proyecto de inversion

PLAN DE NEGOCIOS PAR UNA PLANTA PRODUCTORA DE LICOR DE MANGO

PLAN DE NEGOCIOS PARA UNA PLANTA PRODUCTORA DE LICOR DEMANGO

Responsable del proyecto:

OAXAC DE JUAREZ, OAXACA; 29 DE JUNIO DEL 2011

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INTRODUCCION PLAN DE NEGOCIOS Es un documento que especifica, en lengua escrita, un negocio que se pretende iniciar o que ya se ha iniciado. En l se expone el propsito general de una empresa, y los estudios de mercado, tcnico, financiero y de organizacin, incluyendo temas como los canales de comercializacin, el precio, la distribucin, el modelo de negocio, la ingeniera, la localizacin, el organigrama de la organizacin, la estructura de capital, la evaluacin financiera, las fuentes de financiamiento, el personal necesario junto con su mtodo de seleccin, la filosofa de la empresa, los aspectos legales, y su plan de salida. Generalmente se considera que un plan de negocio es un documento vivo, en el sentido de que se debe estar actualizando constantemente para reflejar cambios no previstos con anterioridad. Un plan de negocio razonable, que justifique las expectativas de xito de la empresa, es fundamental para conseguir financiacin y socios capitalistas. Generalmente es formulado por empresarios, directivos, o por un emprendedor cuando tiene la intencin de iniciar un negocio. En ese caso, se emplea internamente para la administracin y planificacin de la empresa. Adems, lo utilizan para convencer a terceros, tales como bancos o posibles inversores. Este plan puede ser una representacin comercial del modelo que se seguir. Rene la informacin verbal y grfica de lo que el negocio es o tendr que ser. Tambin se lo considera una sntesis de cmo el dueo de un negocio, administrador, o empresario, intentar organizar una labor empresarial e implementar las actividades necesarias y suficientes para que tenga xito. El plan es una explicacin escrita del modelo de negocio de la compaa a ser puesta en marcha. Usualmente los planes de negocio quedan caducos, por lo que una prctica comn es su constante renovacin y actualizacin. Una creencia comn dentro de los crculos de negocio es sobre el verdadero valor del plan, ya que lo desestiman demasiado, sin embargo se cree que lo ms importante es el proceso de planificacin, a travs del cual el administrador adquiere un mejor entendimiento del negocio y de las opciones disponibles. El Plan de Negocio es un documento estratgico con dos funciones fundamentales: 1. Determinar la viabilidad econmica- financiera del proyecto empresarial. 2. Va a suponer la primera imagen de la empresa ante terceras personas. Las principales aplicaciones que presenta un Plan de Negocio son las siguientes: Constituye una herramienta de gran utilidad para el propio equipo de promotores ya que permite detectar errores y planificar adecuadamente la puesta en marcha del negocio con anterioridad al comienzo de la inversin. Facilita la obtencin de la financiacin bancaria, ya que contiene la previsin de estados econmicos y financieros del negocio e informa adecuadamente sobre su viabilidad y solvencia. Puede facilitar la negociacin con proveedores. Captacin de nuevos socios o colaboradores.

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A diferencia de un Proyecto de Inversin, que ha sido un documento tpico del anlisis econmicofinanciero tpico de la ltima parte del siglo XX, el Plan de Negocios est menos centrado en los aspectos cuantitativos e ingenieriles, aunque los contiene, y est ms focalizado en las cuestiones estratgicas del nuevo emprendimiento, como una forma de asegurar su consistencia en el sentido de Arieu (consistencia estratgica). El presente plan de negocios comprende cuatro puntos importantes para el desarrollo de una planta productora de licor de mango: Estudio de Mercado Estudio Tcnico El estudio tcnico es aquel mediante el cual definimos los mtodos, tcnicas, y tecnologa empleados para lograr la produccin de los bienes o servicios que se van a comercializar. Si el estudio de mercado define cunto vamos a vender, en el estudio tcnico debemos responder a la pregunta Cmo vamos a realizar la produccin que permitir las ventas Estudio Financiero El "Estudio Financiero" es aquel en el que se elaboran proyecciones financieras y econmicas que permiten medir la viabilidad esperada en el proyecto, disear sus fuentes de financiamiento, y presupuestar los flujos de dinero durante la ejecucin de los proyectos. Para evaluar un proyecto empleamos una o ms tcnicas de evaluacin. Una tcnica de evaluacin es un Modelo de toma de decisiones de inversin que permitirn decidir si un proyecto es viable, o comparar los beneficios de varias opciones. Estudio de Organizacin El "Estudio de Organizacin" es en donde definimos el manejo y administracin de los recursos empleados en el proyecto, especialmente de los recursos humanos, y del tiempo en que se ejecutar En el proyecto distinguimos dos etapas de organizacin: 1. La Organizacin para la Operacin que corresponde a la forma en que la empresa va a funcionar durante el tiempo de operacin y recuperacin de la inversin. 2. La Organizacin para la Ejecucin que corresponde a la implementacin del proyecto hasta dejarlo "listo" para su operacin, aunque esta etapa es "cronolgicamente" antes que la operacin.

ANTECEDENTES El etanol es un compuesto qumico, tambin conocido como alcohol etlico. Dicho alcohol tiene un aspecto lquido e incoloro, siendo bastante inflamable y voltil, contando con un punto de ebullicin de unos 78C. El alcohol etlico es miscible con el agua en cualquier tipo de proporcin.

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Su frmula qumica es CH3-CH2-OH, y es el componente principal de todas las bebidas alcohlicas, como por ejemplo el vino, que contiene como media un 13% de alcohol, o la cerveza, con un 5% de etanol. En el caso de los licores, la concentracin de etanol se eleva hasta un 50%. Desde antiguo se consegua etanol a partir de la fermentacin de tipo anaerbica, es decir, en ausencia de oxgeno, en una disolucin formada por azcares con presencias de levaduras, que posteriormente pasaban por procesos de destilacin. Segn el tipo de bebida alcohlica que contenga etanol, ste se presenta junto a diferentes elementos qumicos, que consiguen dotar a la bebida de diferentes colores, sabores, olores, u otro tipo de caractersticas especficas. El etanol es un importante componente dentro de las bebidas alcohlicas. La fermentacin es un proceso qumico que se encuentra catalizado por diferentes tipos de enzimas de las levaduras. En dicho proceso, las complejas molculas que forman los azcares y carbohidratos, se transforman en etanol y dixido de carbono, a travs de la siguiente reaccin: C6H12O6 (glucosa) 2 C2H5OH + 2 CO2 De este modo se elaboran bebidas como las cervezas o el vino. Cuando el vino tiene una concentracin de alcohol en torno al 13 %, el proceso de fermentacin se detiene debido a que la levadura deja de realizar su funcin, para de actuar. Hay tambin muchsimas otras bebidas, como por ejemplo la ginebra, el whisky o el vodka, las cuales presentan unas concentraciones de etanol que, por lo general, se encuentran en el intervalo de 40-50 %. Dicho tipo de bebidas se preparan a travs de procesos de destilacin, donde junto al etanol, se consiguen destilar otras fracciones que otorgan un caracterstico sabor a las bebidas. Un tratamiento errneo o inadecuado podra permitir la presencia del metanol, el cual es un alcohol bastante peligroso, pues nuestro organismo transforma en metanal y cido metanoico que afecta a la retina de nuestros ojos, provocando la ceguera. En nuestro organismo el etanol se procesa a travs de una enzima del hgado, el ADH, transformndola en un principio en etanal, a la vez que otra encima, lo cambia a cido etanoico. La enzima ADH suele ser por lo general ms abundante en los hombres que en las mujeres, y en algunas razas, como la japonesa, los niveles son an ms bajos que los nuestros, por lo que toleran de peor manera las bebidas alcohlicas. La capacidad de eliminar el etanol es limitada, y aunque en bajas cantidades da un efecto estimulante, en cantidades altas se provoca una prdida de autocontrol. Un consumo excesivo y a largo plazo de bebidas alcohlicas puede provocar adiccin y daos en el hgado de tipo irreparables. Licores Los licores son las bebidas alcohlicas obtenidas tras procesos de destilacin y que fueron aromatizadas y saborizadas dulces. Son de colores vivos, brillantes y su sabor dulce y fuerte suele ocultar su alta graduacin alcohlica, la que vara entre los 27 y 55 segn sea la mezcla y el productor. Dada esta caracterstica por la cual su graduacin alcohlica vara tanto, habra que indicar el valor calrico exacto que aporta cada tipo de licor al ser ingerido. Para esto, lo mejor es referirse al cuadro y frmula de clculo de caloras de las bebidas. A modo general un licor de 27 aporta un promedio de 300 Kcal cada 100 ml y uno de 40 unas 470 Kcal tambin cada 100 ml.

