Algunas diferencias y similitudes entre IFRS/IAS; NCP Argentinas y US GAAPInformación contable. Aspectos generalesIFRS / IAS Normas Argentinas USGAAPLas normas son más detalladas que las argentinas y contienen ejemplos ilustrativos

Las normas están redactadas de manera sintética con guías limitadas de aplicación

Las normas son más detalladas y tienen guías de aplicación específicas

Moneda en la que se efectúan las medicionesMoneda funcionalLa moneda funcional es la moneda del entorno económico principal en el que opera la entidadEl entorno económico principal en el que opera la entidad es, normal-mente, aquél en el que ésta genera y emplea el efectivo

Moneda de curso legal Moneda funcional.

Empleo de criterios alternativosOfrecen para ciertos rubros los que son criterios recomendables y otros permitidos.Por ejemplo, permite utilizar para medir los bienes de uso el modelo de revaluación o el costo histórico.

Activación de costos financieros, solo admite un criterio, activarlos.

Admiten criterios alternativos.A partir de la RT 31 se adopta el método de revaluación y el de costo histórico no existiendo diferencias con las IFRS. Ya no existe esta diferencia..Admite dos criterios alternativos, preferible enviarlos a gasto. Alternativo, activarlos.

Limitadas aplicaciones de criterios alternativos

Información ComparativaEs obligatoria con las mismas cifras del ejercicio o período precedente (IAS 1)

Los estados contables se presentan a dos columnas para brindar información comparativa con el año anterior en el caso de ejercicios anuales completos.

Los estados contables de períodos intermedios se presentan comparativos (i) el estado de situación patrimonial, con el mismo estado a la fecha de cierre del ejercicio completo precedente y

(ii) los estados de resultados, de evolución del patrimonio neto y de flujo de efectivo, con los del período equivalente del ejercicio anterior.

Los estados de situación patrimonial de períodos intermedios de empresas que tienen negocios con estacionalidad se comparan con el cierre del ejercicio anterior y con la misma fecha del año anterior.

Optativa, aunque recomendada.Generalmente se presenta al menos un año de información comparativa.Las sociedades reguladas por la SEC (oferta pública), en general, requieren tres años de información comparativa (dos años para el balance general).

Estado de situación patrimonial (ESP)Establecen los rubros mínimos que deben ser presentados en el estado y ofrecen guías para incluir ítems adicionales.Asimismo, dispone las notas mínimas que deben exponerse.En un apéndice al IAS 1, provee un modelo de estados contables.

Los anticipos a proveedores se clasifican como créditos

Las normas internacionales denominan este estado como “ Estado de situación financiera o balance general”

Las NCP establecen la modalidad de presentación del ESP y ofrecen modelos para distintos tipos de entes.

Los anticipos a proveedores se clasifican según el rubro al cual la compra está destinada: bienes de cambio, bienes de uso, etc.

No existe un modelo específico de exposición y lo que debe exponerse se encuentra en diferentes pronunciamientos (SFAS 1 a 7).

Los anticipos a proveedores se clasifican como créditos

Clasificación de los rubros en corrientes y no corrientes

La distinción entre activos y pasivos corrientes y no corrientes es, por lo general, obligatoria. Puede hacerse en función del ciclo operativo de la entidad.

Los pasivos que se tornan exigibles por el incumplimiento del deudor de alguna cláusula acordada, reclasifican como corrientes excepto que el deudor obtenga antes del cierre del ejercicio una espera del acreedor que supere los doce meses de cerrado el ejercicio.

Los hechos posteriores no se toman en cuenta para clasificar los rubros en corrientes y no corrientes. (IAS 1)

Se requiere la distinción de activos y pasivos en corrientes y no corrientes, en función del plazo de cobranza o cancelación de los activos y pasivos, respectivamenteClasifica a los activos y pasivos como corrientes si se espera:

a) los activos se conviertan en efectivo o

b) los pasivos sean exigibles en el plazo de los doce meses siguientes a la fecha de cierre de los estados contables.

No está tratada la situación de los pasivos que se tornan exigibles por el incumplimiento del deudor de alguna cláusula acordada. Se aplican las reglas generales para la clasificación en corrientes y no corrientes.

Los hechos posteriores se toman en cuenta para clasificar los rubros en corrientes y no corrientes.

Se requiere la distinción de activos y pasivos en corrientes y no corrientes, según el ciclo operativo del negocio.

Clasifica a los activos y pasivos como corrientes si se espera:

a) los activos se conviertan en efectivo dentro del ciclo operativo normal

b) los pasivos sean cancelados con activos corrientes,

Cuando existen varios ciclos operativos dentro del año o no exista un ciclo operativo claramente definido, para la clasificación de corriente, se toma el plazo de doce meses.Los hechos posteriores se toman en cuenta para clasificar los rubros en corrientes y no corrientes.

Los pasivos que se tornan exigibles por el incumplimiento del deudor de alguna cláusula acordada, se clasifican como no corrientes, aún cuando la espera del plazo mayor de doce meses se obtenga luego del cierre del ejercicio pero antes de la emisión de los estados contables

Estado de resultados - Forma

El estado de resultados según la IAS 1, se puede presentar en: a) un único estado del resultado

integral o b) en dos estados: i) uno que

muestre los componentes del resultado y ii) otro que muestre como partida inicial la del resultado y muestre los otros componentes del resultado integral.

Luego, bajo normas internacionales tenemos una parte del estado de resultados del ejercicio y otra parte donde muestra los otros resultados integrales, Éstos últimos son los que en normas argentinas conocemos como los resultados diferidos.Además debemos exponer cual es el resultado sobre el que participan los propietarios de la compañía y cuál es el monto que corresponde a los minoritarios.Establece los rubros mínimos que deben ser presentados en el estado y ofrece guías para incluir ítems adicionales.El análisis de gastos puede ser presentado por su naturaleza o su función. En este último caso, la descripción de la naturaleza de cada gasto debe ir en notas.Asimismo, dispone las notas mínimas que deben exponerse.En un apéndice el IAS 1 provee un modelo de estados contables

Establecen la forma y contenido del estado de resultados

No se regula en un solo pronunciamiento el contenido y forma del estado (Idem ESP).Se utiliza una presentación de “paso único” (sólo totaliza ingresos y gastos) o de “pasos múltiples” con subtotales reconociendo diferentes resultados (bruto, ordinarios, extraordinarios, final, etc.) Su formato debe encontrarse en numerosos pronunciamientos y en el marco conceptual. Para las compañías que están en la oferta pública, la SEC requiere formatos específicos.

