el mercado de prestamos inmobiliarios en espaÑa · el mercado de prestamos ... bienes inmuebles de...
TRANSCRIPT
CURSO INFORMADOR Y EXPERTO EN
CREDITO INMOBILIARIO
MAYO 2020
EL MERCADO DE PRESTAMOS
INMOBILIARIOS EN ESPAÑA
Este documento pretende ser una ayuda para la preparación del examen final. El resumen y los
ejercicios contenidos en él son una recopilación de algunas de las diferentes simulaciones que se han
realizado durante el periodo de formación. Se trata de un documento de ayuda, basado en la
documentación elaborada por la Escuela FEF para Bankia, no contiene toda la materia ni todos los
ejercicios propuestos en el propio curso de formación y podría contener errores.
¡Muchas gracias a tod@s por vuestra colaboración para que este documento haya sido posible
Formación ASIP
Página 2 de 31
659.02.28.85 [email protected]
EL MERCADO DE CREDITO HIPOTECARIO.
Con la entrada en vigor de la Directiva 2014/17/UE y de la Ley reguladora de los contratos de crédito inmobiliario,
el mercado del crédito hipotecario estará regulado de la siguiente manera
Partes intervinientes: - Prestatario: toda persona física deudor de préstamos que están garantizados mediante hipoteca sobre
bienes inmuebles de uso residencial o cuya finalidad sea la adquisición o conservación de terrenos o
inmuebles construidos o por construir.
- Prestamista inmobiliario: toda persona física o jurídica que, de manera profesional, realiza la actividad
de concesión de préstamos hipotecarios.
- Intermediario de crédito: toda persona física o jurídica que desarrolla una actividad comercial o
profesional, a cambio de una remuneración (pecuniaria o de cualquier otra forma de beneficio económico
acordado), la cual consiste en poner en contacto, directa o indirectamente, a una persona física con un
prestamista, tiene que realizar alguna de las siguientes funciones: Ofrecer contratos de préstamos a los
prestatarios, asistir en los tramites previos o gestiones precontractuales o celebrar contratos de préstamo en
nombre del prestamista. Puede ser intermediario de préstamo vinculado, cuando actúa en nombre y bajo
la responsabilidad plena e incondicional de un prestamista, un grupo o un numero de prestamistas o grupos
que no supongan la mayoría del mercado, o representante designado es la persona física o jurídica que
realiza actividades propias del intermediario de crédito por cuenta de un solo intermediario de crédito y
bajo la responsabilidad plena e incondicional de éste.
Para que un prestamista inmobiliario pueda ejercer total o parcialmente la actividad de concesión o gestión de
los préstamos hipotecarios con carácter profesional deberá inscribirse previamente en el registro oficial habilitado
para estos fines. Las Entidades de Crédito no están obligadas a inscribirse en dicho registro.
Requisitos para el reconocimiento de los intermediarios de crédito: - Contar con un seguro de responsabilidad civil profesional o aval bancario para cubrir las posibles
negligencias profesionales.
- Contar con procedimientos, capacidad técnica y operativa para el cumplimiento de los requisitos de
información legalmente exigidos.
- Disponer de medios para resolver las reclamaciones de los prestatarios.
- Designar un representante ante el Servicio Ejecutivo de la Comisión de Prevención del Blanqueo de
Capitales e Infracciones Monetarias, si tienen mas de 10 personas y un volumen de negocio superior a los
2 millones de euros.
- Disponer de un plan de formación en los conocimiento y competencias exigidos legalmente.
Los requisitos mínimos que tienen que cumplir son: tener un seguro de responsabilidad civil, disponer de un nivel
de conocimientos, honorabilidad comercial, carecer de antecedentes penales y que no hayan sido declarados en
concurso. Estos requisitos serán verificados por la autoridad competente.
En el registro público de intermediarios financieros constaran los nombres de los titulares y de los
administradores, el ámbito donde el intermediario presta sus servicios, el prestamista-s al que está vinculado y los
datos del seguro de responsabilidad civil. Este registro es público y de acceso gratuito.
Estos requisitos no son de aplicación para las Entidades de Crédito y para las personas que ejerzan dichas
actividades en el marco de su actividad profesional regulada por disposiciones legales o reglamentarias que no
excluyan la prestación de tales actividades o servicios, no puede ser su actividad principal.
Los intermediarios de crédito inmobiliario serán responsables frente a las autoridades competentes y frente a los
prestatarios de supervisar el cumplimiento de los requisitos de conocimientos y competencia de los representantes
designados. Si el representante está vinculado a un prestamista, este responderá por él.
Si el intermediario de crédito es reconocido por su estado de origen será válido en todo el territorio de la Unión,
solamente tiene que informar a su estado de origen en que estado va a ejercer su actividad. En el caso de España,
tiene obligación de inscribirse, las comunicaciones se realizan al Banco de España y este en el plazo de un mes
notificara a las autoridades del estado donde se quiera prestar el servicio. En dicha notificación contendrá todos los
datos del intermediario, y este podrá ejercer su actividad un mes después de la fecha de dicha comunicación. La
supervisión de los intermediarios financieros la realiza el Banco de España, y si comprueba un incumplimiento
podrá tomar las medidas legalmente establecidas para que ponga fin a esa situación irregular. Si el intermediario
está vinculado a un único prestamista, este también tendrá que supervisar sus actividades, sin perjuicio de que el
Banco de España también lo pueda hacer.
El prestamista responderá frente a las autoridades competentes de toda acción u omisión del intermediario de crédito
inmobiliario vinculado que actúe en nombre del prestamista respecto de las obligaciones señaladas materia de
Formación ASIP
Página 3 de 31
659.02.28.85 [email protected]
contratos de crédito inmobiliario. Si se tratase de un intermediario de crédito no vinculado, el prestamista y el
intermediario responderán solidariamente, pudiendo repetir, en su caso, el prestamista contra el intermediario.
Revocación: La autoridad competente podrá revocar el reconocimiento concedido a un intermediario de crédito si
éste o, en su caso, el prestamista para el que trabaje en exclusiva:
- Renuncia expresa del intermediario.
- Por seis meses de inactividad.
- Por haber obtenido el reconocimiento irregularmente.
- Por incumplir los requisitos.
- Sanción en firme.
Se establece un régimen de sanciones aplicable en caso de incumplimiento de la normativa de crédito inmobiliario.
Estas sanciones son efectivas, proporcionadas y disuasorias para evitar actuaciones irregulares por parte de
intermediarios de crédito inmobiliario, sus representantes designados, sociedades tasadoras y los prestamistas
inmobiliarios. Estas son independientes de las acciones que los prestatarios puedan iniciar.
EL MERCADO INMOBILARIO ESPAÑOL
El sector inmobiliario ha registrado en las dos últimas décadas (1998-2018) una expansión y una recesión sin
precedentes. La burbuja inmobiliaria estallo en el año 2008 con una caída de un 45% de los precios reales y una
reducción de la inversión residencial del 60%, hasta el 2014 no se inició la recuperación. Actualmente en el 2019
los precios de la vivienda todavía están por debajo de los niveles previos a la expansión. Para explicar esta situación
hay que analizar los indicadores de oferta y demanda del sector de la vivienda.
Indicadores de oferta: La inversión residencial inicia su subida en el año 2014, tras siete años de caída. Los
principales indicadores son los de viviendas iniciadas y viviendas visadas. El ciclo máximo de las viviendas
iniciadas se alcanzó en el 2006 con 665.000 viviendas iniciadas y el ciclo mínimo en 2009 con una reducción del
66%, este ritmo de producción se mantiene hasta el 2013. Esta tendencia se repite con los visados de obra nueva y
en las viviendas terminadas. La reducción en la producción de viviendas nuevas ha permitido que se reduzca el stock
de viviendas terminadas.
Indicadores de demanda de vivienda: El mercado de compra de vivienda muestra signos claros de crecimiento.
Durante el año 2018 se realizaron más de medio millón de operaciones de compraventa, de las que el 18% eran
viviendas nuevas (en el 2013 era del 50%), la mayoría son viviendas de particulares y de bancos.
Indicador del plazo de venta de una vivienda, se ha reducido en este periodo.
Todos estos datos indican una tendencia positiva en la demanda de viviendas.
Formación ASIP
Página 4 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Evolución de los precios: Los períodos de exceso de demanda (o escasez de oferta) de vivienda provocan una escalada alcista de los precios
que se puede constatar a través de los diferentes índices de precios de disponibles. Las estadísticas nos sirven para
analizar la situación en cada momento. Los precios pueden variar en función de si se trata de precios de venta real o
precios de oferta, si es precio de vivienda libre o protegida o si es precio de vivienda nueva o de segunda mano, si
son precios de tasación o de compra efectiva. Los principales indicadores de la evolución de los precios de las
viviendas son:
- El precio de tasación de la vivienda libre se situó a finales del año 2018 en 1.619€ por metro cuadrado, un
incremento anual del 3,9%, encadenando 15 trimestres consecutivos de subidas. Desde finales del año 2014
el precio de la vivienda libre ha tenido un crecimiento acumulado del 10,6%. Esto demuestra que el sector
inmobiliario se esta recuperando, el precio de la vivienda nueva es mas elevado que la de segunda mano y
se está produciendo una escasez de suelo finalista en las zonas del centro de las ciudades. La CCAA con
mayor crecimiento en e precio de las viviendas es Madrid seguida de Cataluña y de la Rioja.
- El precio de compraventa, lo publica trimestralmente el INE, y son los precios declarados en escritura
pública e inscritos, suelen deferir del de tasación. Estos precios acumulan un crecimiento del 27% desde el
primer trimestre del 2014. Los mayores crecimientos se producen en las ciudades y en la costa.