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Se debe tener cuidado con la ingesta de estas bebidas, ya que dado su fuerte sabor, quien la bebe no percibe su alta graduacin ni aporte calrico por lo que sus efectos son los del consumo de alcohol ms su gran aporte calrico en una cantidad reducida de lquido. Inicialmente los licores fueron elaborados en la edad media por fsicos y alquimistas como remedios medicinales, pociones amorosas, afrodisacos y cura problemas. La realidad era que no se detectaba su alto contenido alcohlico y as permita lograr propsitos poco habituales. La produccin de licores data desde tiempos antiguos. Los documentos escritos se lo atribuyen a la poca de Hipcrates quien deca que los ancianos destilaban hierbas y plantas en particular por su propiedad de cura de enfermedades o como tonificantes. Esto en parte era cierto, dado que, hoy da, es reconocido que el kummel o la menta ayudan a la digestin. De estos factores, que los licores son asociados a la medicina antigua y a la astrologa medieval. A travs de los siglos fueron tambin conocidos como elixires, aceites, blsamos y finalmente como licores. A nivel de su produccin, existen dos mtodos principales. El primero, que consiste en destilar todos los ingredientes al mismo tiempo, y luego siendo esta destilacin endulzada y algunas veces colorizada. O el segundo que consiste en agregar las hierbas o frutas a la destilacin base. Este segundo mtodo permite conservar el brillo, frescura y bouquet de los ingredientes; y es logrado utilizando bases de brandy o cognac, resultando estos ser los de mejor calidad. Segn la combinacin alcohol/azcar los licores pueden ser: Extra seco: hasta 12% de endulzantes. Seco: con 20-25% de alcohol y de 12-20% de azcar. Dulce: con 25-30% de alcohol y 22-30% de azcar. Fino: con 30-35% de alcohol y 40-60% de azcar. Crema: con 35-40% de alcohol y 40-60% de azcar. Aquellos con una sola hierba predominando en su sabor y aroma Los que estn elaborados a partir de una sola fruta, por ende sabor y aroma. Los producidos a partir de mezclas de frutas y/o hierbas

Tambin pueden clasificarse de acuerdo al nmero de sustancias aromticas y saborizantes que intervienen en su elaboracin. As pueden ser: Simples: cuando se elaboran con una sola sustancia, aunque se utilicen pequeas cantidades de otras, para mejorar el sabor o potenciar el aroma. Mixtos: son los que llevan, en distintas proporciones, pero con igual importancia, varios ingredientes. Los licores ms finos se preparan destilando alcohol de alta graduacin en el que

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se ha macerado un saborizante, o una combinacin de ellos y tratando el destilado con azcar y generalmente, con materias colorantes. Entre los saborizantes ms utilizados estn, entre otros, la corteza de naranja, la semilla de alcaravea y el endrino. Muchos licores han sido elaborados por monjes como los Cartujos o los Benedictinos. Los licores pueden servirse como aperitivos o despus de las comidas y tambin como ingredientes en combinaciones de bebidas y ccteles.

EL MANGO OAXACA Entre los productos frutcolas con alto potencial de comercializacin en Mxico, destaca el Mango (Mangfera ndica L) el cual constituye un importante ingreso de divisas que se incrementa anualmente. Sin embargo su vida poscosecha es corta y esto limita su disponibilidad. El Estado de Oaxaca tiene una produccin de mango (Mangifera indica L.), cercanas a 200 mil toneladas anuales, solo el Istmo de Tehuantepec, produce casi el 56%, destacando el hecho de que ms del 40 % de la produccin se pierde por falta de tcnicas adecuadas de manejo en fresco y tecnologas de transformacin. En materia de cosecha, acondicionamiento y empaque el desarrollo regional es an incipiente, la falta de infraestructura ocasiona que se exporte solo un 3% de la produccin total y que el fruto tenga que ser beneficiado en otras entidades antes de ser exportado. La vida de anaquel es un factor importante a considerar en el manejo poscosecha, esta depende de factores como las condiciones de almacenamiento, del ndice de madurez; y la sanidad del producto, ya que el mango es infestado por varias especies incluyendo la mosca de la fruta.

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ContenidoContenidoContenido................................................................................................................................................8 Contenido................................................................................................................................................8 Estudio de Mercado...............................................................................................................................10 Identificacin del producto.................................................................................................................10 1.2. Segmentacin del mercado........................................................................................................11 1.3. Demanda....................................................................................................................................12 1.4. Oferta..........................................................................................................................................13 1.5. Tamao del mercado..................................................................................................................14 1.6. Precio..........................................................................................................................................15 1.7. Comercializacin.........................................................................................................................16 1.8. Promocin...................................................................................................................................20 1.9. Presupuesto de Ingresos............................................................................................................21 ..............................................................................................................................................................22 .............................................................................................................................................................22 2. Estudio Tcnico.................................................................................................................................23 2.1. Especificaciones.........................................................................................................................23 2.2. Localizacin ...............................................................................................................................24 Proceso..............................................................................................................................................27 2.4. Proveedores................................................................................................................................28 2.5. Recursos Humanos ....................................................................................................................29 2.6. Impacto Ambiental......................................................................................................................29 2.7. Propiedad Intelectual..................................................................................................................31 2.8. Presupuesto de Inversin...........................................................................................................31 2.9. Presupuesto de Costos y Gastos..............................................................................................33 3. Estudio Financiero.............................................................................................................................35 3.1. Flujo de efectivo relevante..........................................................................................................35 3.2. Evaluacin financiera..................................................................................................................36 3.3. Estructura de Capital...................................................................................................................38 3.4. Plan de Financiamiento...............................................................................................................40 3.5. Presupuesto de efectivo..............................................................................................................41 3.6. Estados Financieros Proforma....................................................................................................43 3.7. Evaluacin Econmica................................................................................................................44 4. Estudio de Organizacin....................................................................................................................46 4.1. Operacin...................................................................................................................................46 4.2. Ejecucin del Proyecto................................................................................................................46

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Estudio de MercadoEl "Estudio de Mercado" es el inicio del proyecto, y tiene como finalidad medir el nmero de individuos, empresas u otras entidades que dadas ciertas condiciones comprarn una cantidad tal del producto, que justifica el proyecto. El "Estudio de Mercado" refleja la situacin externa del proyecto, y para que sea til, su punto crtico es la cantidad y la calidad de la informacin, buscar informacin tiene un costo considerable en tiempo y en dinero, por lo que debe ser suficientemente abundante para dar un panorama completo, pero no tanto que dispare el costo de obtenerla.

Identificacin del productoEl producto consiste en la venta de botellas de licor de mango con 750 ml de contenido y 17 % Alc /vol, listo para degustarse como aperitivo o mezclado en coctelera. Las caractersticas del producto consisten en su sabor, buqu y concentracin dada que ofrecen un producto de primera calidad. El producto proporciona gran ventaja al consumidor ya que contiene un grado alcohlico adecuado, el cual es importante para los paladares ms exigentes. PODUCTO: LICOR DE MANGO es una bebida alcohlica preparada a partir de una maceracin con ron, mango y azcar durante dos meses envasados en botellas de 750 ml. LICORES DEL VALLE: Es una empresa oaxaquea del sector privado dedicada a la elaboracin de licores de sabores, como su principal producto el licor de mango. Tabla descripcin de la empresaEmpresa Nombre Misin

LICORES DEL VALLE S.A. de C.V. Producir licor de mango de la mejor calidad y satisfacer la demanda a nivel regional y nacional, cumpliendo con las expectativas al mximo de los consumidores.

Visin

Llegar a ser un licor de mango reconocido como el de mejor calidad del pas. Con los conocimientos y habilidades necesarias para lograr la calidad de los productos elaborados y de los procesos de produccin, as mismo ofrecer a los clientes los mejores precios y formas de distribucin.

Objetivos

Impulsar el consumo de licor de mango como una bebida para degustarse como aperitivo, digestivo o ingrediente para coctelera.