Resultados extraordinariosNo existe esa clasificación específica. Se presentan junto con los ordinarios, sólo que se exige una clara identificación de la naturaleza y, en su caso una nota.

(IAS 1)

Los resultados extraordinarios son aquellos atípicos y excepcionales de suceso infrecuente en el pasado y de comportamiento similar esperado para el futuro, generados por factores ajenos a las decisiones propias del ente.

Los resultados extraordinarios son aquellos de naturaleza inusual y ocurrencia infrecuente y otros específicamente considerados.

Resultados por acciónDebe exponerse el resultado básico y diluido por acción de las operaciones que continúan y la ganancia o pérdida neta.

(IAS 33)

Solo es exigible la presentación de los resultados básico y diluido por tipo de acción para aquellas Sociedades que estén bajo la órbita de la Comisión Nacional de Valores.

Exige la presentación de los resultados básico y diluido por acción de: las operaciones que continúan; las discontinuadas; los ítems extraordinarios; el efecto acumulativo de cambio en las políticas contables y del resultado neto a las compañías, excepto las compañías de inversión y las sociedades totalmente controladas por otras.

Estados contables consolidadosConstituyen los estados básicos. ES obligatoria salvo casos excepcionales.No es obligatoria la presentación de estados financieros individuales. (IAS 1)

Se denominan estados complementarios Se presentan como información básica

Cuándo existe obligación de consolidar

Se consolida cuando una sociedad posee el control de los riesgos y beneficios de otra sociedad, sin importar la cantidad de votos.

(IAS 27)

Se consolida cuando una sociedad tiene la mayoría de los votos que le permiten el control o cuando lo obtiene por acuerdos escritos.

Se consolida cuando una sociedad posee el control efectivo del gobierno, riesgos y beneficios de otra sociedad, sin importar la cantidad de votos

Requisitos para la consolidaciónMismas normas contables y fechas de cierre de balances. Se admite una diferencia de hasta tres meses ajustando las transacciones significativas que haya hecho la emisora desde su cierre de balance hasta el cierre de la controlante. Incluye transacciones entre ellas.

(IAS 27)

Mismas normas contables y fechas de cierre de balances. Se admite una diferencia de hasta tres meses ajustando las transacciones significativas que haya hecho la emisora desde su cierre de balance hasta el cierre de la controlante. Incluye transacciones entre ellas.

Establece, respecto al proceso de consolidación, la eliminación total de los resultados no trascendidos a terceros en el caso de operaciones con sociedades controladas y, en la proporción mayoritaria, en el caso de operaciones con sociedades vinculadas.

Mismas normas contables excepto cuando la subsidiaria es una industria especial que tiene particulares normas contables. No se requieren fechas de cierre similares. Las transacciones de las emisoras con terceros no se ajustan y se mencionan en notas. En cambio, las realizadas entre controlante y controlada se incorporan al balance consolidado

Establece, respecto al proceso de consolidación, la eliminación del total de las ganancias no trascendidas a terceros.

Exposición de la participación minoritariaEn el patrimonio neto

(IAS 27)

Entre el pasivo y el patrimonio neto Entre el pasivo y el patrimonio neto

Inversiones en entidades que están bajo control conjunto El tratamiento preferente es la consolidación proporcional, pero se admite la aplicación del valor patrimonial proporcional.

(IAS 31)

Se aplica consolidación proporcional en los estados básicos

Se valúan a su valor patrimonial proporcional, excepto para ciertos sectores: construcción, petróleo y gas.

Errores contables de años anteriores y cambios en las NCP aplicadasYa se trate de errores de ejercicios pasados o cambios en las normas contables, no se incluyen en el resultado sino que se corrigen los resultados no asignados al inicio del período, excepto que sea impracticable en cuyo caso la corrección se incluirá en la exposición del estado de resultados del ejercicio.(IAS 8)

Los efectos de los errores y de los cambios en las NCP, se exponen modificando la información de los períodos contables anteriores, en el estado de evolución del patrimonio neto.

APB 20 – FAS 16La corrección de errores de períodos anteriores no se incluyen en el estado de resultados sino como una corrección al resultado no asignado al inicio del período.Los efectos de los cambios de criterios contables se exponen en el estado de resultados luego de las partidas extraordinarias y antes del resultado final, “en un rubro llamado “efecto acumulado al inicio del ejercicio por aplicación retroactiva de un nuevo principio contable”. El criterio admite algunas excepciones, por ejemplo, el cambio del método LIFO por algún otro y, en tal caso, el efecto se registra en AREA

Estado de evolución del patrimonio neto – Resultados diferidosRequieren la presentación de un estado de cambios en el patrimonio neto. Este estado muestra el resultado integral total del período y los efectos de la aplicación retroactiva o reexpresión retroactiva de cada componente del patrimonio neto (NIC 8).

Muestra los cambios habidos en las partidas del PN durante el período cubierto por los estados contables y se divide en aportes de los propietarios y resultados acumulados

Los resultados diferidos integran el patrimonio neto, como una columna que forma parte de los resultados

No lo trata sistemáticamente ni exige un estado específico, pero sí la exposición de los cambios en el patrimonio neto. Esta puede hacerse en notas o en un estado al efecto. Los resultados diferidos se incluyen bajo el título “Other Comprehensive Income” u “OCI” que se presentan en

Por cada componente del patrimonio informar los cambios por : resultados; cada partida del resultado integral, y transacciones con los propietarios ( aportes y distribuciones).

