un juicio importante en la identificación de incertidumbres sobre los tratamientos del impuesto sobre la renta. Dado que la Compañía opera en un entorno complejo, se evaluó si la interpretación tendría impacto en sus estados financieros.
Tras la adopción de la interpretación, la Compañía consideró si tiene posiciones fiscales inciertas, principalmente relacionadas con los precios de transferencia. Las declaraciones de impuestos de la Compañía y de las subsidiarias en diferentes jurisdicciones incluyen deducciones relacionadas con precios de transferencia y las autoridades fiscales pueden cuestionar esos tratamientos fiscales.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
13
Nota 4. Nuevas normas revisadas y emitidas a la fecha de preparación de los estados financieros intermedios condensados separados (continuación)
La Compañía determinó, basándose en su estudio de cumplimiento tributario y precios de transferencia, que es probable que las autoridades tributarias acepten sus tratamientos fiscales (incluidos los de las subsidiarias). La interpretación no tuvo impacto en los estados financieros consolidados de la Compañía.
CINIIF 22 – Transacciones en moneda extranjera y pagos anticipados Enmienda emitida por el IASB e incorporadas en Colombia a partir del 1 de enero de 2019 por medio del Decreto 2483 de 2018, se permite su aplicación anticipada. Esta interpretación aclara la contabilización de transacciones que incluyen abonos o pagos anticipados en moneda extranjera. La interpretación abarca las transacciones en moneda extranjera cuando una entidad reconoce un activo o pasivo no monetario derivado del pago o recepción de una contraprestación anticipada antes de reconocer el activo, gasto o ingreso relacionados. No se aplica cuando una entidad mide el activo, gasto o ingreso relacionado en el reconocimiento inicial al valor razonable o al valor razonable de la contraprestación recibida o pagada en una fecha distinta a la fecha del reconocimiento inicial del activo o pasivo no monetario. Adicional, no es necesario aplicar esta interpretación a los impuestos sobre la renta, contratos de seguros o contratos de reaseguro. Se permite su aplicación anticipada. La Compañía estima que no se presentarán impactos significativos en la aplicación de esta interpretación. Mejoras anuales a las NIIF Enmiendas emitidas por el IASB e incorporadas en Colombia a partir del 1 de enero de 2019 por medio del Decreto 2483 de 2018, se permite su aplicación anticipada: Ciclo 2015-2017, emitida en diciembre de 2017 y efectiva para los períodos que comiencen en o después del 1 de enero de 2019.
• NIC 12 Impuesto a las ganancias: clarifican que el impuesto a las ganancias como consecuencia de dividendos que son vinculados más directamente a transacciones pasadas o eventos que generan ganancias distribuibles a los accionistas. Por lo tanto, una entidad reconocerá las consecuencias del impuesto a las ganancias de dividendos en los resultados u otro resultado integral o patrimonio de acuerdo donde la entidad originalmente reconoció estos eventos o transacciones pasadas.
• NIC 23 Costos por préstamos: susceptibles de capitalización.
• NIC 28 Inversiones en asociadas y negocios conjuntos: una compañía que es una organización de capital de riesgo u otra entidad calificada, puede elegir en el reconocimiento inicial de cada una de las inversiones, medir sus inversiones en asociadas y acuerdos conjuntos al valor razonable con cambios en resultados o se hayan clasificado como mantenidos para negociar y se contabilicen de acuerdo a la NIC 39.
La Compañía no considera la aplicación anticipada de estas enmiendas y se estima que no se presenten impactos significativos en su aplicación.
▪ Enmienda a la “NIC 40 Propiedades de inversión”: La enmienda indica que una entidad transferirá una propiedad a, o de, propiedades de inversión cuando, y sólo cuando, hay evidencia de un cambio en el uso, el cual ocurre si la propiedad cumple, o deja de cumplir, la definición de propiedad de inversión. Un cambio en las intenciones de la administración para el uso de una propiedad por sí mismo no constituye evidencia de un cambio en el uso. El listado de evidencias de que existe un cambio en el uso de la propiedad de inversión suministrada por la norma se designó como lista no exhaustiva de ejemplos.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
14
Nota 4. Nuevas normas revisadas y emitidas a la fecha de preparación de los estados financieros intermedios condensados separados (continuación)
▪ NIIF 2 – “Pagos basados en acciones”, la NIIF 2 no contenía ninguna orientación sobre la forma en que las condiciones de consolidación de beneficios afectan al valor razonable de los pasivos por pagos basados en acciones liquidados en efectivo. El IASB ha agregado una guía que introduce los requisitos contables para pagos basados en acciones basados en efectivo que siguen el mismo enfoque utilizado para los pagos basados en acciones. Entrada en vigencia 1 de enero de 2019.
▪ NIIF 4 – “Contrato de seguro”, ofrece dos opciones para las entidades que emiten contratos de seguros dentro del alcance de la NIIF 4: Una opción que permite a las entidades reclasificar, de la utilidad o pérdida a otro resultado integral, parte de los ingresos o gastos derivados de activos financieros designados; llamado enfoque de superposición. Una exención temporal facultativa de la aplicación de la NIIF 9 para las entidades cuya actividad predominante es la emisión de contratos dentro del alcance de
la NIIF 4; llamado enfoque de diferimiento. La aplicación de ambos enfoques es opcional y se permite a una entidad dejar de aplicarlos antes de que se aplique la nueva norma de contratos de seguro.
Normas y/o enmiendas emitidas por el IASB y que aún no se han incorporado en Colombia Las siguientes enmiendas emitidas por el IASB, pero aún no han sido incorporadas por Decreto en Colombia: NIIF 17 Contratos de seguros En mayo de 2017, el IASB emitió la NIIF 17, un nuevo estándar contable integral para contratos de seguro cubriendo la medición y reconocimiento, presentación y revelación. Una vez entre en vigencia, la NIIF 17 reemplazará la NIIF 4, emitida en 2005. La NIIF 17 aplica a todos los tipos de contratos de seguro, sin importar el tipo de entidades que los emiten, así como ciertas garantías e instrumentos financieros con características de participación discrecional. Esta norma incluye pocas excepciones. El objetivo general de la norma consiste en dar un modelo de contabilidad para contratos de seguro que sea más útil y consistente para los aseguradores. Contrario a los requerimientos de la NIIF 4, que busca principalmente proteger políticas contables locales anteriores, la NIIF 17 brinda un modelo integral para estos contratos, incluyendo todos los temas relevantes. La esencia de esta norma es un modelo general, suplementado por: - Una adaptación específica para contratos con características de participación directa (enfoque de tarifa
variable). - Un enfoque simplificado (el enfoque de prima de asignación) principalmente para contratos de corta
duración. La NIIF 17 no ha sido introducida en el marco contable colombiano por medio de Decreto alguno a la fecha. La Compañía se encuentra evaluando el potencial efecto de esta norma en sus estados financieros. NOTA 5. Juicios contables significativos, estimados y causas de incertidumbre en la preparación de los estados financieros La preparación de los estados financieros intermedios condensados separados de conformidad con las NCIF requiere que la administración realice juicios, estimaciones y supuestos que afectan la aplicación de las políticas contables y los montos de activos, pasivos, ingresos y gastos informados. Los resultados reales pueden diferir de estas estimaciones producto de surgimiento de nuevos acontecimientos, que hagan variar las hipótesis y otras fuentes de incertidumbre asumidas a la fecha. Las estimaciones y supuestos relevantes son revisados regularmente. Las revisiones de las estimaciones contables son reconocidas en el período en que la estimación es revisada y en cualquier período futuro afectado.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
15
NOTA 5. Juicios contables significativos, estimados y causas de incertidumbre en la preparación de los estados financieros (continuación) La determinación de dichas estimaciones y supuestos está sujeta a procedimientos de control interno y a aprobaciones, para lo cual se consideran estudios internos y externos, las estadísticas de la industria, factores y tendencias del entorno y los requisitos regulatorios y normativos. La información sobre juicios críticos en la aplicación de políticas contables que tienen el efecto más importante sobre el monto reconocido en los estados financieros, se describe en las siguientes notas: a) Revalorización de bienes de uso propio La Compañía registra los bienes inmuebles (terrenos y edificios) bajo el modelo revaluado y los cambios en el mismo se reconocen en otros resultados integrales. Cuando se reduzca el valor en libros de un activo como consecuencia de una revaluación, tal disminución se reconocerá en el resultado del periodo. Sin embargo, la disminución se reconocerá en otro resultado integral en la medida en que existiera saldo acreedor en el superávit de revaluación en relación con ese activo. La disminución reconocida en otro resultado integral reduce el valor acumulado en el patrimonio denominado superávit de revaluación. El valor razonable de los terrenos y edificios se basa en evaluaciones periódicas realizadas tanto por valuadores externos calificados, como internamente. La Compañía por política contable efectúa avalúos técnicos cada cuatro años. La última valoración realizada por la Compañía fue efectuada para el en el 2017 para el periodo anual presentado. b) Revalorización de bienes usados para renta La Compañía registra los bienes inmuebles (terrenos y edificios) al valor razonable y los cambios en el mismo se reconocen en el resultado del ejercicio.
El incremento o disminución por revaluación, se reconocerá directamente en el resultado del ejercicio. La revaluación se calcula cada año. La última valoración realizada por la Compañía fue en el año 2017 para el último periodo anual presentado. Para efectos de presentación de los estados financieros intermedios condensados separados no se presentan variaciones significativas desde la última valoración realizada. c) Valor razonable de los instrumentos financieros
Cuando el valor razonable de los activos y pasivos financieros registrados en el estado de situación financiera no se obtiene de mercados activos, se determina utilizando técnicas de valoración que incluyan el modelo de descuento de flujos de efectivo. Los datos que aparecen en estos modelos se toman de mercados observables cuando sea posible, pero cuando no lo sea, es necesario un cierto juicio para establecer los valores razonables. Los juicios incluyen datos tales como el riesgo de liquidez, el riesgo de crédito y la volatilidad. d) La vida útil y valores residuales de las propiedades y equipos e intangibles La Compañía revisa las vidas útiles de todas las propiedades y equipos e intangibles por lo menos al final de cada período anual. Los efectos de cambios en la vida estimada son reconocidos prospectivamente durante la vida restante del activo. e) La probabilidad de ocurrencia y el valor de los pasivos de valor incierto o contingentes
La Compañía reconoce una provisión cuando se den las siguientes condiciones:
a) Se tiene una obligación presente (legal o implícita) como resultado de un evento pasado.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
16
NOTA 5. Juicios contables significativos, estimados y causas de incertidumbre en la preparación de los estados financieros (continuación)
b) Es probable que la Compañía deba desprenderse de recursos, que incorporen beneficios económicos
para cancelar tal obligación.