Estrategias Emplear tecnologa que nos d un producto de la ms alta calidad

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Imagen corporativa

Tabla Descripcin del productoProducto Nombre Producto de consumo Descripcin Peso Dimensiones Caractersticas Presentaciones Uso

Licor de mango Secundario Licor de mango macerado con ron, mango y azcar durante dos meses 750 ml Botella de 20 cm de altura y 10 cm de diametro Botella de vidrio de 300 gr. Botellas de 750 ml Para beberse como aperitivo, digestivo o como ingrediente para coctelera

Recomendaciones No consumir en exceso de uso Mantenimiento Normas de Seguridad Normas de Calidad Informacin NutricionalMantener la botella tapada despus de su uso para evitar la volatilidad del alcohol NORMA OFICIAL MEXICANA NOM-142-SSA1-1995. BIENES Y SERVICIOS. BEBIDAS ALCOHOLICAS. ESPECIFICACIONES SANITARIAS. ETIQUETADO SANITARIO Y COMERCIAL. NMX-V-023-1983. BEBIDAS ALCOHLICAS. ROMPOPE. ALCOHOLIC BEVERAGES ROMPOPE. NORMAS MEXICANAS. DIRECCIN GENERAL DE NORMAS. 450 Kcal

1.2. Segmentacin del mercadoEste producto va dirigido a hombres y mujeres que viven en la Ciudad de Oaxaca de Jurez y a los municipios conurbados, a consumidores de 15 a 70 aos que beben bebidas alcohlicas, donde se pretende abarcar el 10% del mercado.

Tabla Segmentos de mercado ms importantes para el producto

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Nombre del Segmento Hombres de 15 a 70 aos Mujeres de 15 a 70 aos Total

Consumidores Personas103 394 219 558

Consumidores %21.4 13.9

Cantidad (Personas)103 394 219 558

322 952

35.3

322 952

Nota: Se toma como parmetro 412 952 personas que hay en la zona conurbada de la Ciudad de Oaxaca de Jurez.

1.3. DemandaProducto: Licor de mango con un sabor y bouquet exquisitos al paladar y olfato de los consumidores, listo para beberse como un aperitivo, digestivo o simplemente mezclndolo para elaboracin de cocteles; adems, de un grado alcohlico adecuado tanto para jvenes como para consumidores mayores. rea geogrfica: Nuestro segmento del mercado abarca la zona conurbada de la Ciudad de Oaxaca de Jurez con una poblacin de 412 952 habitantes. Demanda potencial: En esta regin, la demanda potencial viene dada por: Personas consumidoras de bebidas alcohlicas: 35.3 % Hombres consumidores de bebidas alcohlicas de 15 a 70 aos de edad: 21.4 % Mujeres Consumidoras de bebidas alcohlicas de 15 a 70 aos de edad: 13.9 % Demanda potencial: 986 342 botellas de 750 ml por ao Demanda real: Sin embargo, solo pretendemos abarcar el 5 % de la poblacin consumidora de bebidas alcohlicas, por lo que la demanda real es 49 417 botellas de 750 ml por ao. Tabla demanda Potencial

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Demandantes potenciales Segmento de mercado Hombres de 15 a 70 aos Mujeres de 15 a 70 aos Total

Cantidad 103.394 219.558

Consumo/ Demanda ao potencial (750 mls) (750 mls) 3,7 382.558 2,8 603.785 986.342

Caractersticas de la demandaConsumidores con menor demanda potencial Consumidores con mayor demanda potencial

Demanda potencial total

1.4. OfertaCasi todos los negocios tienen competencia, tanto empresas grandes como pequeas. Es importante conocer muy bien a cada una de las empresas que compiten con la nuestra. Se trata de buscar sus puntos dbiles y fuertes, comparndolos con los de nuestra empresa. Se puede hacer de varias formas: comparando sus productos y examinndolos, viendo sus catlogos, visitar sus instalaciones, o por medio de la mejor herramienta comprese con el mejor (benchmarking). Hay que recordar que no solo los productos idntico o iguales al nuestro son competencia, tambin lo son aquellos que tienen las caractersticas parecidas al nuestro. Tabla Competidores directos actualesVentas/ao en rea Participacin mkd (750 mls) en el Mkd % 35.000 31.000 37.000 20.000 600.000 723.000 5% 4% 5% 3% 83% 100%

Competidores LICORES BALLET HENRY

Ventajas

Desventajas

1

GRAN VARIEDAD DE LLICORES PRECIO ELEVADOS DE SABORES GRAN VARIEDAD DE LLICORES PRECIOS ELEVADOS DE SABORES GRAN VARIEDAD DE LLICORES PRECIOS ELEVADOS DE SABORES CLIENTES YA ESTABLECIDOS NO PUBLICIDAD TIENE

2 LICORES FLAMINGOS 3 LICORES MADRILEA OTROS PRODUCTORES OTRAS BEBIDAS 5 ALCOHLICAS 4 Total

SON MAS CONOCIDAS POR LOS POCA PUBLICIDAD CONSUMIDORES

Factor de Concentracin Para una empresa Para cuatro empresas Para diez empresas

5%

Tabla Competidores indirectos (sustitutos)Ventas/ao en rea Oferentes Unidad mkd Participacin En el Mkd Ventajas Desventajas

Producto

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medida BEBIDAS ALCOHLICAS PREPARADAS BEBIDA pieza 15.000

ampliado 2%RESPALDO EMPRESA LIDER DE POCA PUBLICIDAD

Total 15.000 Mercado ampliado, incluye nuestro producto y Total

2% los sustitutos 738.000

Grafica participacin en el mercado

Grafica concentracin de mercado

1.5. Tamao del mercadoDe acuerdo a la cantidad de la poblacin que se encuentra en la zona conurbada de la Ciudad de Oaxaca de Jurez es de 412 952 habitantes entre hombres y mujeres, si el producto va dirigido solo para el 5 % del total del mercado, el 35.3 % de la poblacin es la consumidora de bebidas alcohlicas, por lo tanto, el nmero de posibles compradores es de 322 952 * 5% = 16148 compradores yconsumidores que demanden el producto dentro de la zona. El proyecto resulta muy atractivo, ya que la cantidad de consumidores muestran una tendencia a incrementarse, una vez que el producto sea dado a conocer en el estado de Oaxaca.

Tabla Tamao del mercadoProducto o Servicio Demanda potencial Oferta actual Dficit actual Tendencia para el futuroIncremento en el mercado ya que los consumidores muestran una tendencia a incrementar, una vez que el producto sea dado a conocer en el estado de Oaxaca y la republica.

1

Producto (Licor de mango)

986.342

723.000

263.342

27%

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Tabla Propuesta previa de produccin con base en la demanda estimadaProducto o Servicio principal y complementarios UNIDAD % del dficit

Ao 1 % del mkd produccin (unidades) % del dficit

Ao 2 % del mkd produccin (unidades) % del dficit

Ao 3 % del mkd produccin (unidades)

que que tomar tomar 1 Producto (Licor de mango) 750 ml 4% 5%

que que tomar tomar 4% 5%

que que tomar tomar 4% 5%

45.630,3

45.630,3

45.630,3

1.6. PrecioEl precio del producto es accesible ya que se ha comparado con otros productos similares en ingredientes y en contenido, su precio neto al mayoreo es de $ 125.00 y de $ 140.00 al menudeo, para poder competir frente a una ganancia, publicidad y efecto sobre la demanda del mercado.

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Tabla Determinacin del precio definitivo, o diseo del sistema de precios.Precio Base Producto Precio Incluye No incluye Precios Estrategi as de precios Precios Precios por por especiales volumen promocin LICORES DE SABORES $ 140IVA Servicios $ 125 $ 115 $ 115

1.7. ComercializacinLos canales de distribucin se harn a: 1.- Minoristas: en este caso se distribuir a expendios de vinos y licores, as como a bares y restaurantes de la zona conurbada de la Ciudad de Oaxaca de Jurez. 2.- Mayoristas: se distribuir en las cadenas de centros comerciales de la zona conurbada de la Ciudad de Oaxaca de Jurez. 3.-Venta directa: Se toma como venta directa a las dos anteriores mas la venta que realice la empresa de forma directa con los establecimientos donde se consume el producto. Tabla Comercializacin y Canales

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Canal de comercializacin: Ventas a travs de este canal Participantes

Distribuidores de vinos y licores

Para la zona conurbada de la Ciudad de Oaxaca de Jurez.

