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Hoja1No. 1 INVERSION EN OBRAS FISICASDETALLE DE
INVERSIONCANTIDADCOSTO UNITARIOCOSTO TOTALPuerta de
Vaivn1800,000800,000Divisin
modular1480,000480,000Luces443,000172,000Cenefa
(Cuartos)47,50030,000Pintura412,00048,000Mano de obra
(das)320,00060,000Total1,590,000No. 2 INVERSION EN MAQUINARIA Y
EQUIPO DE PRODUCCINDETALLE DE INVERSIN INVERSIONESCANTIDADCOSTO
UNITARIOCOSTO TOTALVIDA UTIL (aos)Maquinaria
multiuso1400,564400,56410
SISTEMAS-4: Vida tilConstrucciones y edificaciones: 20
aosMaquinaria y equipo: 10 aosVehculos: 5 aosEquipo de computacin,
herramientas: 5 aos
Maquinaria semi
industrial11,500,0211,500,02110Fileteadora1715,705715,70510Herramientas150,80050,8005Software1300,000300,0005Computador11,621,5001,621,5005Impresora1220,820220,8205Aire
Acondicionado1800,000800,0005Plancha129,89029,8905Total5,639,300No.
3 INVERSION DE HERRAMIENTAS DETALLE DE INVERSIN CANTIDADCOSTO
UNITARIOCOSTO TOTALVIDA UTIL (aos)Tijeras 7
pulgadas125,00025,0005Tijeras 5 1/2 Pulgadas120,00020,0005Tijeras
para papel14,0004,0005Tijeras pulidora36001,8005Total50,800 No. 4
INVERSIN EN MUEBLES, ENSERES Y EQUIPOS DE ADMINISTRACINDETALLE DE
INVERSIONCANTIDADCOSTO UNITARIOCOSTO TOTALVIDA UTIL (aos)Escritorio
Tipo gerencia1300,000300,00010Escritorio Tipo
secretaria1300,000300,00010Escritorio
auxiliar1150,000150,00010Horno
microondas1100,000100,00010Archivador1120,000120,00010Extintor270,000140,00010Vitrinas1187,560187,56010Mesa
cortadora1110,000110,00010Mesa de planchar150,90050,90010Sillas
operarias255,000110,00010Sillas tipo
sala1214,000168,00010Total1,736,460 No. 5 INVERSION EN ACTIVOS
INTANGIBLESDETALLE DE INVERSIONCOSTOESTUDIO DE PREFACTIBILIDAD
(42.85714%)300,000ESTUDIO DE FACTIBILIDAD
(57.14286%)400,000LICENCIAS442,520GASTOS DE
ORGANIZACIN250,000MONTAJE Y PUESTA EN MARCHA220,000ENTRENAMIENTO DE
PERSONAL163,000IMPREVISTOS177,552TOTAL GASTOS
PREOPERATIVOS1,953,072No. 6 COSTO MANO DE OBRACARGOREMUNERACIN
MENSUALREMUNERACIN ANUALPRESTACIONES SOCIALESPRIMER AOOPERARIA DE
PATRONA500,0006,000,0003,232,5009,232,500OPERARIA DE
CONFECCION500,0006,000,0003,232,5009,232,500Subtotal_12,000,0006,465,00018,465,000Subtotal_12,000,0006,465,00018,465,000No.
7 PORCENTAJES UTILIZADOS PARA PRESTACIONES SOCIALES Y
APORTES%ITEM9ICBF, SENA Y
CAJA8.33CESANTIAS8.33PRIMAS4.17VACACIONES8.5SALUD12PENSIONES1.045RIESGOS0.5DOTACION1TRANSPORTE1INTERESES
CESANTIAS53.875TOTALNo. 8 COSTOS DE MATERIALES (primer ao de
operaciones)MATERIALUNIDAD DE MEDIDACANTIDADCOSTO UNITARIOTOTAL
AO
SISTEMAS-4: Estudio Tcnico: Tener en cuenta los materiales directos
e indirectos que el proyecto requiere para realizar el proceso
productivo.