c) Puede hacerse una estimación fiable del valor de la obligación. f) Reservas
La estimación de los pasivos finales que surgen de los reclamos hechos por los clientes de la Compañía bajo contratos de seguros es el estimado contable más crítico. Hay varias fuentes de incertidumbre que necesitan ser consideradas en el estimado del pasivo que la Compañía pagará finalmente por tales reclamos. De acuerdo con las normas de la Superintendencia Financiera de Colombia dichos pasivos están divididos en pasivos por siniestros ocurridos avisados pendientes de liquidar y siniestros ocurridos no avisados, los cuales representa una estimación del monto de recursos que debe destinar la Compañía para atender los futuros pagos de siniestros que ya han ocurrido a la fecha de cálculo de esta reserva, pero no han sido avisados a la Compañía o para los cuales no se cuenta con suficiente información. Como carácter general las estimaciones e hipótesis utilizadas son revisadas de forma periódica y están basadas en la experiencia histórica y en otros factores que hayan podido considerarse más razonables en cada momento. Si como consecuencia de estas revisiones se produjese un cambio de estimación en un período determinado, su efecto se aplicará en ese período en forma prospectiva. La principal hipótesis está basada en el comportamiento y desarrollo de los siniestros, utilizando la frecuencia y costos de los mismos de los últimos ejercicios. Así mismo, se tienen en cuenta en las estimaciones, hipótesis sobre los tipos de interés, retrasos en el pago de siniestros y cualquier otro factor externo que pudiera afectar tales estimaciones. Las hipótesis están basadas en la mejor estimación posible en el momento de la emisión de los contratos. A continuación, se describe la metodología utilizada para la estimación de cada una de las reservas:
Reserva de prima no devengada
La estimación de esta reserva es efectuada póliza a póliza, y surge como el resultado de multiplicar la prima emitida, deduciendo los gastos de expedición causados al momento de emitir la póliza por la fracción de riesgo no corrido a la fecha de cálculo. Así mismo, se calcula la parte de la reserva correspondiente al reasegurador, teniendo en cuenta la prima que ha sido cedida. Los gastos de expedición reales por ramo son determinados, tomando como referencia la información histórica del último año.
Para las pólizas o amparos cuya vigencia sea inferior o igual a un (1) mes, se debe constituir y mantener una reserva equivalente como mínimo al 50% de la prima o cotización emitida mensualmente neta de gastos de expedición. Para la reserva técnica de prima no devengada de siniestros de reaseguro aceptado se calcula por método de octavos según el decreto 839 de 1991. La reserva por insuficiencia de primas complementará la reserva de prima no devengada, en la medida en que la prima no resulte suficiente para cubrir el riesgo en curso y los gastos no causados. Reserva matemática
Se estima como la diferencia entre el valor presente actuarial de las obligaciones futuras a cargo de la aseguradora y el valor presente actuarial de los pagos futuros a cargo del asegurado a la fecha de cálculo.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
17
NOTA 5. Juicios contables significativos, estimados y causas de incertidumbre en la preparación de los estados financieros (continuación) En la estimación de las obligaciones a cargo del asegurador son incluidos los gastos de liquidación y administración no causados a la fecha de cálculo, así como la participación de utilidades y cualquier otro gasto asociado directamente a los compromisos asumidos en la póliza. Reserva de siniestros ocurridos avisados
Esta reserva es estimada por siniestro, en la fecha en que la aseguradora tenga conocimiento de la ocurrencia del siniestro y corresponde al monto de recursos que debe destinar la Compañía para atender los pagos de los siniestros ocurridos una vez estos han sido avisados, así como los gastos asociados a estos, a la fecha de cálculo de este pasivo.
Para la constitución del pasivo, la Compañía tiene en cuenta la magnitud del siniestro, el valor asegurado y la modalidad del amparo, las condiciones de la póliza que eventualmente podría afectarse, los valores sugeridos por los ajustadores, coaseguradores, compañías cedentes o reaseguradores, también se evalúa y sopesa el riesgo subjetivo, técnico, reputacional, financiero, etc.
El monto de la reserva constituido se debe reajustar en la medida en que se cuente con mayor información y en caso de existir informes de liquidadores internos o externos. La reserva deberá incluir los gastos de liquidación en que se incurre para atender la reclamación, incluidos los costos de honorarios de abogados para aquellos siniestros que se encuentren en proceso judicial. El cálculo de la reserva de siniestros incorpora análisis de valores típicos y atípicos a través de percentiles, dando cumplimiento a la Circular Externa 025 de 2017 emitida por la Superintendencia Financiera. La Compañía ha establecido que para algunas coberturas donde es posible tener valores atípicos, los valores de apertura de reservas se definen a través de percentiles y no de valores promedio; aquellos casos que superen un límite establecido, son ajustados manualmente con el fin de mantener en la reserva la mejor estimación de la obligación; en el caso particular del seguro previsional de invalidez y sobrevivencia, la reserva de siniestros avisados se estima bajo las instrucciones impartidas por la Superintendencia Financiera de Colombia a través de la circular externa 015 de 2017. Así mismo, la reserva de procesos judiciales se establece dando cumplimiento a las mencionadas circulares externas, para estos siniestros el valor de reserva estimado es afectado por una probabilidad de riesgo técnico jurídico definida por un comité de evaluación de siniestros en proceso judicial.
La Circular externa 039 de 2016, imparte instrucciones relacionadas con la metodología de cálculo de la reserva de siniestros avisados del ramo de seguro de riesgos laborales: “Metodología de cálculo de las reservas que componen la reserva técnica de siniestros avisados del ramo de riesgos laborales”.
Reserva de siniestros ocurridos no avisados (IBNR)
Para la estimación de esta reserva la Compañía utiliza la metodología de triángulos que estima la reserva requerida partiendo del desarrollo de los siniestros históricos. Este método se basa en el supuesto de que el cambio relativo en la evolución de los siniestros pagados netos de recobros en un periodo de ocurrencia determinado, estimado desde un periodo al siguiente, es similar a la evolución que tuvieron este tipo de reclamaciones en periodos de ocurrencia anteriores a la misma "edad" del siniestro. Al utilizar este método, los datos sobre los pagos de un periodo se evalúan al final del mismo en forma triangular. Las metodologías consideran todos los pagos asociados a siniestros y, por lo tanto, los pagos asociados a todo tipo de contrato. Para la IBNR del seguro previsional de invalidez y sobrevivencia para efectos de los estados financieros intermedios condensados separados, la Compañía ha utilizado los últimos parámetros disponibles de la siniestralidad incurrida, que corresponden a noviembre de 2018, teniendo en cuenta que dicha actualización se efectúa de forma anual, periodo que la Administración considera suficiente para identificar cambios que modifiquen el comportamiento de las variables y en consecuencia el mejor estimado de la siniestralidad.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
18
NOTA 5. Juicios contables significativos, estimados y causas de incertidumbre en la preparación de los estados financieros (continuación) Para la constitución del pasivo, la Compañía tiene en cuenta la magnitud del siniestro, el valor asegurado y la modalidad del amparo, las condiciones de la póliza que eventualmente podría afectarse, los valores sugeridos por los ajustadores, coaseguradores, compañías cedentes o reaseguradores, también se evalúa y sopesa el riesgo subjetivo, técnico, reputacional, financiero, etc. Posteriormente para esta reserva se estima la responsabilidad a cargo del reasegurador, con el propósito de complementar el IBNR neto con su respectiva cesión (activo de reaseguro) y así determinar el valor neto de dicha reserva. Las estimaciones e hipótesis utilizadas son revisadas de forma periódica y están basadas en la experiencia histórica y en otros factores que hayan podido considerarse más razonables en cada momento. Si como consecuencia de estas revisiones se produjese un cambio de estimación en un período determinado, su efecto se aplicará en ese período en forma prospectiva. Reserva de seguros de vida de ahorro con participación Esta reserva corresponde a la porción de ahorro de los seguros de vida con participación y los rendimientos generados por las mismas. Este ahorro representa la estimación de las primas futuras que pueden ser reclamados por el asegurado en cualquier momento. Reserva depósito a cargo de reaseguradores del exterior. Se registra por el valor que resulte de aplicar el porcentaje a las cesiones de primas al exterior, que las entidades deben retener a los reaseguradores del exterior de conformidad con las normas legales establecidas para tal fin. La retención del depósito de reserva se hará en la fecha de la cesión al reasegurador y el período durante el cual deberá mantenerse será igual a aquél en el cual la entidad aseguradora cedente mantenga la reserva propia del mismo seguro. El depósito de reserva relacionado con seguros cuya vigencia sea superior a un año se liberará expirado el primer año de vigencia del seguro. Reserva especial de enfermedad profesional Es aquella que se constituye para atender el pago de las obligaciones futuras por concepto de enfermedad profesional. Esta reserva se constituye de manera global y su cálculo corresponde al 2% del valor de las primas emitidas de la Compañía. Otras reservas Las demás reservas definidas por la normatividad propia de cada país, como, por ejemplo: de desviación de siniestralidad, etc., se seguirán calculando según la normatividad vigente de cada país y no tendrán ajustes metodológicos por IFRS. g) Beneficios a empleados Beneficios de largo plazo
La determinación de gastos, pasivos y ajustes relacionados de los beneficios de largo plazo requieren que la Compañía utilice el juicio en la aplicación de supuestos actuariales en busca de definir valores razonables para estas reservas. Los supuestos actuariales incluyen estimaciones de retiros, cambios en la remuneración y la tasa de descuento para reflejar el valor del dinero en el tiempo. Debido a la complejidad de la valuación de estas variables, así como su naturaleza de largo plazo, las obligaciones que se definan son muy sensibles a cualquier cambio en estos supuestos.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
19
NOTA 5. Juicios contables significativos, estimados y causas de incertidumbre en la preparación de los estados financieros (continuación) Estos supuestos se revisan en forma anual para propósitos de las valuaciones actuariales y pueden diferir en forma material de los resultados reales debido a cambios en las condiciones económicas y de mercado. Beneficios post- empleo
La determinación de gastos, pasivos y ajustes relacionados con los planes de pensión y otros beneficios de retiro definidos requieren que la Compañía utilice el juicio en la aplicación de supuestos actuariales en busca de definir valores razonables para estas reservas. Los supuestos actuariales incluyen estimaciones de la mortalidad futura, retiros, cambios en la remuneración y la tasa de descuento para reflejar el valor del dinero en el tiempo; así como la tasa de rendimiento de los activos del plan. Debido a la complejidad de la valuación de estas variables, así como su naturaleza de largo plazo, las obligaciones que se definan son muy sensibles a cualquier cambio en estos supuestos.