- Precios de oferta: los publican empresas privadas con la información recogida en sus propias bases de
datos. No son precios de transacciones, sino que reflejan los precios medios de las viviendas nuevas y
usadas en oferta. Madrid y Barcelona siguen siendo los motores de la recuperación de los precios.
Evolución de los tipos de interés: La política monetaria expansiva del BCE ha contribuido a mantener tipos de interés bajos, el Euribor tiene valores
negativos desde mediados del año 2016, en la actualidad estamos con los tipos de interés en mínimos históricos, lo
que incentiva la compra de vivienda mediante financiación bancaria. Debido a esta situación están creciendo los
préstamos a tipos de interés fijo para aprovecharse de esta evolución.
Formación ASIP
Página 5 de 31
659.02.28.85 [email protected]
EVALUACION DE LA CONVENIENCIA DE LA OPERACION DE PRESTAMO
INMOBILIARIO
Para evaluar la conveniencia de las operaciones de préstamo hipotecario es necesario conocer los indicadores de
accesibilidad a la vivienda que interrelacionan los principales elementos de la demanda. Es concreto: la renta
familiar, los precios de la vivienda, las condiciones de financiación y la fiscalidad.
Ratio préstamo-valor: Esta ratio relaciona el importe del préstamo con el valor de la garantía, indica el porcentaje
de la deuda sobre el valor de inmueble. (Importe préstamo/tasación de inmueble). En los últimos años ha mantenido
una senda descendente, en periodos expansivos la expectativa de revalorización del inmueble aportado en garantía
aumenta la predisposición a incrementar la financiación respecto al valor de la garantía. En el año 2018 en la cartera
residencial este ratio se situó en el 56,2%.
Ratio precio de vivienda sobre renta familiar: Es publicado por el Banco de España, considera el precio medio
de una vivienda libre de 93,75 m2 construidos dividido por la renta bruta estimada del hogar mediano. Este ratio se
situó en máximos en los años 2007 y 2008.
Índices de esfuerzo financiero: Cualquier indicador de esfuerzo para la financiación de una vivienda resulta
insuficiente para caracterizar de manera adecuada el sacrificio que deben realizar las familias que se plantean
comprar un inmueble si ignora aspectos tales como la duración de la carga financiera asumida o el desembolso
inicial requerido, los elabora el Banco de España:
- Esfuerzo teórico anual sin deducciones: refleja el importe de las cuotas a pagar por el hogar mediano,
en el primer año tras la adquisición de una vivienda tipo financiada con un préstamo al 80%.
- Esfuerzo anual teórico con deducciones: estima el importe de las cuotas a pagar por el hogar mediano,
netas de deducciones fiscales, en el primer año tras la adquisición de una vivienda tipo financiada con un
préstamo estándar al 80%.
En el último trimestre de 2018 el esfuerzo teórico anual se situó en el 32,5% de la renta de los hogares, superior en
todo caso al 30,3% del 2016. El desacoplamiento entre el repunte de los precios y el lento crecimiento de los salarios
esta provocando que los ratios de esfuerzo financiero para la adquisición de una vivienda sean cada vez mas
exigentes, especialmente en los jóvenes de menos de 30 años edad lo que dificulta su emancipación y ralentiza la
demanda de viviendas.
El máximo en el ratio del precio de la vivienda sobre renta bruta se registra en los años 2007 y 2008 en los que para
la adquisición de una vivienda tipo, era necesario la renta bruta de 9 años, frente al mínimo de 3 años alcanzado en
1998. En el 2017 se ha situado en 7 años.
Formación ASIP
Página 6 de 31
659.02.28.85 [email protected]
EL MERCADO OBJETIVO DEL CREDITO INMOBILIARIO
Desde 2014 se mantiene la senda de recuperación de la financiación hipotecaria tanto en términos de número de
hipotecas constituidas como de volumen de los nuevos préstamos concedidos para adquisición de inmuebles. En el
2018 se concedieron 345.936 nuevas hipotecas sobre viviendas con un importe medio de unos 124.000€. Durante
este periodo ha aumentado la exposición crediticia residencial en detrimento de la actividad comercial.
Los factores determinantes de la demanda de vivienda, además del ciclo económico y de las condiciones de
financiación son:
Factores demográficos: Hay que distinguir entre demanda potencial de vivienda, relacionada con factores
demográficos y demanda efectiva de vivienda que depende de factores más coyunturales, tales como la
disponibilidad de crédito, la tasa de paro juvenil o el coste de uso de la vivienda. Se estima una necesidad de unas
135.000 viviendas principales al año en España.
Demanda de viviendas para extranjeros: La demanda de vivienda por parte de extranjeros también mermó durante
los primeros años de la crisis, pero a partir de 2011 muestra una clara tendencia alcista En el año 2018 casi 90.000
viviendas fueron compradas por extranjeros residentes. Por CCAA, destaca la Comunidad Valenciana que concentra
más del 30% de las compras de viviendas y las más caras en Baleares seguido de Cataluña.
Demanda de vivienda como inversión: El aumento de los precios de alquiler supone un incentivo para los
inversores y propietarios de vivienda que obtienen mayores rentabilidades unido a una creciente demanda vinculada
a la población más joven Según datos del Banco de España, el porcentaje de viviendas en alquiler sobre el total de
viviendas ha pasado en los últimos 12 años de un 9,59% a un 14,5%. En el conjunto de España el aluiler por metro
cuadrado se situo en 10€ en el 2017. La evolución de la ratio alquiler sobre precio anula de la vivienda (rentabilidad
del alquiler), ha superado la tendencia alcista en España a partir del año 2016. En Madrid y Barcelona el aumento
del precio de la vivienda ha sido mayor que el del alquiler.
Formación ASIP
Página 7 de 31
659.02.28.85 [email protected]
PREGUNTAS TEST
Pregunta 1
Un representante designado de un intermediario de crédito deberá:
Disponer de ficha bancaria.
Disponer de un despacho físico.
Disponer de un plan de formación en los conocimientos y competencias exigidos legalmente.
Disponer de licencia de obras.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 2
El Euribor a 12 meses se mantiene en niveles negativos desde:
2016.
2018.
2010.
2019.
Feedback:
El Euribor a un año (principal índice de referencia de la mayoría de los préstamos hipotecarios a tipo variable) se
mantiene en valores negativos desde mediados del año 2016.
Pregunta 3
El prestatario de un crédito hipotecario es:
Toda persona física que es deudor de préstamos que están garantizados mediante hipoteca sobre bienes
inmuebles de uso residencial o cuya finalidad sea el alquiler de terrenos o inmuebles construidos o por
construir.
Toda persona física que es deudor de préstamos que están garantizados mediante hipoteca sobre bienes
muebles de uso residencial o cuya finalidad sea la adquisición o conservación de terrenos o inmuebles
construidos o por construir.
Toda persona física que es deudor de préstamos que están garantizados mediante hipoteca sobre bienes
inmuebles de uso residencial o cuya finalidad sea la adquisición o conservación de terrenos o inmuebles
construidos o por construir.
Toda persona jurídica que es deudor de préstamos que están garantizados mediante hipoteca sobre bienes
inmuebles de uso residencial o cuya finalidad sea la adquisición o conservación de terrenos o inmuebles
construidos o por construir.
Feedback:
El prestatario de un crédito hipotecario es toda persona física que es deudor de préstamos que están garantizados
mediante hipoteca sobre bienes inmuebles de uso residencial o cuya finalidad sea la adquisición o conservación de
terrenos o inmuebles construidos o por construir.
Pregunta 4
Según datos del BCE, el tipo de interés sintético de los préstamos para compra de vivienda:
En 2019 aumenta de forma significativa.
Se ha incrementado desde 2015.
No depende de las decisiones de política monetaria.
Se mantiene en mínimos históricos.
Feedback:
Según datos del BCE el tipo de interés sintético de los préstamos para compra de vivienda se mantiene en febrero
de 2019 en el 1,80%, una cota cercana al mínimo histórico de diciembre de 2016.
Pregunta 5
El stock de viviendas terminadas en España
Depende de las viviendas terminadas, las ventas de viviendas y el stock del período anterior.
Se incrementó desde el año 2009.
Aumenta cuando se incrementa la promoción de viviendas de las cooperativas.
No se tiene en cuenta el stock del período anterior.
Feedback:
Formación ASIP
Página 8 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Por definición el stock de viviendas se estima como la cifra de viviendas terminadas excluyendo las de
autopromociones, cooperativas y comunidades de propietarios menos las viviendas vendidas y se agrega el stock
pendiente del ejercicio anterior.
Pregunta 6
El personal de las entidades prestamistas deberá … (indique la respuesta correcta)
Reunir en todo momento los conocimientos y competencias necesarios y actualizados sobre los productos
de inversión.
Tener la acreditación de MiFID.
Reunir en todo momento los conocimientos y competencias necesarios y actualizados sobre los productos
de préstamos inmobiliarios que comercializa.
Tener el título de licenciado/grado en ADE.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
El personal de las entidades prestamistas, así como de los intermediarios y a sus representantes vinculados o que
presten servicios de asesoramiento deberán reunir en todo momento los conocimientos y competencias necesarios y
actualizados sobre los productos que comercializan.
Pregunta 7
¿A quiénes afectan las políticas de remuneración que establece la LCCI? Indique la respuesta correcta
Intermediarios de crédito inmobiliario.
Todas son correctas.
El personal de la concesión de los préstamos.