A. MATERIALES DIRECTOSTelametros 1,62018,00029,160,000Interlnmetros 540700378,000Cierresunidades3001,068320,400Hilotubinos1620500810,000Cauchosmetros 534105,340Botonesunidades6408100640,800Brochesunidades16085080,400Adornospor prenda10801,5001,620,000Forrosmetros 10684,0004,272,000Diseoprenda108018,00019,440,000
Subtotal Materiales Directos56,726,940
B. MATERIALES INDIRECTOS
PapelPliego1620100162,000LpizCaja26,00012,000TizaUnidad107007,000AceiteFrasco 80c.c64,50027,000Subtotal Materiales Indirectos208,000
TOTAL56,934,940No. 9 COSTO DE SERVICIO (primer ao)SERVICIOMEDIDACANTIDADCOSTO UNITARIOTOTAL AOEnerga ElctricaKw_ hora7,2003502,520,000Alumbrado pblicoCargo fijo129,500114,000AseoCargo fijo1233,900406,800AcueductoMts32402,500600,000TelfonoPromedio12120,0001,440,000Mantenimiento EquipoBimensual625,000150,000ArrendamientoMensual12500,0006,000,000
TOTAL11,230,800No. 10 GASTOS POR DEPRECIACIN ACTIVOS DE PRODUCCINACTIVOVIDA UTILCOSTO ACTIVODEPRECIACION ANUALVALOR RESIDUAL12345Maquinaria multiuso10400,56440,05640,05640,05640,05640,056200,282Maquinaria semi industrial101,500,021150,002150,002150,002150,002150,002750,011Fileteadora10715,70571,57171,57171,57171,57171,571357,853Herramientas550,80010,16010,16010,16010,16010,1600Software5300,00060,00060,00060,00060,00060,0000Computador51,621,500324,300324,300324,300324,300324,3000Impresora5220,82044,16444,16444,16444,16444,1640Aire Acondicionado10800,00080,00080,00080,00080,00080,000400,000Plancha529,8905,9785,9785,9785,9785,9780TOTAL ACTIVOS DE PRODUCCION786,232786,232786,232786,232786,2321,708,145
No. 11 GASTOS POR DEPRECIACIN ACTIVOS DE ADMINISTRACINACTIVOVIDA UTILCOSTO ACTIVODEPRECIACION ANUALVALOR RESIDUAL12345Activos de Administracin101,736,460173,646173,646173,646173,646173,646868,230Total activos de administracin1,736,460173,646173,646173,646173,646173,646868,230No. 12 REMUNERACIN AL PERSONAL ADMINISTRATIVOCARGOREMUNERACIN MENSUALREMUNERACIN ANUALPRESTACIONES SOCIALESAOS 1B. ADMINISTRACIONGERENTE GENERAL 700,0008,400,0004,525,50012,925,500SECRETARIA RECEPCIONISTA500,0006,000,0003,232,5009,232,500CONTADOR (HONORARIOS)350,0004,200,00004,200,000OFICIOS VARIOS MEDIO TIEMPO250,0003,000,0001,616,2504,616,250
subtotal1,800,00021,600,0009,374,25030,974,250No. 13 OTROS GASTOS ADMINISTRATIVOSSERVICIOUNIDAD DE MEDIDACANTIDADCOSTO UNITARIOTOTAL AO 1tiles y papeleraao1250,000250,000Servicios pblicosao1436,009436,009Cafeteraao1125,000125,000
TOTAL811,009No 14. AMORTIZACION A GASTOS DIFERIDOSACTIVO INTANGIBLE PLAZO (en aos) AMORTIZACINCOSTO DEL ACTIVOVALOR AMORTIZACION ANUAL12345
Gastos preoperativos51,953,072390,614390,614390,614390,614390,614
AMORTIZAR390,614390,614390,614390,614390,614
ACTIVO INTANGIBLE PLAZO (en aos) AMORTIZACINCOSTO DEL ACTIVOVALOR AMORTIZACION ANUAL12345
Amortizacin en cifras fsicas51,590,000318,000318,000318,000318,000318,000
TOTAL A AMORTIZAR318,000318,000318,000318,000318,000
TOTAL AMORTIZACION ANUAL3,543,072708,614708,614708,614708,614708,614
No 15. Gastos de venta (primer ao de operaciones).
