Presentación Corporativa

Una historia de éxito y liderazgo

1994:

1st OHT

1997:

Aumento de Capital

(IPO)

1996:

Primera titulización

de cuentas por

cobrar

2010:

Corporación

internacional

1922

1942:

Representación CAT

1962:

Registro BVL

1965:

Obtención de la

representación de

Massey Ferguson 2006: ganamos

1er Concurso de

BGC

2012

1940:

Inauguración

de la primera

sucursal en

Arequipa

1967:

Se funda Fiansa

2010:

Se llega a

USS$ 1,000MM

de Ventas

Crecimiento

Diversificado

Empresa dentro de las

top 25 de facturación en

el Perú.

Pionera de Mercado de

Capitales

Fundación

1994:

Primera emisión

de bonos

Se llega a

USS$ 100MM

de Ventas

2012:

Adquisición

representación

Bucyrus

2012:

2do IPO

30s 40s 50s 60s 70s 80s 90s 00s

http://www.gentracbelize.com/index.phphttp://www.generaldeequipos.com/index.php

Resumen Ejecutivo – Modelo de negocio

42%

46%

1%

5% 4% 2%

Ventas por Rubro de Negocio • Altas tasas de crecimiento, triplicando

ventas a lo largo de los últimos 6 años

• Negocio diversificado, cobertura de varios

sectores de mercado

• Modelo de negocio: enfocado en servicios

posventa.

• Record en ventas: US$ 1.4 billones en el

2011 superando el record del billon

alcanzado en el 2010.

• Accionistas: 2,370

• Acciones: 803’234,873

•Market Cap: US$ 664MM

USD MM 2010 2011 2T2012

Ventas 1,043 1,389 791

EBITDA 115 152 80

Deuda Neta/ EBITDA 3.54 3.43 4.39

Deuda Neta/ Patrimonio 1.52 1.56 1.47

Principales Indicadores

-

200

400

600

800

1,000

1,200

1,400

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2T2012

US

$ M

illones

45%

32%

5%

3% 5%

2% 8% Maquinaria

Repuestos yServiciosAlquiler

Equipos Usados

Automotriz

Agricultura

Otros

-

200

400

600

800

1,000

1,200

1,400

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2T2012

US

$ M

illones

Distribución de Ingresos por Sector Económico con Enfoque en Principales Sectores

Diversificación con Mineras Diversificación con Constructoras

Enfoque de ventas a principales sectores

44%

27%

4%

3%

7%

5%

3%

8% Minería

Construcción

Agricultura

Pesca

Transporte

Industria

Hidrocarburos

Otros

http://www.bhpbilliton.com/

Elementos diferenciadores

Liderazgo Resultados

Impacto

Positivo Capacidades

Clase mundial

Pilares de la Estrategia Estrategia alineada con modelo de

negocio de Caterpillar

Capacidades

En promedio 25 años de servicios

Presidencia Ejecutiva

Óscar Espinosa (28)

Gerencia General

Mariela García (24)

Gerencia Central Control de Gestión y Sistemas

Hugo Sommerkamp (27)

Gerencia Central de Administración y Finanzas

Patricia Gastelumendi (25)

Gerencia Central de Soporte al Producto

José López (31)

Gerencia Central de Recursos Humanos

Andrés Gagliardi (26)

Gerencia de División Asuntos Corporativos

Eduardo Ramírez del Villar (13)

Gerencia Central de Negocios

Gonzalo Díaz (8)

Gerencia Central de Marketing

José Miguel Salazar (45)

Gerencia Central de Subsidiarias

Luis Bracamonte (32)

Gerencia de División Auditoría

Interna

Raúl Vásquez (34)

Gerencia de División Minería

Fernando Armas (2)

Gerencia de División Construcción y Minería

Enrique Salas (5)

Gerencia División Construcción Ligera

Oscar Rubio (37)

Gerencia de Automotriz

Henri Borit (2)

Gerencia de Centro de Reparación de Componentes

Carlos Dongo (33)

Gerencia de División de Sucursales

Jorge Duran (18)