El personal responsable de la evaluación de la solvencia.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La determinación y aplicación de las políticas de remuneración afectará al personal responsable de la evaluación de
la solvencia y al de la concesión de los préstamos, así como al resto de su personal, a los intermediarios y a sus
representantes vinculados.
Pregunta 8
En el caso de asesoramiento, la política remunerativa debe … (indique la respuesta correcta):
Todas son correctas.
Evitar que dependa de los objetivos de venta.
Evitar que afecte a la capacidad de actuar del empleado en interés del prestatario
Evitar que afecte a la honestidad del empleado.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
En el caso del personal que presta servicios de asesoramiento, se establecerán y aplicarán políticas y procedimientos
internos dirigidos a lograr que la estructura de las remuneraciones del personal involucrado no afecte a su capacidad
de actuar en interés del prestatario y, en particular, no dependa de los objetivos de venta.
Pregunta 9
En la remuneración, se debe evitar que la mayor ponderación de la misma se dé por … (indique la respuesta
correcta):
Todas son correctas.
Un tipo determinado de contratos de préstamo ofertados.
Un tipo determinado de tipos de interés ofertados.
Un tipo determinado de productos accesorios ofertados
Feedback
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La políticas remunerativas deben evitar que alguno de los siguientes factores sea el de mayor ponderación en la
remuneración: un tipo determinado de contratos de préstamo, de tipos de interés o de servicios accesorios.
Formación ASIP
Página 9 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 10
El registro público de intermediarios de crédito es:
Privado con costes para los ciudadanos.
Gratuito para los bancos únicamente.
Gratuito para los ciudadanos.
Gratuito para los prestamistas únicamente.
Feedback:
El registro público de intermediarios de crédito es gratuito para los ciudadanos.
Pregunta 11
Si el Banco de España comprueba que una sucursal de un intermediario de crédito inmobiliario o un
intermediario de crédito inmobiliario en régimen de libre prestación de servicios establecido en España no
cumple con alguna de las obligaciones definidas por la norma:
Le retirará la ficha bancaria.
Le exigirá que ponga fin a la situación irregular.
Le retirará la licencia, en cualquier caso.
Lo multará con 100.000 euros.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 12
Un representante designado de un intermediario de crédito deberá:
Disponer de antecedentes penales por haber cometido delitos graves, ya sea contra la propiedad, el
patrimonio y el orden socioeconómico, de falsedad o cualquier otro cometido con ocasión del ejercicio de
actividades financieras.
Carecer de antecedentes menores como multas de tráfico, etc.
Carecer de antecedentes penales por haber cometido delitos graves, ya sea contra la propiedad, el
patrimonio y el orden socioeconómico, de falsedad o cualquier otro cometido con ocasión del ejercicio de
actividades financieras.
Carecer de antecedentes penales por haber cometido delitos leves, ya sea contra la propiedad, el patrimonio
y el orden socioeconómico, de falsedad o cualquier otro cometido con ocasión del ejercicio de actividades
financieras.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 13
Si el Banco de España comprueba que una sucursal de un intermediario de crédito inmobiliario o un
intermediario de crédito inmobiliario en régimen de libre prestación de servicios establecido en España no
cumple con la siguiente obligación le exigirá que ponga fin a la situación irregular:
El cálculo del PIB.
El cálculo del IPC.
El cálculo del IVA.
El cálculo de la TAE.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 14
El coste de financiación es uno de principales determinantes de la demanda de vivienda, que se ve afectado
por:
Las decisiones de política monetaria del BCE.
La evolución de los tipos de interés del mercado hipotecario.
La liquidez de las entidades financieras.
Todas las respuestas son correctas.
Feedback:
El coste de financiación se ve afectado por los tipos de interés de referencia del mercado hipotecario que a su vez
dependen de las decisiones sobre los tipos de interés oficiales del BCE y de la liquidez de las entidades financieras.
Formación ASIP
Página 10 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 15
La evolución de los precios de compraventa del INE refleja:
Una tasa de variación negativa durante el período 2014-2018.
Que las viviendas nuevas son más baratas que las usadas.
Una caída de los precios desde el año 2017.
Que las subidas anuales son más moderadas que antes de la crisis.
Feedback:
La tasa de variación anual de los precios de compraventa es mucho más reducida en los últimos años que en los años
previos al estallido de la burbuja inmobiliaria.
Pregunta 16
La política remunerativa debe evitar que … (indique la respuesta correcta)
Ninguna respuesta es correcta.
El empleado actúe de manera imparcial.
El empleado actúe de manera deshonesta.
El empleado actúe de manera profesional.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La política remunerativa debe evitar que se incentive actuar de manera deshonesta, parcial, poco transparente y no
profesional, sin respetar los derechos y los intereses de los prestatarios
Pregunta 17
El Banco de España supervisa:
A los prestatarios.
Al BCE.
A la CNMV.
Las actividades en curso de los intermediarios de crédito y de sus representantes designados, así como de
los intermediarios de crédito que actúen a través de sucursal o en régimen de libre prestación de servicios.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 18
La apertura de un expediente sancionador:
No limitará ni afectará en modo alguno a las acciones que los prestatarios puedan iniciar aunque no podrán
exigir responsabilidades al intermediario.
No limitará ni afectará en modo alguno a las acciones que los prestamistas puedan iniciar exigiendo la
responsabilidad del intermediario.
Limitará a las acciones que los prestatarios puedan iniciar exigiendo la responsabilidad del intermediario.
No limitará ni afectará en modo alguno a las acciones que los prestatarios puedan iniciar exigiendo la
responsabilidad del intermediario.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 19
En los últimos años el parque de viviendas en alquiler:
Se reduce en Madrid y Barcelona.
Se ha incrementado de forma generalizada en todas las CCAA.
Sólo aumenta en algunas provincias.
Se ha reducido en España.
Feedback:
El parque de alquiler de viviendas se ha incrementado en los últimos años en todas las CCAA debido a la creciente
demanda de vivienda en alquiler por parte de la población joven.
Formación ASIP
Página 11 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 20
Para identificar el mercado objetivo del crédito inmobiliario es necesario analizar:
La demanda de vivienda como bien de inversión (alquiler).
Todas las respuestas son correctas.
La edad de emancipación.
La creación de hogares.
Feedback:
El mercado objetivo del crédito inmobiliario está vinculado a la demanda de vivienda principal que procede de la
creación de hogares que pueden optar por viviendas en propiedad o en alquiler.
Pregunta 21
¿Es correcta una política remunerativa basada principalmente en el tipo de interés ofertado?
No, salvo contadas excepciones (hipoteca inversa, préstamos a tipo fijo).
Nunca.
Sí, si hablamos de un tipo fijo. Nunca con el variable.
Sí, porque a mayor diferencial, más ganancias para la entidad.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La políticas remunerativas deben evitar que alguno de los siguientes factores sea el de mayor ponderación en la
remuneración: un tipo determinado de contratos de préstamo, de tipos de interés o de servicios accesorios.
Pregunta 22
El intermediario de crédito es:
El vendedor.Por definición en la propia norma reguladora.
El "dealer" financiero.
La persona física o jurídica que desarrolla una actividad comercial o profesional, a cambio de una
remuneración por poner en contacto, directa o indirectamente, a una persona física con un prestamista.
El banco.
Feedback:
El intermediario de crédito es la persona física o jurídica que desarrolla una actividad comercial o profesional, a
cambio de una remuneración por poner en contacto, directa o indirectamente, a una persona física con un prestamista.
Pregunta 23
Si el reconocimiento de intermediario de crédito se ha obtenido por medio de declaraciones falsas, la
autoridad competente podrá:
Revocar el reconocimiento.
Renovar el reconocimiento.
Repetir el reconocimiento.
Remunerar el reconocimiento.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 24
La autoridad competente del Estado miembro de origen podrá revocar el reconocimiento concedido a un
intermediario de crédito si éste o, en su caso, el prestamista para el que trabaje en exclusiva.
Si se incumplen las condiciones establecidas en la norma.
Si no firma muchas operaciones.
Si firma muchas operaciones.
De ninguna manera.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 25
Los precios de oferta de vivienda nueva en las capitales de provincia:
Las Islas Baleares registran los precios más bajos.
Son más elevados en Madrid y Barcelona que en el resto de capitales.
Reflejan los precios de transacción.
Las capitales andaluzas son las más caras.
Formación ASIP
Página 12 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Feedback:
Según los datos recogidos en el Informe de la Sociedad de Tasación, los precios de oferta en Madrid se situaron en
2018 en 3.293€ por metro cuadrado y en Barcelona en 3.579€, por encima de la media de capitales de provincia
(2.284€).
Pregunta 26
Los visados de obra nueva, que miden el número de solicitudes de permisos para construir:
En 2002 se alcanzó el máximo de la anterior fase alcista del mercado inmobiliario.
Coinciden con las viviendas iniciadas.
Ninguna respuesta es correcta.
Coinciden con las viviendas terminadas.
Feedback:
Para estimar tanto las viviendas iniciadas como las terminadas se utilizan factores correctores por lo que no coinciden
con la cifra de viviendas visadas. En 2018 los visados de obra nueva ascienden a 100.733 unidades y en 2006 se
alcanzó el máximo de la anterior fase alcista con 865.561 visados de obra nueva solicitados.
Pregunta 27
La bajada del Euribor de los últimos años afecta indirectamente a las hipotecas a tipo fijo:
Bajando los tipos fijos.
Ninguna es correcta.
Aumentando los tipos fijos.
De ningún modo.