SISTEMAS-4: Rubros necesarios, para dar a conocer el producto, ej.
Pagos al personal de ventas, gastos de distribucin, gastos
publicitarios y de promocin.
SERVICIO UNIDAD DE MEDIDACANTIDAD COSTO UNITARIO AO 1
PublicidadMES12$ 300,000$ 3,600,000TransporteMES12$ 37,000$ 444,000
TOTAL$ 4,044,000
No. 16 DISTRIBUCION DE COSTOSCOSTO COSTO FIJO COSTO VARIABLECosto de ProduccinMano de Obra directa $ 18,465,000Mano de obra indirecta $ -Materiales directos$ 56,726,940Materiales indirectos $ 208,000Depreciacin$ 786,231Servicios $ 11,230,800Mantenimiento $ -$ -Subtotal $ 786,231$ 86,630,740
Gastos de AdministracinSueldos y prestaciones $ 30,974,250Otros gastos $ 811,009Pre operativos $ 708,614Depreciacin $ 173,646Subtotal $ 32,667,519
Gastos de VentasPublicidad, promocin, transportes $ 4,044,000Sueldos y prestaciones $ -Depreciacin $ -Subtotal $ 4,044,000
TOTAL $ 37,497,750$ 86,630,740COSTOS TOTALES $ 124,128,490
precio de venta$ 125,000Lo da el ejerciciounidades a producir1,080en el aoCosto fijo37,497,750Costo variable total86,630,740Costo variable unitario$ 80,213.65Qo (pto equilibrio)$ 837N0 17 Datos agrupados para calcular punto de equilibrio.UNIDADESCOSTO FIJOCOSTO VARIABLECOSTO TOTALINGRESO TOTAL0$ 37,497,7500$ 37,497,750$ 0400$ 37,497,750$ 32,085,459$ 69,583,210$ 50,000,000800$ 37,497,750$ 64,170,919$ 101,668,669$ 100,000,0001200$ 37,497,750$ 96,256,378$ 133,754,128$ 150,000,0001600$ 37,497,750$ 128,341,837$ 165,839,587$ 200,000,0002000$ 37,497,750$ 160,427,296$ 197,925,047$ 250,000,000
ejemplo punto de equilibrio varias lineasNo 18 Clculo del punto de equilibrio en varias lneas.ACTIVIDADESABCPARTICIPACION40%35%25%PRECIO DE VENTAS4,0003,0005,000COSTOS VARIABLES1,6001,3003,000MARGEN DE CONTRIBUCION2,4001,7002,000COSTOS FIJOS SON:$ 160,000,600Margen de contribucin promedio ponderado
(2400*0,4)+(1700*0.35)+(2000*0.25)=960+595+500=2055Margen de contribucin promedio ponderado2,055
Aplicando la formulaQo = Costos Fijos /Margen de ContribucinQo= 1.600.600/2055=$ 77,859Este valor se relaciona con los porcentajes de participacin de cada lnea
Linea A$ 77,8590.4$ 31,144Linea B$ 77,8590.35$ 27,251Linea C$ 77,8590.25$ 19,465TOTAL$ 77,859
No 19 Comprobacin del punto de equilibrioDESCRIPCIONABC
VENTAS124,574,67681,752,13197,323,966COSTOS VARIABLES49,829,87135,425,92458,394,380MARGEN DE CONTRIBUCION74,744,80646,326,20838,929,586TOTAL DE VENTAS303,650,774TOTAL DE COSTOS VARIABLES143,650,174TOTAL MARGEN DE CONTRIBUCION160,000,600COSTOS FIJOS$ 160,000,600UTILIDAD$ 0No 20 Determinacin del punto de equilibrio en pesosPRODUCTOSABCTOTALES