Estos supuestos se revisan en forma anual para propósitos de las valuaciones actuariales y pueden diferir en forma material de los resultados reales debido a cambios en las condiciones económicas y de mercado, eventos regulatorios, decisiones judiciales, tasas de retiro más altas o más bajas, o expectativas de vida de los empleados más largas o más cortas. El cálculo de los pasivos pensionales se mantiene para cumplir con las obligaciones pensionales a cargo de la Compañía, según la regulación establecida.
h) Regulación sobre los temas pendientes por reglamentar en el Decreto 2973 de reservas A la fecha de presentación se encuentra pendiente la regulación para el cálculo del test de suficiencia de activos. El artículo 2.31.4.3.5. del Decreto 2973 del 20 de diciembre de 2013, describe la generalidad de la metodología de cálculo de la reserva por insuficiencia de activos o test de suficiencia de activos y su frecuencia de cálculo, tal y como se muestra a continuación: “Artículo 2.31.4.3.5. Metodología de cálculo de la reserva por insuficiencia de activos. Esta reserva se deberá constituir y ajustar en forma trimestral. Se calculará como el valor presente de las insuficiencias de activos por tramos. La insuficiencia se calculará en cada tramo como la diferencia entre el flujo de los pasivos y los activos. La Superintendencia Financiera de Colombia establecerá el procedimiento de cálculo de esta reserva, y definirá sus componentes, que como mínimo deberá incluir los siguientes elementos:
a. Activos y pasivos a considerar, sus flujos y su respectivo tratamiento. b. Tramos en los cuales se deben calcular las insuficiencias. c. Tasa de descuento para el cálculo del valor presente de la insuficiencia.” Pese a que el Decreto 2973 contiene generalidades frente a la estimación del test de suficiencia de activos, la entrada en vigor de su regulación puede generar algún tipo de impacto en los resultados. NOTA 6. Determinación de valores razonables
Con el fin de incrementar la coherencia y comparabilidad de las mediciones del valor razonable e información a revelar relacionada, la NIIF 13 establece una jerarquía del valor razonable que clasifica en tres niveles los datos de entrada de técnicas de valoración utilizadas para medirlo. La jerarquía del valor razonable concede la prioridad más alta a los precios cotizados (sin ajustar) en mercados para activos y pasivos idénticos (datos de entrada de Nivel 1) y la prioridad más baja a los datos de entrada no observables (datos de entrada de Nivel 3). Así, algunas de las políticas y revelaciones contables de Seguros de Vida Suramericana S.A. requieren la medición de los valores razonables tanto de los activos y pasivos financieros como de los no financieros. A continuación, se presentan las definiciones realizadas para la determinación del valor razonable de los activos financieros del portafolio de inversiones de Seguros de Vida Suramericana S.A.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
20
NOTA 6. Determinación de valores razonables (continuación) Nivel 1 Son activos cuyos precios son cotizados (sin ajustar) en mercados activos para activos o pasivos idénticos a los que la entidad puede tener acceso. Un precio cotizado en un mercado activo proporciona la evidencia más fiable del valor razonable y se utilizará sin ajuste para medir el valor razonable siempre que esté disponible. La valoración de títulos a valor razonable se realiza por medio de los precios entregados por el proveedor de precios. Entre los activos pertenecientes a la Jerarquía 1 se encuentran todos los títulos del portafolio tanto de renta fija local como internacional, acciones, fondos mutuos, ETF’s y carteras colectivas. Nivel 2 Son activos cuya valoración se realiza con datos diferentes de los precios cotizados incluidos en el Nivel 1, que sean observables para el activo o pasivo, ya sea directa o indirectamente. La valoración de títulos a valor razonable se realiza por medio de los precios entregados por el proveedor de precios. Para la clasificación en la jerarquía del valor razonable, se utiliza la liquidez del mercado como marco de referencia. Así, los títulos transados en plazas menos líquidos que los de Jerarquía 1 se clasifican como de Jerarquía 2, entre ellos se encuentran algunos títulos de renta fija local e internacional que valoran por margen, las notas estructuradas, los fondos de capital privado, y algunas titularizaciones. Nivel 3 Son activos cuyas valoraciones están basadas en datos no observables para el activo o pasivo, considerando que existe poca o ninguna actividad en el mercado para reflejar el valor que un participante del mercado estuviese dispuesto a pagar. Para el nivel 3, será Seguros de Vida Suramericana S.A. quien se encargará de definir las variables y aplicar la metodología. Seguros de Vida Suramericana S.A. considerará apropiadas las siguientes técnicas y mediciones para el valor razonable de nivel 3:
i. Tasa interna de retorno (TIR): es una metodología de valoración exponencial que permite
descontar los flujos de caja futuros mediante la tasa que se negoció en el momento de la compra.
ii. Costo de adquisición: esta metodología se utiliza para las inversiones que no tienen ninguna bursatilidad ni liquidez por considerar que esto refleja la mejor estimación con la información conocida.
La siguiente tabla muestra la clasificación de los activos del portafolio de Seguros de Vida Suramericana S.A. medidos a valor razonable, según su jerarquía de valoración del último día bursátil del mes.
Medición del valor razonable Nivel 1 Nivel 2 Nivel 3 Total
Activos
Renta fija local
TES $ 157,501,015
-
-
157,501,015 Otros títulos emitidos por el gobierno nacional
3,927,715
7,824,816
-
11,752,531 Otros emisores nacionales 18,496,155
642,825,759
-
661,321,914
Total renta fija local
179,924,885
650,650,575
-
830,575,460
Renta fija exterior 13,952,120
111,965,239
-
125,917,359
Total renta fija exterior
13,952,120
111,965,239
-
125,917,359
Renta variable local
143,566,841
387,370,397
-
530,937,238 Renta variable exterior
-
82,285,696
-
82,285,696
Otras acciones
-
-
139,358,507
139,358,507
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
21
NOTA 6. Determinación de valores razonables (continuación)
Nivel 1 Nivel 2 Nivel 3 Nivel 4
Derivados -
7,656,734
-
7,656,734
Total portafolio de inversiones
337,443,846
1,239,928,641
139,358,507
1,716,730,994
Propiedades y equipo
-
-
151,673,101
151,673,101
Propiedades de inversión -
-
24,130,788
24,130,788
Total activo $ 337,443,846
1,239,928,641
315,162,396
1,892,534,883
NOTA 7. Efectivo
El efectivo y equivalentes de efectivo al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Saldos bancarios moneda nacional $ 361,054,226 $ 226,849,255
Depósitos a la vista 219,059,888 42,936,490
Saldos bancarios moneda extranjera 62,244,701 29,125,840
Caja 327,851 137,982
Total efectivo y equivalente de efectivo $ 642,686,666 $ 299,049,567
Al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018, la Compañía tiene restricciones por embargos sobre el efectivo y equivalentes al efectivo en cuentas de ahorros y cuentas corrientes por $1,424,281 y $35,017 respectivamente, esta variación corresponde a la actualización de la información reportada por las entidades financieras. NOTA 8. Inversiones El siguiente es el detalle de las inversiones que posee la Compañía con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Inversiones corto plazo
Instrumentos representativos de deuda medidos a valor razonable
Otros emisores nacionales $ 568,074,404 $ 498,731,338
Títulos de tesorería-TES 142,840,935 318,768,684
Emisores extranjeros 125,917,359 76,264,793
Otros títulos emitidos por el gobierno nacional 11,752,531 14,846,158
Total instrumentos de deuda a valor razonable $ 848,585,229 $ 908,610,973
Emisores nacionales $ 530,937,238 $ 329,305,826
Emisores extranjeros 82,285,696 122,734,363
Total instrumentos de patrimonio a valor razonable $ 613,222,934 $ 452,040,189
Total inversiones corto plazo $ 1,461,808,163 $ 1,360,651,162
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
22
NOTA 8. Inversiones (continuación)
2019 2018
Inversiones largo plazo
Costo amortizado
Otros emisores nacionales $ 4,578,300,606 $ 2,677,360,544
Títulos de tesorería-TES 1,569,695,916 928,597,568
Emisores extranjeros 206,880,978 159,795,947
Otros títulos emitidos por el gobierno nacional 98,099,213 77,244,715
Total instrumentos a costo amortizado $ 6,452,976,713 $ 3,842,998,774
Inversiones a valor razonable con cambios en el ORI
Otros emisores nacionales 93,247,510 -
Títulos de tesorería-TES 14,660,080 -
Fideicomiso inmobiliario (Reacol) 75,913 75,913
Otros instrumentos de patrimonio 67,299 -
Total Inversiones a valor razonable con cambios en el ORI $ 108,050,802 $ 75,913
Deterioro
Deterioro de inversiones $ (112,706) $ (117,100)
Total deterioro inversiones $ (112,706) $ (117,100)
Total inversiones largo plazo $ 6,560,914,809 $ 3,842,957,587
Total inversiones $ 8,022,722,972 $ 5,203,608,749
Durante el período actual, la Compañía realizó cambios en el modelo de negocio de gestión y administración de los activos financieros reclasificando inversiones de la categoría de costo amortizado hacia valor razonable, esto obedece a la necesidad de liquidez derivadas del flujo de caja requeridas por el negocio. Los siguientes títulos fueron reclasificados de la categoría de inversiones a costo amortizado a inversiones valor razonable, esto debido a que la Compañía observo un deterioro significativo en las condiciones del emisor, matriz o subordinadas.