Feedback:
La bajada del Euribor, presiona a la baja las hipotecas a tipo fijo como alternativa, aunque su impacto es menor.
Pregunta 28
El año en el que se registraron máximos históricos de viviendas terminadas en España fue:
2018.
2006.
2010.
2014.
Feedback:
En 2006 con casi 600.000 viviendas terminadas se alcanzó el máximo
Pregunta 29
Un intermediario de crédito deberá:
Contar con un seguro de incendio.
Contar con un seguro de responsabilidad civil.
Contar con un seguro de vida.
Contar con un seguro de pagos.
Feedback:
Un intermediario de crédito deberá contar con un seguro de responsabilidad civil.
Pregunta 30
Las comunidades autónomas que mayores subidas registraron en 2018 en los precios tasados fueron:
Madrid, Cataluña y La Rioja.
Madrid, Cataluña y País Vasco.
Madrid, Valencia y La Rioja.
Madrid, Cataluña y Asturias.
Feedback:
Con 8,1%, 5,8% y 4,8%, respectivamente.
Pregunta 31
El coste de financiación es uno de principales determinantes de la demanda de vivienda, que se ve afectado
por:
La liquidez de las entidades financieras.
Las decisiones de política monetaria del BCE.
La evolución de los tipos de interés del mercado hipotecario.
Todas las respuestas son correctas.
Formación ASIP
Página 13 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Feedback:
El coste de financiación se ve afectado por los tipos de interés de referencia del mercado hipotecario que a su vez
dependen de las decisiones sobre los tipos de interés oficiales del BCE y de la liquidez de las entidades financieras.
Pregunta 32
El ratio de precio de la vivienda sobre renta familiar:
En 2017 registró un máximo histórico.
Es más elevado en los hogares con más renta.
El máximo en España se alcanzó en los años 2007 y 2008.
Aumenta cuando los tipos de interés bajan.
Feedback:
Antes del inicio de la crisis inmobiliaria es cuando se alcanza el máximo ratio de precio de la vivienda sobre renta
familiar, en los años 2007 y 2008 para la adquisición de una vivienda tipo era necesaria la renta bruta de unos 9
años, frente al mínimo de 3 años alcanzado en 1998. En 2017 se situó en torno a los 7 años.
Pregunta 33
Los intermediarios de crédito deben actuar … Indique la respuesta correcta
De manera profesional, transparente y sesgada.
De manera honesta, parcial y profesional.
De manera imparcial, honesta y sesgada.
De manera honesta, imparcial y transparente.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
Los prestamistas, los intermediarios de crédito inmobiliario y los representantes designados actuarán Los empleados
de las entidades prestamistas deberán actuar de manera honesta, imparcial, transparente y profesional.
Pregunta 34
Dentro de los factores que impulsan la demanda de la vivienda se encuentra:
Demanda de vivienda por alquiler.
Demanda de vivienda de extranjeros.
Todos son correctos.
Factores demográficos.
Feedback:
Los tres factores son determinantes en la demanda de vivienda.
Pregunta 35
La evolución del Euribor a 12 meses (principal índice de referencia en préstamos hipotecarios a tipo variable):
Está reduciendo el coste de financiación.
No afecta al indicador de esfuerzo financiero.
En 2019 ha recuperado valores positivos.
Registra valores negativos desde el año 2014.
Feedback:
La caída del Euribor 12 meses está reduciendo el coste de financiación.
Pregunta 36
El índice de esfuerzo depende de las condiciones socioeconómicas de los hogares, por tanto:
Los jóvenes tienen que destinar un mayor porcentaje de su renta para adquirir una vivienda que la media
de hogares.
La edad de emancipación no depende del índice de esfuerzo.
La edad de emancipación aumenta cuando se reduce el índice de esfuerzo.
Los jóvenes destinan menos porcentaje de su renta al pago de la cuota hipotecaria que el hogar medio.
Feedback:
Los jóvenes tienen en general una renta inferior a la media por lo que el porcentaje destinado a la compra de vivienda
es mayor. Los jóvenes que menos porcentaje de renta destinan a la compra son los que tienen entre 30 y 34 años y
este ratio se eleva al más del 40% según datos del Consejo de la Juventud.
Formación ASIP
Página 14 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 37
¿La política remunerativa debe estar en consonancia con los intereses a largo plazo de la entidad prestamista?
Sí, deben estarlo.
No, salvo cuando se trate de Directivos.
Nunca.
Sí, siempre que se esté tratando la política remunerativa de empleados con un sueldo anual inferior a 35.000
euros.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La política remunerativa estará en consonancia con la estrategia empresarial, los objetivos, los valores y los intereses
a largo plazo del prestamista e incorporará medidas para evitar los conflictos de interés, en particular estableciendo
que la remuneración no dependa de la cantidad o de la proporción de solicitudes aceptadas.
Pregunta 38
En los últimos años en España la contratación de las hipotecas a tipo fijo respecto a las hipotecas a tipo
variable:
Ha disminuido.
Ha aumentado.
Está en mínimos.
Ha sido nula.
Feedback:
La contratación de hipotecas a tipo fijo ha crecido notablemente y por encima de las tasas de crecimiento de las de
tipo variable.
Pregunta 39
La política remunerativa debe evitar:
Ofrecer incentivos que desmotiven a los empleados a hacer su trabajo de manera leal y transparente con
sus clientes.
Ninguna de las anteriores.
Ofrecer incentivos que desmotiven a los empleados a hacer correctamente su trabajo.
Ofrecer incentivos para asumir más riesgos del tolerado por el prestamista.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La política remunerativa será compatible con una gestión sana y eficaz del riesgo, promoverá este tipo de gestión y
no ofrecerá incentivos para asumir riesgos que rebasen el nivel de riesgo tolerado por el prestamista.
Pregunta 40
Los objetivos de la retribución a cada empleado deben ser compatibles … (indique la respuesta correcta):
Con el tiempo necesario para realizar una evaluación adecuada de la solvencia y para obtener una mayor
rentabilidad por operación.
Con el tiempo necesario para realizar una evaluación adecuada de la solvencia y para informar debidamente
al prestatario.
Con el tiempo para realizar un mayor número de operaciones y para informar debidamente al prestatario.
Con el tiempo para realizar un mayor número de operaciones y para obtener una mayor rentabilidad por
operación.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
Los objetivos que incidan en la retribución o en los incentivos fijados al prestamista y a su personal involucrado en
la evaluación de solvencia y la contratación de préstamos resultan en todo momento compatibles con el tiempo
necesario para realizar una evaluación adecuada de la solvencia y para informar debidamente al prestatario
Formación ASIP
Página 15 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 41
El intermediario de crédito realiza alguna de las siguientes funciones:
Dar fe pública.
Prestar.
Tomar prestado.
Asistir a los prestatarios realizando los trámites previos u otra gestión precontractual respecto de dichos
contratos de préstamo.
Feedback:
Por definición en la propia norma reguladora, no prestando, ni tomando prestado. No es fedatario público
Pregunta 42
En España, el precio tasado de la vivienda libre, de acuerdo con el Ministerio de Fomento, se situó a finales
del año 2018:
Por debajo de los 1500 euros/m2.
Por encima de los 1600 euros/m2.
Por encima de los 1800 euros/m2.
Por debajo de los 1600 euros/m2.
Feedback:
A cierre de 2018 los precios se situaron en 1619 euros / m2.
Pregunta 43
El número de viviendas iniciadas en España comenzaron a subir en:
2010.
2009.
2014.
2012.
Feedback:
En 2014 se registraron las primeras variaciones positivas del numero de viviendas iniciadas desde la crisis.
Pregunta 44
¿Con qué debe ser compatible la política remunerativa de los empleados que se dedican a la concesión de
préstamos inmobiliarios?
Con una gestión sana y eficaz del riesgo.
Con una gestión rentable de la entidad.
Con una política arriesgada de bonus.
Con una política de maximización del beneficio.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La política remunerativa será compatible con una gestión sana y eficaz del riesgo, promoverá este tipo de gestión y
no ofrecerá incentivos para asumir riesgos que rebasen el nivel de riesgo tolerado por el prestamista.
Pregunta 45
La política remunerativa estará en consonancia … (indique la respuesta correcta)
Todas son correctas.
Con la estrategia empresarial de la entidad prestamista.
Con los valores de la entidad prestamista.
Con los objetivos de la entidad prestamista.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La política remunerativa estará en consonancia con la estrategia empresarial, los objetivos, los valores y los intereses
a largo plazo del prestamista e incorporará medidas para evitar los conflictos de interés, en particular estableciendo
que la remuneración no dependa de la cantidad o de la proporción de solicitudes aceptadas
Formación ASIP
Página 16 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 46
La política remunerativa debe impulsar que … (indique la respuesta correcta)
Ninguna de respuesta es correcta.
El empleado actúe de manera poca profesional.
El empleado actúe de manera deshonesta.
El empleado actúe de manera parcial.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
La política remunerativa debe evitar que se incentive actuar de manera deshonesta, parcial, poco transparente y no
profesional, sin respetar los derechos y los intereses de los prestatarios.
Pregunta 47
La inversión real en vivienda durante los últimos años:
Ha retrocedido durante 2018.
Refleja el aumento de los precios de la vivienda.
Se ha recuperado desde 2014 pero se mantiene por debajo de los niveles previos a la crisis.
Ha conseguido recuperar los niveles previos a la crisis.
Feedback:
El índice base 100 (año 2000) de la inversión residencial se sitúa todavía en 2017 en un nivel por debajo de 90 frente
al 150 registrado en 2008.