Unidades31,14427,25119,46577,859Ingresos124,574,67681,752,13197,323,966303,650,774Costo Variable por unidad1,6001,3003,0005,900% en pesos41%27%32%100%Calculo del volumen del punto de equilibrio global en pesosCM% = Contribucin marginal total/Ingresos totalesCM%= 143.650.400/300.350.774+A327=0.473076923147%X=CF/CM%=16.000.600/0.47$ 340,426,809No21 Comprobacin del punto de equilibrio en pesos.ITEMSABCTOTALESIngresos124,574,67681,752,13197,323,966303,650,774Costos variables49,829,87135,425,92458,394,380Contribucin Marginal en Pesos74,744,80646,326,20838,929,586Contribucin Marginal en %60%57%40%Total en Ingresos303,650,774Total de costos variables143,650,174Total de margen de contribucin160,000,600Total de Porcentaje47%No 22 Distribucin en pesos del punto de equilibrio.PRODUCTOSABCTOTALESMezcla Conformada41%27%32%100%Ingresos139,662,28091,653,372109,111,157340,426,809Hasta aqu ejemplo de punto de equilibrio en varios lneasNo 23 Programa de inversin fija del proyecto.AOSCONCEPTOS012345Activos fijos y tangiblesMaquinaria y Equipo$ 5,639,300Mobiliario y decoracin$ -Muebles y Equipo de Oficina$ 1,736,460SUBTOTAL$ 7,375,760ACTIVOS DIFERIDOSAdecuaciones ,obras fsicas$ 1,590,000Gastos preoperativos$ 1,953,072SUBTOTAL$ 3,543,072TOTAL INVERSION FIJA$ 10,918,832No 24 Costos Operacionalesgastos de produccingastos adminiatrativosCONCEPTOAO materias primas56,726,940Sueldos y prestaciones30,974,2501Mano de obra directa18,465,000Servicios varios811,009Ctos indirectos de fabricacin12,225,031Depreciacin173,646Gastos de produccin$ 87,416,971Total87,416,971Amort diferidos708,614Gastos Administrativos$ 32,667,519Total32,667,519Gastos de venta$ 4,044,000
Total Costos Operacionales$ 124,128,490
CALCULO DEL CAPITAL DE TRABAJO ICT= CO (COPD)Ver modulo del cursoTotal costos operacionales$ 124,128,490(-) depreciacin($ 959,877)se resta 1 para igualar al resultado del mdulo, la diferencia es por decimales(-) amort diferidos($ 708,614)(=) Costo operacional anual$ 122,459,999COPA
COPD (Costo operacional diario) = COPA/360COPD =$ 340,167Capital de trabajo$ 10,205,000
PROYECCION CAPITAL DE TRABAJO TERMINOS CONSTANTESP= F/(1+I)^nF$ 10,205,000i$ 0.0645la inflacinn$ 1un aoP$ 9,586,660Diferencia$ 618,340
N0 25 Capital de trabajo trminos constantes
Sin incremento en produccinDETALLEAOS01234CAPITAL DE TRABAJO$ 10,205,000$ 618,340$ 618,340$ 618,340$ 618,340$ -TOTAL INVERSION$ 10,205,000$ 618,340$ 618,340$ 618,340$ 618,340No 26 Inversin de capital de trabajo (trminos constantes).