(IAS 1)

acumulados un estado separado o, debidamente identificados en el estado de resultados

Estado de flujo del efectivoLos intereses cobrados y pagados y los dividendos percibidos y pagados se exponen dentro de las actividades operativas. Pero se admite que los intereses y dividendos pagados se incluyan en las actividades de financiación y que los intereses y dividendos cobrados se incluyan en actividades de inversión.

Los saldos de bancos en descubierto se incluyen en el efectivo si constituyen una parte integral del manejo de fondos. Esto implica que en el balance general se expongan deducidos en el rubro caja y bancos

(IAS7)

Muestra las variaciones del efectivo y equivalentes y las clasifica según las actividades que las generan en: operativas, de inversión y de financiación. Los cobros de intereses y dividendos pueden clasificarse como operativos o de inversión. Los pagos de esos conceptos, como operativos o de financiación.

Los saldos bancarios en descubierto se excluyen del efectivo y equivalentes. Ello implica su exposición en el balance general como pasivo.

Los cobros y pagos de intereses, se clasifican dentro de las actividades operativas.Los dividendos recibidos son operativos, pero los dividendos pagados son financieros

Los saldos bancarios en descubiertos se excluyen del efectivo. Ello implica su exposición en el balance general como pasivo.

IngresosLos criterios generales concuerdan con los US GAAP pero contienen guías específicas para comercios minoristas e industrias (IAS 18).

Los activos biológicos, a partir de cumplir ciertas condiciones, se miden tanto en su reconocimiento inicial como a cada fecha de preparación de estados contables a su valor neto de realización. Todos los cambios en su valuación se reconocen en el estado de resultados cuando ellos ocurren (IAS 41)

Para los contratos de construcción con proceso prolongado, en general, se reconoce el ingreso en función de los costos incurridos. Se valúan a VNR en función del grado de avance pero, si no fuere posible determinar el grado de avance, los costos incurridos se miden al costo histórico hasta su terminación, momento en el que se reconoce el ingreso (IAS 11).

Los resultados deben reconocerse en los períodos donde se produzcan los hechos generadores de las correspondientes variaciones patrimoniales, atendiendo siempre a la sustancia económica de estos hechos y operaciones.

Reconoce los resultados derivados de la tenencia, el crecimiento o la producción de bienes y servicios

Los componentes financieros implícitos que fueran significativos, deben segregarse en la medición inicial de activos y pasivos que los contengan. Las dispensas otorgadas a ciertos entes para no segregarlos vencen el 31/12/07 (Epeq)

La norma prevé, bajo determinadas condiciones, el reconocimiento de ingresos por el método del porcentaje de terminación (VNR) para los bienes de cambio en los contratos de producción o construcción a largo plazo. Si no se cumplen las condiciones los costos incurridos se valúan a costo de reposición hasta su terminación

No se admite el método del “contrato terminado” o sea, que los ingresos se reconozcan recién a la finalización de la construcción o producción.

El ingreso se reconoce, por lo general, cuando se efectúa una venta y se produce la tradición de la cosa. Se exceptúa de esta norma, el caso en que la cobranza no esté asegurada. En tales circunstancias se acepta la aplicación de métodos más conservadores basados en el reconocimiento de ingresos a medida que se cobran los créditos

No se reconocen, en general, resultados originados en la tenencia, crecimiento o producción de bienes y servicios.

Existen normas específicas para el registro de los ingresos de determinadas entidades.

ARB 45: Para los contratos a largo plazo,a) si es posible estimar el progreso del

trabajo y los costos de terminación, se aplica el método del “porcentaje de terminación”, que permite reconocer el ingreso periódicamente.

b) en los restantes casos se aplica el método del “contrato terminado”

c) en cualquier caso deben reconocerse los pasivos por las pérdidas esperadas.

Cambio en el método de amortizaciones de bienes de uso o intangiblesSe considera un cambio en las estimaciones y por lo tanto es un cambio prospectivo. No afecta ejercicios anteriores.(IAS 8)

Idem IAS/IFRS, por analogía, pues no está tratado específicamente.

APB 20 – FAS 16

Un cambio en el método de amortización se considera un cambio en las políticas contables (modo de aplicación de una norma) y, por lo tanto, se ajusta el cambio del nuevo valor residual del activo contra resultados del ejercicio.

Cambios en las estimaciones contablesLos efectos de los cambios en las estimaciones como consecuencia de nuevos elementos de juicio se registran en el resultado del ejercicio (cambio prospectivo)(IAS 8)

El resultado generado por este motivo se incluye dentro del resultado del período contable en que se produce el cambio. Los resultados de períodos anteriores no son afectados.

Idem: APB 20 – FAS 16

Ajuste por inflación

Los estados contables deben ajustarse en caso de hiperinflación. Estas normas indican que la hiperinflación existe cuando la inflación acumulada de los últimos tres años alcanza el 100%.

El índice por utilizar es el de precios mayoristas.

(IAS 29)

Requerido para estados contables emitidos en monedas bajo un contexto de inestabilidad monetaria declarada por la FACPCE. No admitidos para contextos de estabilidad.

El índice de precios utilizado es un índice general de precios mayorista, “IPIM” (índice de precios internos mayorista).

SFAS 89

La presentación de ciertos datos ajustados por inflación es optativa y se presenta como información adicional. El índice de precios utilizado es un índice general al consumidor, “CPI-U” (Consumer Price Index for All Urban Consumers).

Conversión de estados contables de subsidiarias en el exteriorDefinición de moneda funcional.Cuando la moneda funcional de la entidad extranjera es la de la sociedad controlante, las operaciones en moneda extranjera se convierten a la moneda funcional por el método histórico, reconociéndose las diferencias de cambio en resultadosCuando la moneda funcional de la entidad extranjera no es la de la sociedad controlante, se convierte por el método corriente, reconociéndose las diferencias de cambio como un componente separado del patrimonio neto

(IAS 21)

Se clasifica a la subsidiaria en:a) Entidades integradas b) Entidades no integradas

Los métodos de conversión son:a) Convertir-ajustar b) Ajustar-convertir

El método aplicable para:

a) Entidades integradas es el convertir-ajustar

b) Entidades no integradas es optativo, pudiendo aplicarse cualesquiera de los dos mencionados.

