CRISIS INMOBILIARIA Y CONSTRUCCIÓNClaves para la comprensión

Rafael RomeroeconomistaPresidenteCámara de Contratistas de Obras de Cataluña

Madrid 18 de junio 2008

EVOLUCIÓN DEL P.I.B.tasas anuales de variación en volumen

3,9%

3,6%

3,8%3,9%

3,6%

3,3%

3,1%

2,4%

4,5%

4,7%

5,0%

2,7%

2,0%

2,5%

3,0%

3,5%

4,0%

4,5%

5,0%

5,5%

1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

PIB, FBCF Y FBCF CONSTRUCCIÓNtasas de variación anual en volumen

-5%

-3%

-1%

1%

3%

5%

7%

9%

11%

13%

15%

1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

PIB FBCF Construcción Vivienda Otras Construc

PIB, FBCF Y FBCF EN CONSTRUCCIÓNNúmeros Índice, base 2000 = 100, en volumen

PIBFBCF

Construcción

Vivienda

Otras Construc

100

105

110

115

120

125

130

135

140

145

150

155

160

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

PIB FBCF Construcción Vivienda Otras Construc

PIB, FBCF Y FBCF CONSTRUCCIÓN PIB, FBCF Y FBCF CONSTRUCCIÓNen millones € constantes 2000 % variación anual, en volumen

Construc Otras Construc OtrasPIB FBCF ción Vivienda Construc PIB FBCF ción Vivienda Construc

1995 515.405 115.257 66.684 24.640 42.0441996 527.862 118.247 65.573 27.680 37.893 2,4% 2,6% -1,7% 12,3% -9,9% 19961997 548.284 124.200 66.936 28.289 38.647 3,9% 5,0% 2,1% 2,2% 2,0% 19971998 572.782 138.262 72.198 31.369 40.830 4,5% 11,3% 7,9% 10,9% 5,6% 19981999 599.966 152.699 79.144 34.944 44.200 4,7% 10,4% 9,6% 11,4% 8,3% 19992000 630.263 162.806 83.890 38.560 45.330 5,0% 6,6% 6,0% 10,3% 2,6% 20002001 653.255 170.620 90.266 41.465 48.801 3,6% 4,8% 7,6% 7,5% 7,7% 20012002 670.920 176.400 95.902 44.347 51.555 2,7% 3,4% 6,2% 7,0% 5,6% 20022003 691.695 186.724 101.793 48.459 53.335 3,1% 5,9% 6,1% 9,3% 3,5% 20032004 714.291 196.176 107.290 51.310 55.981 3,3% 5,1% 5,4% 5,9% 5,0% 20042005 740.129 209.690 113.825 54.338 59.487 3,6% 6,9% 6,1% 5,9% 6,3% 20052006 768.700 223.975 120.605 57.828 62.776 3,9% 6,8% 6,0% 6,4% 5,5% 20062007 798.105 237.190 125.556 59.609 65.947 3,8% 5,9% 4,1% 3,1% 5,1% 2007

fuente: Contabilidad Nacional de España, Instituto Nacional de Estadística (CNE-INE)

INDICE DE PRODUCCIÓN DEL SECTOR DE LA CONSTRUCCIÓN FBCF CONSTRUCCIÓNbase 2000 = 100 base 2000 = 100fuente: Eurostat fuente: Contabilidad Nacional de España (CNE-INE)

TOTAL Edifi Obra TOTAL Otrasaño Const cación Civil Total Edif O Civil Const Vivienda Const Total Edif O Civil año