Con incremento en produccinDETALLEAOS01234CAPITAL DE TRABAJO$ 10,205,000$ 618,340$ 618,340$ 618,340$ 618,340Incremento Valor en la produccin$ 432,881$ 432,881$ 432,881$ 26,229$ 52,458TOTAL INVERSION$ 10,205,000$ 618,340$ 1,051,221$ 1,077,450$ 1,103,679
Calculo del capital de trabajo a terminos corrientesinflacin$ 0.0645Incremento ao 2$ 658,223incremento ao 3$ 700,678incremento ao 4$ 745,872incremento ao 5$ 793,980
No 27 Inversion en Capital de trabajo , sin incremento en produccionDETALLEAOS01234CAPITAL DE TRABAJO$ 10,205,000$ 658,223$ 700,678$ 745,872$ 793,980
Incremento de produccin anual$ 432,881Incremento capital trabajo1$ 1,119,024Diferencia$ 460,802Incremento capital trabajo2$ 1,191,201$ 490,524Incremento capital trabajo3$ 1,268,034$ 522,162Incremento capital trabajo4$ 1,349,822$ 555,842
No 28 Inversin de capital de trabajo con incremento en produccinDETALLEAOS01234CAPITAL DE TRABAJO$ 10,205,000$ 658,223$ 700,678$ 745,872$ 793,980Incremento En Capital de trabajo$ 460,802$ 490,524$ 522,162$ 555,842
TOTAL INVERSION$ 10,205,000$ 1,119,024$ 1,191,201$ 1,268,034$ 1,349,822
N0 29. PRESUPUESTO DE CAPITAL DE TRABAJO PUNTO DE VISTA
CONTABLE(Terminos constantes) con incremento de
produccinAOSCONCEPTO01234ActivosCorrientes de caja y
bancos5,010,422
Invitado: Datos obtenido de balance general
5,628,8526,247,1926,865,5327,483,872Cuentas por cobrar inventarios5,194,5785,194,5785,627,4596,086,5696,571,908TOTAL ACTIVOS CORRIENTES10,205,00010,823,43011,874,65112,952,10114,055,780
Pasivos0.00.00.00.00.0Corrientes cuentas por pagar00000
Capital de Trabajo10,205,00010,823,43011,874,65112,952,10114,055,780
Incremento de capital de trabajo10,205,000618,4301,051,2211,077,4501,103,679programa de inversin terminos constantesInversin obras fisicas1,590,000inversin en maquinaria y equipo5,639,300inversin mueble y enseres equipos1,736,460inversion intangibles1,953,072total inversin10,918,832Capital de trabajo$ 10,205,000N0. 30 PROGRAMA DE INVERSIONES (trminos constantes)AOSCONCEPTO01234Inversin fija-10,918,832Capital de trabajo-10,205,000-618,430-618,430-618,430-618,430
TOTAL DE INVERSIONES-21,123,832-618,430-618,430-618,430-618,430No. 31 CUADRO VALOR RESISUAL ACTIVOS ALFINAL DEL PERIODO DE EVALUACIN (Trminos constantes)AOSCONCEPTO012345Otros activos produccin1,708,145Activos administrativos868,230Activos de ventas_Activos de distribucin_Subtotal valor residualActivos fijos 2,576,375Capital de trabajo12,678,72015,255,095TOTAL VALOR RESIDUAL15,255,095
No. 32 PRESUPUESTO DE COSTOS DE PRODUCCION (trminos constantes)AOSCONCEPTO0123451. Costos DirectosMateriales Directos56,726,94060,385,82860,385,82860,385,82860,385,82860,385,828Mano de Obra Directa18,465,00018,465,00018,465,00018,465,00018,465,00018,465,000Deprecin786,231786,231786,231786,231786,231786,231
Subtotal Costos Directos75,978,17179,637,05979,637,05979,637,05979,637,05979,637,059
2. Gastos Generales de produccin208,000221,416221,416221,416221,416221,416Materiales Indirectos______Mano de obra indirectaServicios y otros$ 11,230,800$ 11,955,187$ 11,955,187$ 11,955,187$ 11,955,187$ 11,955,187
Subtotal Gastos generales de produccin11,438,80012,176,60312,176,60312,176,60312,176,60312,176,603