Gerencia con experiencia

Organización matricial con enfoque al cliente

Negocio de alquiler de equipo

Reclutamiento y retención de personal

Programas de certificación y entrenamiento

0 200 400 600 800

1000 1200 1400 1600 1800 2000

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Cantidad de técnicos en talleres • Service Pro: + 25,000 certificaciones a +1,100 técnicos entre

los años 2008-2011

• En el 2011 se logró certificación Cinco Estrellas LCAT en

programas de entrenamiento

•Durante el 2009 y 2011: +1,000 cursos de entrenamiento

para operadores

• +121,927 horas hombre acumuladas durante

entrenamientos

• + 3,500 operadores graduados

0

100

200

300

400

500

-

20,000

40,000

60,000

80,000

2008 2009 2010 2011 2T2012

Unid

ades

Ingre

sos U

S$M

M

• Flota de alquiler compuesta por 405 unidades Caterpillar.

• Local de 14 000 m2 exclusivo para el negocio de alquiler y

venta de equipo usado.

ß Market Segments à

Product Line Large Open

Pit Mining

Large

Contractors

Undergr .

& Quarry

Power &

Marine

GC & Local

Contractors

Transp Agri

Global Mining

machines

Heavy (Core)

machines

Underground &

QCT machines

Engines

BCP & GC

machines

Parts & Services

Segmentos de Mercado

Gran Minería Construcción Mediana

Minería

. Energía &

Pesca

Construcción

Ligera

Tran Agri

Equipos

Global Mining

Equipos pesados

(Core)

Equipos

Underground

Motores

Equipos General

Construction

Camiones en carretera

Repuestos y Serv.

Línea de

Producto

Capacidades

Implementando eficiencia y tecnología para

asegurar mejores prácticas

• Manejo eficiente: 100,000 SKU (Sales Key Unit).

• Inventario de $90M (en promedio – repuestos y componentes)

• Día 1: 83% de los pedidos, Día 5: 95%

• 365 días, 24x7 en operaciones, incluyendo procesos acelerados

para pedidos urgentes .

• Interfase directa B2B con clientes clave.

• Mix Idóneo y eficiente : Integración Vertical (FORBIS.

FARGOLINE) + Tercerización

CAT PST en Miami Freight

forwarder

Transporte

Aereo /

Marítimo

Aduana CDR Operación

Minera

Podemos comprometernos a estar entre 24-48hr en Lima

Y 48 – 72 hr a la operación minera

trayendo repuestos de EEUU desde Miami

FORBIS

LOGISTICS FARGOLINE

Eficiente cadena logística e infraestructura

Capacidades

Ubicación Talleres

Lima 8

Arequipa 3

Cajamarca 2

Piura 1

Lambayeque 1

Trujillo 1

Chimbote 1

Huaraz 1

Cusco 1

Huancayo 1

Iquitos 1

Pucallpa 1

Tarapoto 1

24

• Más de 60,000 m2 de

instalaciones a nivel

nacional

Centro de Reparción de

Componentes (CRC) obtiene

certifiación de clase mundial “World

Class”.

Cinco Estrellas en Control de

contaminación.

Certifiación ISO 9001

El estandard de Ferreyros debe

cumplir con los requerimientos de

clase mundial de las operaciones

mineras.

Se invierte 30,000 hras / hombre

al año en capacitación de seguridad.

Infraestructura en talleres y almacenes

Capacidades

La Bolsa de Valores reconoce a Ferreyros entre las diez

empresas peruanas con mejores prácticas de Gobierno

Corporativo (desde 2008).

– Integrante del IBGC (Indice de Buen Gobierno Corporativo)

– Validación autoevaluación.

Distinción en el 2012 con la llave de la BVL en reconocimiento

por haber obtenido el mayor puntaje en el cumplimiento de los

Principios de BGC.

Reconocimiento internacional: World Finance Award 2011 y

2012

Latin America Investor Relations Awards 2011 (LirA’11)

Ferreyros es miembro desde el 2005 del Companies Circle

of the Latin America Governance Roundtable implementado

por la OECD y el IFC conformado por 20 empresas

latinoamericanas con reconocidas prácticas de BGC.