15 000 Precio

Unidades al ao aproximadamente Condiciones Negociacin Mercado objetivocontrato con el expendio ninguno Consumidores de bebidas alcohlicas

al que compra Margen el participante participante

Licores del ValleDistribuidores de vinos y licores

70%

$ 125

30%

Consumidor final

$ 140


Distribuidor de Para la zona conurbada de la Ciudad de Oaxaca de Jurez. plaza comercial

33 417


Precio al que compra Margen el participante participante

Licores del ValleDistribuidor de plaza comercial

32%

$ 125

68%

Consumidor final

$ 140

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Distribuidores de plaza comercial

Para la zona conurbada de la Ciudad de Oaxaca de Jurez.

1 000 Precio


al que compra Margen el participante participante

Licores del Valle Consumidor final $ 140

100%

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Se utilizan como intermediarios a los supermercados y expendios de vinos y licores, esto con el fin de que nuestro producto llegue hasta nuestros consumidores potenciales, por este medio se obtienen ganancias del 60% en cuanto a ventas por mayoreo, ya que la venta por menudeo se obtiene un 40%, las ventas por mayoreo resultan ser ms eficientes; las ventas se dan por mayoreo a partir de una caja con 12 botellas de nuestro producto.

1.8. PromocinLa promocin es un importante difusor para la venta de nuestro producto, por eso, a continuacin la tabla representa los medios que se utilizaran para dar a conocer nuestro producto.Medio de Promocin Ventajasen el caso del proyecto

Objetivosde alcance

Presupuestoestimado

Publicidad Diseo de imagen Peridicos Revistas

Presentar un producto exquisito al paladar La imagen del producto llega a todos los consumidores

dar a conocer las caractersticas y valores de la empresa expande la informacin en los lectores

$

20.000

$

12.000

Imagen del producto a los Hace llegar la informacin a la lectores industria y a clientes institucionales Da a conocer el producto de manera rpida y masiva Se conoce a fondo el producto Publisidad por Google adwords y Yahoo! Search Anuncios en televisoras locales

$

3.500

Televisin Diseo de pgina internet Publicidad por internet

$

25.000

Claridad, informacin completa, optimizar costos de distribucin Llega al publico que hace bsquedas activas de productos similares

$

35.000

$

4.000

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Ventas personales

Presentaciones a clientes en ciudades grandes

Hace llegar la informacin a la industria y a clientes institucionales Ventas masivas al mayoreo Buena estrategia de venta directa

$

3.500

Promociones Muestras TOTAL PROMOCIN

Atrae al consumidor a la compra El consumidor conoce el sabor y bouquet del licor

$ $

7.500 5.000

$

115.500

1.9. Presupuesto de IngresosSe obtendrn unas ventas anuales de $ 6 918 380 donde el incremento anual esperado en ventas es constante, de donde durante los 3 primeros aos ser constante y en el ao 4 comenzara el incremento. Tabla presupuestos de ingresosAo 0 Producto / Servicio Total Incremento en el ingreso anual Ao 2 precio $/unidad $ 140.00 venta unidad 49.417 ingreso $ $ 6.918.380 0,0% precio $/unidad $ 140.00 Ao 3 venta unidad 49.417 ingreso $ $ 6.918.380 0,0% precio $/unidad $ 140.00 Ao 4 venta unidad 55.000 ingreso $ $ 7.700.000 11,3% Unidad de medida precio $/unidad $ 140.00 venta unidad 49.417 ingreso $ $ 6.918.380 precio $/unidad $ 140.00 Ao 1 venta unidad 49.417 ingreso $ $ 6.918.380

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2. Estudio TcnicoEl estudio tcnico es aquel mediante el cual definimos los mtodos, tcnicas, y tecnologa empleados para lograr la produccin de los bienes o servicios que se van a comercializar. Si el estudio de mercado define cunto vamos a vender, en el estudio tcnico debemos responder a la pregunta Cmo vamos a realizar la produccin que permitir las ventas

2.1. Especificaciones1.-BALANCE DE MATERIANombre Material Proceso de fabricacin Peso Dimensiones Componentes Normatividad aplicable Caractersticas especficas Caractersticas especficasLicor de mango Frascos con cierre hermtico, papel filtro o mantillo, cuchillos, frascos de vidrio para el envasado, licuadora, caso de aluminio o acero inoxidable Balance de materia 750 ml Botella de 29 cm de altura y 7 cm de dimetro en el fondo Alcohol (ron), pulpa de mango, azcar, colorante artificial NORMA OFICIAL MEXICANA NOM-142-SSA1-1995. BIENES Y SERVICIOS. BEBIDAS ALCOHOLICAS. ESPECIFICACIONES SANITARIAS. ETIQUETADO SANITARIO Y COMERCIAL. producto macerado durante 30 das para el desprendimiento de olores y sabores de la pulpa del mango. 20 % Alc. Vol.

Proporcin de ingredientes originales de la receta: 1 litro de ron blanco 1 Kg de mangos con o sin cascara Kg de azcar 1 gr de colorante artificial

PROCEDIMIENTO DE FABRICACION: Se pelan y parten los mangos Se pone en un bote de tapa ancha y cierre hermtico las cascaras partidas, la pulpa y las pipas. Se aade el azcar. Se aade el aguardiente. Se mezcla todo bien. Dejamos macerar durante al menos 30 das. Despus de macerado se filtra. La pulpa se prensa para sacar el lquido que contiene.

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Consideraciones del proceso de elaboracin

El filtro no debe ser de maya muy junta para evitar perder la esencia de los mangos. Servir fro. La receta se puede ajustar al gusto de cada uno. Dependiendo de los mangos utilizados quedar el color

2.2. LocalizacinNuestra planta para poner en marcha este proyecto de elaboracin de licor de mango estar ubicada en pueblo de Tapanatepec, Oaxaca, y nuestro centro de comercializacin en la Ciudad de Oaxaca de Jurez. Se han tomado estas decisiones de colocar nuestra planta en Tapanatepec ya que nuestra materia prima principal que es el mango se encuentra con mayor demanda en esa zona del istmo de Tehuantepec, adems que en un futuro crecimiento de la planta podemos extendernos nos solo en el Estado de Oaxaca que es nuestro principal mercado, sino que tambin en Chiapas y Veracruz. Figura ubicacin de nuestra planta productora de licor de mango y nuestro mercado.

Primera Opcin Tapanatepec Oax. Factores Crticos Localizacin de Materias Primas Abastecimiento de Materiales Disponibilidad de Mano de Obra Terrenos disponibles Ponderacin Evaluacin Puntos

Segunda Opcin Oaxaca de Jurez

Tercera Opcin Tehuantepec, Oax.

Evaluacin Puntos Evaluacin Puntos

5 5 5 5

4 4 4 4

20 20 20 20

1 5 3 1

5 25 15 5

3 4 4 3

15 20 20 15

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Combustible Industrial Facilidades de Transporte Localizacin del mercado Facilidades de Distribucin Calidad de energa elctrica Disponibilidad de agua Condiciones de vida Leyes y reglamentos Equilibrio ambiental Clima Estructura tributaria Facilidades de instalacin Sindicatos y Conflictos Capital Intelectual

3 4 2 5 5 5 5 5 5 5 4 4 4 4

2 3 1 4 4 4 4 4 4 4 3 3 3 3

6 12 2 20 20 20 20 20 20 20 12 12 12 12

5 5 5 5 5 2 2 1 3 4 1 3 1 1

15 20 10 25 25 10 10 5 15 20 4 12 4 4

1 2 1 3 3 3 3 3 3 3 2 2 2 2

3 8 2 15 15 15 15 15 15 15 8 8 8 8

Para insertar

Suma Ponderacin 1. Poca importancia 2. Importante 3. Muy importante 4. Crtico 5. Estratgico Evaluacin 1. Mal 2. Regular 3. Bien 4. Excelente

288

229

220

En algunos casos, la carencia de algn factor puede hacer inviable una ciudad.

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Primera Opcin Factores Crticos Precio del terreno Costo de construccin Condiciones de operacin del proyecto Cercana de lneas y ductos Densidad de circulacin Cercana de servicios Fama del rea comercial Suma Ponderacin 1. Poca importancia 2. Importante 3. Muy importante 4. Crtico 5. Estratgico Ponderacin 2 2 3 Evaluacin 4 4 4 Puntos 8 8 12

Segunda Opcin Evaluacin 1 4 4 Puntos 2 8 12

Tercera Opcin Evaluacin 3 3 3 Puntos 6 6 9

2 2 3 3

4 4 4 2

8 8 12 6

2 1 4 4

4 2 12 12

3 3 3 1

6 6 9 3

62 Evaluacin 1. Mal 2. Regular 3. Bien 4. Excelente

52

45

En proyectos de servicios, como por ejemplo el comercio o los servicios profesionales, la micro localizacin es un factor extraordinariamente crtico .