TOTAL COSTOS DE PRODUCCIN87,416,97191,813,66191,813,66191,813,66191,813,66191,813,661No. 33 PRESUPUESTO DE GASTOS DE ADMINISTRACIN (Trminos constantes)AOSCONCEPTO12345Sueldos y prestaciones30,974,25030,974,25030,974,25030,974,25030,974,250Pagos de servicios varios811,009811,009811,009811,009811,009Otros egresos_____Depreciacin173,646173,646173,646173,646173,646Amortizacin diferidos708,614708,614708,614708,614708,614
TOTAL GASTOS DE ADMINISTRACIN32,667,51932,667,51932,667,51932,667,51932,667,519No. 34 PRESUPUESTO DE GASTOS DE VENTAS TOTAL AOCONCEPTO12345Publicidad3,600,0003,600,0003,600,0003,600,0003,600,000Transporte444,000444,000444,000444,000444,000TOTAL GASTOS VENTA4,044,0004,044,0004,044,0004,044,0004,044,000No. 35 PROGRAMACION DE COSTOS OPERACIONALES (Trminos constantes)AOSCONCEPTO12345Costos de produccion87,416,97191,813,66191,813,66191,813,66191,813,6614,396,690Gastos administrativos32,667,51932,667,51932,667,51932,667,51932,667,519Gastos de venta4,044,0004,044,0004,044,0004,044,0004,044,000TOTAL COSTOS OPERACIONALES124,128,490128,525,181128,525,181128,525,181128,525,181No. 36 FLUJO NETO DE INVERSIONES SIN FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)AOSCONCEPTO012345Inversin Fija-10,918,832Capital de trabajo-10,205,000-645,606-645,606-645,606-645,60612,678,358Valor Residual2,576,375Flujo Neto de Inversin-21,123,832-645,606-645,606-645,606-645,60615,254,733
No. 37 PROGRAMA DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO AOSCONCEPTOFUENTES012345Activos Fijos TangiblesMaquinaria y equipoPr-5,639,300Mobiliario y decoracinPr_Muebles y equipos de oficinaPr-1,736,460-7,375,760Activos DiferidosGastos preoperacionalesPr-1,953,072Obras fsicas instalacinPr-1,590,000Capital de trabajoCr y Pr-10,205,000-618,430-618,430-618,430-618,430
TOTAL INVERSIONES-21,123,832-618,340-618,340-618,340-618,340
No 38 PROGRAMA DE AMORTIZACION DE CREDITO (Trminos Constantes)PERIODOPAGO ANUAL AINTERESES SOBRE SALDOS 0,2387VALOR DISPONIBLE PARA AMORTIZARSALDOS A FINAL DEL AODATOSI=23.87%EAP=-9,908,430N=5AOSA=3,599,372TABLA DE AMORTIZACION DE CREDITOCUOTASALDO INICIALINTERESABONO CAPITALVALOR CUOTASALDO FINAL19,908,4302,365,1421,234,2303,599,3728,674,20028,674,2002,070,5321,528,8413,599,3727,145,36037,145,3601,705,5971,893,7753,599,3725,251,58545,251,5851,253,5532,345,8193,599,3722,905,76652,905,766693,6062,905,7663,599,3720
Deflactacin de los intereses
P=F/(1+i)^nP=F/(1+0,0645)^1P= Valor presente de los interesesF= Valor a deflactarI=Tasa de inflacinn= Nmero de aos transcurridos con respecto a cero
$2,365,412/1,06452,221,8342,070,532/(1+0,0645)^21,827,2191,705,597/(1+0,0645)^31,413,9671,253,597/(1+0,0645)^4976,248696,606/(1+0,0645)^5507,440
Deflactacin de amortizacin de capital
P= 1,234,230/((1+0,0645)^11,159,446P= 1,528,841/(1+0,0645)^21,349,183P=1,893,775/(1+0,0645)^31,569,970P=2,345,819/(1+0,0645)^41,826,888P=2,905,766/(1+0,0645)^52,125,848
No. 39 Datos deflactados de intereses y amortizacin de capitalDatos deflactados de intereses y amortizacin de capitalAos12345Intereses2,221,8341,827,2191,413,967976,248507,440Capital1,159,4461,349,1831,569,9701,826,8882,125,848
No. 40 FLUJO NETO DE OPERACIN SIN FINANCIAMIENTO (Trminos
constantes)AOSCONCEPTO12345Total ingresos135,000,000
Invitado: Es el valor en ventas que proyecta la empresa vender 1080
unidades a 125,000 c/u143,707,500