Cuando para las entidades no integradas se aplica el método Ajustar-convertir, las diferencias de cambios puestas de manifiesto por la conversión se imputan al patrimonio neto, hasta que la inversión se liquide.

FAS 52

Se clasifica a la subsidiaria según: a) Moneda funcional de la matrizb) Moneda funcional de la

subsidiaria u otra representativa

Los métodos de conversión son:a) Conversión histórica

(remeasurement)b) Conversión corriente

(translation)

El método aplicable cuando se emplea la:

a) Moneda funcional de la matriz, es el de conversión histórica.

b) Moneda funcional de la subsidiaria, es el de conversión corriente (excepto en un contexto de inflación elevada en el país de la subsidiaria, en cuyo caso se aplica conversión histórica)

Cuando la moneda funcional utilizada es la de la subsidiaria y, por lo tanto, se aplica la conversión corriente, el resultado de la conversión, no va a resultados sino que se imputa al patrimonio neto. Se expone en un rubro denominado Other Comprehensive Income (OCI), hasta la liquidación o venta de la inversión.

Combinación de negociosSólo permiten el método de la compra. No se admite el método de la fusión de intereses.

El momento en que se determina el valor corriente de los activos y pasivos adquiridos es la fecha en la que se transfiere el control de la entidad.

Se puede reconocer un pasivo por las reestructuraciones en el momento de la compra sólo si ya estaba registrado como pasivo por la adquirida.

Establece las condiciones para la adopción del método de la compra o de la fusión de intereses.

El momento en que se determina el valor corriente de los activos y pasivos adquiridos es la fecha en la que se transfiere el control de la entidad.

Se puede reconocer un pasivo por las reestructuraciones en el momento de la compra si se cumplen los requisitos establecidos al respecto en la RT 18 (ver más abajo).

FAS 141

Solo acepta el método de la compra.

El momento en que se determina el valor corriente de los activos y pasivos adquiridos es la fecha de la transacción.

Se puede reconocer un pasivo por las reestructuraciones en el momento de la compra si se cumplen ciertas condiciones (existencia de un plan firme; comienzo de los despidos, etc.) antes de la adquisición.

Los costos de la emisión de títulos y acciones para pagar una adquisición (honorarios, gastos legales, impositivos, etc.) Se cargan a resultados en el momento en que los servicios son recibidos(IFRS 3 )

Los costos de la emisión de títulos y acciones para pagar una adquisición (honorarios, gastos legales, impositivos, etc.) son partes del costo atribuibles a la adquisición. Como consecuencia, el monto de la llave positiva, en su caso, será mayor.

Los costos de la emisión de títulos y acciones para pagar una adquisición (honorarios, gastos legales, impositivos, etc.) estos títulos y acciones. Como consecuencia, estos costos reducen, en su caso, el monto que se acredita a Primas de emisión.

Contingencias favorables y desfavorables y ProvisionesFavorablesNo se registran. En su caso, se informan en notas.

Desfavorables:Se reconocen cuando se estime más probable que los hechos ocurran a que ellos no se concreten (Vg. 51% vs. 49%). Estas contingencias se miden a su valor descontado cuando el efecto financiero sea importante.

Costos de desmantelamientoLa provisión para costos de desmantelamiento de una planta o remediación de un sitio que al finalizar la operación debe entregarse en el estado original recibido se mide al valor descontado a la tasa vigente al cierre de cada período.

Estos costos se amortizan durante la vida útil de los bienes.

Costos de reestructuración

Estos costos se reconocen con crédito a una provisión si se publica un plan detallado o si ha comenzado su implementación.

(IAS 37)

Favorables:Se registran sólo si su concreción es virtualmente cierta y pueden cuantificarse y, en tal caso, no se consideran contingencias sino, generalmente, un crédito cierto.

Desfavorables:Se reconocen cuando la probabilidad de que los hechos y sus efectos patrimoniales se concreten sea significativamente más alta que el 50%.La medición de las contingencias, dado que al cierre de cada ejercicio se hace una nueva medición, se hace a su valor descontado usando la tasa de mercado de ese momento.

Costos de desmantelamiento

Tema no tratado pero que, en su caso, debiera seguir el criterio adoptado por las IAS-IFRS.

Costos de reestructuración

Se deben dar conjuntamente las siguientes circunstancias: Decisión de cambio del alcance da

la actividad de un ente o de la forma de llevarla a cabo

Elaboración de un programa detallado de reestructuración

Creación en terceros de la expectativa de la reestructuración

Programa por implementar tan pronto como sea posible y en un lapso que sea improbable que se modifique

FAS 5Favorables:Deben informarse en nota a los estados contables, sólo se registran contablemente cuando la ganancia se realiza.

Desfavorables:Se reconocen cuando la probabilidad de que los hechos y sus efectos patrimoniales sea alta.

Costos de desmantelamientoLa provisión para costos de desmantelamiento de una planta o remediación de un sitio que al finalizar la operación debe entregarse en el estado original recibido se mide al valor descontado a la tasa aplicada a la fecha del registro inicial de la provisión

Costos de reestructuración

El reconocimiento de un pasivo basado solamente en el compromiso de un plan esta prohibido. Para reconocerlo, el plan de reestructuración debe cumplir con la definición de pasivo, incluyendo ciertos criterios de consideración de probabilidad que aseguren que no podrán hacerse cambios al plan o que el plan no será desechado.

Cuentas por cobrar en moneda por ventas o transacciones financieras. Otros créditosIdem NCP argentinas Cuentas por cobrar por ventas o

transacciones financieras:Si existiera la intención y posibilidad de negociarlas anticipadamente, se valuarán a su valor neto de realización. Es decir, descontándolas a la tasa de mercado. Si se mantienen hasta su vencimiento, se descuentan a la tasa original.