1995 77,70 70,16 93,33 79,84 63,90 92,75 19951996 76,51 72,56 85,61 -1,5% 3,4% -8,3% 78,26 71,78 83,59 -2,0% 12,3% -9,9% 19961997 78,59 76,56 84,29 2,7% 5,5% -1,5% 79,89 73,36 85,26 2,1% 2,2% 2,0% 19971998 86,10 83,32 94,20 9,6% 8,8% 11,8% 86,11 81,35 90,07 7,8% 10,9% 5,6% 19981999 93,55 92,05 98,95 8,7% 10,5% 5,0% 94,37 90,62 97,51 9,6% 11,4% 8,3% 19992000 100,00 100,00 100,00 6,9% 8,6% 1,1% 100,00 100,00 100,00 6,0% 10,3% 2,6% 20002001 107,68 106,57 110,35 7,7% 6,6% 10,4% 107,60 107,53 107,66 7,6% 7,5% 7,7% 20012002 113,73 114,22 113,79 5,6% 7,2% 3,1% 114,33 115,01 113,73 6,3% 7,0% 5,6% 20022003 118,18 119,45 117,21 3,9% 4,6% 3,0% 121,46 125,67 117,66 6,2% 9,3% 3,5% 20032004 120,65 122,39 118,03 2,1% 2,5% 0,7% 128,05 133,06 123,50 5,4% 5,9% 5,0% 20042005 127,59 131,66 121,24 5,8% 7,6% 2,7% 135,83 140,92 131,23 6,1% 5,9% 6,3% 20052006 129,93 140,77 105,78 1,8% 6,9% -12,8% 143,97 149,97 138,49 6,0% 6,4% 5,5% 20062007 129,59 138,81 109,71 -0,3% -1,4% 3,7% 149,76 154,59 145,48 4,0% 3,1% 5,1% 2007

% variación % variaciónFBCF CONSTRUCCIÓN (CNE-INE)INDICE PRODUCCIÓN DE LA CONSTRUCCIÓN (Eurostat)

FBCF CONSTRUCCIÓN (INE) E INDICE DE PRODUCCIÓN (Eurostat)comparación tasas anuales de variación en volumen

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

Edif Eurostat O Civil Eurostat Edif INE O Civil INE

CONSUMO DE CEMENTO

51.509,6

56.080,855.896,4

18.760,3

16.746,9

51.000

52.000

53.000

54.000

55.000

56.000

57.000

2005 2006 2007 2007 ene-abril 2008 ene-abril

16.500

17.000

17.500

18.000

18.500

19.000

AFILIADOS A LA SEG. SOCIAL Asalariados y Autónomos

2.209.516

2.348.760

2.362.3892.474.856

2.330.078

2.200.000

2.220.000

2.240.000

2.260.000

2.280.000

2.300.000

2.320.000

2.340.000

2.360.000

2.380.000

2005 dic 2006 dic 2007 dic 2007 abril 2008 abril

2300000

2320000

2340000

2360000

2380000

2400000

2420000

2440000

2460000

2480000

2500000

OCUPADOS (EPA)

2.422,8

2.623,2

2.693,5 2.664,7

2.620,5

2.400

2.450

2.500

2.550

2.600

2.650

2.700

IV trim 2005 IV trim 2006 IV trim 2007 I trim 2007 I trim 2008

2.610

2.620

2.630

2.640

2.650

2.660

2.670

COMPRA-VENTA DE VIVIENDAS

916.103

782.249

987.448

233.102

163.328

700.000

750.000

800.000

850.000

900.000

950.000

1.000.000

2005 2006 2007 2007 ene-mar 2008 ene-mar

150.000

160.000

170.000

180.000

190.000

200.000

210.000

220.000

230.000

240.000

VIVIENDAS INICIADAS

786.257

911.568

688.851

226.665

95.600

650.000

700.000

750.000

800.000

850.000

900.000

950.000

2005 2006 2007 2007 ene-mar 2008 ene-mar

90.000

110.000

130.000

150.000

170.000

190.000

210.000

230.000

250.000

PROYECTOS VISADOS ARQUITECTOS

920.199

603.312

812.294

217.689

85.523

550.000

600.000

650.000

700.000

750.000

800.000

850.000

900.000

950.000

2005 2006 2007 2007 ene-mar 2008 ene-mar

80.000

100.000

120.000

140.000

160.000

180.000

200.000

220.000

INDICE GENERAL DE PRECIOS DE LA VIVIENDA

108,1

117,9

123,7

119,9

124,7

105

107

109

111

113

115

117

119

121

123

125

2005 2006 2007 2007 ene-mar 2008 ene-mar

119

120

121

122

123

124

125

VARIACIÓN DE LOS PRECIOS DE LA VIVIENDA % variación anual

3,8%

5,8%

10,4%

3%

4%

5%

6%

7%

8%

9%

10%

11%

2006 2007 2008 ene-mar

EVOLUCIÓN DE LOS INDICADORES BÁSICOS DE LA VIVIENDA . ESPAÑA% variación interanual