Invitado: Las ventas se aumentan segn el parametro de ibflacin,
para este caso143,707,500143,707,500143,707,500Total costos
operacionales124,128,490128,525,181128,525,181128,525,181128,525,181
Utilidad operacional10,871,51015,182,31915,182,31915,182,31915,182,319Menos impuestos3,587,5985,010,1655,010,1655,010,1655,010,165
Utilidad Neta7,283,91110,172,15410,172,15410,172,15410,172,154Ms depreciacin959,877959,877959,877959,877959,877Ms Amortizacin de Diferidos708,614708,614708,614708,614708,614
FLUJO NETO DE OPERACIN SIN FINANCIAMIENTO8,952,40311,840,64511,840,64511,840,64511,840,645No. 41 FLUJO FINANCIERO NETO DEL PROYECTO SIN FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)remitase al modulo para verificar calculo de valoresAOSCONCEPTO012345Flujo neto de inversin-21,123,832-618,340-618,340-618,340-618,34015,254,733Flujo neto de opracin8,952,40311,840,64511,840,64511,840,64511,840,645
Flujo financiero neto del proyecto sin financiamiento-21,123,8328,334,06311,222,30511,222,30511,222,305No. 42 FLUJO NETO DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)AOSCONCEPTO012345Inversin fija-10,918,832Intereses durante la implementacin__Capital de trabajo-10,205,000-618,340-618,340-618,340-618,340-12,678,360
Valor residual
Flujo Neto de Inversin-21,123,832-618,340-618,340-618,340-618,340-12,678,360No. 43 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)AOSCONCEPTO12345Total ingresos Operacionales135,000,000143,707,500143,707,500143,707,500143,707,500Menos costos operacionales124,128,490128,525,181128,525,181128,525,181128,525,181
Utilidad operacional10,871,51015,182,31915,182,31915,182,31915,182,319Menos Gastos Financieros2,221,8341,827,2191,413,967976,248507,440
Utilidad Gravable8,649,67613,355,10013,768,35214,206,07114,674,879Menos impuestos2,854,3934,407,1834,543,5564,688,0034,842,710
Utilidad Neta5,795,2838,947,9179,224,7969,518,0689,832,169Ms depreciacin959,877959,877959,877959,877959,877Ms Amortizacin de Diferidos708,614708,614708,614708,614708,614
Flujo Neto de Operacin7,463,77410,616,40910,893,28711,170,16511,447,043No. 44 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Trminos constantes)AOSCONCEPTO012345Flujo neto de inversin-21,123,832-618,340-618,340-618,340-618,34012,678,358Flujo neto de operacin7,463,77410,616,40910,893,28711,170,16511,447,043
Flujo financiero neto del proyecto del proyecto con financiamiento-21,123,8326,845,4349,998,06910,274,94710,568,22024,179,019N0. 45 FLUJO NETO DE INVERSIONES PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)AOSCONCEPTO012345
Inversion fija-10,918,832Interes durante la implementacin_Capital de trabajo-10,205,000-618,340-618,340-618,340-618,34012,678,360
Valor residual2,576,375
Crdito9,908,430
Amortizacin Crdito-1,159,446-1,349,183-1,569,970-1,826,888-2,125,848
Flujo Neto de inversin-11,215,402-1,777,786-1,967,523-2,188,310-2,445,22813,128,887N0. 46 FLUJO NETO DE OPERACIONES PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)AOSCONCEPTO12345Total ingresos135,000,000143,707,500143,707,500143,707,500143,707,500Menos costos operacionales124,128,490128,525,181128,525,181128,525,181128,525,181
Utilidad operacional10,871,51015,182,31915,182,31915,182,31915,182,319Menos gastos financieros2,221,8341,827,2191,569,970976,248507,440