Pregunta 48
Desde el año 2000 ha habido un periodo de expansión de los precios reales de la vivienda, seguida de una
fuerte caída hasta 2013. Desde entonces los precios reales de la vivienda:
Han vuelto a caer aún más.
Han subido recuperando los máximos pre-crisis.
Se han mantenido estables.
Han subido sin recuperar los máximos pre-crisis.
Feedback:
Los precios en términos reales de la vivienda han subido pero se sitúan lejos de los máximos de 2007
Pregunta 49
El mercado de alquiler de vivienda:
Tiene un peso más elevado en Barcelona que en Madrid.
El precio medio de alquiler de vivienda es más elevado en Barcelona que en la media de ciudades españolas
Todas las respuestas son correctas..
La rentabilidad del alquiler es superior en Madrid que en Barcelona.
Feedback:
El parque de alquiler de viviendas en Barcelona supera el 30% y en Madrid el 20%. Según datos de Tecnocasa el
precio del alquiler por metro cuadrado es de 13,57€ en Barcelona y de 10€ en la media de España en 2017. Según
esta fuente la rentabilidad del alquiler es del 7,26% en Madrid y del 5,63% en Barcelona.
Pregunta 50
Las compraventas de viviendas que publica el Ministerio de Fomento se basan en los datos de:
El Centro de Información Estadística del Notariado.
Los promotores inmobiliarios.
Los Registradores.
Las empresas de tasación.
Feedback:
Por definición el Centro de Información de Estadística del Notariado es la fuente de las compraventas de viviendas
que publica el Ministerio de Fomento.
Pregunta 51
En el caso de asesoramiento, la política remunerativa debe … (indique la respuesta correcta):
Evitar que dependa de la honestidad con la que trabaje el empleado.
Evitar que dependa de los objetivos de venta.
Ser compatible con el tipo de interés ofertado.
Ser compatible con el número de préstamos solicitados.
Formación ASIP
Página 17 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario. En el caso del personal que presta servicios de asesoramiento, se establecerán y aplicarán
políticas y procedimientos internos dirigidos a lograr que la estructura de las remuneraciones del personal
involucrado no afecte a su capacidad de actuar en interés del prestatario y, en particular, no dependa de los objetivos
de venta.
Pregunta 52
La diferencia entre las viviendas terminadas y las vendidas sumando el stock pendiente de venta es:
El stock de viviendas iniciadas.
El stock de viviendas terminadas.
El precio de viviendas iniciadas.
El stock de viviendas visadas.
Feedback:
El stock de viviendas terminadas es calculado por el Ministerio de Fomento como dicha diferencia
Pregunta 53
Desde el año 2009 y hasta el año 2017, el stock acumulado ha:
Aumentado.
Disminuido.
Se ha mantenido estable.
Multiplicado por 2.
Feedback:
Según el Ministerio de Fomento el Stock ha caido de forma constante en dicho periodo.
Pregunta 54
La tendencia positiva de la demanda de la vivienda en 2018 se ha concentrado en:
Vivienda de lujo.
Vivienda usada.
Vivienda en construcción.
Vivienda nueva..
Feedback:
El 90% de las transacciones ha provenido de vivienda usada.
Pregunta 55
Los indicadores de demanda de vivienda indican que, en 2018, la evolución ha sido:
Negativa.
Positiva.
Inestable.
Neutra.
Feedback:
Este indicador avala una recuperación tras años de crisis.
Pregunta 56
Los precios de oferta de vivienda:
Suelen ser inferiores a los precios de transacción.
Son precios de transacción.
Son precios de escrituración.
No son precios de transacción.
Feedback:
Son precios medios de las viviendas nuevas y usadas en oferta y no reflejan los precios reales de cierre.
Pregunta 57
El ratio de precio de la vivienda sobre renta familiar:
Aumenta cuando bajan los precios de la vivienda.
Tiene en cuenta la evolución de los tipos de interés.
Depende del plazo de amortización del préstamo hipotecario.
Estima el número de salarios anuales necesarios para la adquisición de una vivienda.
Feedback:
Formación ASIP
Página 18 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Por definición.
Pregunta 58
La evolución de los precios de tasación de la vivienda libre permite concluir:
Que en España han encadenado subidas desde 2014.
Que las viviendas con mayores precios de tasación son las más antiguas (considerando la misma zona).
Que han bajado los precios en 2018.
Que la vivienda libre es más cara en 2018 que antes de la crisis.
Feedback:
Los precios de tasación de la vivienda que publica el Ministerio de Fomento encadenan 15 trimestres consecutivos
de subidas desde 2014 hasta 2018. La subida de precios desde 2014 es de un 10,6% acumulado. Las viviendas con
mayores valores de tasación son las más nuevas en la misma zona.
Pregunta 59
En lo referente a la antigüedad de la cartera hipotecaria, según los datos de la AHE:
Los préstamos con una antigüedad de menos de 12 meses aumentan su participación desde 2015.
El porcentaje de préstamos con una antigüedad de más de 5 años es superior al de los préstamos
concedidos en los últimos 12 meses.
La nueva actividad hipotecaria está aumentando su peso sobre el total del crédito en vigor.
Todas las respuestas son correctas.
Feedback:
El porcentaje de préstamos con una antigüedad de más de 5 años es del 66,2% en diciembre de 2018 y cada vez
tienen un peso mayor los préstamos de menos de 12 meses (6,8% en diciembre de 2015 y 9,5% en diciembre de
2018).
Pregunta 60
Para el periodo 2018-2023 se estima una demanda de viviendas de:
135.000 viviendas al año.
2.000.000 viviendas al año.
1.000.000 viviendas al año.
10.000 viviendas al año.
Feedback:
La Proyección de hogares 2018-2023 del INE el número de hogares residentes en España se incrementaría en el
período 2018-2023 en 677.708 lo que representaría una necesidad de unas 135.000 viviendas principales al año.
Pregunta 61
Un indicar habitual para analizar la evolución del mercado residencial son los precios de compraventa que
son:
Los precios declarados en el Banco.
Los precios declarados en el intermediario.
Los precios declarados en escritura e inscritos en Registro de Transmisión de Bienes.
Los precios declarados en contrato privado.
Feedback:
Son los precios registrados oficialmente.
Pregunta 62
La remuneración de un empleado debe respetar … (indique la respuesta correcta):
El tiempo que sea necesario para informar correctamente al prestatario.
El tiempo que sea necesario para evaluar adecuadamente la solvencia del prestatario.
Todas son correctas.
El tiempo que sea necesario para asesorar correctamente al prestatario.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UE ley reguladora de los contratos
de crédito inmobiliario.
Los objetivos que incidan en la retribución o en los incentivos fijados al prestamista y a su personal involucrado en
la evaluación de solvencia y la contratación de préstamos resultan en todo momento compatibles con el tiempo
necesario para realizar una evaluación adecuada de la solvencia y para informar debidamente al prestatario
Formación ASIP
Página 19 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 63
Marque la respuesta correcta en relación con la comparativa entre mercados organizados y mercados no
organizados (OTC).
Los mercados no organizados se caracterizan por contar con cámaras de compensación.
Los compradores y vendedores asumen el riesgo de contrapartida en los mercados organizados mientras que en los
mercados OTC el riesgo de contrapartida lo asume la cámara de compensación.
Ninguna de las respuestas es correcta.
Los futuros, las opciones y los forwards de tipos de interés son ejemplos de activos que cotizan en mercados
organizados.
Feedback:
Todas son incorrectas. En los mercados OTC las partes asumen riesgo de contrapartida y es en los mercados
organizados en los que dicho riesgo es asumido por la cámara de compensación, ya que en los mercados OTC no
hay cámaras de compensación. Además, aunque los futuros y las opciones sí son productos de mercado
organizados, los forwards de tipos de interés son OTC.
Pregunta 64
Para el cálculo de stock de vivienda se tienen en cuenta:
Todas las viviendas terminadas.
Las viviendas terminadas excluyendo las de las autopromociones, cooperativas y comunidades de
propietarios.
Todas las viviendas iniciadas.
El stock de vivienda terminada por las cooperativas.
Feedback:
Por definición el stock de viviendas se estima como la cifra de viviendas terminadas excluyendo las de
autopromociones, cooperativas y comunidades de propietarios porque son viviendas que no están a la venta
Pregunta 65
España exige para el reconocimiento de un intermediario de crédito por la autoridad competente:
Que se inscriba en el registro mercantil.
Que se inscriba en el registro de la propiedad.
Que se inscriba en el registro de intermediarios de dicho intermediario.
Que se inscriba en el registro de bienes muebles.
Feedback:
Por normativa española
Pregunta 66
El denominado PIB es:
El valor de los bienes y servicios finales producidos en un país
El valor de los bienes y servicios producidos en un país menos las exportaciones
El valor de todos los bienes y servicios producidos en un país
El valor de los bienes industriales producidos en un país
Feedback
El Producto Interior Bruto (PIB) sólo incluye la producción de bienes finales, es decir, se excluye la producción de
bienes intermedios.
Pregunta 67
¿Qué esperaría que sucediera con los beneficios empresariales en la fase de expansión del ciclo? Indeterminado.
Aumento.
Disminución.
Se mantienen
Feedback
Los beneficios empresariales tenderían a aumentar como consecuencia de la mayor demanda y, por lo tanto, mayores
ventas.
Formación ASIP
Página 20 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 68
La tasa de desempleo es o paro es el cociente entre: Población desocupada y población ocupada
Población desocupada y población activa
Población inactiva y población total.