Buen gobierno corporativo y participación en el

mercado de capitales

Capacidades

Sucurcusales Ferreyros: 7 locales en Lima , 12 sucursales

Y 4 oficinas en Ayacucho, Talara, La Merced y Tumbes

Internacional Nacional

Lima

Tumbes

Talara Piura

Lambayeque Cajamarca

Trujillo

Chimbote

Huaraz

Huánuco

Cerro de Pasco La Merced

Huancayo

Ica Ayacucho

Cusco

Arequipa

Puno

Andoas

Bagua

Puerto Maldonado

Iquitos

Tarapoto

Tingo

Maria

Pucallpa

Fundación Ferreyros

Expansión Sucursales

Proyectos

“in situ”

Expansión Subsidiarias

Expansión Internacional

Sites – Proyectos Clientes

Sucursales Subsidiarias

Diversificación geográfica

Guatemala

El Salvador

Belice

Estructura de la organización

http://www.gentracbelize.com/index.phphttp://www.generaldeequipos.com/index.phphttp://www.gentracbelize.com/index.php

0

10

20

30

40

50

60

70

2007 2008 2009 2010 2011 2T2012

US

$ M

illones

-

20

40

60

80

100

120

140

160

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

2007 2008 2009 2010 2011 2T2012

US

$ M

illones

EBITDA Margen EBITDA

Incremento de Ventas con Margen Bruto Estable

EBITDA Utilidad Neta

ROA - ROE

Eficiente gestión financiera

12%

16%

20%

24%

28%

2007 2008 2009 2010 2011 2T2012

3.67% 5.25% 4.66%

5.81%

3.97%

17.74% 16.28% 17.55%

22.41%

14.76%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

2008 2009 2010 2011 2T 2012*

ROA ROE

Cuentas del Activo

CAPEX

Activos

0

20,000

40,000

60,000

80,000

100,000

2007 2008 2009 2010 2011

US

$ M

iles

Infraestructura Flota de Alquiler Maquinaria y Equipo

Inversión en activos

Activo fijo y flota de alquiler

0

200,000

400,000

600,000

800,000

1,000,000

1,200,000

1,400,000

1,600,000

2007 2008 2009 2010 2011 2T2012*

US

$ M

iles

Activos Ventas

0

200,000

400,000

600,000

800,000

1,000,000

1,200,000

1,400,000

2007 2008 2009 2010 2011 2T2012

US

$ M

iles

Inventario Inversiones Activo fijo Cuentas por cobrar

0

50

100

150

200

250

300

350

400

450

500

0

50,000

100,000

150,000

200,000

250,000

300,000

350,000

400,000

450,000

2007 2008 2009 2010 2011 2T2012

Unid

ades

US

$ M

iles

Activo fijo Flota de Alquiler

Pasivo Financiero

Costo de la deuda – Tasa de Interés Promedio Estructura del Pasivo

Diversificación de fondeo

0

100

200

300

400

500

600

700

800

2007 2008 2009 2010 2011 2T 2012

US

$ M

illo

nes

Bancos locales Bancos extranjeros Papeles comercialesLeasing financiero Bonos Caterpillar FinancialHannover Re

0

50

100

150

200

250

300

350

400

Corriente No Corriente

US

$ M

illones

Hannover Re CFS Bonos Bancos

404

337

2007 2008 2009 2010 2011 2T2012

Tasa Int Prom 6.24% 5.25% 4.96% 4.88% 4.20%

3.5%

4.0%

4.5%

5.0%

5.5%

6.0%

6.5%

Financial Covenants

1.50

2.00

2.50

3.00

3.50

4.00

4.50

5.00

5.50

6.00

2008 2009 2010 2011 2Q2012

Interest Coverage > 1.5 Total Liabilities / Equity < 3.2x

Costo Financiero de la Deuda - Bonos

4.63%

6.25%

4.69%

4%

8%

7.31%

4.56%

5.56%

5.75%

3.50%

5.50%

7.50%

3 años 8% 7.31% 4.63% 4.69% 4%

4 años 6.25%

5 años 4.56% 5.56% 5.75%

sep-07 dic-08 feb-09 nov-09 may-10 jun-10 ago-10 may-11 oct-11

1994 1996 1999 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Papeles Comerciales 0 0 0 35 3 0 6 0 30