Utilidad Gravable8,649,67613,355,10013,612,34914,206,07114,674,879Menos impuestos2,854,3934,407,1834,492,0754,688,0034,842,710
Utilidad Neta5,795,2838,947,9179,120,2749,518,0689,832,169Ms Depreciacin959,877959,877959,877959,877959,877Ms Amortizacin de Diferidos708,614708,614708,614708,614708,614
FLUJO NETO DE OPERACIN7,463,77410,616,40910,788,76511,186,55911,500,660N0. 47 FLUJO FINANCIERO NETO PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)AOSCONCEPTO012345Flujo neto de inversin-11,215,402-1,777,786-1,967,523-2,188,310-2,445,22813,128,887Flujo neto de operacin7,463,77410,616,40910,788,76511,186,55911,500,660
Flujo financiero neto del proyecto-11,215,4025,685,9888,648,8868,600,4558,741,33124,629,547N0. 48 FLUJO DE FONDOS PARA EL INVERSIONISTA (Trminos constantes)INVERSIONESIMPLEMENTACION OPERACIN (AOS)012345Activos fijos tangibles-7,375,760Gastos preoperativos-1,953,072Intereses implementacin-1,590,000Capital de trabajo-10,205,000-618,340-618,340-618,340-618,340_
Inversin Total-21,123,832-618,340-618,340-618,340-618,340_Crditos para inversin en activos fijos9,908,430
Inversin Neta-11,215,402-618,340-618,340-618,340-618,3400Amortizacin crditos-1,159,446-1,349,183-1,569,970-1,826,888-2,125,848Valor Residual_Capital de trabajo12,678,360Activos fijos2,576,375
Flujo neto de inversores-11,215,402-1,777,786-1,967,523-2,188,310-2,445,22813,128,887OPERACINIngresos:Ventas135,000,000143,707,500143,707,500143,707,500143,707,500Total ingresos135,000,000143,707,500143,707,500143,707,500143,707,500CostosCosto de Produccin87,416,97191,813,66191,813,66191,813,66191,813,661Gastos de Administracin32,667,51932,667,51932,667,51932,667,51932,667,519Gastos de Venta4,044,0004,044,0004,044,0004,044,0004,044,000Total costos operacionales124,128,490128,525,181128,525,181128,525,181128,525,181Utilidad Operacional10,871,51015,182,31915,182,31915,182,31915,182,319Gastos financieros2,221,8341,827,2191,413,967976,248507,440Utilidad Gravable8,649,67613,355,10013,768,35214,206,07114,674,879Impuestos-2,854,393-4,407,183-4,543,556-4,688,003-4,842,710Utilidad Neta5,795,2838,947,9179,224,7969,518,0689,832,169Depreciaciones959,877959,877959,877959,877959,877Amortizacin diferidos708,614708,614708,614708,614708,614Flujo neto de operacin7,463,77410,616,40910,893,28711,186,55911,500,661
FLUJO DE FONDOS PARA EL INVERSIONISTA-11,215,4025,685,9888,648,8868,704,9778,741,33124,629,548
ESTUDIO FINANCIERO
Proyecto de Planta Purificadora de Agua
PUNTO DE EQUILIBRIO: Punto en el cual los ingresos totales son iguales a los costos totales, la empresa no obtiene ni utilidad ni perdida.Para su clculo hay que tener determinados los cotos fijos y variable.
C Fijos. Se presentan en igual magnitud y valor independiente de los niveles de produccin de la empresa. Ej. Depreciacin, Gastos de Admionitracin como arrendamiento, sueldos del personal administrativo.
C. Variables. Presentan vaiacin ante cambios en los niveles de produccin. Ej. Materiales directos e indirectos, servicios asociados a la planta de produccin, Mano de obra directa (operarios, supervisores de produccin)
Qo = Costos Fijos Precio de Venta-Costo de Venta unitario
Hoja2Inversin obras fisicas1590000inversin en maquinaria y equipo5639300inversin mueble y enseres equipos1736460inversion intangibles1953072109188320
Hoja3