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Gregory Watson– Especialista de Remesas(202) 623-2667gregoryw@iadb.org

Remesas y Desarrollo en América Latina

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Para Nuestros Donantes FOMIN es:

• La mayor fuente de asistencia técnica en Latinoamérica y el Caribe - 120 millones de dólares al año

• Sinónimo de desarrollo con impacto - Más de 4 millones de pequeños productores y micro empresarios involucrados

• Reconocida eficacia en implementación - 590 proyectos finalizados, 87% de los cuales han logrado los objetivos de desarrollo fijados

• Un innovador sin fronteras - probando y evaluando con rigor nuevos modelos de negocio para llevar al sector privado al siguiente hito

• 39 donantes - países beneficiarios y no beneficiarios

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Para las OSCs/ONGs, Fundaciones & Agencias Ejecutoras, FOMIN es:

• Gestor y dinamizador de conocimiento en una gran red de socios locales e internacionales - 650 socios que comparten los objetivos del FOMIN

• Proveedor de recursos no reembolsables, préstamos e inversiones de capital emprendedor - Tipo de recurso no reembolsable estándar de 1.5 millones de dólares

• El portal de conocimiento global y ´saber hacer´ sobre soluciones del sector privado para PYMEs y microemprendedores en Latinoamérica y el Caribe

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Para Nuestros Beneficiarios Directos FOMIN es:

• Una solución, hoy - porque los pobres no pueden permitirse esperar

• Una nueva ventana de oportunidad - para descubrir el potencial de aquellos que carecen de muchas cosas pero nunca de energía, espíritu empresarial y de inteligencia

• Una mirada innovadora frente a los obstáculos diarios - usando el conocimiento y el talento local para dinamizar innovación y ventajas competitivas

FOMENTANDO EL ESPÍRITU

EMPRENDEDOR

TRINIDAD Y TOBAGO

COMO TRASFORMAR UN MANGO ORGÁNICO EN

UNA VENTAJA COMPARATIVA

PERÚ

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¿Cómo opera FOMIN?

• ENFOQUE en 4 Áreas

1. Servicios Básicos2. Finanzas3. Mercados4. Formación y Capacitación

• PERSONAS - Donde la actitud proactiva de cada uno de nuestros miembros le da fuerza a pequeñas grandes iniciativas en toda la región

• ALIANZAS - El facilitador de una gran red de donantes, socios locales y ONGs/OSCs

• PAÍSES - Oficinas en 26 países en América Latina y el Caribe y trabajando en difundir con nuestros socios, en el mundo del desarrollo en África y en Asia, los logros alcanzados

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Pequeños Préstamos que Financian Grandes Oportunidades

• Potenciando la industria microfinanciera - marcos regulatorios, asistencia técnica, inversiones de capital emprendedor y semilla

• Innovando en productos financieros - micro pensiones, micro seguros, remesas, hipotecas, préstamos en moneda local

• Expandiendo fronteras :- Primera microfinanciera en el Amazonas- Préstamos en moneda local- Capital a largo plazo (163 - 250 millones de dólares

para el Fondo ´Microfinance Growth Fund)

Acceso a Finanzas

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A la fecha, el Programa de Remesas del FOMIN ha:

• Financiado 41 proyectos, totalizando más de US$ 45 millones en asistencia técnica y aproximadamente US $22 millones en préstamos e inversiones de capital

• Financiado más de 50 estudios y encuestas en países de donde provienen y se destinan las remesas

- Reduciendo costos- Promoviendo un mercado competitivo

- Creado nuevos productos

• Organizado más de 45 conferencias y mesas redondas

- Resaltando la importancia de este tema - Replicando modelos exitosos en la región

Remesas como una Herramienta de Desarrollo

Insert picture/graph

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Remesas e Inversiones Productivas• Canalizar remesas en negocios

Remesas, Políticas y Marcos Regulatorios• Asesorar al sector público en la mejora de

políticas y marcos regulatorios de las transferencias de remesas

Remesas y Vivienda• Vincular flujos de remesas de inmigrantes con

compras de casas en su país de origen

Remesas y Bancarización• Mejorar el acceso al sistema financiero formal

para las personas que envían y reciben remesas.

Remesas, Educación Financiera y Entrenamiento a Emprendedores

• Mejorar el conocimiento sobre el sector bancario a fin de promover el uso de servicios financieros y crear la capacidad para la inversión en negocios exitosos.