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Proceso

Es el conjunto de operaciones necesarias para modificar las caractersticas de las materias primas, o ensamblar los componentes, para la obtencin de un producto.

Produccin

49 417(cantidad)

PIEZA(unidades)

Ao(tiempo)

Costo de los factores de la produccin para cada tecnologa Tierra

Ensamble manual Media Costo Inversiones anual

Automatizacin Alta Costo Inversiones anual

Inversiones

Costo anual

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Materia prima Terrenos

$ 5.000 $ 15.000

$ 10.000 $ 30.000

Subtotal Trabajo Mano de obra Personal especializado Prestaciones Otros gastos laborales

$ 20.000

$ $ 5.000 $ 10.000 $ 30.000

$ 40.000

$ $ 2.500 $ 5.000

$

-

$ -

Subtotal Capital Instalaciones Maquinaria y equipo Financiamiento inventarios

$

-

$ 45.000

$

-

$ 7.500

$

-

$ -

$ 800.000 $ 100.000

####### $ 40.000

Subtotal TOTAL

$ 900.000 $ 920.000

$ $ 45.000

####### #######

$ $ 7.500

$ $

-

$ $ -

2.4. ProveedoresLa materia prima principal del producto es el mango, este se obtiene a un bajo precio en temporadas. Los dems componentes secundarios sern el Ron y el azcar que lo podemos encontrar todo el ao con diferentes proveedores.Materia prima Materia prima Mango Ron AzcarFruta calidad

Especificacin y calidadde

Disponibilidad abasto, y precios

Desarrollo de proveedores

excelente Fruta de temporada con exceso de muchos proveedores produccin a bajo precio Variedad de proveedores

destilado de la caa de Siempre en el mercado con sustitutos buena calidad Grano de sacarosa buena calidad

de siempre en el mercado con precios muy pocos proveedores variables bajo precio

Servicios

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Servicios

Especificacin y calidad

Disponibilidad abasto, y preciosSiempre. Con Precios variables CFE

Desarrollo de proveedores

Electricidad Agua

110 volts bifsica Buena calidad

Con una disponibilidad del 70 % Disponible escases en verano

2.5. Recursos Humanos

El factor de diferenciacin estratgico ms importante para las empresas es, sin duda alguna, el capital humano. Es extrao que muchas empresas no lo consideren as, el capital humano (creatividad, cultura, responsabilidad, habilidad, inteligencia, voluntad, y capacidad de organizar) es el que ms influye en la competitividad.

2.6. Impacto AmbientalEl impacto ambiental es todo efecto negativo o positivo que provoca el proyecto sobre el ambiente, los fenmenos naturales, y las actividades humanas.Normativa Componen Etapa Accin de cumplimiento Indicador Responsa

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PLAN DE NEGOCIOS PAR UNA PLANTA PRODUCTORA DE LICOR DE MANGO te ambiental Ley N 19.300 y DS N 95/01 Sistema Evaluacin de de Medio Ambiente del proyect o Estudio de factibili dad Ejecucin y tramitacin de la Declaracin de Impacto Ambiental Proyecto Planta de Tratamiento de Riles de cumplimie nto Otorgamie nto de Resoluci n de Calificaci n Ambiental Operacin de la Planta ble

Administra cin de Licores Conde S.A.

Impacto Ambiental. Ley N 1.333 sobre neutralizacin de residuos provenientes de establecimientos industriales Agua Operac in El Proyecto corresponde a una iniciativa de saneamiento ambiental, con el fin de depurar las aguas industriales antes de su descarga final

Administra cin de Licores Conde S.A.

D.S. N 90/2000

Agua

Operac in

Se descargar el efluente a un tranque acumulador dentro de la propiedad con concentraciones de contaminantes bajo los lmites mximos indicados en la norma. - Se realizar un monitoreo de los parmetros de control que defina la norma, en la salida del efluente de la planta.

Procedimi ento de control y seguimient o segn indicacin de la normativa nacional

Operador del equipo de mantenci n de la planta

Normativa

Componen te ambiental Suelo

Etapa del proyect o Operac in

Accin de cumplimiento

Indicador de cumplimie nto Segn lo indique la norma definitiva

Responsa ble

Res. N 27 Anteproyecto de Norma de lodos no peligrosos provenientes de plantas de tratamiento de Residuos Lquidos DS N 146, del Ministerio de Salud, Reglamento sobre Niveles Mximos Permisibles de Ruidos Molestos Generados por Fuentes Fijas

Los lodos residuales sern retirados a un predio contiguo para su utilizacin en procesos de compostaje.


Aire

Constr uccin

- Durante la construccin, las labores se realizarn en horario diurno y de manera intermitente. - El proyecto contempla equipos que emitirn como mximo 15 dB.

Supervisi n directa de la media

Administra cin de Licores Conde S.A. Operador del equipo de mantenci n de la planta

Operac in

Res. N 1.215, del Ministerio de Salud, Normas para prevenir y controlar la contaminacin atmosfrica

Aire

Constr uccin

El titular evitar el levantamiento de polvo durante la construccin, por trnsito de vehculos y por el retiro y/o movimiento del material de escarpe, que se utilizar para nivelar el terreno. Para ello se regar el camino de trnsito de vehculos.

Inspeccin diaria


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PLAN DE NEGOCIOS PAR UNA PLANTA PRODUCTORA DE LICOR DE MANGO DFL N 725, DS N 745 y DS N 745/93 sobre Condiciones Sanitarias y Ambientales en Lugares de Trabajo Poblacin y Medio Ambiente Constr uccin - Se tendr una dotacin mnima de 100 Lt/da/hombre de agua potable, adems de los servicios sanitarios correspondientes. Uso permanente de equipos de proteccin(audfonos, guantes, cascos,etc.) Otorgamie nto de Resoluci n de Calificaci n Ambiental Administra cin de Licores Conde S.A.

- Los residuos slidos domsticos sern recolectados y dispuestos por el Servicio Municipal. - Prohibicin de uso de elementos indicados en el art. 59 (DS N 745), y no superacin de concentraciones ambientales indicadas en el art. 60

2.7. Propiedad Intelectual

La propiedad intelectual tiene que ver con las creaciones de la mente: las invenciones, las obras literarias y artsticas, los smbolos, los nombres, las imgenes y los dibujos y modelos utilizados en el comercio. Maraca: licores del valle. Status legal: Empresa dada de alta con el nombre Licores del Valle S.A. de C.V. por lo que tiene derecho al uso exclusivo (Art. 105 LPI), en el mbito donde realiza sus actividades, tiene la opcin de solicitar su publicacin en la Gaceta de IMPI como una proteccin adicional (Art. 106 LPI), y tambin podrn registrarse como marca, pero no es necesario.

2.8. Presupuesto de InversinMaquinaria y Equipo Especificacin Maquinaria y equipo actual Slo equipo actual Slo equipo actual Slo equipo actual.

Proveedor

Inversin valor o proporcin valor o proporcin valor o proporcin $ 15.000 5.000 1.500 15.000

Suma maquinaria y equipo actual Maquinaria y equipo nuevo Bomba de vacio de 5 hp sopotes de acero embudos contenedores de 50 lts

1 3 3 3

$ $ $ $

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removedores de dos metros peladores cuchillos

3 3 3

$ $ $

1.000 1.000 1.000

.

Suma maquinaria y equipo nuevo Subtotal Maquinaria y Equipo Construccin e Instalaciones Especificacin Construccin e instalaciones actuales Slo construccin actual Slo construccin actual Slo construccin actual.

$ $

39.500 39.500

Proveedor

Inversin valor o proporcin valor o proporcin valor o proporcin $ $ 200.000

Suma construccin e instalaciones actuales Construccin e instalaciones nuevas Laboratorio de trabajo

.