-7,2%-14,6%

compra ventas-29,9%

18,6%

-24,7%

viv iniciadas-59,8%

5,8%10,4%precios3,8%

Visados Arquit -60,7%

13,3%

-34,4%

-65%

-60%

-55%

-50%

-45%

-40%

-35%

-30%

-25%

-20%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

2006 2007 2008

año año ene-marzo

PRODUCCIÓN INTERNA BRUTA . CONSTRUCCIÓN . ESPAÑAcifras en millones de euros

"pro memoria"

FBCF (Ine)% 07/06 % 07/06 M € % % 08/07 2008 %

EDIFICACIÓN 3,4% 150.800 75,4% -4,0% 144.709 74,2%Vivienda 4,0% 71.100 35,6% -10,5% 63.635 32,6%No Residencial 3,1% 2,5% 32.000 16,0% 2,0% 32.640 16,7%RyME 3,0% 47.700 23,9% 1,5% 48.435 24,8%

OBRA CIVIL 5,1% 5,5% 49.200 24,6% 2,1% 50.233 25,8%

TOTAL CONSTRUCCIÓN 4,0% 4,0% 200.000 100% -2,5% 194.942 100%

RYME: Rehabilitación, Reparación y Mantenimiento de Edificios

SEOPAN 2007 2008 (previsión)

PIB Y FBCF CONSTRUCCIÓNprevisión 2008

tasas interanuales de variación, en volumen

1,2%

-2,5%

-0,2%

-6,6%

-4,4%

-10,5%

1,9%

-11%

-9%

-7%

-5%

-3%

-1%

1%

3%

5%

7%

9%

I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV

2005 2006 2007 2008

PIB Total Construcción Viviendas Otras

Contabilidad Nacional Trimestral de España. Base 2000Producto Interior bruto a precios de mercadoDemanda (Indices de volumen encadenados) % variación respecto del mismo trimestreDatos corregidos de estacionalidad y calendario del año anterior

FBCF FBCF FBCF FBCF FBCF FBCFPIB Total Construcción Construcción PIB Total Construcción Construcción

any trim a pm Construcción Viviendas Otras const a pm Construcción Viviendas Otras const2004 I 111,8 125,1 129,8 120,8 2,9% 5,5% 6,7% 4,4%

II 112,7 127,4 133,0 122,3 3,1% 4,9% 5,4% 4,4%III 114,0 128,8 133,7 124,4 3,6% 5,2% 5,3% 5,1%IV 114,8 130,9 135,8 126,5 3,4% 6,0% 6,1% 6,0%

2005 I 115,9 132,4 137,0 128,2 3,6% 5,8% 5,5% 6,1%II 116,9 135,6 140,6 131,0 3,7% 6,4% 5,8% 7,1%III 117,9 136,7 141,5 132,3 3,4% 6,1% 5,9% 6,3%IV 119,0 138,8 144,5 133,5 3,7% 6,0% 6,4% 5,6%

2006 I 120,2 141,7 147,7 136,2 3,7% 7,1% 7,8% 6,2%II 121,4 143,1 149,3 137,4 3,8% 5,5% 6,2% 4,9%III 122,5 144,8 150,7 139,3 3,9% 5,9% 6,5% 5,4%IV 123,8 146,4 152,2 141,1 4,0% 5,5% 5,3% 5,6%

2007 I 125,1 148,6 153,6 144,1 4,1% 4,9% 4,0% 5,8%II 126,2 149,6 154,7 145,0 4,0% 4,6% 3,7% 5,6%III 127,1 150,3 155,1 146,1 3,8% 3,8% 2,9% 4,8%IV 128,1 150,6 155,0 146,7 3,5% 2,9% 1,8% 4,0%

2008 I 128,4 150,6 153,2 148,5 2,7% 1,3% -0,2% 3,0%II 129,0 150,9 148,0 150,8 2,2% 0,8% -4,4% 4,0%III 129,6 149,0 144,9 149,7 1,9% -0,8% -6,6% 2,5%IV 129,6 146,7 138,7 149,5 1,2% -2,5% -10,5% 1,9%