Proyectos del Programa de Remesas

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Enviando Dinero y Oportunidades a su País de Origen

• FOMIN ofrece a los gobiernos asesoría e información sobre mejores prácticas en el área de remesas

• Servicios de asesoría han sido brindados en 10 países. Próximamente se realizara asesoría en Colombia

• FOMIN apoya el desarrollo de nuevos productos y servicios financieros vinculados a las remesas a fin de que la familia transnacional pueda incrementar su valor

• FOMIN ha contribuido a reducir el costo de las transacciones de remesas en América Latina

Remesas a LAC

Total 2009: US$ 58.8 mil millones

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El costo promedio de envío de remesas a LAC se ha reducido por más de 65%, de 15.0% del monto de la transacción en el año 2000 a solo un 5.2% en 2008

Esto se ha logrado por medio de:• La cuantificación más precisa de los flujos

de dinero y los costos del servicio de envío, con el fin de concientizar sobre la existencia de fallas del mercado y oportunidades de escala del mercado.

• El financiamiento de proyectos para apoyar la expansión de tecnologías de bajo costo y modelos de negocios innovadores.

• La promoción de la entrada de nuevos competidores.

Enfoque en la Reducción de Costos

15.0%

7.8%

6.0% 5.6% 5.2%

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

16%

2000 2002 2004 2006 2008

Cost (as a % of total amount sent)

Entrada del FOMIN en remesas

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Remesas Internacionales a Latinoamérica y el Caribe

• Un promedio de crecimiento de 17% entre 2000-2008• Aproximadamente 20 millones de personas adultas enviando remesas alrededor del mundo.• Más de 250 millones de transacciones al año• El total de remesas en el 2009 superó los flujos de Inversión Extranjera Directa (IED) y de

Asistencia Oficial para el Desarrollo (AOD) en LAC • Las remesas han mostrado ser menos volátiles que otros flujos financieros internacionales

Total de remesas a LAC en US$ billones

23.831.2

37.243.8

52.6

62.368.6 69.2

58.8

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009

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El Impacto de la Crisis Global en los Flujos de Remesas a LAC en el 2009

0

1000

2000

3000

4000

5000

6000

7000

2001

Q1

2001

Q2

2001

Q3

2001

Q4

2002

Q1

2002

Q2

2002

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2002

Q4

2003

Q1

2003

Q2

2003

Q3

2003

Q4

2004

Q1

2004

Q2

2004

Q3

2004

Q4

2005

Q1

2005

Q2

2005

Q3

2005

Q4

2006

Q1

2006

Q2

2006

Q3

2006

Q4

2007

Q1

2007

Q2

2007

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2007

Q4

2008

Q1

2008

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2008

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2008

Q4

2009

Q1

2009

Q2

2009

Q3

2009

Q4

South AmericaMexicoCentral AmericaCaribbeanAndean

Las marcadas diferencias en los volúmenes recibidos en los países de la región son resultado de los distintos patrones de migración

• El país de origen de las remesas tiene un rol clave, especialmente en la crisis actual

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• A pesar de la incertidumbre y altos niveles de desempleo, los migrantes ajustaron su comportamiento con el fin de continuar enviando remesas

• La tendencia a disminuir de las remesas en varios países de la región llegó a su máximo a finales de 2009

• Fluctuaciones en el tipo cambio en los países de donde provienen las remesas, excepto Estados Unidos, aumentó la cantidad de dólares recibidos

• Se incrementó el valor y poder adquisitivo de las remesas recibidas, a pesar de la disminución de la cantidad de dólares enviados

Tendencias de las Remesas en 2009Contrarrestando la tormenta

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

2008

ene

2008

mar

2008

may

2008

jul

2008

sep

2008

nov

2009

ene

2009

mar

2009

may

2009

jul

2009

sep

Remesas en $US

Remesas en Pesos Constantes 2006=100

2008-2009 Growth Rate of Mexico Remittances, in $US and 2006 Pesos

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• En el 2009 el total de remesas enviadas

a Colombia fue de US$ 4,134 millones , comparado a US$ 4,842 millones en el 2008

• El promedio de las remesas enviadas es de US$ 244, muy cercano al promedio de la región de US$246

• El costo del envío de la remesas es de 5% de la cantidad total enviada.