“Otros créditos”:Si existiera la intención y factibilidad de negociarlos anticipadamente se

Se valúan a su valor presente o descontado.

El valor descontado o valor de contado no se aplica para mediciones de créditos por financiaciones de cualquier tipo a menos de un año de plazo.

Los activos impositivos diferidos se miden a su valor nominal

descuentan a la tasa de mercado (idem anterior). Si no existe mercado que pueda identificar una tasa apropiada se valúan a su valor nominal

Los activos impositivos diferidos, se miden a su valor nominal.

Cuentas por pagar en moneda por compras o transacciones financieras. Otras deudasIdem NCP argentinas Cuentas por pagar por compras o

transacciones financieras:Si el ente estuviera en condiciones financieras de cancelarlas anticipadamente y hechos anteriores o posteriores a la fecha de cierre de los EC revelaran esa conducta, se valuarán al valor descontado de la deuda a la tasa que el acreedor aceptaría para recibir el pago anticipado. En los restantes casos (si se mantienen hasta su vencimiento) se descuentan a la tasa original. (Existe una dispensa temporal, en este último caso, para usar la tasa vigente al cierre del ejercicio)

Otras deudas:Si el ente estuviera en condiciones financieras de cancelar anticipadamente cumpliendo las condiciones indicadas más arriba, se descuentan a tasa de mercado. Si no existe mercado que identifique una tasa apropiada, se valúan a valor nominal.

Los pasivos impositivos diferidos, se miden a su valor nominal

Se valúan a su valor presente o descontado.

El valor descontado o valor de contado no se aplica para mediciones de deudas por financiaciones de cualquier tipo a menos de un año de plazo.

Los pasivos impositivos diferidos, no se descuentan.

Refinanciación de deudasSe reconocen ganancias por reestructuración de deudas cuando las condiciones de la deuda reemplazante sean sustancialmente diferentes de las originales. Se presume, sin admitir prueba en contrario, que las condiciones son sustancialmente distintas si el valor descontado de la nueva deuda difiere al menos en un 10% de la deuda refinanciada.

(IAS 39)

Idem IFRS - IAS FAS 15 establece el no reconocimiento de ganancias por reestructuración de deudas excepto que el valor remanente de la deuda exceda el monto total de los pagos futuros especificados en los términos de la deuda reestructurada

Bienes de cambio

Los bienes de cambio en general se valúan al costo de adquisición. Sólo los activos biológicos y mineros, bajo determinadas condiciones se valúan a VNR. Del mismo modo, los “commodities”.

El límite del valor de estos bienes es su valor recuperable representado por el VNR.

Si se registra una pérdida por desvalorización y cambia la situación en un ejercicio futuro se debe revertir el quebranto.

Los costos de venta se asignan por cualquiera de los métodos conocidos (PEPS, CPP, etc.), con excepción del UEPS o LIFO.

Para los contratos de construcción de bienes con proceso de producción prolongado el ingreso se reconoce en función de los costos incurridos. Ellos se valúan a VNR en función del grado de avance. Si no fuese posible determinar el grado de avance, los costos incurridos se valúan al costo histórico has su finalización.

Los bienes de cambio con venta asegurada por los que se hayan recibido anticipos que fijan precio se valúan al costo histórico.

(IAS 2)

Los bienes de cambio en general deben valuarse al costo de reposición. Los fungibles con mercado transparente que no requieran esfuerzo de venta, a su VNR. Cuando la determinación del costo de reposición no fuera posible se acepta su valuación al costo histórico, ajustado por inflación si correspondiere. También se valúan a VNR los bienes de cambio generales cuando se hayan recibido anticipos que fijan precio.

El límite del valor de los activos es su valor recuperable, entendiéndose por tal el mayor entre el valor de uso y el valor neto de realización.

Pueden recuperarse las desvalorizaciones previamente registradas.

El costo de ventas se determina a sus valores corrientes segregando los resultados por tenencia. Sólo los entes considerados pequeños por las NCP, pueden calcular el costo de ventas por diferencia entre el inventario inicial al costo de reposición, más las compras a costo histórico, en su caso, ajustado por inflación y el inventario final a costo de reposición. En este caso, se mencionará en nota a los estados contables la distorsión producida en la información.

Los bienes de cambio en producción o construcción mediante un proceso prolongado que por sus características no se valúen a su valor neto de realización de acuerdo con el grado de avance de la producción o construcción y del proceso de generación de resultados por no ser estos de segura medición o concreción, se valuarán a su costo de reposición. Si este no fuera practicable, se tomará el costo histórico.

Los bienes de cambio con venta asegurada por los que se hayan recibido anticipos que fijan precio se valúan a VNR.

ARB 43 y ARB 45

La regla general de medición contable es costo o mercado, el menor. En casos excepcionales, para bienes de fácil comercialización, se permite su valuación por encima del costo, al valor neto de realización.

El límite del valor de los activos es su valor de mercado, entendiéndose por tal el costo de reposición o reproducción, acotado por un valor máximo (techo), representado por el valor neto de realización, y un valor mínimo (piso), determinado por el valor neto de realización menos la utilidad normal de la entidad.

No pueden recuperarse las desvalorizaciones previamente registradas.

Se admiten para el registro de las salidas imputables al costo de ventas, los métodos PEPS, UEPS y CPP y para ciertos casos la utilización del valor neto de realización.

Los contratos de construcción a largo plazo que no se midan por método de avance de obra o método del “porcentaje de completamiento”, se valuarán a su costo histórico (método del contrato terminado”).

Los bienes de cambio con venta asegurada por los que se hayan recibido anticipos que fijan precio se valúan al costo histórico.

Clasificación de las inversiones en títulos de deuda y de capitala) Mantenidas hasta el vencimiento (held to maturity) Se trata sólo de títulos de deudasCosto amortizado (valor descontado al interés contractualmente pactado o interés original) (IAS 39)

Costo amortizado (valor descontado al interés contractualmente pactado o interés original)

Costo amortizado (valor descontado al interés contractualmente pactado o interés original)

b) Valores por ser negociados (trading). Se trata siempre de inversiones en títulos de deuda con cotización Al valor razonable

La diferencia de cotización es siempre un resultado del ejercicio en que se produce.