Suma construccin e instalaciones nuevas Subtotal Construccin e Instalaciones Capital de Trabajo Especificacin Efectivo para Operacin Valores negociables Cuentas por cobrar Inventarios de materiales Inventarios de herramientas y refacciones Inventario de producto en proceso Inventario de producto terminado Para insertar Subtotal Capital del Trabajo Activos Diferidos Proyecto Diseo Ingeniera Permisos Propiedad intelectual Alta de la empresa Proveedor

$ $

200.000 200.000

$

Inversin 100.000

$ $

50.000 30.000

. $ 180.000

Especificacin

Proveedor $ $ $ $ $ $

Inversin 15.000 10.000 15.000 20.000 15.000 12.000

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Adminstracin del proyecto Viajes y negociacin Promocin inicial Preoperativos

$ $ $ $

15.000 20.000 70.000 20.000

Para insertar Subtotal Activos Diferidos

$

.

212.000

TOTAL INVERSIONES

$

631.500

2.9. Presupuesto de Costos y Gastos

El costo es el pago que se hace por un insumo o una actividad necesaria para realizar las actividades operativas del proyecto.Estructura de gastos de operacin y ventas por aoGastos Gastos presupuestados como % de ventas $ / ao % de aprox ventas 0% 0% 0% 0% $ $

Presupuesto de gastosVentas $ costos ($) $ 6.918.38 0 $ 6.918.38 0 $ 6.918.38 0 $ 7.700.00 0

Fijos $ / ao Gastos de Operacin Sueldos y salarios Alquileres Servicios Seguros

ao 0$ $

ao 1$ 100.000 $ 60.000 $ 75.000 $ 40.000

ao 2$ 100.000 $ 60.000 $ 75.000 $ 40.000

ao 3$ 100.000 $ 60.000 $ 75.000 $ 40.000

ao 4$ 100.000 $ 60.000 $ 75.000 $ 40.000

$ 100.000 $ 60.000 $ 75.000 $ 40.000

-

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PLAN DE NEGOCIOS PAR UNA PLANTA PRODUCTORA DE LICOR DE MANGO Arrendamiento Viajes y viticos Representacin Gastos generales Gastos de Venta Sueldos y salarios Comisiones a vendedores Publicidad y promocin Margen para distribuidores Servicios Fletes y transporte Seguros Arrendamiento Viajes y viticos Representacin Gastos generales Otros gastos de operacin y venta Para Insertar gastos SUBTOTAL $ 60.000 $ 25.000 $ 15.000 $ 30.000 $ $ 24.000 $ 38.000 $ $ $ $ 14.000 $ $ $ $ $ 30.000 $ $ 511.000 0% 0% 0% 0% 0% 0% 3% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 0% 5% 0% 0% 8% $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ 60.000 $ 25.000 $ 15.000 $ 30.000 $ $ 24.000 $ 245.551 $ $ $ $ 14.000 $ $ $ $ 345.919 $ 30.000 $ $ 1.064.47 0 $ 1.064.47 0 $ 60.000 $ 25.000 $ 15.000 $ 30.000 $ $ 24.000 $ 245.551 $ $ $ $ 14.000 $ $ $ $ 345.919 $ 30.000 $ $ 1.064.47 0 $ 1.064.47 0 $ 60.000 $ 25.000 $ 15.000 $ 30.000 $ $ 24.000 $ 245.551 $ $ $ $ 14.000 $ $ $ $ 345.919 $ 30.000 $ $ 1.064.47 0 $ 1.064.47 0 $ 60.000 $ 25.000 $ 15.000 $ 30.000 $ $ 24.000 $ 269.000 $ $ $ $ 14.000 $ $ $ $ 385.000 $ 30.000 $ $ 1.127.00 0 $ 1.127.00 0

TOTAL

#### ##

--$511. 000

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3. Estudio FinancieroEl "Estudio Financiero" es aquel en el que se elaboran proyecciones financieras y econmicas que permiten medir la viabilidad esperada en el proyecto, disear sus fuentes de financiamiento, y presupuestar los flujos de dinero durante la ejecucin de los proyectos. Para evaluar un proyecto empleamos una o ms tcnicas de evaluacin. Una tcnica de evaluacin es un Modelo de toma de decisiones de inversin que permitirn decidir si un proyecto es viable, o comparar los beneficios de varias opciones.

3.1. Flujo de efectivo relevanteFlujo de efectivo es la cantidad de dinero que queda disponible al empresario o dueo de un negocio despus de considerar todas las entradas y salidas de dinero debido a operaciones e inversiones durante un periodo determinado. FLUJO DE EFECTIVO = ENTRADAS DE DINERO SALIDAS DE DINERO FLUJOS DE EFECTIVO RELEVANTES Ao de inversin 0 Flujos de inversin Maquinaria y equipo Construccin e Instalaciones Cambios en Capital de Trabajo Activos diferidos Valor de rescate maquinaria y equipo Valor de rescate construccin Flujos operativos Entradas de efectivo Gastos Impuestos (aproximados) Flujos de efectivo relevantes -39.500 -200.000 -180.000 -212.000 0 0 1 0 0 0 0 0 0 2 0 0 0 0 0 0 3 0 0 0 0 0 0 4 0 0 0 0 0 0 5 0 0 0 0 15.800 176.000 AOS DE OPERACIN

0 6.918.380 6.918.380 6.918.380 7.700.000 8.400.000 0 ###### ###### ###### ###### ###### 0 -878.086 -878.086 -878.086 -985.950 ###### 631.500 ###### ###### ###### ###### ######

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TasasTasa de descuento de los flujos para el VPN propuestas Tasa real libre de riesgo 6% Prima de riesgo por industria 4% Prima de riesgo por monto de inversin 2% Prima por otros factores Tasa de descuento de los flujos 12% Tasa de retorno mnima aceptable Costo del financiamiento Rendimiento mnimo anual objetivo Tasa de retono mnima aceptable

10% 14%

Tiempo de Recuperacin Simple Mximo Tiempo de Recuperacin Mximo (aos) 4,0

3.2. Evaluacin financiera

Hay una gran cantidad de modelos que pueden aplicarse como medidas de rentabilidad, y hay modelos que adems pueden considerar otros signos vitales de la empresa (estabilidad, productividad, y solvencia) sin embargo, la mayora de las instituciones que desarrollan proyectos han determinado que son TRES medidas de rentabilidad las que se deben emplear para evaluar un proyecto, estas tres medidas son:

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Tasas y Premisas Tasa de descuento de los flujos TREMA, Tasa de Retorno Mnima Tiempo de Recuperacin Simple Mximo (aos) 12% 14% 4,0

Flujos de efectivo relevantes

Ao

Flujo Efectivo -$ 631.500 $ 6.040.294 $ 4.975.823 $ 4.975.823 $ 5.587.050 $ 6.326.250 $ $ $ $ $ -

Flujo Acumulado

Valor Presente

Valor Pte. Acumulado -$ 631.500 $ 4.761.619 $ 8.728.315 $ 12.270.008 $ 15.820.679 $ 19.410.363 $ 19.410.363 $ 19.410.363 $ 19.410.363 $ 19.410.363 $ 19.410.363

Ao

0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

-$ 631.500 -$ 631.500 $ 5.408.794 $ 5.393.119 $ 10.384.617 $ 3.966.696 $ 15.360.440 $ 3.541.693 $ 20.947.490 $ 3.550.671 $ 27.273.740 $ 3.589.684 $ 27.273.740 $ $ 27.273.740 $ $ 27.273.740 $ $ 27.273.740 $ $ 27.273.740 $ -

0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

Medidas de Rentabilidad Medida Valor presente neto Tasa Interna de Retorno Tiempo de recuperacin simple Tiempo de recuperacin ajustada Relacin Beneficio Costo $ 19.410.363 940% 0,10 Valor OK OK OK Regla de Decisin

Aos

0,12 31,74

Aos

OK OK

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Dictamen

Con los datos capturados y estimados, y de acuerdo con las medidas de rentabilidad

El Proyecto es VIABLEEl proyecto, con los datos considerados puede aceptarse como viable. Tambin tiene la alternativa de revisar los supuestos para hacerlos menos estrictos y asi dar ms holgura al proyecto _

3.3. Estructura de Capital

Una vez determinado que el proyecto es viable, el siguiente paso es disear el sistema de financiamiento, que es lo que hemos llamado Decisin de financiamiento Para lograrlo, el primer paso es disear la estructura de capital para el proyecto Estructura de capital es la proporcin de deuda o pasivos y de capital que se utilizar para el financiamiento. Si est familiarizado con el Balance General, la estructura de capital viene dada por los conceptos pasivo (deuda) y capital.

