2011 encuentro de pine chemicals buenos aires

“El objetivo de “El objetivo de hacerhacer um um pronósticopronósticono no eses elel de de predecirpredecir elel futuro, futuro, mas si de mas si de decirledecirle lolo que precisa saber que precisa saber mas si de mas si de decirledecirle lolo que precisa saber que precisa saber para tomar para tomar accionesacciones significativassignificativasenen elel presente.”presente.”

ll ffffPaul Paul SaffoSaffoSixSix RulesRules for for AccurateAccurate EffectiveEffective ForecastingForecasting

Harvard Business Harvard Business ReviewReview,,

JulyJuly--August August 2007, 1222007, 122--131131

ld d /ld d /areldorado.com.ar/areldorado.com.ar/2011encuentro/alex.pdf2011encuentro/alex.pdf/ p f/ p f

RESINACION Y MIERA

Plantación de PinoResinación

Miera

Industria

ColofoniaTremetina ColofoniaTremetina

Industria Industria Industria

ResinasResinasDerivados deDurasPoliterpenicasLa Trementina

PRODUCTOS “DOWNSTREAM” – OTRA VIA!

Plantación de PinoResinación Corte de

Madera

Miera MaderaPapel

Chipsp

ProcesoKraft

Sulfato deTrementina

Industria

Licor NegroColofoniaTrementina g

Industria (*)

Colofonia

( )( )

Industria Industria Industriade Tall Oil

R iR iD i d d ResinasDuras

ResinasPoliterpénicas

Derivados de la Trementina



Madera

Miera MaderaPapel

Chipsp

ProcesoKraft


Industria


Industria (*)

Colofonia

( )( )



ResinasPoliterpenicas




Madera

Miera MaderaPapel

Chipsp

ProcesoKraft


Industria “PineChemicals”


Industria (*)

Colofonia

( )( )





VIA PETROQUIMICA ‐ COMPETENCIA

PetroleoPetroquímica

Feed Líquido (Nafta, etc.)

ProcesoCracking c/vapor

EtilenoPropilenoBencenoButadienoPentadienoI PygasIsoprenoCiclopentadienoAromáticos

Pygas(C5, C9, DCPD)SUBPRODUCTOS

Productos de consumo:R i d Hid b

Industria

plásticos,adhesivos, etc.

Resinas de HidrocarburoC5 o C9

RESINAS DURAS + RESINAS POLITERPENICAS + RESINAS HIDROCARBONO= RESINAS TACKIFICANTES

Plantación de PinoResinación Proceso

KraftPetroleo

Petroquímica

MieraLicor Negro

“PineChemicals”

g

Industria (*)Industria

ColofniaSulfato de

Trementina

Industria ( )Industria ( )

Trementina Colofonia Colofniade Tall Oil

TrementinaTrementina ColofoniaPygas

(C5, C9, DCPD)


ResinasResinas Resinas HidrocarburoResinasDuras


Resinas HidrocarburoC5 o C9

INDICE

ff•• ofertaoferta

•• demandademanda•• demandademanda

•• visiónvisión global o 3Dglobal o 3Dvisiónvisión global o 3Dglobal o 3D

RESINAS TACKIFICANTES2011 ‐ Estimativa de Volumen de Producción en toneladas.


KraftPetroleo

Petroquímica

MieraLicor Negro

“PineChemicals”

g

Industria (*)Industria

ColofniaSulfato de

Trementina

Industria ( )Industria ( )



(C5, C9, DCPD)390.000860.000


390.000

ResinasResinas Resinas Hidrocarburo

1.000.000 70.000 1.250.000

ResinasDuras



PRODUCION MUNDIAL DE COLOFONIA (ton/año)

1997 2007 2008 2009 2010 2011(estimado)

+5 +10(estimado)

China 535.000 826.000 589.000 553.000 575.000 657.000

Brasil 40.000 78.000 67.000 67.000 69.000 70.000

Indonésia 69.000 56.000 55.000 55.000 52.000 52.000

Índia 33.000 35.000 35.000 35.000 33.000 31.000

México 22.000 16.000 16.000 16.000 22.000 22.000

Argentina 21.000 9.000 9.000 9.000 11.000 11.000

Outros 46.000 17.000 17.000 13.000 15.000 17.000

TOTAL 766.000 1.037.000 788.000 748.000 777.000 860.000

+ 35,3 % ‐ 24,6 % ‐ 5,1 % + 3,4 % + 10,1 %

Fontes: Song Lifeng (2009), Rosineb (2009), AR Eldorado (2011).