• Están autorizadas a pagar remesas los Intermediarios del Mercado Cambiario (IMC), incluyendo bancos comerciales, corporaciones financieras y la Financiera

Energética Nacional (FEN)

Remesas: el caso de Colombia RSP Costs: Share of Remittance Spent on Costs by RSP (%)

RSP Total Cost

Quisqueyana 2.9 Casa de Cambio Delgado 3.0 Vigo 4.2 La Nacional 4.4 Orlandi Valuta 4.5 Viamericas 4.9 Citibank 5.0 Uniteller 5.4 MoneyGram 7.0 Western Union* 14.6

Note: Total cost as a percent of amount sent includes both fee for transfer plus FX cost. The figures represent the fee charged for same day/immediate transfers. * Notes a case where multiple services were provided with different associated fees and the average fee was taken for any same day/immediate service.

Fuente: Orozco 2010

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• Existen 14 proveedores de servicios de remesas operando en Colombia y 30 instituciones de pago que cuentan con 2,228 puntos de pagos

• Los bancos dominan las actividades de pago de remesas, contando con un 84% del total de puntos de pago

Remesas: el caso de Colombia

Remittance Market Competition: Share of Total Payment Points by Main RSPs and Payers (%) Origination: Main RSPs Inbound: Main Payers

RSP Percent Payer Percent RSP Market Participation

Vigo 21 Bancolombia 24 33

Xoom 16 Banco Davivienda 23 38

Viamericas 13 BBVA 13 10

Ria 13 Giros y Finanzas CFC 8 6

Coinstar 8 Granahorrar 6 2

Other 39 Others 26 11 Note: Percent refers to the share of the market that a payer covers in relationship to all major paying institutions (in terms of number of payment points). RSP market participation refers to the percent of companies that a payer has partnerships with.

Fuente: Orozco 2010

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• Existen 18 bancos comerciales operando en Colombia.

• Cinco de estos son pagadores de remesas, 3 de los cuales pagan por medio de Western Union o MoneyGram. Estos bancos tienen mayor cobertura en las grandes ciudades

• Bancolombia y BancoDavivienda son los principales pagadores de remesas con un 24% y 23% del total de puntos de pago

Remesas: el caso de Colombia

Share of Total Remittance Payment Points by RSP type and Payer Type (%)

Bank Non-Bank Fin Inst

Forex Retail Credit Union

MFI Other Total

MTO 84.0 7.5 6.7 1.3 0 0 0.1 99.7 Bank 0.3 0 0 0 0 0 0 0.3 All RSPs 84.3 7.5 6.7 1.3 0 0 0.1 100

Fuente: Orozco 2010

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• Un 60% de los puntos de pago de remesas están localizados en las ciudades principales, sirviendo a un 31% de la población.

• La divergencia en la concentración geográfica de los puntos de pagos de remesas y la población es una de las mas grandes de la región y refleja el limitado acceso a servicios financieros para muchos Colombianos.

Remesas: el caso de Colombia

Geographic Concentration of Payment Points in Main Cities by Payer Type and RSP Type (%)

Outside Main Cities

Main Cities

Type of Paying Institutions Bank 39 61 Forex 42 58 Non-Bank Fin. Inst. 47 52 Retail 60 40

Remittance Service Provider MTO 40 60 Bank 8 92

Country Totals Population 69 31 All Payers/RSPs 40 60

Note: The “main cities” were chosen according to traditional definitions of a metropolis: over 500,000 people within the city proper and over 1,000,000 in the total metropolitan area, although the population and payout locations were only counted for the city proper; in Colombia these cities are Bogoto, Baranquilla, Cartagena

Fuente: Orozco 2010

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“Remesas Móviles”Existe un potencial para responder a la demanda insatisfecha del mercado de remesas en LAC por medio de redes móviles

La cobertura más allá de los centros urbanos será la solución para la cantidad limitada de redes de pagos en estás áreas

• Existen riesgos de seguridad y costos implícitos para consumidores cuando las redes de distribución están concentradas en zonas urbanas.

• 30-50% en zonas rurales reciben remesas internacionales, además de remesas internas

• Alto nivel de penetración móvil entre usuarios de bajos ingresos

Potencial para ofrecer servicios financieros para las personas sin acceso a estos servicios

• Cambiando marcos regulatorios• La mitad de los receptores de remesas en 2009

poseen una cuenta bancaria• Los ahorros de receptores son en promedio US$1000,

40% más que las personas que no reciben remesas.

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Servicios Financieros Móviles en LAC

Las características de los distintos actores del mercado en LAC genera retos que difieren a aquellos enfrentados en otras regiones

• Operadores de Redes Móviles: Grupos grandes de multinacionales con actores locales que dominan el mercado

• Bancos: sector financiero bien posicionado, con conocimiento sobre regulación y experiencia en mercadeo de servicios financieros

• IMFs: cercanas a un alto número de clientes. En algunos casos ya poseen redes de agentes de ventas

• Agencias Reguladoras: actuando con cautela.