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PLAN DE NEGOCIOS PAR UNA PLANTA PRODUCTORA DE LICOR DE MANGO ANLISIS

Alternativas para el porcentaje de deuda para el proyecto Inversi n Flujo positivo anual Costo de la deuda% de deuda 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100% capital total 631.500 568.350 505.200 442.050 378.900 315.750 252.600 189.450 126.300 63.150 0

631.50 Slo ao 0 0 5.581.0 Promedio anual 48 20% TASA REAL

deuda total 0 63.150 126.300 189.450 252.600 315.750 378.900 442.050 505.200 568.350 631.500

flujo de interese efvo s (aproximado) 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 5.581.0 48 0 12.630 25.260 37.890 50.520 63.150 75.780 88.410 101.040 113.670 126.300

disponibl rendimie Notas e nto desp.inter /capital aproxeses

5.581.0 48 5.568.4 18 5.555.7 88 5.543.1 58 5.530.5 28 5.517.8 98 5.505.2 68 5.492.6 38 5.480.0 08 5.467.3 78 5.454.7 48

884% 980% 1100% 1254% 1460% 1748% 2179% 2899% 4339% 8658% -----

Por qu se comporta as el rendimiento sobre capital a diferente nivel de deuda? En este caso, el costo de la deuda es menor que el rendimiento del proyecto sin deuda por lo tanto, el proyecto genera ms por peso invertido que lo que se paga ms por la deuda, por lo tanto, entre ms deuda hay, el rendimiento es mayor. A esto se le llama 'Apalancamiento'. Pero cuidado! Al aumentar la deuda, tambin aumenta el riesgo financiero y la obligacin de cumplir los presupuestos, principalmente de ventas. Usted debe elegir un nivel de deuda que le d un rendimiento atractivo, pero al mismo tiempo que reduzca a nivel aceptable. el riesgo el riesgo de insolvencia, es decir, de no poder pagar si la proyeccin de ingresos no se cumple. Se recomienda un nivel de deuda de 30 a 50%, ms all de este nmero hay un RIESGO ALTO

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EMPRESA ACTUAL Estructura actual de la empresa

de deuda

estructura que tiene actualmente la empresa, si aplica

DECISIN

PROYECTO Estructura de capital propuesta Estructura de capital seleccionada:

40% 40%

de deuda de deuda

propuesta por el software seleccionada por el usuario

3.4. Plan de FinanciamientoUna vez definida la estructura de capital, tiene que encontrar las fuentes de financiamiento ms convenientes para la empresa o para el proyecto Empezaremos por decir que el proyecto o la empresa son independientes del empresario, por lo tanto, todo financiamiento tendr un costo para el proyecto o empresa, ya que debe pagar intereses (por la deuda) o dividendos (por el capital).

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Financia miento InversionesActual

Capital(FUENTE) $ $ $ $ 39.500 $ 200.000 $ 180.000 $ 212.000 $ 631.500 $ 631.500 $ $ 23.700 $ 120.000 $ 108.000 $ 127.200 $ 378.900 $ 378.900 $ $ $ (FUENTE) (FUENTE) $ $

Pasivos(FUENTE) (FUENTE)

Activos Actuales Maquinaria y Equipo Construccin e instalaciones Total activos actuales Inversin Adicional Maquinaria y Equipo Construccin e instalaciones Capital de Trabajo Activos Diferidos Total Inversin adicional TOTALES

-

$ $

-

-

$ $ 15.800 $ 80.000 $ 72.000 $ 84.800 $ 252.600 $ 252.600 -

$

-

$ $

-

$ $

-

$ $

-

$ $

$ 378.900 $ 631.500

$ 252.600

Estructura de capital

40%

de deuda

3.5. Presupuesto de efectivo

El presupuesto de efectivo es un informe de las entradas y salidas de efectivo planeadas, que la empresa utiliza para calcular sus requerimientos de efectivo a corto plazo. Este presupuesto nos ayuda a planificar y estimar los flujos y requerimientos al menos en los periodos 0 y 1.

Vida econmica Tiempo en que se ejercer la inversin Tasa de inters anual de los crditos

5 320%

aos meses

ao 0 mes 1 mes 2 mes 3

ao 1 trim 1

ao trim 2 trim 3 trim 4 2

ao 3

ao 4

ao 5

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Ingresos% de ventas por trimestre en ao 1

Ventas

$ -

10% $691 .838

20% ### ### # ### ### #

30% ### ### # ### ### #

40% ### ### # ### ### #

### ### # ### ### #

### ### # ### ### #

### ### # ### ### #

### ####

Ingresos totales

$ -

$ -

$ -

$

### ### #

### ####

Egresos% ejercicio de inversin nueva en el ao 0 0% $ 33% 33% -$ 13.16 7 -$ 66.66 7 -$ 60.00 0 -$ 70.66 7 33% -$ 13.16 7 -$ 66.66 7 -$ 60.00 0 -$ 70.66 7 $ (aproximados) 1,7% $ 1,7% -$ 1.40 3 $ 1,7% -$ 2.816 25% $266. 118 -$ 87.80 9 5,0% -$ 12.71 4 60% $ 25% $266. 118 $175. 617 5,0% -$ 12.71 4 60% $195. 118 25% $266. 118 $263. 426 5,0% -$ 2.958 60% -$ 59.16 9 25% $266. 118 $351. 235 5,0% $ ### ### # $878. 086 20% $ ### ### # $878. 086 20% $ ### ### # $985. 950 20% $ ### #### ### #### 20% $

Maquinaria y equipo

-$ 13.16 7 $ -$ Construccin e 66.66 Instalaciones 7 $ -$ Cambios en 60.00 Capital de Trabajo 0 $ -$ Activos diferidos 70.66 7 % de gastos por trimestre en ao 1

Gastos Impuestos

Tasa de inters de crditos en el periodo

Gastos financieros (intereses) Amortizacin de capital de crditos Pago de dividendos Egresos totales$

% del flujo utilizado para amortizacin de crditos

60% $ -

60% $ -

60% $ -

60% $ -

60% $ -

### ### #

### ### #

### ### #

### ### #

### ### #

### ### #

### ### #

### ### #

### ### #

### ### #

### ### #

FinanciamientoNecesidad total de financiamiento Estructura de capital propuesta $ 40% $ $ $ $210 .500 40% $ 84.20 0 $126 .300 $ $211 .903 40% $ 84.76 1 $127 .142 $ $213 .316 40% $ 85.32 6 $127 .990 $ $ 40% $ $ $325 .197 $734 .108 $ ### ### # $ 40% $ $ ### ### # $ 40% $ $ ### ### # $ 40% $ $ ### ### # $ 40% $ $ ### ### # $ 40% $ $ ### #### $ 40% $ $ $ 40% $

Crditos Aportaciones de capital Flujo de efectivo total

-

-

-

-

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Monto total de crditos y aportaciones

(estos conceptos ya no son "formalmente" parte del flujo de efectivo, pero sirven para calcular intereses y otros conceptos) $ $ $168 $254 $254 $ $ $ $ $ $ Crditos 84.20 .961 .288 .288 59.16 0 9mxim o

$ -

Aportaciones de capital

-

$

$126 .300

$253 .442

$381 .432mxim o

$381 .432

$381 .432

$381 .432

$381 .432

$381 .432

$381 .432

$381 .432

$381. 432

3.6. Estados Financieros ProformaLos "Estados Financieros Proforma o Proyectados" son aquellos que reflejan las condiciones financieras del proyecto durante la vida econmica, incluyendo su financiamiento y el tratamiento fiscal de la depreciacin y la amortizacin.Vida Econmica (aos) % Depreciacin anual en construccin % Depreciacin anual en maquinaria y equipo % Amortizacin anual para diferidos 5 3% 20% 20%

Balance General

Ao de Aos de operacin inversin 0 1 2

3

4

5

Activos Activos Circulantes Total Activos Circulantes Activos Fijos (al costo actual) Construccin e Instalaciones Maquinaria y equipo Depreciacin acumulada aproximada Total activos fijos Activos Diferidos Total activos diferidos Total activos Pasivos De corto plazo Total pasivos de corto plazo De largo plazo Total pasivos de largo plazo

180.000 180.000 180.000 180.000 180.000 180.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 39.500 39.500 39.500 39.500 39.500 39.500 0 -13.900 -27.800 -41.700 -55.600 -69.500 239.500 225.600 211.700 197.800 183.900 170.000 212.000 169.600 127.200 84.800 42.400 0