Bonos 5 10 30 15 15 15 25 10 40 33 22 40 37

0

5

10

15

20

25

30

35

40

45

Bonos Corporativos y Papeles Comerciales

Características del Programa del IRD

• Denominación: Segundo Programa de IRD

• Monto: Hasta US$ 130 MM en Circulación

• Monto en Circulación: US$ 87MM

• Clasificaciones:

• Equilibrium: A+

• PCR: A+

• Apoyo y Asociados: A

Mercado de capitales

Contacto:

Patricia Gastelumendi: patricia.gastelumendi@ferreyros.com.pe

Liliana Montalvo: liliana.montalvo@ferreyros.com.pe

Elizabeth Tamayo: elizabeth.tamayo@ferreyros.com.pe

I) CAT: Estrategias y Perspectivas

II) Ferreyros: Crecimiento Orgánico Sostenido

III) Subsidiarias: Nuevos Segmentos y

Representaciones

IV) Internacionalización: Expansión Estratégica

Perspectivas de Crecimiento

0

1,000

2,000

3,000

4,000

5,000

6,000

7,000

8,000

2007 2008 2009 2010 2011 Ene-Abr '11Ene-Abr '12

Mjll

ones d

e U

S$

PREPARACION

OTROS

INFRAESTRUCTURA

EXPLOTACION

EXPLORACION

EQUIPAMIENTOMINEROEQUIP. DE PLANTA

42%

8,326

7,375

6,306 5,446

3,721 3,600

2,415

571

0

2,500

5,000

7,500

10,000

Electricidad Carreteras Agua yDesagüe

Telecom. Gas Natural Puertos Rieles Aeropuertos

US

$ M

illo

ne

s

Inversión en minería e infraestructura

Inversión en minería

Brecha en infraestructura en el Perú

US$ 34Bn

Empresas locales

35%

Extranjeros19%

Retail9%

Fondos de pensión

37%

Accionistas

0.00 1.00 2.00 3.00 4.00 5.00

Last years

Comparables (PER)

Brokers

S/. Per share

Precio de la acción

Market Price

Evolución histórica del precio de la acción

0

1,000,000

2,000,000

3,000,000

4,000,000

5,000,000

ene-1

1

feb-1

1

mar-

11

abr-

11

may-

11

jun-1

1

jul-11

ago-1

1

sep-1

1

oct

-11

nov-

11

dic

-11

ene-1

2

feb-1

2

mar-

12

abr-

12

may-

12

Monto negociado mensual promedio

S/.

Ferreyros en el mercado de capitales

• En el año 1997 se aprobó y publicó política de dividendos.

• Ligera modificación aprobada en junta del 2007, para asignar límites mínimos y máximos dentro

de cuyo rango la Junta tomará la decisión: “Entregar como dividendos el 5% del capital al inicio del

año con un tope de 50% de la utilidad del año. En caso el 50% de la utilidad exceda el 5% del

capita, la Junta podrá decidir un porcentaje mayor al 5% que no exceda el 50% de la utilidad”

EJERCICIO

CAPITAL UTILIDAD

DISPONIBLE

% A DISTRIBUIR

DIVIDENDOS EN EFECTIVO

DIVIDENDO

U/A

5% 50%

SOLES

SOLES

CAPITAL UTILIDAD

2003 225,500,000.00 18,268,787 5.000% 11,275,000 9,134,394 0.055

2004 239,800,000.00 24,793,743 5.000% 11,990,000 12,396,872 0.055

2005 266,178,000.00 27,127,826 5.000% 13,308,900 13,563,913 0.055

2006 284,196,000.00 79,972,754 10.000% 28,419,600 39,986,377 0.110

2007 335,640,926.50 114,345,493 12.004% 40,289,899 57,172,747 0.13204

2008 415,448,500.50 72,400,381 5.000% 20,772,425 36,200,191 0.05500

2009 467,297,783.70 90,452,887 6.000% 28,037,867 45,226,443 0.06600

2010 530,961,158.80 124,528,171 6.000% 31,857,670 62,264,086 0.06600

2011 698,402,606.00 146,736,476 6.00% 41,904,156 73,368,238 0.06000

Política de Dividendos - cumplimiento anual