La velocidad con la que se expanden las redes móvil depende de las acciones tomadas por estas instituciones.

AgenciasReguladoras

Operadores de Redes Móviles

BancosInstitucionesMicrofinancieras

Operadores de Transferencia

de Dinero

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Modelos de Negocios para Transacciones Transfronterizas

Los modeles de negocios de remesas móviles deben incorporar todas las fases de la cadena de la transacción, desde que se envían las remesas hasta que se reciben.

• La estructura para permitir la entrada es clave

• Las estrategias para incrementar volumen deben incorporar un enfoque hacia el lado del envío:• cumplimiento con AML/CFT• alianzas con proveedores de servicios de

remesas en los países de donde se envían las remesas, evitando acuerdos de exclusividad.

• presencia en el mercado y proximidad con migrantes en el lugar el envío ofrece ventajas, aprovechamiento de la estructura de precios

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Construyendo un Ecosistema

Los modelos de negocios de remesas móviles agregan valor a los consumidores cuando incorporan redes de pago para los receptores de remesas.

Una gran proporción de las remesas se dirige a gastos de productos básicos.

• Alimentación• Vestido• Medicinas• Educación

El modelo de remesas móviles debe de permitirle al consumidor usar las remesas por medio de la red.

• Opción de “Cash-out” o pago en efectivo• Redes de pago con redes de agentes de

venta

0% 20% 40% 60% 80% 100%

Colombia

Guatemala

Haiti

El Salvador

Dom. Rep.

Mexico Daily necessities Investment

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Conciendo a su ClientelaAdaptando los productos de remesas móviles a la clientela que envía y recibe remesas. Proximidad al cliente es importante

• El desarrollo de productos y estrategias de mercadeo deben reflejar las características

y demandas de los clientes de remesas • Incorporar a las personas que envían

remesas en la estrategia, aun en aquellos productos que están dirigidos a los receptores.

• Mayor información y control de la persona que envía puede afectar significativamente el volumen de remesas

• Asegurando la transparencia para promover confianza

• Invirtiendo en educación financiera puede ser clave en el lanzamiento de un producto nuevo

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Ejemplo de Proyectos: R.D.Banco ADOPEM

Remesas y Desarrollo en las Zonas Rurales de la República Dominicana

Alianza entre una compañía detransferencia de remesas, una instituciónmicrofinanciera de la zona rural , y su ONG para proveer educación financiera y entrenamiento, para incrementar el acceso a los servicios financieros y el mayor aprovechamiento de las remesas en la creación de capital en las aéreas rurales. • Educación Financiera fue clave para

atraer a los clientes de remesas a otros productos

• Estrategia de mercadeo fue adaptada a las zonas rurales

• Provisión de entrenamiento por medio del programa de educación financiera de la ONG de ADOPEM

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Ejemplo de Proyecto: MéxicoAsociación Mexicana de Uniones de Crédito del Sector Social (AMUCSS)

Micro Bancos y Servicios de Remesas para las Poblaciones Indígenas

• Integración de 23 micro bancos asociados y otras instituciones financieras rurales en una red común y una red/plataforma de pagos centralizados para la transferencia de remesas

• Negociación de contratos con compañías de remesas a precio razonables.

• Las transferencias de remesas han incrementado en mas de 9,000 transferencias por mes

• Muchas de estas transacciones han sido bancarizadas en cuentas de ahorro, lo que ha contribuido a un incremento del portfolio de ahorro a aproximadamente US$2.1M.

• Mas de 4,000 receptores de remesas son ahora clientes de los micro bancos

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Plataformas de Conocimiento

Compartiendo Lecciones Aprendidas.

• RemesAmericas 2010 se llevará a cabo en la Ciudad de México los días 6 y 7 de Mayo

• Oportunidad para compartir lecciones aprendidas en los últimos 10 años de implementación de proyectos implementados por el FOMIN en el área de remesas

• Debate con oficiales de alto nivel sobre el futuro del negocio de la transferencia de dinero en LAC

• Exanimación de nuevos productos y modelos de negocios (banca móvil, energía limpia)

• www.remesamericas.org

• Publicación de las lecciones aprendidas utilizando remesas como una herramienta para el

acceso al sistema financiero

• Miembros del Grupo de Trabajo sobre Remesas Globales del G-8, exportando conocimiento a otras regiones

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FOMINA member of the IDB

Group