Población desocupada y población en edad de trabajar
Feedback
La tasa de desempleo se define como el porcentaje de la población en edad de trabaja que quieren y pueden
trabajar (población activa) que está buscando empleo (población desocupada).
Pregunta 69
¿De qué variable NO depende directamente la demanda externa?: La renta exterior.
El tipo de interés.
La renta interior
El tipo de cambio
Feedback
Aunque en economía “todo influye en todo”, el tipo de interés no tiene un efecto directo sobre la demanda externa
(exportaciones e importaciones de bienes y servicios).
Pregunta 70
¿Qué esperaría que sucediera con el tipo de cambio en la fase de expansión del ciclo? Apreciación de nuestra moneda
Indeterminado.
Depreciación de nuestra moneda.
Mantenimiento del tipo de cambio
Feedback
El aumento de la renta o PIB llevaría a importar más, pero puede compensarse con la entrada de capitales si están
aumentando los tipos de interés.
Pregunta 71
Las ventas de viviendas se pueden aproximar por las transmisiones de viviendas nueva y usada que publica
el INE y que tienen su fuente en:
Los Registradores
Los promotores inmobiliarios
Las empresas de tasación
En España no hay estadísticas de ventas
Feedback
Por definición el Colegio de Registradores es la fuente de las transmisiones de viviendas que publica el INE
Pregunta 72
Señale cuál de las siguientes variables NO es un componente del gasto o demanda agregada:
Ahorro privado.
Consumo privado.
Exportaciones.
Gasto público.
Feedback
El ahorro no es un componente del gasto o demanda agregada, pues no supone una compra de bienes y servicios.
Formación ASIP
Página 21 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 73
De la Dirección General de Seguros, como supervisor regulador dependen: Las entidades aseguradoras y las Gestoras de Fondos de Pensiones y de Inversión
Las entidades aseguradoras y las Gestoras de Fondos de Pensiones
Sólo las entidades aseguradoras
Las entidades aseguradoras, las Gestoras de Fondos de Pensiones y las Sociedades de Capital-Riesgo
Feedback
La Dirección General de Seguros y Fondos de Pensiones es un órgano administrativo que depende de la Secretaría
de Estado de Economía y Apoyo a la Empresa, adscrita al Ministerio de Economía y Competitividad. El sector de
seguros y fondos de pensiones en España está bajo la supervisión y control de la DGSFP. La DGS supervisa tanto
a gestoras de fondos de pensiones como a entidades aseguradoras
Pregunta 74
La distribución de la cartera hipotecaria entre préstamos a tipo fijo y variable:
Ninguna respuesta es correcta.
No ha variado desde 2015.
Las operaciones a tipo fijo reducen su peso desde 2015.
Cada vez se realizan más operaciones a tipo variable.
Feedback
Según datos de la Asociación Hipotecaria Española, desde 2015 cada vez hay un mayor protagonismo de las
operaciones a tipo de interés fijo. En diciembre de 2018 representan el 12,6% de la cartera frente al 4,5% de
diciembre de 2015
Pregunta 75
Las viviendas iniciadas son uno de los principales indicadores de la oferta de vivienda y se calculan: Considerando las viviendas visadas 24 meses antes
Aplicando un coeficiente corrector a los datos de viviendas visadas tres meses antes
No se tiene en cuenta el dato de visados o permisos de construcción
No se aplica un coeficiente corrector a los datos de viviendas visadas tres meses antes
Feedback
En el cálculo de las viviendas iniciadas se aplica un coeficiente corrector a los visados tres meses antes porque no
todas las viviendas visadas se inician
Pregunta 76
Según los datos de Banco de España, el esfuerzo teórico en 2018:
Aumentó porque los salarios crecen menos que los precios de la vivienda.
Descendió porque bajaron los precios de la vivienda.
Descendió por la subida de los precios de la vivienda.
Considera un ratio préstamo-valor del 100%.
Feedback
El esfuerzo teórico es el porcentaje de renta que destinamos al pago de hipoteca por lo que si los salarios crecen
menos que los precios de la vivienda, aumenta el esfuerzo. Para su estimación el Banco de España considera un
ratio préstamo-valor del 80%.
Pregunta 77
Según los datos de la AHE, la exposición crediticia residencial: Tiene el mismo peso que la exposición comercial
Está aumentando en los últimos años en detrimento de la actividad comercial
No se ha visto afectada por la desinversión en activos inmobiliarios llevada a cabo por la banca
Tiene una participación en la cartera de créditos inferior a la actividad comercial
Feedback
La exposición crediticia residencial se situó en el 79% en diciembre de 2018 y está aumentando desde 2015
Formación ASIP
Página 22 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 78
En los últimos años el plazo de venta de viviendas en España:
Ha caído a algo más de 8 meses.
Se ha mantenido estable.
Ha aumentado notablemente.
Ha caído a 3 meses
Feedback
Según datos de TINSA el plazo medio de venta en 2017 se situaba en 8,6 meses
Pregunta 79
El máximo en el ratio de precio de la vivienda sobre renta bruta se registró en: 2000 y 2001
2007 y 2008
2002 y 2003
2006 y 2007
Feedback
Dicho máximo fue de 60 en 2007-2008
Pregunta 80
Las estadísticas de precios varían en función de los siguientes factores:
Todas las respuestas son correctas.
De la finalidad que persiguen (cómputo de requerimientos de capital de entidades financieras, formar la base
imponible del IVA…).
De si se refieren a precios de venta o a precios de oferta.
De que sean precios de tasación o de compra efectiva
Feedback
Los precios de la vivienda se pueden aproximar por los valores de tasación (que publica el Ministerio de Fomento)
o de compraventa (que publica el INE) o de los precios de oferta (que publican las empresas que intermedian en el
mercado
Pregunta 81
Si el Banco de España comprueba que una sucursal de un intermediario de crédito inmobiliario o un
intermediario de crédito inmobiliario en régimen de libre prestación de servicios establecido en España no
cumple con alguna de las obligaciones definidas por la norma:
Le retirará la ficha bancaria.
Lo multará con 100.000 euros.
Le retirará la licencia, en cualquier caso.
Le exigirá que ponga fin a la situación irregular.
Feedback:
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 82
En la intermediación de un préstamo ... Indique la respuesta correcta
El empleado se tiene que basar en hipótesis razonables para la situación del prestatario durante la vigencia
del contrato de préstamo.
En el número de préstamos que el empleado lleva comercializados ese mes.
En la cuenta de resultados de la entidad para la que trabaja el empleado.
En la comisión que se va a llevar el empleado.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario. En la concesión, intermediación o prestación de servicios de asesoramiento sobre el préstamo,
las actividades se basarán en la información sobre las circunstancias del prestatario y en cualquier requisito
específico que éste haya dado a conocer, así como en hipótesis razonables sobre los riesgos para su situación durante
la vigencia del contrato de préstamo
Formación ASIP
Página 23 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 83
La remuneración de un empleado debe respetar ... (indique la respuesta correcta):
El tiempo que sea necesario para asesorar correctamente al prestatario.
El tiempo que sea necesario para informar correctamente al prestatario.
Todas son correctas.
El tiempo que sea necesario para evaluar adecuadamente la solvencia del prestatario.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario. Los objetivos que incidan en la retribución o en los incentivos fijados al prestamista y a su
personal involucrado en la evaluación de solvencia y la contratación de préstamos resultan en todo momento
compatibles con el tiempo necesario para realizar una evaluación adecuada de la solvencia y para informar
debidamente al prestatario.
Pregunta 84
La política remunerativa debe incorporar ... (indique la respuesta correcta)
Medidas para generar más ventas.
Medidas para evitar los conflictos de interés.
Medidas para evitar descansos innecesarios.
Medidas para generar más productividad.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
Pregunta 85
Un indicar habitual para analizar la evolución del mercado residencial son los precios de compraventa que
son:
Los precios declarados en el intermediario.
Los precios declarados en contrato privado.
Los precios declarados en escritura e inscritos en Registro de Transmisión de Bienes.
Los precios declarados en el Banco.
Feedback:
Son los precios registrados oficialmente.
Pregunta 86
La evolución de los precios de tasación de la vivienda libre permite concluir:
Que en España han encadenado subidas desde 2014.
Que han bajado los precios en 2018.
Que las viviendas con mayores precios de tasación son las más antiguas (considerando la misma zona).
Que la vivienda libre es más cara en 2018 que antes de la crisis.
Feedback:
Los precios de tasación de la vivienda que publica el Ministerio de Fomento encadenan 15 trimestres consecutivos
de subidas desde 2014 hasta 2018. La subida de precios desde 2014 es de un 10,6% acumulado. Las viviendas con
mayores valores de tasación son las más nuevas en la misma zona.
Pregunta 87
Dentro de los indicadores de accesibilidad a la vivienda se debe considerar:
Fiscalidad.
Importaciones.
Paro nacional.
Renta nacional.
Feedback:
Los indicadores de accesibilidad a la vivienda son la renta familiar, los precios de la vivienda, las condiciones de
financiación y la fiscalidad.
Formación ASIP
Página 24 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 88
En lo referente a la antiguedad de la cartera hipotecaria, según los datos de la AHE:
Los préstamos con una antiguedad de menos de 12 meses aumentan su participación desde 2015.
Todas las respuestas son correctas.
La nueva actividad hipotecaria está aumentando su peso sobre el total del crédito en vigor.
El porcentaje de préstamos con una antiguedad de más de 5 años es superior al de los préstamos concedidos
en los últimos 12 meses.