Título Fecha reclasificación Valor de mercado
67379 28/06/2019 2,281,093
67373 28/06/2019 1,140,546
67375 28/06/2019 1,140,546
68374 28/06/2019 3,249,054
69969 28/06/2019 3,250,918
67377 28/06/2019 1,955,222
71437 28/06/2019 3,253,416
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
23
NOTA 8. Inversiones (continuación) Restricciones sobre portafolio de inversiones
A 30 de junio de 2019 la Compañía presenta títulos con restricciones y/o embargos en las siguientes categorías:
2019
Valor mercado Valor embargo
Inversiones a costo amortizado $ 5,035 $ 5,035
Total títulos con restricción $ 5,035 $ 5,035
NOTA 9. Derivados
El siguiente es el detalle de los derivados activos con corte al 30 de junio del 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Derivados activos $ 7,992,377 $ 1,434,844
Total derivados activos $ 7,992,377 $ 1,434,844
Derivados pasivos $ 335,643 $ 11,544,779
Total derivados pasivos $ 335,643 $ 11,544,779
Posición neta derivados $ 7,656,734 $ (10,109,935)
NOTA 10. Cartera de crédito
El siguiente es el detalle de la cartera de crédito con corte al 30 de junio 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Cartera de crédito1 $ 2,503,490 $ 2,480,772
Deterioro cartera de crédito (25,035) (24,808)
Total cartera de crédito $ 2,478,455 $ 2,455,964
(1) Esta cartera corresponde a créditos sobre pólizas de vida con ahorro. NOTA 11. Cuentas por cobrar actividad aseguradora, neto
El siguiente es el detalle de las cuentas por cobrar actividad aseguradora con corte al 30 de junio 2019 y 31 de diciembre de 2018:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
24
NOTA 11. Cuentas por cobrar actividad aseguradora, neto (continuación)
2019 2018
Primas pendientes por recaudar negocios directos $ 736,182,786 $ 675,886,651
Reaseguradores exterior cuenta corriente 59,245,807 40,100,669
Primas pendientes por recaudar coaseguro aceptado 1,186,166 1,106,288
Coaseguradores cuenta corriente cedidos 846,998 713,125
Compañías cedentes del exterior 617,589 1,679,226
Coaseguro cuenta corriente aceptados 484,405 884,850
Primas pendientes por recaudar coaseguro cedido 162,319 679,767
Intermediarios de seguros 40,747 23,625
Deterioro¹ (15,969,401) (2,315,536)
Total cuentas por cobrar actividad aseguradora, neto $ 782,797,416
$ 718,758,665
(1) El siguiente es el detalle del deterioro de las cuentas por cobrar actividad aseguradora: 2019
2018
Saldo inicial $ (2,315,536)
$ (6,029,685)
Constitución (5,259,174) (1,248,321)
Liberación 2,724,003 878,110
NIIF 9 - 4,084,360
Fusión (11,118,062) -
Castigos (632) -
Saldo final $ (15,969,401) $ (2,315,536)
NOTA 12. Cuentas comerciales por cobrar El siguiente es el detalle de los deudores comerciales y otras cuentas por cobrar con corte al 30 de junio 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Otras cuentas por cobrar1 $ 17,225,982 $ 24,972,069
Depósitos para juicios ejecutivos 289,177 264,947
Saldo a cargo empleados e intermediarios 277,406 266,583
Arrendamientos 201,013 196,710
Anticipos proveedores 20,004 147,072
Dividendos 531 -
Fondos interasociados activos - 655,174
Deterioro2 (5,555,262) (6,005,471)
Total cuentas comerciales por cobrar, neto $ 12,458,851 $ 20,497,084
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
25
NOTA 12. Cuentas comerciales por cobrar (continuación) (1) El siguiente es el detalle de las otras cuentas por cobrar:
2019 2018
Diversos $ 3,639,445 $ 7,490,066
Tarjeta tuya 3,175,014 2,747,713
Partidas conciliatorias de bancos 2,140,751 2,460,099
Exagentes y exempleados 2,047,644 2,144,370
Alianza corbeta seguros 1,835,946 930,145
Venta de inversiones 1,377,034 648,972
Tarjetas de crédito 1,136,560 3,640,229
Recaudo Éxito 901,335 1,045,916
Multisociedades 459,736 1,029,571
Revista 5 sentidos 343,603 388,478
Recaudo Efecty 83,569 132,851
Siniestros coaseguro aceptados 70,433 2,201,741
Corresponsables 14,912 31,061
Renta educativa - 80,857
Total otras cuentas por cobrar $ 17,225,982 $ 24,972,069
(2) El siguiente es el movimiento del deterioro de las cuentas comerciales por cobrar:
2019
2018
Saldo inicial $ (6,005,471) $ (5,078,767)
Constitución (1,142,645) (1,127,512)
Liberación 2,229,500
200,808
Castigos 464 -
Fusión (637,110) -
Saldo final $ (5,555,262) $ (6,005,471)
NOTA 13. Reservas técnicas parte reaseguradores El siguiente es el detalle de la reserva técnica parte reasegurador con corte 30 de junio 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Para siniestros pendientes parte reaseguradores del exterior $
84,537,761 $
54,233,787
Para siniestros no avisados 63,341,175 58,920,867
De riesgos en curso reaseguradores del exterior 43,429,221 45,768,687
Deterioro (152,416) (4,988)
Total reservas técnicas parte reaseguradores $ 191,155,741 $ 158,918,353
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
26
NOTA 14. Impuesto a las ganancias
El siguiente es el detalle de los impuestos con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
(A) Impuesto corriente reconocido en el estado de situación financiera
2019 2018
Activo por impuesto corriente¹ $ 36,818,018 $ 17,821,665
Pasivo por impuesto corriente² 10,306,326 5,426,420
Pasivo por impuesto diferido 4,406,835 3,399,108
(1) Detalle de activos por impuesto corriente
2019 2018
Saldo a favor de renta $ 19,521,910 $ 17,821,665
Retención en la fuente a favor 10,779,099 -
Impuesto de industria y comercio 6,517,009 -
Total impuestos corriente activo $ 36,818,018 $ 17,821,665
(2) Detalle de pasivo por impuesto corriente
2019 2018
Industria y comercio $ 9,725,685 $ 4,154,960
Impuesto sobre las ventas 468,641 1,271,460
Impuesto de renta 112,000 -
Total impuestos corriente pasivo $ 10,306,326 $ 5,426,420
(A) Impuesto reconocido en el resultado del periodo
2019 2018
Gasto por impuesto corriente $ 112,000 $ 110,000
Impuesto corriente 112,000 110,000
Gasto por impuesto diferido 13,273 -
Nacimiento y reversión de diferencias temporarias (10,187) -
Ajuste de años anteriores 23,460 -
Gasto por impuesto a las ganancias $ 125,273 $ 110,000
Las obligaciones acumuladas por impuestos son adecuadas para todos los años fiscales abiertos sobre la base de evaluación de muchos factores, incluyendo interpretaciones de leyes tributarias y la experiencia previa
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
27
NOTA 14. Impuesto a las ganancias (continuación) (B) Conciliación de la tasa impositiva efectiva La conciliación de la tasa efectiva de tributación es la siguiente: 2019 2018
Tasa Saldo Tasa Saldo
Utilidad antes de impuesto $ 242,927,251 $ 159,110,784
Impuesto a las ganancias aplicando la tasa impositiva local
33% 80,165,993 33% 52,506,559
Efecto fiscal de:
Gastos no deducibles 2.9% 7,149,358 1.90% 3,023,766
Ingresos fiscales 0.00% - 4.2% 6,726,140
Ingresos no gravados (11.0%) (26,605,054) (2.80%) (4,481,369)
Rentas exentas (24.90%) (60,585,024) (36.2%) (57,665,096)
Impuesto a las ganancias 0.10% $ 125,273 0.10% $ 110,000
(D) Movimiento en saldos impuesto diferido
Saldo a 30 junio de 2019
Saldo
diciembre 2018
Reconocido resultados
Reconocido
ORI Fusión Neto
Pasivo por impuesto diferido
Propiedad y equipo
$ 3,399,108 $ (10,187) $ (19,902) $ 1,037,816 $ 4,406,835 $ 4,406,835
NOTA 15. Otros activos no financieros El siguiente es el detalle de los otros activos no financieros con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Costos contratos no proporcionales $ 18,970,297 $ 8,644,720
Obras de arte 380,139 357,766
Total otros activos no financieros $ 19,350,436 $ 9,002,486
(1) Los costos de contratos no proporcionales son renovados en su mayoría en enero de cada año y se
amortizan en el transcurso del año.
NOTA 16. Propiedades de inversión
El siguiente es el detalle de las propiedades de inversión con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Terrenos $ 9,600,001 $ 9,600,540
Edificios 9,086,989 9,108,360 Locales 5,330,298 5,319,237 Oficinas 113,500 105,855
Total propiedades de inversión $ 24,130,788 $ 24,133,992
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
28
NOTA 16. Propiedades de inversión (continuación) La Compañía no tiene obligaciones contractuales para adquirir, construir o desarrollar propiedades de inversión, ni existen restricciones sobre alguna propiedad de inversión.
NOTA 17. Propiedades y equipo, neto El siguiente es el detalle de los movimientos de la propiedad y equipo de la Compañía al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Construcciones y edificaciones $ 80,213,937 $ 55,303,497
Terrenos 42,554,030 36,252,528
Construcciones en curso 16,398,216 13,159,900
Equipo de oficina 12,595,660 9,339,455
Equipo de computación y comunicación 11,715,892 5,962,081
Mejoras en propiedades arrendadas - 1,078,265
Equipo de transporte 530,070 375,846
Depreciación acumulada (13,358,255) (11,114,612)
Total propiedades y equipo $ 150,649,550 $ 110,356,960
La variación fundamental de los activos de la Compañía se debe a la fusión con Seguros de Riesgos Laborales Suramericana S.A desde enero del 2019. Restricciones de titularidad Al 30 de junio de 2019, la Compañía no posee activos que presenten restricciones legales, ni que estén dados en garantía. NOTA 18. Inversiones en asociadas
El siguiente es el detalle del costo de las inversiones en asociadas que posee la Compañía al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
Clasificación
% de Participación
2019 2018
NCIF
Servicios Generales Suramericana S.A. Asociadas 44.91% $ 132,451,334 123,139,879
Seguros Generales Suramericana S.A. Asociadas 0.43% 5,979,295
5,979,295
Servicios de Salud IPS Suramericana S.A. Asociadas 17.47% 860,381
-
EPS y Medicina Prepagada Suramericana S.A. Asociadas 0.00% 119
119
Diagnóstico y Asistencia Médica S.A.S Asociadas 0.00% 79 79
$ 139,291,208 129,119,372
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
29
NOTA 19. Activos intangibles, neto El siguiente es el detalle de activos intangibles con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Licencias informáticas $ 38,616,840 $ 34,157,803
Amortización de licencias informáticas (9,222,089) (6,842,532)
Total activos intangibles $ 29,394,751 $ 27,315,271
Licencias La licencia incluida en este detalle de activos intangibles corresponde a la compra del software para el manejo de la información del negocio de seguros.