Valor neto de realización (similar al concepto de valor razonable)

La diferencia de cotización es siempre un resultado del ejercicio en que se produce.

Valor razonable (valor de mercado o cotización)

La diferencia de cotización es siempre un resultado del ejercicio en que se produce.

(IAS 39)c) Disponibles para la venta (available for sale). Se trata de inversiones en títulos de capital con cotizaciónAl Valor razonable ( con cambios en el patrimonio neto)

.

(IAS 39)

Valor neto de realización (similar al concepto de valor razonable). Si tienen cotización y un mercado transparente, son corrientes

Costo amortizado (valor descontado al interés contractualmente pactado o interés original)

Valor razonable (valor de mercado o cotización)Las ganancias y pérdidas no realizadas se excluyen del estado de resultados y se informan como con componente separado del patrimonio neto, en “other comprehensive income”

Reversión del deterioro del valor de las tenencias en títulos de deuda y capital Es requerida para los préstamos y créditos y para los títulos de deuda “mantenidos hasta el vencimiento” y “disponibles para la venta”, si se satisfacen ciertos requerimientos.

(IAS 39)

Idem IAS Prohibida para los títulos de deuda “mantenidos hasta el vencimiento” y “disponibles para la venta”

Participaciones en otros entes (valor patrimonial)Se valúan a VPP

(IAS 28)

Se valúan a VPP.

Establece las pautas para considerar la existencia o no de influencia significativa.

Se requiere que los estados contables de las controladas hayan sido preparados o ajustados de acuerdo a las normas contables de la matriz. Para sociedades vinculadas basta con que respondan a normas contables vigentes.

ARB 51, APB 18, FIN 35 y FAS 94Se valúan a VPP

Establece abundantes guías para la aplicación de las presunciones referidas a la existencia o no de influencia significativa.

No se requiere que las sociedades controladas o vinculadas tengan las mismas normas contables que la matriz.

Bienes de uso e inversiones en bienes inmueblesSe valúan al costo menos depreciaciones, siempre que no exceda su valor recuperable. Admiten, como tratamiento alternativo, la valuación a valor corriente mediante una tasación técnica. En este último caso, la diferencia por revaluación es un resultado diferido que va al patrimonio neto.

Tiene normas específicas para identificar los componentes por ser tratados separadamente.

Se permite la activación de erogaciones posteriores bajo la forma de mejoras o mantenimiento o reacondicionamiento mayores que permitan recuperar la capacidad de servicio del activo.

Los resultados por intercambio de bienes de uso similares se reconocen.

(IAS 16 – IAS 40)

Se valúan al costo menos depreciaciones, siempre que no exceda su valor recuperable.A partir de la RT 31 se admite también el método de la revaluación.

Distingue las partes componentes de bienes de uso al requerir que se amorticen según sus diferentes vidas útiles.

El valor de los bienes incorporados debe ajustarse por los efectos producidos por el contexto de inestabilidad monetaria.

Los bienes incorporados a título gratuito no están tratados específicamente pero se desprende de la interpretación de la norma que deberían incorporarse a su valor corriente.

Se permite la activación de erogaciones posteriores bajo la forma de mejoras o mantenimiento o reacondicionamiento mayores que permitan recuperar la capacidad de servicio del activo.

Los resultados por intercambio de bienes de uso y costos de reposición similares no se reconocen.

Se valúan al costo menos depreciaciones, siempre que no exceda su valor recuperable.

Se pueden distinguir partes componentes de un bien de uso a los efectos de sus amortizaciones.

El valor de los bienes incorporados no reconoce los efectos producidos por un contexto de inestabilidad monetaria. Los bienes incorporados a título gratuito deben incorporarse a su valor corriente.

Permite la activación de erogaciones posteriores en los casos de mejoras o reacondicionamientos que extiendan la vida útil del bien, aunque usualmente son cargos al resultado del período.

Los resultados por intercambio de bienes de uso similares se reconocen a partir de la vigencia del FAS 153.

Desvalorización de bienes de uso y de ciertos intangiblesDeben computarse desvalorizaciones cuando la medición primaria supera el mayor valor entre el importe neto de los flujos de fondos futuros descontados y el valor neto de realización de cada bien y, si no fuera posible identificar cada bien, la medición se hace al nivel de la menor unidad generadora de efectivo (UGE) identificable.

La desvalorización debe registrarse por el excedente del valor de libros sobre el valor actual

Si se dan las condiciones establecidas por la norma deben revertirse desvalorizaciones previamente registradas, siempre que el valor recuperable lo permita.

(IAS 36)

Deben computarse desvalorizaciones cuando la medición primaria supera el mayor valor entre el importe neto de los flujos de fondos futuros descontados y el valor neto de realización de cada bien y, si no fuera posible identificar cada bien, la medición se hace al nivel de actividad generadora de efectivo (AGE) que es la genera entrada de fondos independientes de otras actividades o líneas de negocio. Para identificar las AGE, debe el ente debe emplear el mismo criterio utilizado para identificar segmentos.

La desvalorización debe registrarse por el excedente del valor de libros sobre el valor actual.

Si se dan las condiciones establecidas por la norma deben revertirse desvalorizaciones previamente registradas, siempre que el valor recuperable lo permita.

Deben computarse desvalorizaciones sólo cuando la medición primaria supera el importe neto de los flujos de fondos futuros sin descontar a nivel de cada bien y, si no fuera posible identificar cada bien, la medición se hace a nivel de unidad de reporte que puede ser un segmento o un nivel organizacional menor.

Sin embargo, la desvalorización debe registrarse por el excedente del valor de libros sobre el importe neto de los flujos de fondos futuros descontados.

No pueden revertirse desvalorizaciones previamente registradas.

ArrendamientosEstablece pautas generales para determinar si un arrendamiento es financiero u operativo.