PRODUCION MUNDIAL DE COLOFONIA (ton/año)

Esta cifra puede alcanzar las 700.000 ton;con lo cual el volumen anual mundialsuperaría las 900.000 ton de colofonia

1997 2007 2008 2009 2010 2011(estimado)

+5 +10

pen 2011!

(estimado)

China 535.000 826.000 589.000 553.000 575.000 657.000

Brasil 40.000 78.000 67.000 67.000 69.000 70.000

Indonésia 69.000 56.000 55.000 55.000 52.000 52.000

Índia 33.000 35.000 35.000 35.000 33.000 31.000

México 22.000 16.000 16.000 16.000 22.000 22.000

Argentina 21.000 9.000 9.000 9.000 11.000 11.000

Outros 46.000 17.000 17.000 13.000 15.000 17.000

TOTAL 766.000 1.037.000 788.000 748.000 777.000 860.000

+ 35,3 % ‐ 24,6 % ‐ 5,1 % + 3,4 % + 10,1 %

Fontes: Song Lifeng (2009), Rosineb (2009), AR Eldorado (2011).

LN

PRODUÇÃO CHINESA DE RESINALN

11. Beijing2. Shanghai3 Guangzhou (Huangpu)3. Guangzhou (Huangpu)4. Sanya5. Kunming6 G ili

SA

6. Guilin

HB AH

SC

2

GZ

ZJHU

SC

JX

FJGZ

GD

5

6

GX

GDYN

3

HN4

Visita a áreas de producción de miera, colofonia y derivados em las cercanias de Chuxiong, Prov. Yunnan, CHINA (Sep/2011)

P d ió d MiRESINACION (RESINAGEM)

Producción de Miera

“Arcaica” o ineficienteaplicada em pinares naturales

“Moderna” aplicada em pinaresplantados para la producción de

aplicada em pinares naturales(CHINA, INDONESIA)

miera y madera (ARGENTINA, BRASIL)

RESINACION (RESINAGEM)

Estado Actual de la Resinación em el Mundo;A. CUNNINGHAM; 2009 WFC Bs.As.

RESINACION (RESINAGEM)

P d I&DProgramas de I&D

• GEP III (Brasil)

• Sust‐forest (España)

EXPORTACION DE COLOFONIA – BRASIL vs. CHINA

PRECIO HISTORICO DE LA COLOFONIA

TENDENCIATENDENCIA

PRECIO DE LA COLOFONIA CHINA

EXPORTAÇÃO DE BREU – BRASIL vs. CHINA

PETROLEO vs. COMMODITIES

COLOFONIA CHINA vs. COMMODITIES

PROCESO KRAFT Y LICOR NEGRO

Papel Chips

ProcesoKraft

Químicos

Industria (*)Industria (*)

Químicos

Sulfato de Licor Negro/j b

SUBPRODUTOSSUBSIDIOS


c/jabón“black liquor”

~3 %BIOENERGIARecuperación

jRecuperación

del jabón

Pit h

Jabón

PitchAcidulaciónAcidulación

Tall Oil Crudo (CTO)

Colofonia de Tall A id GColofonia de Tall Oil

(TOR / TORA)Destilación Acidos Grasos

(TOFA)


Papel Chips

ProcesoKraft

Químicos


Químicos






jRecuperación

del jabónPOTENCIALTEORICO

CTO [KTON]

Pit h

JabónAmerica del Norte 1.200

America del Sur 175

Europa 657 PitchAcidulaciónAcidulación

Europa 657

Resto do Mundo 175

TOTAL ~ 2.200Tall Oil Crudo (CTO)

Colofonia de Tall A id GColofonia de Tall Oil


(TOFA)


Papel Chips

ProcesoKraft

Químicos


Químicos






jRecuperación

del jabón[ ]

Pit h

JabónPOTENCIALTEORICO

TORA [KTON]

America del Norte 480Pitch

AcidulaciónAcidulaciónAmerica del Sur 70

Europa 260

Resto do Mundo 70 Tall Oil Crudo (CTO)

Colofonia de Tall A id G

Resto do Mundo 70

TOTAL ~ 880

Colofonia de Tall Oil


(TOFA)

PROCESSO “SUNPINE” = EL DIESEL DEL PINAR

SUBPRODUTOS

PROCESSO “SUNPINE” = EL DIESEL DEL PINAR

Licor Negroc/jabón

PROCESO KRAFT

j“black liquor”