Licencias 2019
Costo
Saldo al 1 de enero de 2019 $ 34,157,803
Adiciones 4,459,037
Costo en libros a 30 de junio 2019 38,616,840
Amortización y pérdidas por deterioro acumuladas
Saldo al 1 de enero de 2019 (6,842,532)
Amortización (2,379,557)
Amortización acumulada y deterioro de valor a 30 de junio 2019 (9,222,089)
Saldo a 30 de junio de 2019 $ 29,394,751
Licencias 2018
Costo
Saldo al 1 de enero de 2018 $ 29,331,563
Adiciones 4,826,240
Costo en libros a 31 de diciembre 2018 34,157,803
Amortización y pérdidas por deterioro acumuladas
Saldo al 1 de enero de 2018 (2,652,930)
Amortización (4,189,602)
Amortización acumulada y deterioro de valor a 31 de diciembre 2018 (6,842,532)
Saldo a 31 de diciembre de 2018 $ 27,315,271
Nota 20. Activos por derechos de uso y pasivo por arrendamiento El siguiente es el detalle de los derechos de uso al 30 de junio de 2019.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
30
Nota 20. Activos por derechos de uso y pasivo por arrendamiento (continuación) Activo por derecho de uso
Derecho de uso
Mejoras en arriendo Total
Costo
Saldo inicial 89,101,710 - 89,101,710
Ajustes posteriores 5,572,698 - 5,572,698
Traslado - 1,078,265 1,078,265
Saldo costo activos derecho de uso 94,674,408 1,078,265 95,752,673
Depreciación y pérdidas por deterioro -
Depreciación (7,005,244) (53,913) (7,059,157)
Traslados - (800) (800)
Saldo depreciación activos derecho de uso (7,005,244) (54,714) (7,059,958)
Saldo neto
87,669,164
1,023,552 88,692,716
Pasivo por arrendamiento
Derecho de uso
Saldo inicial al 1 de enero 89,101,710
Ajustes posteriores 5,215,066
Traslado de arrendamientos financieros 269,376
Causación de intereses 2,797,210
Pago de interés (2,797,210)
Pago de capital (5,579,509)
Saldo a 31 de junio de 2019 89,006,643
NOTA 21. Cuentas por pagar actividad aseguradora
El siguiente es el detalle de las cuentas por pagar actividad aseguradora con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Reaseguradores exterior cuenta corriente $ 93,931,778 $ 46,362,109
Siniestros liquidados por pagar 64,700,766 63,653,456
Sistema general de riesgos laborales
38,646,211
-
Obligaciones a favor de intermediarios 10,988,642 126,054
Depósitos para la expedición de pólizas- solicitud de pólizas
7,280,138
5,422,004
Primas por recaudar de coaseguro cedido 162,319 679,767
Coaseguro cuenta corriente cedidos 76,094 154,286
Coaseguro cuenta corriente aceptados - 2,116
Total cuentas por pagar actividad aseguradora $ 215,785,948 $ 116,399,792
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
31
NOTA 22. Cuentas comerciales por pagar
El siguiente es el detalle de las cuentas comerciales por pagar con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Obligaciones a favor de intermediarios $ 75,790,957 $ 94,142,774
Proveedores 70,575,785 22,721,945
Dividendos 61,794,000 -
Otras cuentas por pagar 46,651,880 3,192,610
Retención en la fuente 22,174,450 7,824,712
Sobrantes de primas 11,160,862 11,304,763
Gastos pagados por tercero 7,973,293 10,706,772
Aportes laborales 6,200,609 4,700,988
Cheques girados no cobrados 1,181,509 850,157
Honorarios 31,274 28,907
Total cuentas comerciales por pagar $ 303,534,619 $ 155,473,628
NOTA 23. Diferido comisiones de reaseguros
El siguiente es el detalle del diferido de comisiones con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019
Concepto
Saldo anterior
Adiciones
Plazo amortización
Amortización
Saldo final
Ingresos diferidos por comisión de reaseguro
$ 8,355,452
8,319,494
Vigencia de la póliza
(8,267,670)
$ 8,303,628
$
8,355,452
8,319,494
(8,267,670)
$
8,303,628
2018
Concepto Saldo
anterior Adiciones
Plazo amortización
Amortización Saldo final
Ingresos diferidos por comisión de reaseguro
$
6,369,107
25,237,570
Vigencia de la póliza
(23,251,225)
$ 8,355,452
$
6,369,107
25,237,570 (23,251,225)
$
8,355,452
NOTA 24. Reservas técnicas, neto
El siguiente es el detalle de las reservas técnicas con corte al 30 de junio del 2019 y 31 de diciembre de 2018:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
32
NOTA 24. Reservas técnicas, neto (continuación)
2019 2018
Reserva matemática $ 4,235,359,093 $ 2,901,796,857
Reserva de siniestros ocurridos avisados 1,612,534,334 663,259,744
Reserva de siniestros ocurridos no avisados 751,066,090 672,949,793
De riesgo en curso 403,580,219 462,008,757
Reserva especial enfermedad profesional 199,842,933 -
Reserva de seguro de vida de ahorro con participación 137,457,058 134,531,567
Depósitos retenidos a reaseguradores del exterior 29,037,024 24,862,206
Reserva desviación de siniestralidad 5,775,290 172,960
Total reservas técnicas $ 7,374,652,041 $ 4,859,581,884
NOTA 25. Beneficios empleados
El siguiente es el detalle de los beneficios empleados con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2019 2018
Otras prestaciones sociales $ 33,904,053 $ 17,908,245
Vacaciones consolidadas 17,385,364 11,276,507
Cesantías consolidadas 5,962,765 7,661,373
Intereses sobre cesantías 43,885 829,616
Nómina por pagar 13,528 3,379
Beneficios a corto plazo: $ 57,309,595 $ 37,679,120
Prima de antigüedad 16,939,834 11,869,951
Cesantías a cargo de la Compañía 6,465,923 6,274,328
Banco de bonos 2,417,589 1,990,536
Productividad asesores 571,559 647,162
Intereses a las cesantías a cargo de la Compañía 432,699 320,603
Beneficios a largo plazo: $ 26,827,604 $ 21,102,580
Beneficio por retiro 9,137,432 6,031,535
Beneficios post - empleo: $ 9,137,432 $ 6,031,535
Total largo plazo 35,965,036 27,134,115
Total pasivo beneficios a empleados $ 93,274,631 $ 64,813,235
NOTA 26. Otras provisiones
El siguiente es el detalle de las otras y provisiones con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
33
NOTA 26. Otras provisiones (continuación)
2019 2018
Otras provisiones $ 150,862 $ -
Total otras provisiones $ 150,862 $ -
NOTA 27. Capital y reservas
El siguiente es el detalle de capital y reservas con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018: El capital autorizado de la Compañía está constituido por 250,426 acciones ordinarias de valor nominal de $132,475 (en pesos) cada una, conformando un capital suscrito y pagado al 30 de junio de 2019 por valor de $46,161,143 y en diciembre de 2018 era de 250,426 acciones que equivalen a $33,175,184. Naturaleza y propósito de las reservas
2019 2018
Reserva legal¹ $ 768,298,437 $ 552,541,817
Otras reservas ocasionales:
Reserva para protección de inversiones 926,363,023 671,658,934
Reserva de comisiones y gestión comercial² 95,965,537 -
Total reservas patrimoniales $ 1,790,626,997 $ 1,224,200,751
(1) Reserva legal
De acuerdo con disposiciones legales, la Compañía debe constituir una reserva legal, apropiando el 10% de las utilidades líquidas de cada ejercicio, hasta llegar al cincuenta por ciento del capital suscrito. La reserva podrá ser reducida a menos del cincuenta por ciento del capital suscrito, cuando tenga por objeto enjugar pérdidas en exceso de utilidades no repartidas. La reserva no podrá destinarse al pago de dividendos ni a cubrir gastos o pérdidas durante el tiempo en que la Compañía tenga utilidades no repartidas.
(2) Reserva para pago de comisiones y gestión comercial
La Junta Directiva de la Compañía ha adoptado políticas internas encaminadas a garantizar que los pagos
de comisiones de intermediación no se realicen con cargo a los recursos provenientes de las cotizaciones
del Sistema General de Riesgos Laborales.
De acuerdo con el Acta N° 210 del 24 de enero de 2018 y Acta N° 198 del 25 de enero de 2017 de Junta Directiva, aprobó presentar en la propuesta de reparto de utilidades a la Asamblea General de Accionistas, la constitución de una reserva ocasional con destinación exclusiva para asegurar los pagos de comisiones y gestión comercial a los intermediarios, de manera tal que no se vean afectados los recursos del sistema de seguridad social integral. Esta política interna ha venido siendo efectuada por la Junta Directiva desde el año 2013.