631.500 575.200 518.900 462.600 406.300 350.000

0 254.288

0 0

0 0

0 0

0 0

0 0

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Total pasivos Capital Aportaciones de capital Otros conceptos de capital Total capital Total pasivo+capital Premisas Tasa de impuestos: +Tasa de impuestos: +Tasa de impuestos: Estado de Resultados

254.288 381.432 -4.219 377.212 631.500

0 381.432 193.768 575.200 575.200

0

0

0

0

381.432 381.432 381.432 381.432 137.468 81.168 24.868 -31.432 518.900 462.600 406.300 350.000 518.900 462.600 406.300 350.000

0% 0% 33%

Sobre ventas netas Sobre utilidad de operacin Sobre utilidad antes de impuestos

Ingresos - Costo de ventas Costos de produccin = Utilidad bruta - Gastos operativos Gastos de Operacin Depreciacin aproximada Amortizacin aproximada =Utilidad de operacin -Gastos financieros (intereses) Intereses =Utilidad antes impuestos -Impuestos =Utilidad despus de impuestos -Dividendos =Utilidad neta

Ao de Aos de operacin inversin 0 1 2 3 4 5 0 ##### ##### ##### ##### ##### # # # # # 0 0 0 0 0 0 0 ##### ##### ##### ##### ##### # # # # # ##### ##### ##### ##### ##### # # # # # 13.900 13.900 13.900 13.900 13.900 42.400 42.400 42.400 42.400 42.400 ##### ##### ##### ##### ##### # # # # # 28.387 ##### # ##### # ##### # 0 ##### # 0 ##### # ##### # ##### # 0 ##### # 0 ##### # ##### # ##### # 0 ##### # 0 ##### # ##### # ##### # 0 ##### # 0 ##### # ##### # ##### # 0 ##### #

0 0 0 0

4.219 -4.219 0 -4.219 0 -4.219

3.7. Evaluacin EconmicaLa evaluacin econmica es la que se realiza en funcin del bienestar econmico de la sociedad en su conjunto (ciudad, regin, o pas), y no slo de un agente econmico particular (empresario, organizacin, o grupo). Es decir, la evaluacin econmica mide el beneficio que tiene el proyecto para la comunidad (a veces se engloba el concepto como "Evaluacin econmica y social").

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4. Estudio de OrganizacinEl "Estudio de Organizacin" es en donde definimos el manejo y administracin de los recursos empleados en el proyecto, especialmente de los recursos humanos, y del tiempo en que se ejecutar

4.1. OperacinEl marco legal es el conjunto de leyes y disposiciones que regulan las acciones de una organizacin, o de un proyecto. Las actividades del proyecto estn reguladas por leyes y reglamentos (federales, estatales, y municipales) que debe cumplir, este es el "Marco Legal" de la empresa. Las obras como programas, contenidos, multimedia y derechos conexos son regulados por la "ley federal del derecho de Autor", y las marcas, aspecto fundamental de una franquicia, por la "ley de propiedades Industriales". En Mxico aun no hay una ley especifica para franquicias, sino que se consideran como contratos. Es importante evaluar que los socios de contenido cumplan con los requisitos solicitados por la Ley general de educacin. La empresa se organizara como S.A. de C.V. , figura regulada por la ley de Sociedades mercantiles.

4.2. Ejecucin del ProyectoSe debe contar con un coordinador de proyecto y con profesionales capacitados en funciones de ingeniera (en las especialidades que corresponda al tipo de proyecto), negociacin, compras, comparativos tcnico-econmicos, relaciones pblicas, y con visin estratgica.

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Reporte de AuditoraVariable a analizar (usuario)Precio definido por el usuario

Con qu lo compara (estimacin)Precio promedio de la competencia

Comentario

.

$ 140Inversin en Construcciones

$ 0Estimacin de inversin en const.

El precio del proyecto es muy alto, esto se justifica slo si hay un factor de diferenciacin que aumente notablemente la percepcin del pblico

.

$ 200.000Inversin en diferidos

$ 2.068.338Estimacin de inversin en dif.

La inversin en instalaciones parece ser baja, se justifica si consider arrendamiento, o un plan de inversin a largo plazo

.

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$ 212.000Costos del ao 1

$ 2.135.876Estimacin de costo para ao 1

La inversin en diferidos parece ser baja, ya consider la ingeniera? y la inversin en promocin para el arranque?

.

$ 1.064.470Promocin ao 1

$ 4.842.866Los costos parecen ser muy bajos, confirme sus presupuestos 8% de las ventas ao 1

.

$ Tasa de descuento para el VPN

$ 553.470Ninguno Tasa propuesta inicialmente

.

12%Inversin total

10%Ninguno

.

$ 631.500Ninguno

ResumenDatos generales Empresa Proyecto Vida econmica LICORES DEL VALLE S.A de C.V. ELABORACION DE UNA PLANTA PRODUCTORA DE LICOR DE MANGO 5 aos

Flujo de efectivo relevante Ao 58591800 -2265550 6.326.250

0 Entradas Salidas Flujo Evaluacin financiera Tasa de descuento Valor presente neto Tiempo de recuperacin 12,0% $0 -631500 -631.500

16918380 -1942557 6.040.294

26918380 -1942557 4.975.823

36918380 -1942557 4.975.823

47700000 -2112950 5.587.050

60 0 0

70 0 0

80 0 0

90 0 0

100 0 0

real

19.410.363,08

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Simple Ajustado Tasa interna de retorno Resultado

0,10 0,12

aos aos

940% El Proyecto es VIABLE

Estimacin tericaVida econmica (aos) 5

FLUJOS DE EFECTIVO RELEVANTES estimados Ao de AOS DE OPERACIN inversi n 0 1 2 Flujos de inversin 0 0 Maquinaria y equipo Instalacin y preoperativos Construccin e instalaciones Ingeniera Otros Valor de Rescate Construccin Valor de Rescate Equipo Flujos operativos Ingresos Costo de produccin Salarios Publicidad Otros Impuestos Flujos de efectivo relevantes1.688.43 9 1.097.48 6 2.068.33 8 1.038.39 0 1.025.72 7 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

30 0 0 0 0 0 0

40 0 0 0 0 0 0

50 0 0 0 0 1.820.13 8 675.376

0 0 0 0 0 0 6.918.38 0

6.918.38 0 3.044.08 7 -484.287 -484.287 -830.206 -311.327 1.764.18 7

6.918.38 0 3.044.08 7 -484.287 -484.287 -830.206 -311.327 1.764.18 7

6.918.38 0 3.044.08 7 -484.287 -484.287 -830.206 -311.327 1.764.18 7

7.700.00 0 3.388.00 0 -539.000 -539.000 -924.000 -346.500 1.963.50 0

8.400.00 0 3.696.00 0 -588.000 -588.000 1.008.00 0 -378.000 4.637.51 3

Tasas de riesgo

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Tasa libre de riesgo Prima de riesgo industria Prima de riesgo monto Tasa de descuento VPN TREMA Medidas de rentabilidad(valores aproximados)

6% 4% 0% 10% 12%

VPN TIRNotas

1.535.927 18%

El ingreso es el valor del usuario, a partir de aqu se calcula el costo El valor de la maquinaria es un valor de usuario, a partir de l se calculan los dems conceptos de inversin

CONCLUSIONES Se realizo el plan de negocios para una planta productora de licor de mango, en el cual pudimos conocer los estudios que se deben realizar para poder desarrollar la planta, para as tener un mejor aprovechamiento y tener la introduccin de un nuevo producto. Se establecieron bases de calculo para la elaboracin de licor de mango a nivel microindustrial. Se conoci el estudio de mercado en el cual se debe de tomar en cuenta que vas a vender, a como lo vas a vender, en donde y a quienes van dirigido.

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BIBLIOGRAFIA. Informes y apuntes propios de las materias Investigacin de Mercados, Tpicos Selectos, Ingeniera Econmica, Preparacin y Evaluacin de Proyectos, Mercadotecnia y Gestin Estratgica de Empresas. Planificacin con Visin Estratgica". Hax Majlut. Concepto de administracin Estratgica" Thompson, Strickland. "administracin Estrategica " Fred R. David. "Mercadotecnia" Philip Votler-Kinean Taylor. www.INEGI.org.mx www.PROFECO.org.mx

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proyecto de inversion

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