Hid ióHid ióHidrogenación

en SUNPINE

HidrogenaciónEsterificaciónen SUNPINEen SUNPINEen SUNPINE

Craqueo enCraqueo enPitchPetroquímicaCraqueo en

PetroquímicaSUBSIDIOS

Colofonia de Tall Oil Consumo como1 parte BIODIESEL

SUBSIDIOS

(TOR / TORA)Consumo como

CombustibleAutomotor

1 parte BIODIESEL

3 partes DIESEL

PRODUCCION MUNDIAL DE TORA ‐ Tendencia

[TONELADAS / ANO]1997 2007 2008 2009 2010 +5 +10

USA 280.000 243.000 255.000 220.000

UE 96.000 110.000 105.000 90.000

Rusia 40.000 40.000 40.000 40.000

Japon 19.000 19.000 19.000 19.000

China 5.000 8.000 8.000 8.000

Brasil 5.000

Nueza Zelandia 4.000 4.000 4.000

TOTAL 440 000 424 000 431 000 386 000 390 000TOTAL 440.000 424.000 431.000 386.000 390.000

+ 1,6 % ‐ 10,5 %

F t F h (2010) S Lif (2009) AR Eld d (2011)Fontes: Forchem (2010), Song Lifeng (2009), AR Eldorado (2011).

RESINAS DE HIDROCARBURO – 2011

PetroleoPetroquímica

Feed Líquido (Nafta, etc.)Feed Gaseoso

ProcesoCracking c/vaporCracking c/vapor

ProcesoCracking c/vapor

EtilenoPropileno

EtilenoPropileno

BencenoButadienoPentadienoI Pygas

Benceno

IsoprenoCiclopentadienoAromáticos

Pygas(C5, C9, DCPD)SUBPRODUTOS

Productos de consumo:R i d Hid b

Indústria

Productos de consumo:plásticos,

adhesivos, etc.Resinas de Hidrocarburo

C5 o C9plásticos,

adhesivos, etc..



KraftPetroleo

Petroquímica

MieraLicor Negro

“PineChemicals”

g

IndustriaIndustria

ColofniaSulfato de

Trementina

Industria



(C5, C9, DCPD)390.000860.000


390.000

ResinasResinas Resinas Hidrocarburo

1.000.000 70.000 1.250.000

ResinasDuras




Colofniad T ll Oil

Sulfato deT ti

Trementina Colofoniade Tall OilTrementina

Industria390.000

1.000.000 860.000

I d i I d iResinas Hidrocarburo

C5 o C9Industria Industria C5 o C9

70.000 1.250.000

ResinasResinas ResinasDuras


INDICE




DEMANDA POR APLICACION

MERCADO CRESCIMENTO UTILIZACION DE PINE CHEMICALS

VISION

ADHESIVOS 5,5 % Packaging, construcción...

TINTAS DEIMPRESION

2,8 % Packaging, publicaciones...

NEUMATICOS 9 3 % F b i iNEUMATICOS 9,3 % Fabricacion

GOMA 1,7 % Proceso de polimerizacion(cambios de proceso)(cambios de proceso)

CONSTRUCCION 4,0 % Demarcacion vial, tintas, pavimentacion

PRODUCTOS DECONSUMO

3,5 % Sabores & fraganciasCONSUMO

OVERALL 5,0 %

DEMANDA AL FRENTE DE LA OFERTA!

SUBSTITUCION

MERCADO TORA COLOFONIA OBSERVACIONESvs.COLOFONIA

vs.RESINAS DEHIDROCARBURO

ADHESIVOS 2 3 COMPATIBILIDADE DEPOLIMEROS

TINTAS IMPRESION 4 5 ESTABILIDAD DE LAFORMULA

PNEUS E BORRACHA 4 4 PROPIEDADES MUYPNEUS E BORRACHA 4 4 PROPIEDADES MUYESPECÍFICAS

CONSTRUCION 2 2 CALIDAD

PRODUCTOS DECONSUMO

3 ‐ 5 3 ‐ 5 FORMULACONSUMO

• 1 = FACIL A 5 = DIFICIL• COSTOS DE SUBSTITUCION SIGNIFICATIVOS EN CASI TODOS LOS MERCADOS• PARTICIPACION MENOR DEL 1,4% EN EL PRODUCTO FINAL AL CONSUMIDOR

INDICE




3 ‐ D

D d•Deuda

• Déficit

• Demografía• Demografía

NETWORKING

ld dld dareldorado.com.arareldorado.com.arareldorado com ar/areldorado com ar/areldorado.com.ar/areldorado.com.ar/

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h i !Muchas gracias!

Nos vemos en elNos vemos en el ...

2012 Encontro de Pine Chemicals 2012 Encontro de Pine Chemicals 25 / Junio / 2012São Pablo BRASILSão Pablo ‐ BRASIL