El valor de dicha reserva para los años 2019 asciende a $95,965,537.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
34
NOTA 28. Otros resultados integrales
El siguiente es el detalle de otros resultados integrales con corte al 30 de junio de 2019 y 31 de diciembre de 2018:
2018 Fusión
Movimiento no acumulado
2019
Revalorización de activos neto de impuestos
11,017,764 12,590,116
(75,561) 23,532,319
Beneficios post empleo (5,142,408) - - (5,142,408)
Instrumentos financieros - (6,650) 650,049 643,399
Total otros resultados integrales
5,875,356 12,583,466
650,049
19,033,310
NOTA 29. Primas retenidas
El siguiente es el detalle de las primas retenidas al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Primas emitidas directas $ 2,129,864,796 1,280,437,836 1,156,579,097 668,507,000
Ingresos por asistencias 9,085,488 8,707,717 4,986,351 5,240,697 Primas aceptadas reaseguro
(269,779)
793,619
-
793,619
Primas cedidas
(74,090,580)
(53,207,246)
(42,440,445)
(31,786,339)
Total primas retenidas $
2,064,589,925
1,236,731,926
1,119,125,003
642,754,977
NOTA 30. Reservas técnicas, neto
El siguiente es el detalle del movimiento de las reservas técnicas de seguros al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Constitución reserva riesgo en curso $ (287,422,498) (453,339,341) (124,448,799) (202,976,476) Liberación de reserva riesgo en curso 346,182,793 442,780,393 121,927,115 186,496,298 Constitución reservas de seguro de vida con ahorro en participación (2,727,026) (137,522,634) (1,488,282) (1,160,890) Constitución reservas matemáticas (3,005,845,410) (2,759,168,111) (54,165,300) (8,305,512)
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
35
NOTA 30. Reservas técnicas, neto (continuación)
2019 2018 2019 2018
Liberación reservas matemáticas 2,879,445,604 2,739,455,371 - - Liberación reservas seguro de vida de ahorro con participación - 135,170,554 - -
Total movimiento de las reservas técnicas $ (70,366,537) (32,623,768) (58,175,266) (25,946,580)
NOTA 31. Reservas de siniestros
El siguiente es el detalle del movimiento de las reservas de siniestros al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Constitución reservas de siniestros ocurridos avisados $ (3,270,196,019) (4,253,257,465) (1,476,274,495) (1,952,183,615) Liberación reservas siniestros ocurridos avisados
3,242,492,435
4,186,204,920
1,458,221,108
1,844,125,812
Constitución reservas de siniestros ocurridos no avisados (405,866,199) (669,911,012) (208,649,110) (334,179,957) Liberación reservas siniestros ocurridos no avisados
379,324,176
926,641,121
179,487,468
599,792,130
Constitución de reservas especiales (15,300,825) - (7,963,488) -
Total liberación y constitución de reservas siniestros $ (69,546,432)
189,677,564 (55,178,517)
157,554,370
NOTA 32. Siniestros liquidados El siguiente es el detalle de los siniestros liquidados al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Siniestros liquidados $ 1,179,442,423 1,025,107,766 618,091,729 567,984,822 Siniestros de aceptaciones reaseguro exterior 198,748
988,444 - 988,444
Total siniestros liquidados $ 1,179,641,171
1,026,096,210 618,091,729 568,973,266
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
36
NOTA 33. Reembolsos de siniestros
El siguiente es el detalle de los reembolsos de siniestros al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Reembolso de siniestros sobre cesiones reaseguro exterior $ 50,171,669
34,500,729 28,246,686 21,464,296
Reembolso de siniestros contratos no proporcionales reaseguro exterior 34,596,429
28,203,966 25,837,020 15,301,220
Total reembolso de siniestros $ 84,768,098
62,704,695 54,083,706 36,765,516
NOTA 34. Otros ingresos (gastos) de reaseguro, netos El siguiente es el detalle otros ingresos y/o gastos (netos) de reaseguro al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en
junio
2019 2018 2019 2018
Costos contratos no proporcionales $ (39,820,993) (21,435,204) (21,727,397) (13,508,314) Intereses reconocidos a reaseguradores (327,755) (332,517) (181,999) (182,604) Gastos reconocidos a compañías cedentes (66,192) (39,681) (66,192) (39,681) Participación utilidades reaseguro cedido 2,228,568 1,409,325 - 1,346,325 Comisiones de reaseguro cedido 7,638,178 9,404,446 3,637,343 6,610,999
Total otros ingresos (gastos) de reaseguro $ (30,348,194) (10,993,631) (18,338,245) (5,773,275)
NOTA 35. Otros ingresos de seguros, netos
El siguiente es el detalle otros ingresos y/o gastos (netos) de seguros al 30 de junio de 2019 y 2018:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
37
NOTA 35. Otros ingresos de seguros, netos (continuación)
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Costos riesgos profesionales
$ (114,410,018)
-
(62,658,321)
-
Contribuciones de seguros (7,142,676) - (3,845,817) -
Remuneración de administración de coaseguro
72,113
29,543
6,309
9,789
Otros productos de seguros
143,873
243,472
143,873
173,150
Total otros ingresos (gastos) de seguros
$ (121,336,708)
273,015
(66,353,956)
182,939
NOTA 36. Remuneración a favor de intermediarios
El siguiente es el detalle de la remuneración a favor de intermediarios para los periodos que terminaron al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
A intermediarios directas¹ $ 182,499,678 107,605,840 105,272,833 59,696,711
Comisión fija agentes 564,709 520,878 268,499 191,961
Comisión por recaudos 546,937 468,457 277,178 227,066
A intermediarios ocasionales -
53
-
-
Total remuneración a favor de intermediarios
$ 183,611,324 108,595,228
105,818,510
60,115,738
(1) De acuerdo a lo mencionado en la nota 27 Capital y reservas patrimoniales los pagos efectuados por
concepto de comisiones de la solución de riesgos laborales son sufragados con recursos propios provenientes principalmente de: (i) El exceso del calce de inversiones que no respaldan reservas técnicas y que son considerados como recursos propios de la entidad, (ii) Reservas patrimoniales de destinación específica aprobadas por asamblea.
Al 30 de junio de 2019 la Compañía ha realizado pagos por concepto de comisiones a favor de intermediarios para la solución de riesgos laborales es de $ 38,129,985.
NOTA 37. Gestión de inversiones, neto
El siguiente es el detalle de la gestión de inversiones al 30 de junio de 2019 y 2018:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
38
NOTA 37. Gestión de inversiones, neto (continuación)
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Valoración de inversiones costo amortizado $ 247,870,467 146,399,676 131,251,424 82,094,924 Valoración inversiones valor razonable- instrumentos de deuda 47,380,212 24,374,958 32,549,263 18,761,693 Valoración inversiones valor razonable- instrumentos de patrimonio 37,668,389 35,937,126 19,281,195 23,211,802
Valoración de derivados 9,837,767 5,405,973 1,653,635 6,367,344 Utilidad (pérdida) en venta de inversiones-instrumentos de deuda 1,517,647 7,993,143 4,086,808 (10,878,642) Dividendos y participaciones1
433,675 12,674,173 (386,950) 333,009 Utilidad (pérdida) en venta de inversiones-instrumentos de patrimonio (928,569) 333,009 - -
Total gestión de inversiones $ 343,779,588 233,118,058 188,435,375 119,890,130
(1) Corresponde a los dividendos recibidos durante el segundo trimestre sobre las inversiones en acciones
que no generan control y que clasifican como asociadas.
NOTA 38. Otros ingresos El siguiente es el detalle de los otros ingresos al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Otros intereses $ 7,323,237 5,679,843 3,856,487 2,920,075
Moratorios por recaudo de cotizaciones
2,183,479 -
1,182,247 -
Recuperaciones 1,183,590 929,145 357,446 665,321
Otros ingresos 882,678 3,291,781 368,061 1,811,671
Arrendamientos 662,570 637,823 331,285 318,912
Descuentos comerciales 507,958 51,091 318,666 25,203
Sobre pólizas 56,294 63,660 26,057 27,770
Rendimientos por operaciones simultaneas
3,927
- 3,927 -
Total otros ingresos $
12,803,733
10,653,343
6,444,176
5,768,952
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
39
NOTA 39. Diferencia en cambio, neto El siguiente es el detalle de la diferencia en cambio al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en
junio Por el trimestre terminado en
junio
2019 2018
2019 2018
Por reexpresión de pasivos
$ (565,108) (108,992)
83,054 (64,454)
Por liquidación de pasivos (154,424) (102,521) (111,452) (93,712)
Por realización de activos 115,016 7,833 4,714 (39,284)
Por reexpresión de activos 174,664 1,017,418 1,644,337 3,372,075
Total diferencia en cambio
$ (429,852)
813,738
1,620,653 3,174,625
NOTA 40. Gastos administrativos El siguiente es el detalle de los gastos administrativos para los periodos que terminaron al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Red de oficinas $ 33,608,616 31,870,979 16,846,991 16,423,534 Procesamiento electrónico de datos 21,550,275 2,304,782 17,644,516 1,351,720
Útiles y papelería 17,547,087 13,723,427 7,957,602 5,933,344
Impuestos y tasa 15,697,154 11,703,868 8,046,008 5,862,310 Comisiones servicios bancarios 14,481,262 8,738,755 4,833,249 5,053,222
Servicios temporales 12,962,376 5,928,868 7,122,285 3,342,734
Servicios públicos 4,951,865 3,056,957 2,455,595 1,509,329
Publicidad y propaganda 4,133,773 3,850,700 2,022,640 2,332,721
Gastos de viaje 2,971,761 2,055,023 1,659,274 1,181,669 Servicios de aseo y vigilancia 2,956,788 2,241,517 1,479,366 1,229,077 Intereses por derecho de uso 2,801,044 - 1,569,468 -
Otras contribuciones 1,719,617 1,566,783 941,233 830,292
Relaciones públicas 1,170,705 673,303 521,763 448,603 Mantenimiento y reparación 1,082,881 705,417 692,201 387,932
Transporte 699,657 421,628 417,222 259,486
Seguros 682,215 2,388,624 147,862 1,033,043
Adecuación e instalación 311,558 213,838 192,309 108,737 Administradoras de fondos de pensiones seguro previsional 226,434 237,718 116,686 99,257
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
40
NOTA 40. Gastos administrativos (continuación)
Por el semestre terminado en
junio Por el trimestre terminado en
junio
2019 2018 2019 2018
Arrendamientos 161,998 9,536,171 (796,168) 4,837,020 Publicaciones y suscripciones 111,481 63,453 37,986 24,893 Otros litigios en procesos administrativo, judicial o arbitral 34,299 38,025 18,913 20,278 Autoridades administrativas 17,631 - - -
Multas y sanciones 1,411 26,606 1,411 25,494
Otros intereses 694 9,657 258 9,619
Total gastos de administración $ 139,882,582 101,356,099 73,928,670 52,304,314
(1) La variación de los saldos presentada se debe a la adopción de la NIIF 16 el 1 de enero de 2019. NOTA 41. Beneficios empleados El siguiente es el detalle de los gastos por beneficios a empleados con corte al 30 de junio de 2019 y 2018:
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Salarios $ 77,662,418 51,187,623 39,595,787 26,056,467
Bonificaciones 16,964,110 8,364,797 10,067,700 4,439,513
Otros beneficios empleados 10,116,570 6,188,132
6,334,407
3,228,313
Aportes de pensión 8,463,214 5,810,006 3,922,313 2,880,809
Vacaciones 7,232,758 4,820,170 3,552,099 2,259,735
Prima de vacaciones 7,179,138 4,693,084 3,387,002 2,289,425
Cesantías 6,861,632 4,833,051 3,480,747 2,590,386
