UNIVERSIDAD PRIVADA ANTENOR ORREGO

FACULTAD DE CIENCIAS ECONÓMICAS

ESCUELA PROFESIONAL DE CONTABILIDAD

TRABAJO DE PROYECCIONES FINANCIERAS

INTEGRANTES:

García Cárdenas Julio

Gonzales Tumay Karina

Lulichac Rojas Liliana

Vigo Chafloque Jhosely

DOCENTE:

Dr. Jenry Hidalgo Lama

Trujillo, 28 de Enero del 2013.

Al cambiar la desviación del precio de 1 a 2 vemos que los precios aumentan; porque aumenta la cantidad de desviación del precio de 1.48 a 1.82 unidades. Es decir el precio se separa de su media positivamente.

¿Qué impacto tuvo sobre los precios, porqué?

1. Cambie la desviación del precio a 2.

ESTADO DE GANANCIAS Y PÉRDIDAS Al aumentar la desviación del precio también aumentaron los

ingresos al año 5. Los costos de venta permanecen constantes. Aumenta la utilidad bruta. Los gastos operativos se mantuvieron. EBITDA es un indicador financiero (Beneficio antes de

Intereses, Impuestos, Depreciaciones y Amortizaciones); lo cual sufrió una disminución.

Depreciación y amortización se mantuvieron.

ESTADO DE RESULTADO:

Al aumentar la desviación del precio también aumentaron los ingresos al año 5.

¿Qué cambios produjo en el estado de ganancias y pérdidas y balance de

situación en los cinco años porqué? Ver cuadro de estados proforma.

BALANCE GENERAL:

BALANCE DE SITUACIÓN Activo circulante Aumento. (Aumento de efectivo y las cuentas por cobrar) El activo fijo se mantiene constante. El pasivo circulante se mantiene constante. El pasivo a largo plazo se mantiene constante. El capital social se mantiene. El Resultados de los ejercicios anteriores aumenta. Total pasivo y patrimonio Aumenta.

Los ingresos aumentaron por la variación de familias. El costo de ventas aumento.

LOS INGRESOS

Hubo un aumento en la demanda cubierta y demanda cubierta frasco; mientras las otras variables quedaron constantes.

Sobre la demanda

¿Cuál fue el impacto sobre la demanda, los ingresos, resultados, patrimonio y punto de equilibrio?

LUEGO RESPONDA LAS PREGUNTAS:

2. Suponga un incremento en las familias de 25%

El total activo aumento. El total pasivo AUMENTO. El capital social se mantuvo. Los resultados del ejercicio aumentaron.

Los ingresos aumentaron por la variación de familias. El costo de ventas aumento. La utilidad bruta aumento. EBITDA es un indicador financiero (Beneficio antes de Intereses, Impuestos,

Depreciaciones y Amortizaciones); lo cual sufrió un aumento. Margen de utilidad aumento.

RESULTADOS

PATRIMONIO

El punto de equilibrio no ha variadoPUNTO DE EQUILIBRIO

3. Eleve la inflación esperada mensual a 1% y la desviación del precio a -1 y responda: ¿Qué impacto tuvo sobre los precios, por qué?

Los precios disminuyen; porque disminuye la cantidad de desviación del precio.

¿Qué cambios produjo en el estado de ganancias y pérdidas y balance de situación en los cinco años por qué? Ver cuadro de estados proforma.

Desviación de precio 1 Desviación de precio -1

Los costos de venta aumentaron. Disminuyo la utilidad bruta. Los gastos operativos aumentaron. EBITDA es un indicador financiero (Beneficio antes de Intereses, Impuestos,

Depreciaciones y Amortizaciones); lo cual sufrió una disminución. Depreciación y amortización se mantuvieron.

FLUJO DE CAJA:

Activo circulante disminuyo. El activo fijo se mantiene constante. El pasivo circulante se mantiene constante.

El pasivo a largo plazo se mantiene constante. El capital social se mantiene. Total pasivo y patrimonio disminuyo.

BALANCE GENERAL:

FLUJO DE CAJA:

4. Suponga un incremento de 2 puntos en el crecimiento de las ventas para cada trimestre y responda: ¿Qué impacto tuvo sobre el flujo de caja y TIR y

flujo social y TIR social por qué?

Hubo un aumento de flujo neto para cada año contando desde el año 1. Hubo aumento en los ingresos, costo de ventas y utilidad bruta. Los gastos operativos no sufrieron ningún cambio. Hubo un aumento progresivo de cada año para el EBITDA. Hubo un aumento al final de los 5 años en el flujo neto.

FLUJO DE CAJA:

Hubo un aumento porcentual más de un 50% para el TIR.

FLUJO SOCIAL:

Tanto para los ingresos, costos y flujo operativo hubo un aumento progresivo a través de los 5 años. La inversión se mantuvo. El flujo neto tuvo un aumento en comparación.

TIR SOCIAL:

Ocurrió un notable aumento porcentual del TIR social.

5. Vea los cambios de las preguntas 1 al 4 en el cuadro de análisis de sensibilidad y comente todos los escenarios justificando su respuesta.

ESCENARIO

AUMENTO DE LAS VENTAS

 Hubo un aumentó en las ventas mayor al 100%, el TIR es mayor TMAR, donde concluimos que el análisis es aceptable.

DISMINUCION DE LAS VENTAS

 Como obtuvimos un incremento en el TIR, donde había 2 variaciones que no eran aceptables, como vuelvo a recalcar que por el aumento de 2 puntos en las ventas ahora todos son mayores que el TMAR y por eso el análisis es aceptables.

AUMENTO DE LOS COSTOS

 Por el crecimiento de 2 puntos en las ventas en donde obtuvimos un mayor crecimiento en el TIR, y todos los análisis son aceptables

DISMINUCION DE LOS COSTOS

 Por el crecimiento de 2 puntos en las ventas en donde obtuvimos un mayor crecimiento en el TIR, y todos los análisis son aceptables

AUMENTO DE LOS GASTOS

 Por el crecimiento de 2 puntos en las ventas en donde obtuvimos un mayor crecimiento en el TIR, y todos los análisis son aceptables

DISMINUCION DE LOS GASTOS

 Por el crecimiento de 2 puntos en las ventas en donde obtuvimos un mayor crecimiento en el TIR, y todos los análisis son aceptables.