El arrendador debe usar la tasa implícita para descontar los pagos mínimos del leasing. Los arrendatarios generalmente usan la tasa implícita en el arrendamiento para descontar los pagos mínimos a menos que la tasa usada sea conocida y esta resulte menor.

Los pagos mínimos por el arrendamiento incluyen los montos garantizados por terceras partes al arrendador.

El resultado de las venta en una transacción de venta con posterior arrendamiento (sale & lease back) operativo se reconoce inmediatamente.

(IAS 17)

Establece disposiciones conceptuales y por lo tanto más subjetivas con relación a ciertas condiciones determinantes para calificar un leasing como financiero.

La tasa de descuento para el cálculo del valor actual neto es, en principio, la tasa implícita. Si esta no pudiera determinarse la tasa por aplicar será la incremental de sus préstamos.

Los pagos mínimos por el arrendamiento incluyen los montos garantizados por terceras partes al arrendador.

Los requisitos para reconocer un leasing como financiero u operativo son los mismos para el arrendatario y el arrendador.

El tratamiento contable de los costos directos iniciales para el arrendador se rige por las normas generales de contabilización de costos asociados a la compra de bienes de uso.

Establece específicamente como debe tratarse el resultado venta para el caso de sale & lease-back operativo. No en todos los casos se difiere y se atribuye a resultado en proporción a las cuotas devengadas. Según el caso, debe imputarse directamente a resultados en el momento de la venta.

SFAS 13

Establece disposiciones más objetivas y precias con relación a ciertas condiciones determinantes para la calificación de un leasing como financiero.

La tasa de descuento para el cálculo del valor actual neto es la tasa incremental de sus préstamos excepto que el arrendatario conozca la tasa utilizada por el arrendador y esta sea menor que la de sus préstamos.

Los pagos mínimos por el arrendamiento excluyen los montos garantizados por terceras partes al arrendador.

Establece ciertos requisitos diferenciales para reconocer un leasing por el arrendador como financiero u operativo y en el primer caso, si es financiero directo o tipo-venta.

El tratamiento contable de los costos directos iniciales para el arrendador está tratado específicamente.

En el caso de lease-back operativo siempre debe diferirse y amortizarse el resultado de la venta en proporción a los pagos de cuota durante el período de uso del bien.

Activos intangiblesLos costos de organización y preoperativos no se reconocen como activos intangibles.

Bajo IFRS 3, los gastos de investigación y desarrollo se pueden reconocer como un activo intangible con vida útil definida (consecuentemente se amortizan) o como parte de una llave de negocio, si no pueden medirse en forma separada (consecuentemente no se amortizan pero están sujetos a las pruebas anuales de valor recuperable).

El resto de los activos intangibles se clasifican en aquéllos de “vida útil definida”, que se amortizan y su valor recuperable se prueba cuando hay indicios de desvalorización y los de “vida útil indefinida” que no se amortizan, pero que se someten a la prueba de valor recuperable cada vez que se preparan estados contables.

En general los intangibles no pueden revaluarse, excepto que coticen en un mercado activo.

(IAS 38 – IFRS 3)

Los gastos de organización y preoperativos que sean atribuibles a una nueva actividad e incrementales y que no sean costo de bienes de uso pueden activarse. Para estos gastos el periodo máximo de amortización no puede exceder los cinco años.

No se pueden activar los costos de investigación.

Los costos de desarrollo se reconocen como activos intangibles si cumplen determinadas condiciones asociadas a la producción de beneficios futuros.

El resto de los activos intangibles se clasifican en aquéllos de “vida útil definida”, que se amortizan y su valor recuperable se prueba cuando hay indicios de desvalorización y los de “vida útil indefinida” que no se amortizan, pero que se someten a la prueba de valor recuperable cada vez que se preparan estados contables.

Como regla general las amortizaciones se determinan sobre la base que considere la forma en que se consumen los beneficios producidos por el activo. Si no fuere posible se aplicará el método de la línea recta.

Deben computarse desvalorizaciones cuando la medición primaria supera el mayor valor entre el importe neto de los flujos de fondos futuros descontados y el valor neto de realización. La desvalorización debe registrarse por el excedente del valor actual sobre el valor de libros.

Si se dan las condiciones requeridas deben revertirse desvalorizaciones previamente registradas.

Los intangibles no pueden revaluarse.

FAS 2, FAS 121 y FAS 142

No se admite la activación de gastos de organización, preoperativos y de investigación y de desarrollo.

No se presume que los activos intangibles tengan una vida útil determinada y por lo tanto deban ser necesariamente amortizados. Se exceptúan de este criterio, aquellos intangibles con plazo legal o contractual o que tengan una vida útil determinada

Cuando corresponda amortizarlos, como regla general, las amortizaciones se determinan aplicando el método de la línea recta, salvo que pueda probarse que otro método es mejor.

Deben computarse desvalorizaciones para activos intangibles:a) Amortizables: cuando la medición

primaria supera el importe neto de los flujos de fondos futuros sin descontar. Sin embargo, la desvalorización debe registrarse por el excedente sobre el importe neto de los flujos de fondos futuros descontados.

b) No amortizables: cuando la medición primaria supera el valor razonable. La desvalorización debe registrarse por el excedente.

No pueden revertirse las desvalorizaciones previamente registradas.

Los intangibles no pueden revaluarse.

Costos financierosLos costos por préstamos que sean directamente atribuibles a la adquisición, construcción o producción de un activo apto forman parte del costo de dichos activos. Los demás costos por préstamos se reconocen como gastos.La capitalización en el costo de determinados bienes de sólo los costos financieros originados en intereses por el uso del capital ajeno. En ciertas circunstancias se permite la activación de diferencias de cambio y primas de seguros de

El tratamiento preferente de los costos financieros es considerarlos resultados.Sin embargo, acepta, como tratamiento alternativo permitido, la capitalización en el costo de determinados bienes de proceso de producción o construcción prolongado de todos los costos financieros (intereses, actualizaciones, diferencias de cambio, seguros de cambio, etc. netos de REI), por el uso del capital ajeno.