Prima legal 6,855,479 4,786,794 3,439,591 2,432,815
Prima de antigüedad 6,424,110 4,408 649,576 4,408
Parafiscales 5,288,107 3,445,050 2,708,566 1,743,374
Aportes salud 5,277,099 3,438,781 2,561,372 1,702,372
Prima extralegal 4,394,124 2,786,598 2,240,375 1,418,937
Intereses cesantías 546,783 452,781 325,502 285,031
Indemnizaciones 532,672 595,290 506,712 179,066
Total gasto beneficios a empleados $ 163,798,214 101,406,565 82,771,749 51,510,651
NOTA 42. Honorarios
El siguiente es el detalle de los honorarios para los años que terminaron al 30 de junio del 2019 y 2018:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
41
NOTA 42. Honorarios (continuación)
Por el semestre terminado en junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Administración de seguros $ 138,443,840 70,290,289 68,153,552 67,550,506
Honorarios promotoras 15,662,433 7,723,210 7,939,222 6,464,308
Sistema general de riesgos laborales
12,669,104
5,776,718
6,892,386
-
Asistencias 8,407,744 3,296,501 5,111,243 4,987,516
Desarrollo de software 5,667,559 2,501,227 3,166,332 2,877,773
Contac center televentas 4,991,741 1,891,364 3,100,377 1,707,396
Consultoría y asesoría 3,965,832 2,852,287 1,113,545 1,324,319
Administración de riesgos 3,485,203 1,589,301 1,895,902 1,399,737
Asesorías jurídicas 1,010,516 316,990 693,526 152,880 Capacitación empleados y agentes
604,324
150,782
453,542
1,148,928
Provisión honorarios gestión promotoras
224,478
(122,928)
347,406
-
Junta directiva 189,522 87,455 102,067 47,636
Consultoría técnica
96,092
60,161
35,931
56,625
Revisoría fiscal y auditoría externa
88,890
38,482
50,407
72,875
Contratación de empleados y agentes
84,186
29,306
54,880
30,065
Recaudos seguros éxito
41,343
18,102
23,241
18,338
Administración de coaseguro aceptado
27,552
7,626
19,926
8,711
Avalúos 15,019 10,616 4,403 2,461
Inspección y evaluación de riesgos
8,775
4,154
4,621
9,662
Asesoría en servicios de salud
6,100
3,800
2,300
-
Investigación y mercadeo
2,277
2,277
-
-
Publicidad y marketing técnico
1,467
-
1,467
-
Llamadas de activación 673 259 415 371 Asesoría técnica en salud ocupacional
72
31
41
-
Total honorarios $ 195,694,742 96,528,010 99,166,732 87,860,107
NOTA 43. Otros gastos El siguiente es el detalle de otros gastos para los años que terminaron al 30 de junio del 2019 y 2018:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
42
NOTA 43. Otros gastos (continuación)
Por el semestre terminado en
junio Por el trimestre terminado en
junio
2019 2018
2019 2018
Participación utilidades bancaseguros
$ 40,809,401 8,293,484
29,786,718
3,725,484
Otros gastos 30,816,736 9,812,335 16,903,703 5,689,667
Convenciones 7,929,452 4,965,687 3,445,458 3,079,889
Otros gastos de promoción y ventas
5,442,131
2,568,751
4,121,618
1,740,165
Emergencias médicas 3,807,573 3,395,484 1,928,975 1,883,156
Bonificación en ventas 2,042,684 136,625 1,944,677 70,954
Exámenes médicos 1,624,414 2,075,445 829,443 674,584
Cuota de sostenimiento Sena
755,384
564,986
384,956
280,653
Comisiones servicios bancarios
537,084
75,306
391,841
30,926
Elementos de aseo y cafetería
465,990
253,425
252,223
129,001
Elaboración de carné 236,044 - 168,917 -
Otros premios 226,527 536,445 114,385 366,149
Casino y restaurante 69,928 45,573 50,997 28,754
Comisión canal sponsor 60,123 90,846 21,519 29,278
Gastos legales 51,746 15,291 5,117 2,325
Riesgo operativo-intereses moratorios nomina
24,874
40,609
13,618
19,437
Uniformes 21,702 95,209 18,306 47,725
Gestión ambiental 20,300 - 20,216 -
Gastos por capacitación 19,079 9,377 7,517 6,167
Elementos de protección personal
5,568
-
4,884
-
Elementos de campañas y premios
2,024
27,316
1,670
16,530
Riesgo operativo-multas y sanciones
734
21,826
-
-
Total otros gastos $ 94,969,498 33,024,020 60,416,758 17,820,844
NOTA 44. Deterioro El siguiente es el detalle del deterioro para los periodos que terminaron al 30 de junio de 2019 y 2018:
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
43
NOTA 44. Deterioro (continuación)
Por el semestre terminado en
junio
Por el trimestre terminado en junio
2019 2018 2019 2018
Cuentas por cobrar actividad aseguradora $ 5,406,602 755,900 2,296,944 203,710
Cuentas por cobrar 1,142,645 660,613 425,116 503,614 Propiedades y equipo 20,561 42,963 4,090 38,511 Cartera de crédito 227 - (81) (77)
Inversiones - 25,247 (17,124) 25,247 Reversión de pérdidas por deterioro de valor reconocidas en el resultado del periodo (4,967,869) (912,851) (184,167) (28,076)
Total deterioro $ 1,602,166 571,872 2,524,778 742,929
NOTA 45. Partes relacionadas
Seguros de Vida Suramericana S.A hace parte del Grupo empresarial Sura, la Compañía tiene como controladora directa a Suramericana S.A., que a su vez es subsidiaria de la matriz Grupo de Inversiones Suramericana S.A. La Compañía considera como partes relacionadas a las subsidiarias de Grupo de Inversiones Suramericana S.A., inversiones con influencia significativa, negocios conjuntos y personal clave de la gerencia. Todas las transacciones celebradas entre las compañías, son realizadas en condiciones de mercado. A continuación, se describen las transacciones del balance realizadas con partes relacionadas al 30 de junio de 2019 y diciembre 2018:
Importe a cobrar Importe a pagar
Junio 2019 Junio 2019
Matriz Suramericana S.A. $ 287,613 $ 58,679,205 Entidades con influencia Diagnóstico y Asistencia Médica S.A.S 311,556 3,127,000 Operaciones Generales Suramericana S.A.S 18,950 3,693,011
Asociadas Seguros Generales Suramericana S.A. 40,778,750 55,546,778
Servicios de Salud IPS Suramericana S.A. 1,739,676 9,209,735 Servicios Generales Suramericana S.A.S. 230,803 2,630
Otros vinculados Sura Asset Management S.A. 672,617 - Asesuisa Vida S.A. Seguros de Personas 617,589 -
Arus S.A. 472,859 547,799
Grupo de Inversiones Suramericana S.A. 263,320 - EPS y Medicina Prepagada Suramericana S.A. 246,100 6,664 Consultoría en Gestión de Riesgos Suramericana S.A.S.
99,717
46,712
Enlace Operativo S.A. 33,563 1,862,859 Hábitat Adulto Mayor S.A. 3,008 - Inversiones y Construcciones Estratégica (570) -
Total general $ 45,775,551 $ 132,722,393
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
44
NOTA 45. Partes relacionadas (continuación)
Importe a cobrar Importe a pagar
Diciembre 2018 Diciembre 2018
Matriz Suramericana S.A. $ 27,680 $ - Entidades con influencia - Diagnóstico y Asistencia Médica S.A.S 74,662 3,266,346 Operaciones Generales Suramericana S.A.S 487 390,699
Asociadas
Seguros Generales Suramericana S.A. 699,807 10,739,472 Servicios Generales Suramericana S.A.S. 205,167 39,464
Servicios de Salud IPS Suramericana S.A. 186,923 4,068,774
Otros vinculados -
EPS y Medicina Prepagada Suramericana S.A. 2,652,853 - Asesuisa Vida S.A. Seguros de Personas 626,081 - Sura Asset Management S.A. 357,734 - Grupo de Inversiones Suramericana S.A. 126,933 10,879 Seguros de Riesgos Laborales Suramericana S.A. (Ahora Seguros de Vida Suramericana S.A)
62,959
-
Consultoría en Gestión de Riesgos Suramericana S.A.S.
19,535
-
Arus S.A. 4,262 66,433 Inversiones y Construcciones Estratégica - 570
Total $ 5,045,083 $ 18,582,637
A continuación, se describen las transacciones del resultado realizadas con partes relacionadas al 30 de junio de 2019 y 2018:
Servicios recibidos y
otros gastos
Prestación de servicios y otros
ingresos
Junio 2019
Junio 2019
Entidades con influencia
Diagnóstico y Asistencia Médica S.A.S $ 25,237,812 $ 785,460 Operaciones Generales Suramericana S.A.S 2,121,966 112,889 Asociadas
Servicios de Salud IPS Suramericana S.A. 55,185,219 2,454,085
Seguros Generales Suramericana S.A. 5,671,253 3,160,556
Servicios Generales Suramericana S.A.S. 36,006 7,143,882 Otros vinculados
Consultoría en Gestión de Riesgos Suramericana S.A.S. 52,332,300 550,522
Enlace Operativo S.A. 5,530,526 33,892 Arus S.A. 2,009,952 470,067
EPS y Medicina Prepagada Suramericana S.A. 375,657 579,434
Asesuisa Vida S.A. Seguros de Personas 264,940 -269,779 Sura Asset Management S.A. - 219,809
Total general $ 148,765,631
$ 15,240,817
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
45
NOTA 45. Partes relacionadas (continuación)
Servicios recibidos y
otros gastos
Prestación de servicios y otros
ingresos
Junio 2018 Junio 2018
Entidades con influencia
Diagnóstico y Asistencia Médica S.A.S $ 17,108,790 $ 623,297
Operaciones Generales Suramericana S.A.S 1,353,873 105,255
Asociadas
Servicios de Salud IPS Suramericana S.A. 26,304,272 2,237,707
Seguros Generales Suramericana S.A. 4,672,559 2,644,556
Servicios Generales Suramericana S.A.S. 59,179 2,150,395
Otros vinculados
Asesuisa Vida S.A. Seguros de Personas 1,028,125 793,619
Arus S.A. 100,877 351,506
EPS y Medicina Prepagada Suramericana S.A. 16,330 540,337
Consultoría en Gestión de Riesgos Suramericana S.A.S. - 491,055
Enlace Operativo S.A. - 23,497
Seguros de Riesgos Laborales Suramericana S.A. (Ahora Seguros de Vida Suramericana S.A)
-
516,361
Sura Asset Management S.A. - 140,411
Total general $ 50,644,005 $ 10,617,996
Las siguientes son las características principales de las operaciones entre compañías vinculadas: Las operaciones de préstamos entre las compañías son valoradas a costo amortizado. Las operaciones generadas por pagos obligatorios a la seguridad social, no son consideradas como transacciones entre compañías vinculadas. Las compañías de Suramericana tienen diferentes categorías tributarias, por lo tanto la forma de contabilización del IVA difiere según la Compañía; para compañías como Suramericana S.A, Grupo de Inversiones Suramericana S.A., Sura Asset Management S.A., Diagnóstico y Asistencia Médica S.A.S., Operaciones Generales Suramericana S.A.S; el IVA se contabiliza como un mayor valor del gasto para el resto de compañías se contabiliza realizando el registro al ingreso y el valor que corresponde al IVA se contabiliza como IVA descontable. Seguros de Vida Suramericana en este año realizó operaciones de reaseguro con la Compañía del exterior Asesuisa Vida S.A. Seguros de Personas del Salvador. Los ingresos de actividades ordinarias con las compañías relacionadas corresponden a primas de seguros expedidos las compañías, donde se destacan los productos de salud, vida grupo, exequias y accidentes personales y sobre los cuales existen los respectivos contratos de seguros. Los otros ingresos con las compañías relacionadas corresponden a arrendamientos sobre locales y oficinas que son ocupadas por las compañías Dinámica y Servicios de salud IPS Suramericana S.A, sobre la cuales se tienen los contratos celebrados que soportan esas transacciones.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
46
