INTRODUCCIONINTRODUCCION

Las inversiones, bien sea a corto o largo plazo, representan colocaciones que la empresa realiza para obtener un rendimiento de ellos o bien recibir dividendos que ayuden a aumentar el capital de la empresa.Es Imprescindible planear bien los proyectos de inversión, con la vista puesta no tan solo en el corto plazo si no también en el mediano y largo plazo.

Concepto : Es el conjunto de altervativas u opciones acuciosamente analizadas, especialmente en activos financieros considerando la mejor alternativa a invertir a una fecha determinada acorde a las políticas e intereses de la empresa inversionista.

VALORES DE RENTA VARIABLE

Son aquellos cuya rentabilidad es medida por los cambios de precio o cotización en la Bolsa

VALORES DE RENTA FIJASon aquellos cuya rentabilidad se mide en términos de una tasa de interés fija

VALORES DE RENTAVARIABLE

• Acciones Comunes• Acciones de Inversión

VALORES DE RENTA FIJA• Bonos•Letras•Pagares•Bienes raíces•Depósitos a plazo•Fondos Mutuos

RENTABILIDAD: El dinero se invierte RENTABILIDAD: El dinero se invierte día a día en un portafolio financierodía a día en un portafolio financiero.

DIVERSIFICACION : De acuerdo al DIVERSIFICACION : De acuerdo al tipo y objetivo del fondo, bajo tipo y objetivo del fondo, bajo

diferentes criterios.diferentes criterios.

INFORMACION Y TRANSPARENCIA : INFORMACION Y TRANSPARENCIA : Detalle de las transacciones Detalle de las transacciones

efectuadas y el desempeño del fondo.efectuadas y el desempeño del fondo.

DESVENTAJAS DE UN PORTAFOLIO DE INVERSION

RIESGO ASISTEMATICORIESGO ASISTEMATICO: Afecta : Afecta las condiciones de la empresa o las condiciones de la empresa o del sector económico al que del sector económico al que pertenece pertenece

RIESGO SISTEMATICORIESGO SISTEMATICO: Afecta a : Afecta a todo el mercado, debido a factores todo el mercado, debido a factores políticos, macroeconómico y políticos, macroeconómico y sociales.sociales.

PASOS PARA CONSTRUIR UNA CARTERA DE PASOS PARA CONSTRUIR UNA CARTERA DE INVERSIONINVERSION

Identificar los objetivos de la inversión.Identificar los objetivos de la inversión.

Determinar el tiempo o plazo necesario.Determinar el tiempo o plazo necesario.

Calcular la cantidad a invertir para satisfacer los Calcular la cantidad a invertir para satisfacer los objetivos de la inversión.objetivos de la inversión.

Determinar el nivel de riesgo que sea aceptable.Determinar el nivel de riesgo que sea aceptable.

Seleccionar el tipo de inversión para cada Seleccionar el tipo de inversión para cada asignación.asignación.

ESTRATEGIAS PARA DISMINUIR EL RIESGO DE UN PORTAFOLIO DE INVERSION

Disminuir la participación en valores de renta variable

Efectuar periódicamente adecuaciones al portafolio

Realizar permanentes evaluaciones de los instrumentos de inversión

REQUERIMIENTOS PARA ACCEDER A UN REQUERIMIENTOS PARA ACCEDER A UN FINANCIAMIENTO DE FONDOS DE FINANCIAMIENTO DE FONDOS DE

INVERSIONINVERSION

TRANSPARTRANSPARENCIA EN ENCIA EN

SUS SUS CUENTASCUENTAS

EEFF EEFF AUDITADOSAUDITADOS

GERENTES GERENTES HABILES Y HABILES Y

EMPRENDEMPRENDEDOREDOREESS

POTENCIAL DE POTENCIAL DE CRECIMIENTOCRECIMIENTO

PLAN DE PLAN DE NEGOCIOS NEGOCIOS

ESTABLECIDOESTABLECIDO

CASO PRACTICOCASO PRACTICO ¿Cómo se calcula la rentabilidad total de las acciones en un portafolio deInversión?

Rentabilidad Total = Ingreso de dividendo de capital + Ganancia (o pérdida) bursátil

También se puede expresar en porcentaje la rentabilidad total de las acciones utilizando la siguiente fórmula:Donde: Ra = Po -----------------------100 % Por lo tanto: Rentabilidad bursátil X 10,000---------100 % 50 %Ra = Rendimiento de la acción en un periodo determinado 5,000--------- X Div = Dividendo decretadoP0 = Precio que se adquirió en la acciónP1 = Precio al que se encuentra la acción al momento de la valuaciónPor ejemplo:ConsidéreseAcción: BIMBOPrecio al comprar (P0): S/.10,000Precio al vender (P1): S/. 15,000Dividendos: 0Apreciación.- La rentabilidad en acciones en bolsa de una inversión en II FF por la empresa Minsur SAA asciende en un 50 % del precio adquirido o de apertura.

•1- La conveniencia de llevar a cabo una inversión se debe estudiar

• desde distintos puntos de vista o criterios.• 2- En determinados tipos de inversión, la liquidez es la

facilidad con• que se puede cambiar por dinero el objeto de la

inversión.• 3- El gasto de inversión trae como consecuencia un aumento

de la• capacidad productiva futura de la economía.• 4- La inversión es de gran importancia al explicar el

desarrollo• económico de un país.• 5- La decisión de invertir debe tomarse con precaución y

prudencia.

•www.joseacontreras.net/finan/invpregclav.

•www.summa.com.pe•Informativo Vera Paredes - Año X Nº 09 - Segunda Quincena Abril 2009 •Informativo Vera Paredes - Año X Nº 09 - Segunda Quincena Julio 2009 •Actualidad Empresarial - Segunda Quincena Agosto 2009