Feedback:
El porcentaje de préstamos con una antiguedad de más de 5 años es del 66,2% en diciembre de 2018 y cada vez
tienen un peso mayor los préstamos de menos de 12 meses (6,8% en diciembre de 2015 y 9,5% en diciembre de
2018).
Pregunta 89
Los representantes designados deben actuar … Indique la respuesta correcta
De manera honesta, imparcial y profesional.
De manera transparente.
Todas son correctas.
Respetando los derechos y los intereses de los prestatarios.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UE ley reguladora de los contratos
de crédito inmobiliario.
Los prestamistas, los intermediarios de crédito inmobiliario y los representantes designados actuarán. Los empleados
de las entidades prestamistas deberán actuar de manera honesta, imparcial, transparente y profesional.
Pregunta 90
Si se presta asesoramiento, la información obtenida debe estar basada en ... Indique la respuesta correcta
La situación personal y financiera del prestamista.
La situación personal y financiera del prestatario.
La situación personal y financiera del intermediario de crédito.
La situación personal y financiera del empleado.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
En cuanto a la prestación de servicios de asesoramiento, la actividad se basará también en la información obtenida
del prestatario sobre su situación personal y financiera, así como sobre sus preferencias y objetivos, de modo que
puedan recomendar contratos de préstamo adecuados.
Pregunta 91
Desde el año 2009 y hasta el año 2017, el stock acumulado ha:
Disminuido.
Multiplicado por 2.
Se ha mantenido estable.
Aumentado.
Feedback:
Según el Ministerio de Fomento el Stock ha caido de forma constante en dicho periodo.
Pregunta 92
Si se presta asesoramiento, la información obtenida debe estar basada en ... Indique la respuesta correcta
La situación personal y financiera del empleado.
La situación personal y financiera del prestamista.
Las preferencias y objetivos del prestatario.
Las preferencias y objetivos del intermediario de crédito.
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la DIRECTIVA 2014/17/UEley reguladora de los contratos de
crédito inmobiliario.
En cuanto a la prestación de servicios de asesoramiento, la actividad se basará también en la información obtenida
del prestatario sobre su situación personal y financiera, así como sobre sus preferencias y objetivos, de modo que
puedan recomendar contratos de préstamo adecuados.
Formación ASIP
Página 25 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 93
Según los datos de la AHE, la exposición crediticia residencial:
Tiene el mismo peso que la exposición comercial.
Está aumentando en los últimos años en detrimento de la actividad comercial.
Tiene una participación en la cartera de créditos inferior a la actividad comercial.
No se ha visto afectada por la desinversión en activos inmobiliarios llevada a cabo por la banca.
Feedback:
La exposición crediticia residencial se situó en el 79% en diciembre de 2018 y está aumentando desde 2015
Pregunta 94
El registro público de intermediarios de crédito deberá contar con autorización:
De la provincia en los que el intermediario de crédito inmobiliario realice actividades en régimen de libre
establecimiento o de libre prestación de servicios
Del Estado o Estados miembros en los que el intermediario de crédito inmobiliario realice actividades en
régimen de libre establecimiento o de libre prestación de servicios
De la ciudad en los que el intermediario de crédito inmobiliario realice actividades en régimen de libre
establecimiento o de libre prestación de servicios
De la comarca en los que el intermediario de crédito inmobiliario realice actividades en régimen de libre
establecimiento o de libre prestación de servicios
Feedback:
Por requerimiento de la norma
Pregunta 95
Según datos del Banco de España el tipo de interés mibor a 1 año:
Muestra un diferencial positivo frente al Euribor al mismo plazo
Muestra un diferencial negativo frente al Euribor al mismo plazo
En 2018 es igual que el Euribor a 1 año
En 2019 aumenta de forma significativa
Feedback:
Según datos del Banco de España la cotización del mibor y Euribor al mismo plazo es igual desde que nació este
último.
Pregunta 96
Según datos de la Asociación Hipotecaria Española sobre la cartera hipotecaria:
Los préstamos a tipo de interés variable representan el 100% de la cartera
Los préstamos a tipo de interés fijo cada vez tienen un mayor peso en el total de cartera
Cuando el Euribor 12 meses es negativo el porcentaje de préstamos a tipo fijo es el 0% de la cartera
La distribución entre préstamos a tipo fijo y variable no ha cambiado desde 2015
Feedback:
Según los datos de la AHE desde 2015 se incrementa el peso de los préstamos a tipo fijo, hasta un 12,6% en 2018
frente el 4,5% de diciembre de 2015
Pregunta 97
El ratio de precio de la vivienda sobre renta familiar depende de los siguientes factores:
La evolución de los tipos de interés
El número de hogares en España
El número de miembros del hogar con empleo
El plazo medio de la hipoteca
Feedback:
El ratio de precio de la vivienda sobre renta familiar es independiente de las condiciones financieras
Pregunta 98
La política remunerativa debe incorporar … (indique la respuesta correcta):
Medidas para generar más ventas.
Medidas para evitar los conflictos de interés
Medidas para generar más productividad
Medidas para evitar descansos innecesarios
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la ley reguladora de los contratos de crédito inmobiliario.
Formación ASIP
Página 26 de 31
659.02.28.85 [email protected]
La política remunerativa estará en consonancia con la estrategia empresarial, los objetivos, los valores y los intereses
a largo plazo del prestamista e incorporará medidas para evitar los conflictos de interés, en particular estableciendo
que la remuneración no dependa de la cantidad o de la proporción de solicitudes aceptadas
Pregunta 99
Una buena política remunerativa debe:
Motivar las prácticas leales sólo con respecto a la entidad prestamista y no con el cliente
Impulsar la comercialización agresiva de los préstamos inmobiliarios
Evitar asumir riesgos no tolerados para la entidad prestamista
Incentivar el riesgo asumido por la entidad prestamista
Feedback:
Por definición.
Pregunta 100
¿Es correcta una política remunerativa basada principalmente en el número de préstamos concedidos?:
Sí, porque es el principal cometido de un empleado de una entidad prestamista
Sí, si el bonus no es muy grande
Nunca
Sí, porque es el principal cometido de un empleado de una entidad prestamista
Feedback:
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la ley reguladora de los contratos de crédito inmobiliario.
Las políticas remunerativas deben evitar que alguno de los siguientes factores sea el de mayor ponderación en la
remuneración: un tipo determinado de contratos de préstamo, de tipos de interés o de servicios accesorios.
Pregunta 101
La inversión en vivienda es un componente del Producto Interior Bruto que:
Incluye los precios de la vivienda
Tiene un peso superior que la inversión en construcción
Forma parte la inversión en construcción
Tiene un peso superior al consumo privado
Feedback:
La inversión en vivienda es un componente del PIB que se incluye en la inversión en construcción.
Pregunta 102
Las compraventas de viviendas que publica el Ministerio de Fomento
Coinciden las los datos que publica el Ministerio de Industria
Las resoluciones judiciales Reflejan los datos del Registro de la propiedad
Recogen la información de las tasadoras
Recogen la cifra de compraventas escrituradas y tienen como fuente el Centro de Información Estadística
del Notariado
Feedback:
Por definición el Centro de Información de Estadística del Notariado es la fuente de las compraventas de viviendas
que publica el Ministerio de Fomento
Pregunta 103
La fase de expansión del ciclo inmobiliario residencial se caracteriza por:
La caída de los precios y el aumento de la oferta de vivienda
El aumento de los precios y la caída de la oferta de vivienda
El aumento de los precios y el aumento de la demanda de vivienda
La caída de los precios y el aumento de la demanda de vivienda
Feedback:
Por definición
Pregunta 104
La política remunerativa debe evitar:
Ninguna de las opciones planteadas es correcta.
Ofrecer incentivos para asumir más riesgos del tolerado por el prestamista.
Ofrecer incentivos que desmotiven a los empleados a hacer correctamente su trabajo.
Ofrecer incentivos que desmotiven a los empleados a hacer su trabajo de manera leal y transparente con
sus clientes.
Formación ASIP
Página 27 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Feedback
Por definición. Ver epígrafe: Normas de conducta en la ley reguladora de los contratos de crédito inmobiliario.
La política remunerativa será compatible con una gestión sana y eficaz del riesgo, promoverá este tipo de gestión y
no ofrecerá incentivos para asumir riesgos que rebasen el nivel de riesgo tolerado por el prestamista.
Pregunta 105
La escasez de suelo finalista en las zonas del centro de las ciudades provoca:
Subida de precios de la vivienda usada.
No tiene impacto en los precios de las viviendas usadas.
Abarata el precio de las viviendas usadas.
Que las viviendas usadas tengan un valor de tasación más elevado que las nuevas en la misma zona.
Feedback
Los precios de la vivienda usada se incrementan en las zonas donde escasea el suelo finalista porque la oferta de
viviendas nuevas es muy reducida. En la misma zona el precio de tasación de las viviendas nuevas es más elevado
que el de las usadas
Pregunta 106
La bajada del Euribor de los últimos años afecta indirectamente a las hipotecas a tipo fijo:
De ningún modo.
Aumentando los tipos fijos.
Bajando los tipos fijos.
Ninguna es correcta.
Feedback
La bajada del Euribor, presiona a la baja las hipotecas a tipo fijo como alternativa, aunque su impacto es menor
Pregunta 107
Si el Banco de España comprueba que una sucursal de un intermediario de crédito inmobiliario o un
intermediario de crédito inmobiliario en régimen de libre prestación de servicios establecido en España no
cumple con alguna de las obligaciones definidas por la norma:
Lo multará con 100.000 euros.
Le retirará la ficha bancaria.
Le retirará la licencia, en cualquier caso.
Le exigirá que ponga fin a la situación irregular.