NOTA 45. Partes relacionadas (continuación) Seguros de Vida tiene otros ingresos relacionados con la venta de bienes de la revista cinco sentidos. Así mismo Seguros de Vida Suramericana S.A tiene gastos con las compañías relacionadas, correspondientes a compras de bienes y servicios. Los gastos operacionales en junio de 2019 por $5,671,253 y junio de 2018 por $4,672,559 de Seguros de Vida Suramericana a favor de Seguros Generales Suramericana S.A., corresponden a arriendo sobre locales y oficinas que son ocupados por parte de la Compañía y tiene los contratos celebrados que soportan esta transacción. Los parámetros utilizados para determinar el canon de arrendamiento de las instalaciones de Salud Sura Industriales de la ciudad de Medellín, y Salud Sura Bogotá, corresponden a los costos financieros (intereses) asumidos por Seguros Generales Suramericana S.A., en el pago de los respectivos cánones de Leasing. Los demás gastos con seguros generales son seguros. Compensación de la junta directiva y personal clave de la gerencia La compensación del personal clave de la gerencia durante el año es la siguiente:
Junio Junio
2019 2018
Ingresos operacionales $ 599,791 $ 303,467
Costos y gastos operacionales $ 4,858,383 $ 2,735,297
Gasto compensación directivos Junio Junio
2019 2018
Beneficios corto plazo 4,668,862 2,645,916
Honorarios Junta Directiva 189,522 89,381
Total gasto compensación directivos $ 4,858,384 $ 2,735,297
Cuentas por pagar a directivos
Junio Diciembre
2019 2018
Beneficios corto plazo 1,985,854 671,828
Beneficios post empleo 2,483,375 2,483,375
Total cuentas por pagar directivos $ 4,469,229 $ 3,155,203
NOTA 46. Objetivos y políticas de gestión del riesgo
46.1 Riesgos financieros Para el Grupo Empresarial, los riesgos financieros consideran todos aquellos eventos que tienen una manifestación negativa en el valor de las compañías como resultado de la exposición a los mercados financieros. Para efectos del análisis, se consideran el riesgo de crédito, riesgo de liquidez y riesgo de mercado.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
47
NOTA 46. Objetivos y políticas de gestión del riesgo (continuación) 46.1.1. Riesgo de crédito El riesgo de crédito es el riesgo de que un tercero no cumpla con las obligaciones derivadas de un instrumento financiero o contrato de compra-venta y esto se traduzca en una pérdida financiera. Seguros de Vida Suramericana S.A., está expuesta a este riesgo en sus operaciones de inversiones, reaseguro, afianzados y cartera de clientes. 46.1.1.1. Descripción de los objetivos, políticas y procesos para la gestión del riesgo La Compañía cuenta con políticas en diferentes manuales que buscan disminuir la probabilidad de pérdidas por un evento crediticio. Se tienen límites internos y normativos por terceros, tipos de instrumento y sectores. Igualmente, se cuenta con diversos comités que definen el apetito de riesgo y ante los cuáles se informan las exposiciones. Finalmente, las exposiciones son monitoreadas constantemente para garantizar que permanezcan dentro del apetito de riesgo de la Compañía. 46.1.1.2. Métodos utilizados para medir el riesgo Para gestionar este riesgo, la Compañía realiza un análisis de las principales condiciones financieras y particulares de cada tercero al cual se está expuesto, que podrían afectar su capacidad para atender sus compromisos financieros. Para esto, se cuenta con modelos que evalúan variables cuantitativas y cualitativas, de acuerdo con el sector en el cual se desempeña el tercero. 46.1.1.3. Resumen de datos cuantitativos sobre exposición al riesgo de la entidad La Compañía Seguros de Vida Suramericana S.A. al cierre de junio de 2019 tiene inversiones locales distribuidas así: deuda soberana representan el 24.18% del portafolio, 52.58% tienen calificación local AAA, 18.65% calificación AA (+,-), y un restante 0.10% tienen calificaciones inferiores. Las inversiones internacionales se encuentran distribuidas por calificación de la siguiente forma: 0.27% con calificación AA(+,-), 2.27% con calificación A (+,-) y 1.95% con calificación BBB (+,-). 46.1.2. Riesgo de liquidez El riesgo de liquidez hace referencia a la capacidad de las compañías de generar los recursos para cumplir con las obligaciones adquiridas y el funcionamiento de los negocios. 46.1.2.1. Descripción de los objetivos, políticas y procesos para la gestión del riesgo La gestión de la liquidez de la Compañía se encuentra en cabeza del área de tesorería. La política de la Compañía se ha basado en mantener saldos en tesorería, activos líquidos o líneas de crédito abiertas de corto o largo plazo por importes suficientes para cubrir cualquier eventualidad derivada de sus obligaciones con terceros. 46.1.2.2. Métodos utilizados para medir el riesgo Suramericana administra el riesgo mediante la realización de un análisis periódico de flujo de caja y de las variables que pueden afectar el cumplimiento de las obligaciones con terceros. Con base en estos análisis se determinan cuáles son los requerimientos de liquidez de la Compañía. 46.1.2.3. Resumen de datos cuantitativos sobre exposición al riesgo de la entidad Existe un flujo de caja proyectado para cada año en curso que permite planificar los requerimientos de liquidez del período. Al cierre de junio, la Compañía estimó que cuenta con la liquidez necesaria para cumplir con sus obligaciones del año.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
48
NOTA 46. Objetivos y políticas de gestión del riesgo (continuación) 46.1.3. Riesgos de mercado El riesgo de mercado hace referencia a cómo las variaciones en los precios de mercado afectan el valor de los portafolios que se administran y, en general, los ingresos de las compañías. Las compañías han identificado que los instrumentos financieros afectados por el riesgo de mercado incluyen activos de renta fija, renta variable, derivados, y otro tipo de activos y pasivos financieros. 46.1.4. Riesgo de tasa de cambio El riesgo de tasa de cambio es el riesgo de que el valor razonable o los flujos de efectivo futuros de un instrumento financiero puedan fluctuar como consecuencia de las variaciones en los tipos de cambio. Suramericana se encuentra expuesta a este riesgo en la medida que tiene activos o pasivos denominados en moneda extranjera. 46.1.4.1. Descripción de los objetivos, políticas y procesos para la gestión del riesgo La Compañía mitiga la exposición al riesgo de tasa de cambio a través de coberturas naturales y del uso de derivados financieros. El área de Inversiones puede realizar operaciones de cobertura cambiaria con instrumentos financieros derivados hasta por el 100% de la posición en moneda extranjera. 46.1.4.2. Métodos utilizados para medir el riesgo La medición de este tipo de riesgo se realiza a través del Valor en Riesgo (VaR), que estima la máxima pérdida esperada en la que se podría incurrir en un período de un mes con un nivel de confianza del 95%. El VaR se puede expresar como un porcentaje del valor del portafolio de inversiones. 46.1.4.3. Resumen de datos cuantitativos sobre exposición al riesgo de la entidad Al 30 de junio de 2019, para Seguros de Vida el 5.65% del portafolio se encuentra expuesto al riesgo de tasa de cambio. El Valor en Riesgo (VaR) para el ramo de riesgos profesionales y demás negocios de la Compañía de vida es de 6.522% y 6.426% respectivamente, incluyendo las coberturas cambiarias. 46.1.5. Riesgo de tasa de interés El riesgo de tasa de interés es el riesgo de que el valor razonable o los flujos de efectivo futuros de un instrumento financiero puedan fluctuar como consecuencia de las variaciones en los tipos de interés de mercado. La exposición a este riesgo surge de la tenencia de activos de renta fija o pasivos asociados a tasas de interés variables. 46.1.5.1. Descripción de los objetivos, políticas y procesos para la gestión del riesgo El objetivo principal de las inversiones de la Compañía es el de respaldar las reservas técnicas resultantes de la actividad aseguradora. De esta forma, las inversiones buscan calzar los pasivos en términos de tasas de interés y plazos, mitigando ampliamente el riesgo de tasa de interés. Adicionalmente, a través de una adecuada estrategia de clasificación de inversiones se logra estabilizar el ingreso financiero y reducir la exposición al riesgo. 46.1.5.2. Métodos utilizados para medir el riesgo La medición de este tipo de riesgo se realiza a través del Valor en Riesgo (VaR), que estima la máxima pérdida esperada en la que se podría incurrir en un período de un mes con un nivel de confianza del 95%. El VaR se puede expresar como un porcentaje del valor del portafolio de inversiones.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
49
NOTA 46. Objetivos y políticas de gestión del riesgo (continuación) 46.1.5.3. Resumen de datos cuantitativos sobre exposición al riesgo de la entidad Al 30 de junio de 2019, para Seguros de Vida el 84.99% del portafolio se encuentra expuesto al riesgo de tasa de interés. El Valor en Riesgo (VaR) para el ramo de riesgos profesionales y demás negocios de la Compañía de vida es de 0.00%. 46.1.6. Riesgo de precio de acciones El riesgo de precio de las acciones es el riesgo de que el valor razonable de un instrumento financiero fluctúe como consecuencia de las variaciones en los precios de acciones o activos de renta variable. Dado que el portafolio de inversiones de las compañías cuenta con activos de renta variable, éstas se encuentran expuestas a este riesgo. 46.1.6.1. Descripción de los objetivos, políticas y procesos para la gestión del riesgo Suramericana cuenta con límites a la exposición en instrumentos de patrimonio locales y del exterior. Se tienen limitantes tanto a la exposición a un instrumento financiero individual como a la exposición agregada al tipo de activo. Los límites están basados en el riesgo de mercado potencial que dichas inversiones podrían generarle al portafolio. 46.1.6.2. Métodos utilizados para medir el riesgo La medición de este tipo de riesgo se realiza a través del Valor en Riesgo (VaR), que estima la máxima pérdida esperada en la que se podría incurrir en un período de un mes con un nivel de confianza del 95%. El VaR se puede expresar como un porcentaje del valor del portafolio de inversiones. 46.1.6.3. Resumen de datos cuantitativos sobre exposición al riesgo de la entidad Al 30 de junio de 2019, para Seguros de Vida el 1.38% del portafolio se encuentra expuesto al riesgo de acciones. El Valor en Riesgo (VaR) para el ramo de riesgos profesionales y demás negocios de la Compañía de vida es de 7.058% y 7.363% respectivamente. NOTA 47. Sucesos y transacciones significativas
A continuación, se presentan los asuntos relevantes transcurridos durante el 30 de junio de 2019:
• En este trimestre se pagaron dividendos por $185,382,000 NOTA 48. Hechos posteriores
A la fecha de emisión y presentación de estos estados financieros la Compañía no ha tenido eventos o hechos posteriores que afecten la información publicada.
NOTA 49. Aprobación de estados financieros intermedios condensados separados La emisión de los estados financieros de la Compañía, correspondientes al periodo finalizado el 30 de junio de 2019, fue aprobado por la Junta Directiva, según consta en el acta N°1961 del 16 de julio de 2019, para ser presentados al mercado.
SEGUROS DE VIDA SURAMERICANA S.A. Notas a los estados financieros intermedios condensados separados (Valores expresados en miles de pesos, a menos de que se indique lo contrario)
50
top related