Excepto para las sociedades reguladas por la CNV, se admite la capitalización

Requiere la activación sólo de los intereses por el uso del capital ajeno para activos que demoran un tiempo sustancial en producirse. Se exceptúan los bienes de cambio producidos rutinariamente en grandes cantidades.

No se admite la activación de intereses del capital propio

Los ingresos financieros generados por colocaciones transitorias de fondos provenientes de préstamos destinados a una financiación específica, en general,

cambio.

No se admite la activación de intereses del capital propio.

Los ingresos financieros generados por colocaciones transitorias de fondos provenientes de préstamos destinados a una financiación específica reducen el costo del endeudamiento activable.

(IAS 23).

del interés del capital propio bajo determinadas condiciones.

Los ingresos financieros generados por colocaciones transitorias de fondos provenientes de préstamos destinados a una financiación específica reducen el costo del endeudamiento activable.

no reducen el costo del endeudamiento activable.

Valor llaveNo necesariamente la llave debe amortizarse si se dan las condiciones que caracterizan a una vida útil indefinida. En caso contrario debe amortizarse en el período que se fije como vida útil estimada.

En el caso de que se haya determinado que la vida útil es indefinida, la comparación con los valores recuperables se debe hacer obligatoriamente cada vez que se preparen estados contables.

La llave negativa se reconoce inmediatamente como ganancia del ejercicio en que se efectuó la compra.

(IFRS 3 IAS 22)

No necesariamente la llave debe amortizarse si se dan las condiciones que caracterizan a una vida útil indefinida. En caso contrario debe amortizarse en el período que se fije como vida útil estimada.

En el caso de que se haya determinado que la vida útil es indefinida, la comparación con los valores recuperables se debe hacer obligatoriamente cada vez que se preparen estados contables.

La llave negativa debe reconocerse contablemente. Se aplica, en lo que corresponda, contra las futuras pérdidas o gastos estimados, la diferencia, en su caso, se acredita a resultados durante el plazo del promedio ponderado de vida útil de los activos sujetos a depreciación.

FAS 142

No se presume que estos activos tengan una vida útil determinada y que, en consecuencia, deban ser amortizados.

Al menos una vez por año, debe hacerse la prueba de valor recuperable. Deben computarse desvalorizaciones cuando el valor de libros de la inversión, incluido el valor llave, supera su valor razonable. La desvalorización debe registrarse por el excedente entre el valor de libros de la llave y su valor razonable.

La llave negativa se registra compensando el valor de los activos no corrientes adquiridos. Si luego quedara un remanente éste se imputa a ganancias extraordinarias.

Impuestos diferidosLos activos o pasivos por impuestos diferidos se exponen a su valor nominal.

La alícuota del impuesto para el cálculo de los activos o pasivos impositivos diferidos es la promulgada o sustancialmente promulgada al momento de la determinación del impuesto diferido.

Son siempre no corrientes.

Los activos impositivos diferidos se reconocen si su recuperabilidad es probable. Es decir superior al 50%.

El ajuste por inflación o revalúos técnicos de bienes de uso no reconocidos fiscalmente constituyen una diferencia temporaria. Por lo tanto da lugar a un pasivo impositivo diferido pero, se debita el patrimonio neto.

(IAS 12)

Los activos o pasivos por impuestos diferidos se exponen a su valor nominal. Sólo pueden ejercitar la opción de descontarlos aquellos entes que no están en la oferta pública. Una vez ejercida la opción no pueden discontinuarla.

La alícuota del impuesto para el cálculo de los activos o pasivos impositivos diferidos es la que se espera que esté vigente al momento de la reversión de la diferencia temporaria.

Son siempre no corrientes.

Los activos impositivos diferidos se reconocen si su recuperabilidad es probable. Esto significa, bastante superior al 50%.

El ajuste por inflación de bienes de uso no reconocidos fiscalmente constituyen una diferencia temporaria. La única excepción es para los entes que inicialmente consideraron el ajuste por inflación de los bienes de uso como diferencia permanente por así permitirlo una norma profesional.

Impuestos diferidos por revalúos técnicos de bienes de uso sin efecto fiscal no se reconocen.

SFAS 109

Los activos y pasivos por impuestos diferidos se miden a su valor nominal.

La alícuota del impuesto para el cálculo de los activos o pasivos impositivos diferidos es la promulgada al momento que se realice el activo o se cancele el pasivo.

Los saldos por impuestos diferidos se clasifican en corrientes o no corrientes sobre la base del carácter corriente o no corriente de los activos y pasivos que le dieron origen. Si no se relacionan con activos o pasivos, se exponen como corrientes o no corrientes en función de la fecha esperada para la reversión de las diferencias temporarias que los generaron.

No hay ajuste por inflación y no se reconocen impuesto diferidos por revalúos de bienes.

Para reconocer un activo por impuesto diferido, requieren una probabilidad de realización sólo superior al 50%.

Información por segmentosUn segmento de operación es un componente de una entidad: a) que desarrolla actividades de negocio de las que puede obtener ingresos de las actividades ordinarias e incurrir en gastos b) cuyos resultados de operación son revisados de forma regular por la máxima autoridad en la toma de decisiones de operación de la entidad, para decidir sobre los recursos que deben asignarse al segmento y evaluar su rendimiento; y c) Sobre el cual se dispone de información financiera diferenciadaUna entidad revelará por separado información sobre cada uno de los segmentos de operación que:a) se haya identificado de conformidad con la definición de segmentos de operación o resulte de la agregación de dos o más de esos segmentos.b) exceda de los umbrales cuantitativos(NIIF 8)

Un segmento incluye una línea de negocios o un área geográfica sujeta a riesgos y rentabilidades distintas.

La información complementaria sobre segmentos sólo es requerida para aquellos entes que estén en la oferta pública de acciones o títulos de deuda. Para los demás entes es optativa.

Un segmento se determina en función de cómo se prepara la información gerencial para analizar el desempeño del negocio.

Como información complementaria de segmentos requiere solamente una base de segmentos, aunque algunas veces requiere información acerca de los mayores clientes o ingresos por país.