Feedback
Por requerimiento de la norma.
Pregunta 108
El stock de viviendas en 2017:
Es el más elevado desde el inicio de la crisis en 2008.
Es el más reducido desde que se inició la recuperación del sector inmobiliario en 2014.
Es superior al millón de viviendas.
No se ha reducido porque han caído las compraventas.
Feedback
El stock de viviendas muestra una senda descendente desde el año 2011.
Pregunta 109
Los precios de compraventa de vivienda que publica el INE:
Son iguales que los valores de tasación
Son los precios declarados en escritura.
Son los precios de oferta.
Tienen como fuente el Colegio de Registradores.
Feedback:
Por definición los precios de compraventa del INE tienen como fuente los declarados en escritura pública que no
coinciden normalmente con los de tasación
Formación ASIP
Página 28 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 110
En la identificación del mercado objetivo del crédito inmobiliario son factores determinantes:
La evolución de la renta de los hogares británicos.
La edad de emancipación de los jóvenes españoles.
La creación neta de hogares en España.
Todas las opciones planteadas son correctas.
Feedback
El mercado objetivo del crédito inmobiliario está vinculado a la demanda de vivienda principal que procede de la
creación de hogares que pueden optar por viviendas en propiedad o en alquiler y la demanda de vivienda turística
que depende de la renta de los extranjeros
Pregunta 111
Desde el año 2009 y hasta el año 2017, el stock acumulado de vivienda en España ha:
Aumentado
Disminuido.
Multiplicado por 2.
Se ha mantenido estable.
Feedback:
Según el Ministerio de Fomento el Stock ha caido de forma constante en dicho periodo
Pregunta 112
El reconocimiento de un intermediario de crédito por la autoridad competente de su Estado miembro de
origen es válido:
Es válido en todo el territorio Nacional para la realización de las actividades y la prestación de los servicios
contemplados en el reconocimiento, sin necesidad de ulterior reconocimiento por las autoridades
competentes del Estado o Estados miembros de acogida, en cualquier caso.
No es válido en todo el territorio de la Unión para la realización de las actividades y la prestación de los
servicios contemplados en el reconocimiento, sin necesidad de ulterior reconocimiento por las autoridades
competentes del Estado o Estados miembros de acogida, en ningún caso.
Es válido en todo el territorio de la Unión para la realización de las actividades y la prestación de los
servicios contemplados en el reconocimiento, sin necesidad de ulterior reconocimiento por las autoridades
competentes del Estado o Estados miembros de acogida, en cualquier caso.
Es válido en todo el territorio de la Unión para la realización de las actividades y la prestación de los
servicios contemplados en el reconocimiento, sin necesidad de ulterior reconocimiento por las autoridades
competentes del Estado o Estados miembros de acogida, bajo ciertas premisas.
Feedback
La directiva 2014/17/UE así lo determina
Pregunta 113
El número de hogares que mayor crecimiento se espera es en aquellos en los que viva:
2 personas
1 persona.
3 personas.
4 personas.
Feedback:
En 2033 se sobrepasarían los 5,8 millones de hogares unipersonales (el 28,8% del total de hogares).
Pregunta 114
Los precios de la vivienda que publica el INE:
Tienen como finalidad servir como valor de tasación para establecer el ratio préstamo/valor de la garantía
(LTV)..
Recogen precios de oferta de vivienda que publican los portales inmobiliarios.
La fuente de la información son las empresas tasadoras.
Son precios de transacción o compraventa inscritos en el Registro de Transmisión de Bienes.
Feedback
Los precios de la vivienda se pueden aproximar por los valores de tasación (que publica el Ministerio de Fomento)
o de compraventa (que publica el INE en base a los datos del Registro de Transmisión de Bienes) o de los precios
de oferta (que publican las empresas que intermedian en el mercado
Formación ASIP
Página 29 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 113
La demanda de vivienda principal depende de los siguientes factores:
Las compraventas de extranjeros
El tamaño medio de hogar en España.
Los precios de las viviendas de alquiler en Alemania.
La tasa de paro británica.
Feedback:
La demanda de vivienda principal depende de factores demográficos como el aumento de la población, la creación
de hogares y el tamaño medio de hogar
Pregunta 114
La evolución del número de hipotecas concedidas refleja:
Una caída desde el año 2015.
Una aumento desde 2015 que ha provocado que se supere la cifra de hipotecas concedidas antes de la crisis.
Los préstamos con una antigüedad de menos de 12 meses reducen su peso en la cartera total.
Ninguna de las opciones planteadas es correcta.
Feedback
Desde 2014 se mantiene la senda de recuperación de la financiación hipotecaria tanto en términos de número de
hipotecas constituidas como de volumen de los nuevos préstamos concedidos para adquisición de inmuebles. Sin
embargo, no se han alcanzado los niveles previos a la crisis
Pregunta 115
Para la estimación del stock de viviendas no se tienen en cuenta:
Las viviendas terminadas corregidas de autopromociones, promociones de cooperativas y de
comunidades de propietarios
Las viviendas iniciadas en ese ejercicio.
El stock de vivienda del período anterior.
Las viviendas vendidas.
Feedback:
Por definición el stock de viviendas se estima como la cifra de viviendas terminadas excluyendo las de
autopromociones, cooperativas y comunidades de propietarios menos las viviendas vendidas y se agrega el stock
pendiente del ejercicio anterior
Pregunta 116
Según la LCCI ¿los intermediarios de crédito deberán informar al prestatario persona física sobre las
ganancias que obtendrán por la suscripción del crédito inmobiliario? (Indique la respuesta más correcta).
El intermediario deberá indicar al prestatario persona física la remuneración que le deberá abonar por
sus servicios, además de la comisión que percibirá del prestamista en caso de que exista.
El intermediario deberá informar al prestatario persona física sobre las comisiones que cobre al
prestamista por la operación.
Deberá indicar la remuneración que el prestatario persona física deba abonar al intermediario por sus
servicios.
Siempre deberán entregar información general sobre el cálculo de sus honorarios, para que el
prestatario persona física pueda valorar el coste de manera fácilmente comprensible.
Feedback
El intermediario deberá indicar al prestatario la remuneración que le deberá abonar por sus servicios. Además, si
percibiera adicionalmente una comisión del prestamista, deberá indicar la cuantía de la misma igualmente al
prestatario
Pregunta 117
Inés, intermediaria de crédito vinculada a una entidad bancaria ¿tiene la obligación de dar información
precontractual personalizada? No, al ser intermediaria vinculada.
Sí, porque sólo incumbe a los intermediarios de crédito vinculados.
Sí, porque dicha obligación incumbe a cualquier intermediario de crédito, sea vinculado o no.
No, porque sólo incumbe dicha obligación a los prestamistas y a sus representantes designados.
Formación ASIP
Página 30 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Feedback
Por definición. Ver epígrafe: INFORMACIÓN PRECONTRACTUAL PERSONALIZADA. Los prestamistas, los
intermediarios de crédito (tanto los vinculados como los no vinculados) o sus representantes designados deben
ofrecer al prestatario la información personalizada que necesite para:
• Comparar los préstamos disponibles en el mercado.
• Evaluar sus implicaciones.
• Tomar una decisión fundada sobre la conveniencia de celebrar o no un contrato de préstamo.
Pregunta 118
La rentabilidad del alquiler de viviendas: No depende del precio de las viviendas.
Desde 2014 ha aumentado en todas las provincias españolas.
Se reduce si bajan los precios de compra de la vivienda.
Aumenta si bajan los precios de compra de las viviendas y se mantienen los precios de alquiler.
Feedback
La rentabilidad del alquiler se estima como el ratio de alquiler sobre precio de la vivienda por lo que se reduce si
suben los precios de compra. En Madrid y Barcelona se ha reducido desde 2014.
Pregunta 119
El Euribor de referencia para la mayor parte de las hipotecas a tipo variable es el Euribor: A 9 meses.
A 12 meses.
A 1 mes.
A 6 meses.
Feedback
El Euribor a 12 meses es sobre el que están concebidas la mayor parte de las hipotecas a tipo variable en España.
Pregunta 120
En aquellos casos en que se desee destinar un inmueble a una actividad calificada como potencialmente
molesta, será necesaria (Indique la respuesta más correcta. Sólo la licencia de actividad.
Tanto la licencia de actividad como la licencia de apertura o puesta en
funcionamiento.
Sólo la Licencia de Primera Ocupación.
Todas las opciones planteadas son correctas.
Feedback
En aquellos casos en que se desee destinar un inmueble a una actividad calificada como potencialmente molesta,
nociva, insalubre y/o peligrosa, será necesaria la licencia de apertura y/o puesta en funcionamiento previa licencia
de actividad.
Pregunta 121
En períodos de descenso de las ventas de vivienda y aumento de los precios diremos que estamos en una fase
de:
Desaceleración.
Estabilización.
Expansión.
Contracción.
Feedback
En la fase de desaceleración del mercado residencial las ventas caen pero todavía están subiendo los precios.
Formación ASIP
Página 31 de 31
659.02.28.85 [email protected]
Pregunta 122
Las ventas de viviendas se pueden aproximar por las transmisiones de viviendas nueva y usada que publica
el INE y que reflejan en 2018:
Un mayor peso de la vivienda usada que de las viviendas nuevas.
Todas las ventas son de viviendas usadas.
La proporción de las viviendas nuevas y usadas en las ventas de viviendas es la misma.
La ventas de viviendas nuevas representan un peso superior al de las viviendas usadas.
Feedback:
El 90% de las transacciones ha provenido de vivienda usada.