LA CONSTRUCCIÓN EN EUROPA . 2005PIB y FBCF Construcción por habitante (en euros)

Alemania

Francia

Holanda

Reino Unido

Austria

DinamarcaEspaña

Finlandia

Grecia

Italia

2.000

2.500

3.000

3.500

4.000

4.500

5.000

15.000 20.000 25.000 30.000 35.000 40.000

Número (Parque) de Viviendas

x 1000 habitantes

Viviendas Principales

x 1.000 habitantes

% Residencias secundarias

s/ Total Parque

Francia 504 422 16%Alemania 491 467 5%P Bajos 415 404 3%España 539 367 32%

2001

LA CONSTRUCCIÓN EN EUROPA. 2005

Viviendas ViviendasIniciadas Población Iniciadas Obras

(miles) (millones hab) x 1.000 hab RyME1Total Edif nc Vivviendas Locales Ing Civil

Alemania2

211 83 2,5 43% 41% 25% 16% 16%Austria2

43 8 5,4 28% 47% 24% 23% 25%Belgica 52 11 4,7 39% 43% 21% 22% 18%Dinamarca 29 5 5,8 44% 31% 17% 14% 25%España 730 44 16,6 24% 48% 34% 14% 28%Finlandia 35 5 7,0 34% 46% 22% 24% 20%Francia 410 61 6,7 41% 38% 23% 15% 21%Grecia3

157 11 14,3Irlanda2 86 4 21,5 16% 66% 53% 13% 18%Italia 296 59 5,0 44% 34% 20% 14% 22%Luxemburgo3

5 1 5,0Paises Bajos3 83 16 5,2 37% 41% 28% 13% 22%

Portugal2 64 11 5,8 20% 51% 33% 18% 29%Reino Unido 216 60 3,6 43% 44% 15% 29% 13%Suecia 31 9 3,4 46% 26% 17% 9% 28%1RyME: Rehabilitación y Mantenimiento de Edificios

2Viviendas terminadas

3Viviendas autorizadas (con permiso de construcción)

fuente: Euroconstruct

Estructura de la ProducciónEdificios de nueva construcción

VIVIENDA

0% 20% 40% 60%

IR

E

P

NL

D

A

F

FL

B

IR

DK

SW

UK

LOCALES

0% 20% 40%

UK

FL

A

B

P

DK

FL

DK

E

I

IR

NL

SW

RyME

0% 25% 50%

SW

DK

I

DK

UK

F

B

NL

FL

A

E

P

IR

OBRA CIVIL

0% 20% 40%

P

E

SW

A

DK

I

NL

F

FL

B

IR

DK

UK

ESTRUCTURA DE LA PRODUCCIÓN DEL SECTOR DE LA CONSTRUCCIÓN

LA CONSTRUCCIÓN,

- SECTOR DESESTRUCTURADO

- FUERTES OSCILACIONES ACTIVIDAD

- PROCESO SECUENCIAL Y RELACIONES CONFLICTIVAS

Pero, además ...

- MALA IMAGEN SOCIAL,

* poco Valor Añadido

* baja productividad

* poco innovador

* mano de obra poco cualificada

* alta incidencia accidentes laborales

INNOVAR en la Construcción? ...

11 puntos básicos

1. La construcción no tiene por qué ser diferente 2. Los factores de cambio en otros sectores 3. Procesos repetidos 4. Hay que ir hacia un proceso integrado 5. Desarrollo del producto 6. Ejecución del proyecto 7. Asociación a largo plazo con la cadena de suministro 8. Producción de componentes 9. Diseño para la construcción y el uso10. Estandarización11. La tecnología como instrumento, no como fin

INNOVAR en la Construcción? ...

5 ejes básicos

1. relaciones colaborativas

2. proyecto – obra3. construcción en taller4. reducción desperdicios5. gestión del coste total

(diseño, construcción y mantenimiento)

porque ...

OTRO SECTOR ES POSIBLE

HAY QUE ...

“REPENSAR”LA CONSTRUCCIÓN